Первые «банки денежного обращения»

Однако выпуск первых бумажных денег в России был все же осуществлен. В 1769 г. были основаны Московский и Петербургский ассигнационные банки, в обязанность которых входило распространение ассигнационных билетов. Эти два банка стали первыми «денежными» банками, выполнявшими операции центрального банка в стране.

Как свидетельствует история, первые бумажные деньги, изготавливаемые в Сенатской типографии на плотной белой бумаге Красносельской мануфактуры в Царском Селе, имели сложные водяные знаки, были одинакового размера, хотя их номинал варьировался ¾ выпускались купюры 25, 50, 75 и 100 руб. Затем в купюрах 25 и 75 руб. были обнаружены подделки, и в 1771 г. выпуск ассигнаций номиналом 75 руб. был прекращен. В целом эмиссия бумажных денег была довольно значительной, и в 1786 г. их масса, находившаяся в обращении, превысила 46 млн руб.

В 1786 г. Московский и Петербургский ассигнационные банки преобразовались в Государственный ассигнационный банк, который был подотчетен только императрице Екатерине II. Без увеличения металлического покрытия банку разрешалось выпустить ассигнации на 100 млн руб. По уставу ему предоставлялось также право покупать и продавать золото и серебро в слитках и иностранной монете, эмитировать в обращение серебряные монеты, чеканить монету, учитывать векселя, вести переводные операции за границу. Государственный ассигнационный банк уменьшил ранее принятые номиналы ассигнаций (стал выпускать 5, 10, 25, 50, 100-рублевые купюры) и резко увеличил выпуск бумажных денег.

Для того чтобы денежные купюры стали более узнаваемыми по номиналу купюр, их печатали на разной по цвету бумаге (темно-синей, розовой и белой, с обрезкой и без обрезки углов).

Первые российские ассигнации не подлежали размену на золото или серебро; их устойчивость в основном зависела от суммы денег, находившихся в обращении. И хотя для укрепления доверия к ассигнациям торжественно обещалось не превышать объявленного лимита выпуска, вследствие постоянных бюджетных дефицитов масса обращающихся облигаций продолжала расти.

К 1800 г. количество ассигнаций в обращении за 14 лет (с 1786 г.) возросло в 4,6 раза, а их биржевой курс по отношению к серебру снизился на треть. С увеличением военных расходов эмиссия ассигнаций все же продолжала возрастать и в последующие годы. В 1810 г. Александр I своим Манифестом объявил ранее выпущенные ассигнации государственным долгом и прекратил их эмиссию. Но ненадолго. Уже 1812 г. Отечественная война с Наполеоном вновь потребовала денежных ассигнований, и эмиссия бумажных денег была возобновлена. Сумма ассигнаций в обращении к 1818 г. по сравнению с 1800 г. увеличилась еще в 4 раза, а их курс упал до 20 коп. за рубль серебром.

В последующем Россия предпринимает шаги по стабилизации денежного обращения: выпускаются ассигнации нового образца (номиналом 5, 10, 25, 50, 100 и 200 руб.), сокращается их масса в обращении (к 1843 г. на 29% по сравнению с 1818 г.), растет их курс по отношению к серебру (с 1833 г. за 1 руб. ассигнациями давали 27,25 коп. серебром).

Денежной реформой Е. Ф. Канкрина в 1839 г. вводятся новые принципы организации денежной системы. В соответствии с Манифестом Николая I «Об устройстве денежной системы» (июль 1839 г.) главным платежным средством объявляется серебряный рубль, государственные ассигнации получают статус вспомогательной денежной единицы, их постоянный курс установлен 3,5 руб. ассигнациями за рубль серебром. В обращении появляются билеты, выпускаемые Депозитной кассой при Государственном коммерческом банке (образован в мае 1817 г.) взамен вкладов серебряной монетой. Выпуск депозитных билетов, получивших право повсеместного обращения наравне с серебряной монетой, был строго ограничен размером накапливаемых в Депозитной кассе серебра и золота.

Практика тех лет, однако, показала, что ограничение выпуска депозитных билетов размером «серебряных» вкладов, помещаемых на хранение в банк, с одной стороны, содействовало устойчивости их курса, но было недостаточным для изъятия обесценившихся ассигнаций. Для удовлетворения потребностей внутреннего рынка требовались дополнительные платежные средства. Ими стали кредитные билеты. Новый вид денежных знаков (с июля 1841 г.) стал выпускаться номиналом 50 руб. серебром под залог имений. Центрами эмитирования кредитных билетов стали два кредитных учреждения ¾ Сохранные казны, созданные в Петербурге и Москве еще в 1772 г. как государственные ипотечные банки, и Государственный заемный банк. Кредитные билеты свободно обменивались на серебряную монету, их лимитируемый выпуск в размере 30 млн серебром имел частичное металлическое покрытие, что позволило им стать устойчивым платежным средством.

