III. 39 Классификация и оценка предпринимательского риска

Риски отличаются большим разнообразием. Их подразделяют на чистые, связанные с потерей имущества, и спекулятивные, которые характерны для большинства деловых отношений. Если имеется возможность оценить вероятность поступления потерь (например, от града, пожаров, дорожно-транспортных аварий), то риски называют подлежащими страхованию, а в случае событий, вероятность которых определить более или менее достоверно нельзя, их считают не подлежащими страхованию.

По источнику возникновения различают риски хозяйственные, обусловленные недостатками в деятельности предприятия; личностные, вызванные некомпетентностью, недобросовестностью, несостоятельностью и другими отрицательными качествами конкретного человека; природные, происходящие в результате неблагоприятных погодных условий и стихийных бедствий.

Кроме того, выделяют предпринимательский риск, под которым понимают риск, возникающий при любых видах деятельности, связанных с производством и реализацией продукции (работ, услуг), товарно-денежными и финансовыми операциями, коммерцией, осуществлением социально-экономических и научно-технических проектов. Он характеризуется угрозой потери ресурсов в виде дополнительных расходов сверх запланированных предпринимателем или угрозой получения доходов ниже тех, на которые он рассчитывал.

Предпринимательский риск подразделяют на производственный, коммерческий и финансовый.

Производственный риск возникает при производстве и реализации продукции (работ, услуг). Его порождают следующие основные факторы:

сокращение объемов продукции (работ, услуг) по сравнению с запланированными из-за снижения производительности труда, простоя или неполного использования основных средств (техники, производственных мощностей и др.), отсутствия или недостатка оборотных средств (семян, удобрений, сырья и т.д.), увеличением доли продукции худшего качества (например, нестандартных овощей и картофеля);

непредвиденное снижение цен на продукцию (работы, услуги) из-за падения спроса на нее и неблагоприятной рыночной конъюнктуры; непредусмотренное повышение материальных затрат, связанное с перерасходом семян, удобрений, сырья, запасных частей, электрической энергии, нефтепродуктов и других материальных ресурсов, а также с транспортными и накладными затратами;

перерасход фонда оплаты труда из-за превышения расчетной численности работников или выплаты повышенного заработка в связи со сложившимися обстоятельствами;

уплата штрафов, пени и возмещение ущерба, нанесенного другим предприятиям;

последствия стихийных бедствий.

Коммерческий риск возникает в процессе перепродажи продук­ции. Его обуславливают следующие факторы: непредусмотренное повышение закупочной цены или снижение реализационной; непредвиденное сокращение объемов закупок продукции или ее продажи; количественные и качественные потери при транспортировании и хранении, увеличение издержек обращения по сравнению с намеченными.

Финансовый риск возможен при финансовом предпринимательстве из-за неплатежеспособности одной из сторон финансовой сделки, изменения курса рубля, валюты, ценных бумаг, ограничений на валютно-денежные операции и др. Он связан также с финансовым обеспечением производственного предпринимательства.

Уровни, показатели и критерии риска. Различают допустимый, критический и катастрофический уровни (ступени, зоны) риска.

Допустимый уровень риска характеризуется тем, что в его пределах предпринимательская деятельность экономически целесообразна, а в случае превышения этого уровня возможно неполучение прибыли.

Критический уровень риска состоит в опасности потерять не только прибыль, но и вложенные в предпринимательскую деятельность средства. Различают критический уровень риска первого рода, при котором может быть получен нулевой доход с возме­щением материальных затрат, и критический уровень риска вто­рого рода, когда потери превышают ожидаемую выручку.

Катастрофический уровень риска заключается в угрозе потерять и прибыль, и вложенные в предпринимательскую деятельность средства, и все ранее созданное и приобретенное имущество вплоть до проведения процедуры банкротства.

Перечисленные уровни риска определяют как абсолютными (количественными), так и относительными показателями.

