Показники оцінки майнового стану підприємства

№ п/п	Назва показника	Порядок (формула) розрахунку	Призначення (опис)
	Частка власних оборотних засобів	Ф. 1 (ряд. 260 – ряд. 620) /ф. 1 (ряд. 260)	Визначається як питома вага власних оборотних засобів в загальній вартості оборотних засобів; характеризує фінансову стабільність підприємства
	Коефіцієнт зносу основних засобів	Ф. 1 (ряд. 032) / ф. 1 (ряд.031)	Розраховується як відношення суми зносу до первісної вартості основних засобів, характеризує фізичний стан основних засобів; стабільність та покращання показника в динаміці є позитивною тенденцією
	Коефіцієнт придатності основних засобів	Ф. 1 (ряд. 030) / Ф. 1 (ряд. 031)	Розраховується як відношення залишкової вартості основних засобів до їх первісної вартості; чим він більший, тим кращий технічний стан основних засобів

 

 

Аналіз динаміки і структури активів та пасивів балансу розглянемо по даних умовного підприємства (Див. Баланс ТОВ «Мрія»).

	КОДИ
Дата (рік, місяць, число)
Підприємство ТОВ «Мрія»________________________________	за ЄДРПОУ
Територія ____________________________________________________	за КОАТУУ
Форма власності ______________________________________________	за КФВ
Орган державного управління _________________________________	за СПОДУ
Галузь _______________________________________________________	за ЗКГНГ
Вид економічної діяльності ____________________________________	за КВЕД
Одиниця виміру: тис. грн.	Контрольна сума

Адреса: _____________________________________________________________________________

_____________________________________________________________________________

Баланс

на ____________________________ 20 ____ р.

Форма № 1	Код за ДКУД
Актив	Код рядка	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду
І. Необоротні активи
Нематеріальні активи:
Залишкова вартість
Первісна вартість
Накопичена амортизація
Незавершене будівництво
Основні засоби:
Залишкова вартість
Первісна вартість
Знос
Довгострокові фінансові інвестиції:
які обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств
інші фінансові інвестиції
Довгострокова дебіторська заборгованість		-	-
Відстрочені податкові активи		-
Інші необоротні активи		-	-
Усього за розділом І
ІІ. Оборотні активи
Запаси:
виробничі запаси
тварини на вирощуванні та відгодівлі		-	-
незавершене виробництво
готова продукція
товари
Векселі одержані
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги:
чиста реалізаційна вартість
первісна вартість
резерв сумнівних боргів
Дебіторська заборгованість за розрахунками:
з бюджетом			-
за виданими авансами
з нарахованих доходів		-	-
із внутрішніх розрахунків		-	-
Інша поточна дебіторська заборгованість
Поточні фінансові інвестиції
Грошові кошти та їх еквіваленти:
в національній валюті
в іноземній валюті
Інші оборотні активи			-
Усього за розділом ІІ
ІІІ. Витрати майбутніх періодів
Баланс
Пасив	Код рядка	На початок звітного періоду	На кінець звітного періоду
І. Власний капітал
Статутний капітал
Пайовий капітал		-	-
Додатковий вкладений капітал
Іншій додатковий капітал		-
Резервний капітал
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)
Неоплачений капітал		(30)	(10)
Вилучений капітал		(20)	(10)
Усього за розділом І
ІІ. Забезпечення наступних витрат і платежів
Забезпечення виплат персоналу
Інші забезпечення			-
Страхові резерви		-	-
Частка пере страховиків у страхових резервах		-	-
Цільове фінансування			-
Усього за розділом ІІ
ІІІ. Довгострокові зобов’язання
Довгострокові кредити банків
Інші довгострокові фінансові зобов’язання		-	-
Відстрочені податкові зобов’язання		-
Інші довгострокові зобов’язання
Усього за розділом ІІІ
IV. Поточні зобов’язання
Короткострокові кредити банків
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов’язаннями
Векселі видані
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги
Поточні зобов’язання за розрахунками:
з одержаних авансів
з бюджетом
з позабюджетних платежів
зі страхування
з оплати праці
з учасниками
із внутрішніх розрахунків		-	-
Інші поточні зобов’язання			-
Усього за розділом IV
V. Доходи майбутніх періодів
Баланс