В 1843 г. принимается манифест «О замене ассигнаций и других денежных представителей кредитными билетами». С этого года выпуск депозитных билетов, полностью покрываемых серебром, а также кредитных билетов Сохранных казен, имевших частичное металлическое покрытие, прекращается, а находящиеся в обращении данные платежные средства изымаются из него посредством обмена на государственные кредитные билеты, а ассигнации выкупаются по курсу 3,5 руб. ассигнациями на 1 руб. государственными кредитными билетами. Право выпуска государственных кредитных билетов переходит к Экспедиции государственных билетов, созданной при Министерстве финансов.

Цветовая раскраска государственных кредитных билетов (с сентября 1843 г.) в дальнейшем сохранялась свыше 100 лет. Купюры в 1 руб. были желтого цвета, в 3 руб. ¾ зеленого, в 5 руб. ¾ синего, в 10 руб. ¾ красного, в 25 руб. ¾ фиолетового, в 50 руб. ¾ серого, в 100 руб. ¾ коричневого.

Положение в денежном обращении в России, однако, продолжало оставаться сложным. В конце середины XIX в. правительство страны начинает осознавать необходимость реорганизации банковской системы. Из числа виднейших экономистов тех лет создается комиссия, которая «рекомендовала перейти от системы государственных (казенных) банков к частным. Банки, следовательно, должны были стать свободными от правительственного вмешательства, а деятельность их должна была определяться объективно складывающимися рыночными отношениями и экономическими законами».¹

Предложения комиссии не были приняты, возобладало мнение Александра II и сторонников сохранения жесткого контроля за денежно-кредитной сферой. Правительство посчитало, что стране нужен государственный банк, который бы соединял коммерческую деятельность и контроль за частными банками, а также регулировал денежное обращение.

В 1860 г. право выпуска кредитных билетов возвращается от Министерства финансов к банкам.

Образование Государственного банка Российской империи

С учреждением 31 мая 1860 г. (по старому стилю) Государственного банка Российской империи начинается новый этап в регулировании денежного обращения. Основной капитал Государственного банка был установлен в размере 15 млн руб. (к 1917 г. он увеличился до 55 млн руб.). Данному банку передавались средства Государственного коммерческого банка. В соответствии с уставом он учреждался «для оживления торговых оборотов и упрочения денежной кредитной системы».

Операциями Государственного банка стали:²

¨ выпуск банкнот;

¨ выдача ссуд (под залог драгоценных металлов, товаров, ценных бумаг, правительственных или гарантированных правительством);

¨ ликвидация долгов старых кредитных учреждений, в отношении которых Госбанк был объявлен правопреемником;

¨ учет векселей и других срочных обязательств;

¨ реализация ценных бумаг, оставшихся после выкупных операций в процессе осуществления крестьянской реформы;

¨ реализация ценных бумаг, погашаемых за счет казны;

¨ покупка и продажа золота;

¨ комиссионные операции по поручению Министерства финансов;

¨ денежные переводы.

Образование центрального банка в России подтвердило некоторую общую закономерность развития мирового банковского хозяйства: он вырос из коммерческого банка, ранее выполнявшего набор коммерческих операций. Правда, в России такой банк был не частным, а государственным.

При всей схожести операций Государственного банка Российской империи с моделями центральных банков европейских стран его деятельность имела заметные особенности.

С момента своего возникновения он сочетал как эмиссионную, так и коммерческую деятельность. Первоначально основной операцией банка был выкуп ассигнаций. Хотя Экспедиция государственных кредитных билетов, осуществлявшая эмиссионные операции, была передана Государственному банку, однако в основном он лишь производил обмен кредитных билетов (крупные на мелкие, ветхие на новые, размен на монету, ее прием и выдача за них кредитных билетов). Государство в лице Министерства финансов сохраняло за собой верховенство в процессе управления денежным обращением. Как справедливо отмечается в современной литературе, начальный период деятельности Государственного банка (до 1990-х годов) характеризуется большой централизацией его управления. Одна из главных специфических особенностей Госбанка России состояла в том, что министр финансов являлся «непосредственным главным начальником банка с широкими распорядительными правами и возможностью направлять всю деятельность банка».³

Капитал Государственного банка использовался преимущественно на нужды казначейства. Эмиссия денежных знаков использовалась для финансирования расходов государства, в том числе на ведение Турецкой войны. Курс кредитных билетов из-за их чрезмерного выпуска продолжал падать. Металлический фонд расходовался на покрытие государственных долговых обязательств, увеличивал бумажно-денежное обращение. Широкое развитие получили так называемые неуставные ссуды, которые не были предусмотрены уставом Государственного банка либо противоречили ему. Данные операции, носящие некоммерческий характер, осуществлялись на основании специальной докладной записки министра финансов и соответствующего разрешения государя.

Положение усугублялось тем, что при формировании Государственного банка Российской империи в стране не существовало закона, который бы регулировал банковскую деятельность. Он был принят только в 1871 г. По причине отсутствия единообразных правил составления устава коммерческих банков он утверждался в каждом отдельном случае создания кредитного учреждения.

Источники банковской деятельности были явно незначительными. Если к тому же учесть, что Госбанк погашал долги и платил проценты по вкладам бывших кредитных учреждений, выдавал долгосрочные кредиты другим банкам, а его ресурсы носили в большей части краткосрочный характер, то станет вполне очевидной неэффективность его деятельности. Покупательная способность национальной денежной единицы продолжала падать.