Оценка финансового состояния выполняется в два этапа.

На первом этапе по балансу рассчитываются критерии - коэффициент текущей ликвидности и коэффициент обеспеченности собственными средствами на начало и конец отчетного периода и выполняется оценка структуры баланса. Для этих коэффициентов установлены нормативные значения: коэффициент текущей платежеспособности не менее 2, коэффициент обеспеченности собственными средствами не менее 0,1.

Если выполняется условие Ктл. ≥ 2 и Ксс ≥ 0,1, делается вывод: с труктура баланса удовлетворительная, а предприятие платежеспособное.

Если выполняется условие Ктл.<2 или Ксс <0,1, делается вывод: с труктура баланса неудовлетворительная, а предприятие неплатежеспособное.

Для выяснения причин неплатежеспособности выполняется детальный анализ изменения статей баланса и отчета о прибылях и убытках.

На втором этапе выполняется прогноз финансового состояния в зависимости от оценки структуры баланса.

Если структура баланса оценена как удовлетворительная, а предприятие как платежеспособное, прогнозируется возможность утраты платежеспособности в течение трех месяцев, следующих за отчетным периодом, на основе расчета коэффициента утраты платежеспособности (Куп) по формуле 7.

Если структура баланса оценена как неудовлетворительная, а предприятие как неплатежеспособное, прогнозируется возможность восстановления платежеспособности в течение шести месяцев, следующих за отчетным периодом, на основе расчета коэффициента восстановления платежеспособности (Квп) по формуле 6.

 

Квп= (Ктлк +(Ктлк – Ктлн)/ Тмес * 6 (3)) / Ктл.норм., (6)

 

Куп = (Ктлк +(Ктлк – Ктлн)/ Тмес * 6 (3)) / Ктл.норм., (7)

 

где Ктлн., Ктлк – коэффициенты текущей ликвидности соответственно на начало и конец отчетного периода;

Ктл.норм. – нормативное значение коэффициента текущей ликвидности, равное 2;

Т мес. – количество месяцев в отчетном периоде.

Коэффициент восстановления платежеспособности, принимающий значение больше 1, свидетельствует о наличии реальной возможности у предприятия восстановить свою платежеспособность. В этом случае для восстановления платежеспособности может быть введена процедура внешнего управления.

Коэффициент восстановления платежеспособности, принимающий значение меньше 1, свидетельствует о том, что у предприятия в ближайшие шесть месяцев нет реальной возможности восстановить платежеспособность. В этом случае, как правило, введение внешнего управления не эффективно и рекомендуется введение процедуры конкурсного производства, в процессе которого предприятие продается.

Коэффициент утраты платежеспособности,и принимающий значение больше 1,свидетельствует о том, что предприятие не утратит платежеспособность в ближайшие 3 месяца. В этом случае нет необходимости проводить существенные изменения в управлении предприятием, а деятельность его оценивается как эффективная и стабильная.

Коэффициент утраты платежеспособности, принимающий значение меньше 1,свидетельствует о том, что предприятие может утратить платежеспособность в ближайшие три месяца. В этом случае необходимо принять срочные меры, направленные на ликвидацию наметившихся негативных тенденций в финансовом состоянии предприятия.

Перечень показателей, используемых при оценке структуры баланса, приведен втабл.11.

 

Таблица 11 -Показатели оценки структуры баланса

Показатели	Формулы расчета	Норматив
Коэффициент текущей ликвидности (Ктл)	cтр.290/(стр.690-стр.640-стр.650)
Коэффициент обеспеченности собственными средствами (Ксс)	(стр.490-стр.190)/стр.290	0,1
Коэффициент восстановления платежеспособности	(Ктлк+(Ктлк-тлн)/Т · 6)/2
Коэффициент утраты платежеспособности	(Ктлк+(Ктлк-тлн)/Т · 3)/2
Длительность отчетного периода(Т), мес.

Примечание: В формулах приведены номера строк по форме № 1