При аналізі структури активів балансу спочатку розраховується питома вага кожної статті активу балансу до валюти балансу. На основі цього розрахунку аналізують ті активи, які займають в структурі балансу найбільш значну величину. Якщо найбільшу питому вагу займають необоротні активи (більше 40%), то говорять про “важку” структуру активів, якщо менше, то про “легку”. В свою чергу “легка” структура свідчить про значні накладні витрати і високій чуйності до зміни виручки. При аналізі звертають увагу на наявність в структурі активів такої статі як довгострокові фінансові вкладення. Збільшення по цій статті вказує на вилучення коштів з основної діяльності. Зменшення цієї статі сприяє залученню фінансових ресурсів в основну діяльність і поліпшенню його фінансового стану. Наявність у складі активів підприємства нематеріальних активів непрямо характеризує вибрану підприємством стратегію як інноваційну, так як воно вкладає кошти в патенти, ліцензії, іншу інтелектуальну власність. Що стосується дебіторської заборгованості, то тут можна відмітити наступне: якщо підприємство розширює свою діяльність, то зростає і кількість покупців, а відповідно і дебіторська заборгованість. З іншого боку, підприємство може скоротити відвантаження продукції, тоді рахунки дебіторів зменшуються. Отже, збільшення дебіторської заборгованості не завжди оцінюється негативно. В цьому зв’язку слід розрізняти нормальну і прострочену заборгованості. Увага приділяється саме останній.

На фінансовий стан підприємства впливає стан виробничих запасів. Для нормального ходу виробничого процесу вони повинні бути оптимальними. Накопичення запасів свідчить про падіння активності підприємства, с уповільнення оборотності оборотного капіталу. В той же час недостатність запасів також негативно впливає на фінансовий стан підприємства, так як скорочується виробництво продукції, зменшується сума прибутку. Іншими словами будь-яке зростання вартості запасів повинен супроводжуватися таким же (або більшим) зростанням оборотності оборотного капіталу.

При аналізі структури пасивів також спочатку розраховується питома вага кожної статті пасиву балансу до валюти балансу, і на основі цього розрахунку аналізують пасиви балансу: визначають які зміни відбулися в структурі власного і позикового капіталу, скільки залучено в оборот підприємства довгострокових і короткострокових коштів, тобто пасив показує, звідки взялися кошти, спрямовані на формування майна підприємства.

При аналізі джерел формування майна підприємства повинні бути розглянути абсолютні і відносні зміни у власних і позикових коштах підприємства.

При цьому в першу чергу необхідно відповісти на наступні питання:

1. Які джерела (власні або запозичені) є основним джерелом формування активів підприємства;

2. Який напрямок зміни частки власного капіталу (фактичного, за вирахуванням збитків і заборгованості засновників) у структурі пасивів балансу за період, що аналізується.

Якщо в структурі пасивів значну частку складає власний капітал, то така структура пасиву є ознакою високої фінансової стійкості підприємства.

Однак, слід звернути увагу, що для оцінки змін, які відбулися в структурі капіталу, може бути різною з позицій інвестора і підприємства. Для банків і інших інвесторів більш надійно, якщо частка власного капіталу у клієнта була більш висока. Це виключає фінансовий ризик. Підприємство ж, як правило, зацікавлено у залученні позикових коштів. Отримавши позикові кошти під менший процент, ніж економічна рентабельність підприємства можна розширювати виробництво і підвищити доходність власного капіталу підприємства.

Аналіз динаміки активів та пасивів балансу підприємства передбачає визначення зміни в абсолютних та відносних показниках по всіх статтях протягом аналізованого періоду часу.

Ознаками “позитивного” балансу є наступні:

· валюта балансу в кінці звітного періоду збільшилась в порівнянні з початком;

· темпи приросту оборотних активів вищі, ніж темпи приросту необоротних активів;

· власний капітал підприємства перевищує позиковий і темпи його росту вищі, ніж темпи росту позикового капіталу;

· темпи приросту дебіторської та кредиторської заборгованості є приблизно однаковими;

· частка власних засобів в оборотних активах повинна бути більше 10 %.

У наведеній нижче таблиці проведемо аналіз динаміки та структури активів та пасивів балансу на основі даних балансу наведеного вище.

Таблиця3