Оптимизация размеров запасов и дебиторской задолженности на предприятии в целях антикризисного управления.

Дебиторская задолженность-это сумма долга, причитающаяся предприятию от других юридических лиц или граждан. Возникновение дебиторской задолженности при системе безналичных расчетов представляет собой объективный процесс хозяйственной деятельности предприятия.

Дебиторской задолженностью называются средства, причитающиеся фирме, но еще не полученные ею. В составе оборотных средств отражается дебиторская задолженность, срок погашения которой не превышает одного года.

Материально-производственные запасы являются наименее ликвидной статьей среди статей оборотных активов. Это связано с тем, что они могут составлять значительный удельный вес не только в составе оборотных активов, но и в целом в активах предприятия. В состав оборотных средств входят товарно-материальные запасы, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги), денежные средства. Вопросы определения и поддержания оптимального объема запасов являются важным разделом финансового менеджмента.

Управление дебиторской задолженностью предполагает, прежде всего, контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Ускорение обора­чиваемости является положительной тенденцией экономической дея­тельности предприятия. Ускорение оборачиваемости может быть достигнуто благодаря от­бору потенциальных покупателей, определению условий оплаты, кон­тролю за сроками погашения дебиторской задолженности и воздействию на дебиторов. Отбор покупателей осуществляется благодаря анализу соблюдению их платежной дисциплины в прошлом, анализу их текущей платежеспо­собности, анализу уровня их финансовой устойчивости и анализу других финансовых показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия-покупателя. Определение условий оплаты товаров покупателями заключается в том, что покупателю устанавливаются границы сроков оплаты товаров: оплатили раньше – получили скидку по оплате товаров, оплатили в срок – потеряли предоставляемую скидку, оплатили позднее срока - платите штраф. Контроль за сроками погашения дебиторской задолженности вклю­чает в себя ранжирование дебиторской задолженности по срокам ее возникновения. Наиболее распространенная классификация предусмат­ривает следующую группировку дебиторской задолженности в днях: до 30 дней, от 30 до 60 дней, от 60 до 90 дней, от 90 до 120 дней, более 120 дней.

Управление дебиторской задолженностью подразумевает обязатель­ное проведение сравнительного анализа величины дебиторской задол­женности с величиной кредиторской задолженности. Для финансового положения компании очень важно, чтобы дебиторская задолженность не превышала кредиторскую.

Запасы предприятия, как и другие материальные ценности, должны максимально эффективно использоваться. Для этого ими необходимо управлять. Управление запасами в основном сводится к минимизации платежей по обслуживанию запасов при недопущении сбоев в производственном процессе из-за недостатка производственных запасов, т.е. соблюдении ритмичной работы предприятия.

Управление запасами и дебиторской задолженностью можно назвать основной частью всей системы управления активами любой коммерческой организации. Финансовая устойчивость предприятия – это своего рода залог выживаемости в рыночных условиях, стабильного положения, возможностей роста и развития. Если предприятие платежеспособно, то есть финансово устойчиво, то оно будет иметь ряд явных преимуществ перед конкурентами – в плане простоты получения кредитов, при выборе поставщиков и квалифицированных кадров, при привлечении инвестиций. Следует так же отметить, что чем выше ликвидность предприятия, тем оно менее чувствительно, зависимо от непрогнозируемых изменений, происходящих на рынке, а, следовательно – менее подвержено риску банкротства.
Если говорить об управлении капиталом, то подобная деятельность, в рамках предприятия, часто рассматривается как малозначительная, рутинная. Однако ее результаты затрагивают благополучие всей организации, более того – лежат в ее основе. Плохое, непродуманное управление приводит, как правило, к более чем печальным последствиям, вплоть до банкротства организации.

Оборотный капитал – это понятие включает в себя все текущие активы организации, то есть товарно-материальные запасы, легкореализуемые ценные бумаги, денежные средства и дебиторскую задолженность. Дебиторская задолженность, в свою очередь, подразумевает под собой сумму, которая причитается компании или частным лицам от всех покупателей, потребителей их услуг. Проще говоря, это такой вид активов, характеризующих:
- Всю сумму долгов, которая причитается организации от каких-либо физических, юридических лиц в результате деловых взаимоотношений с ними.
- Все счета, которые причитаются к получению в связи с такими операциями как кредит, оплата товаров в рассрочку.

Управление дебиторской задолженностью подразумевает под собой:
-Определение некой единой политики, в плане предоставления кредитов на различную продукцию, для различных групп покупателей.

-Контроль над расчетами с дебиторами, как управление краткосрочной дебиторской задолженностью, так и отслеживание более долгосрочных платежей.
-Разработка приемов, способных помочь ускорить возврат долгов, уменьшить количество безнадежных долгов.

-Работа над продажами, прогнозирование поступлений средств.

Следует помнить, что платежи от дебиторов – это, как правило, основной источник средств поступающих на предприятие. Не стоит и забывать о том, что дебиторская задолженность тесно связанна с запасами предприятия. Управление запасами представляет собой процесс оптимизации запаса всех товаров, какого-либо сырья, товара, чье производство не завершено и так далее. Таким образом, такие понятия как управление запасами и дебиторской задолженностью следует рассматривать вместе, так как своевременное погашение задолженностей напрямую влияет на способность предприятия продолжать производство, его стабильную работу.