Каждый уровень риска характеризуется вероятностью определенного уровня потерь и вероятностью потерь выше определенного уровня.

По уровню вероятности определенного уровня потерь выделяют следующие показатели предпринимательского риска:

вероятность отсутствия потерь практически равна нулю, так как избежать их даже в минимальных размерах невозможно;

вероятность чрезмерно больших потерь тоже равна нулю, по­скольку она ограничена;

вероятность определенного уровня потерь возможна;

вероятность потерь, постепенно возрастающих от нуля до мак­симального значения и наоборот убывающих от максимального значения до нуля, также возможна.

По уровню вероятности превышения определенного уровня потерь применяют следующие показатели:

вероятность потерь превышает допустимый уровень прибыли — эту величину называют показателем допустимого риска

вероятность потерь превышает критический уровень ожидае­мой выручки — это показатель критического риска;

вероятность потерь выше стоимости всего имущества предпри­нимателя — это показатель катастрофического риска

Методы оценки предпринимательского риска. К ним относят статистический, экспертный и расчетно-аналитический методы.

Статистический метод предусматривает анализ статистики потерь, имевших место в аналогичных видах предпринимательской деятельности, установление частоты определенных потерь и прогнозирование их вероятности.

Показатели вероятности, установленные по данным прошлых лет, полезны в одних случаях и неприемлемы в других. Так, ранее действовавшие цены на зерно не могут служить основанием для их прогнозирования на будущий год, поскольку их уровень определяется рыночным спросом. Поэтому применяют другие методы оценки предпринимательского риска.

Экспертный метод состоит в оценке предпринимательского риска путем обработки мнений опытных предпринимателей и специалистов (экспертов). Объективность этой оценки повышается с увеличением числа ее участников. При использовании данного метода численность экспертов, высказавших одинаковую оценку, делят на количество оценок и тем самым определяют их частоту. Затем составляют график частот и с его помощью определяют кривую вероятностей потерь, которая характеризует риски.

Расчетно-аналитические методы заключаются в построении кривой распределения вероятностей потерь и оценки на этой основе предпринимательского риска с применением элементов тео­рии игр. Теория игр — это раздел математики, изучающий модели и методы принятия оптимальных решений в условиях «конфликта».

Менеджмент риска — это процесс оценки рисков и минимизация связанных с ними затрат. К основным способам менеджмента относятся: избежание, удержание, снижение и передача риска.

Избежание риска заключается в уклонении от предпринимательской деятельности, имеющей определенный риск. Однако в сельском хозяйстве выполнить это условие практически невозможно, поскольку любые действия в аграрной сфере связаны с риском.

Удержание риска заключается в принятии его под свою ответственность как неотъемлемую часть предпринимательской деятельности. В сельском хозяйстве оно целесообразно в случаях, когда потенциальные потери слишком незначительные или затраты на страхование непомерно велики, а также если риск уже снижен или отсутствует возможность избежать его.

Снижение риска предусматривает использование превентивных мер, направленных на предупреждение разрушительных событий с целью уменьшения вероятности и величины ущерба. На сельскохозяйственных предприятиях к ним относят мероприятия по технике безопасности, противопожарной охране, защите растений и животных от болезней, контролю за сохранностью имущества, организации орошения и осушения земель, защите их от эрозии и др.

В целях снижения риска применяют также меры по корректировке предпринимательской деятельности в зависимости от изменений конкретных условий. Способность предприятия подвергаться этой корректировке означает его приспособляемость.

Снижению риска способствует диверсификация производства, т. е. расширение сферы деятельности предприятия с целью уменьшения его зависимости от одного рынка, емкость которого может сократиться или подвержена периодическим колебаниям. Она снижает вероятность значительных потерь в результате действия случайных факторов, особенно в неблагоприятные по погодным условиям годы. Например, целесообразно такое сочетание отраслей, которое позволяет компенсировать снижение финансовых результатов одной из них за счет другой.