Анализ методов управления финансовыми рисками

Цель работы: закрепить теоретические сведения, научить обучающихся анализировать финансовые риски, используя различные методы управления этими рисками

Методические указания

Методы управления – это совокупность приемов и способов воздействия субъекта управления на управляемый объект для достижения поставленных целей.

По своему содержанию можно выделить следующие методы управления:

- организационно-административные, основанные на прямых директивных указаниях;

- экономические, обусловленные экономическими отношениями;

- социально – психологические, применяемые с целью повышения социальной активности сотрудников.

Элементами системы управления рисками, на наш взгляд, служат:

· политика управления риском;

· предупреждение и достоверная оценка риска;

· система наблюдения (контроллинг).

Принципы управления финансовыми рисками приведены на рисунке.

Рис.1. Принципы управления финансовыми рисками предприятий

 

Процесс управления финансовыми рисками включает следующие этапы:

· анализ риска;

· выбор методов воздействия на риск при оценке их сравнительной эффективности;

· принятие решения;

· непосредственное воздействие на риск;

· контроль и корректировка результатов процесса управления

Анализ риска подразделяют на два взаимно дополняющих друг друга вида: качественный и количественный.

Качественный анализ, представляет собой идентификацию всех возможных рисков. Качественный анализ может быть сравнительно простым, его главная задача - определить факторы риска, этапы работы, при выполнении которых риск возникает, и т.д.

Можно выделить следующие этапы качественного анализа рисков:

1. идентификация (определение) возможных рисков;

2. описание возможных последствий (ущерба) реализации обнаруженных рисков и их стоимостная оценка;

3. описание возможных мероприятий, направленных на уменьшение негативного влияния выявленных рисков, с указанием их стоимости;

4. исследования на качественном уровне возможности управления рисками [5].

Проводя анализ риска, следует определить степень риска.

Риск может быть:

· допустимым - имеется угроза полной потери прибыли от реализации планируемого проекта;

· критическим - возможно непоступление не только прибыли, но и выручки и покрытие убытков за счет средств предпринимателя;

· катастрофическим - возможны потери капитала, имущества и банкротство предпринимателя.

Количественный анализ - это определение конкретного размера денежного ущерба отдельных подвидов финансового риска и финансового риска в совокупности.

Наиболее распространенные методы анализа рисков приведены в таблице.

Методы анализа и выявления рисков

№ п/п	Название метода	Сущность метода	Область применения
	Метод экспертного анализа	Комплекс логических и математико-статистических процедур по переработке необходимой информации, осуществляемых экспертом. Может быть в виде вопросника	Выявление, идентификация и ранжирование рисков
	SWOT - анализ	Таблица, позволяющая наглядно противопоставить сильные и слабые стороны менеджмента, связанные с ним возможности и угрозы	Выявление и экспертный анализ рисков
	Роза, (спираль) рисков	Иллюстративная экспертная оценка рисков и факторов	Ранжирование рисков
	Метод «Дельфи»	Групповой метод экспертной оценки, при котором проводится индивидуальный опрос группы экспертов в несколько этапов относительно их оценки вероятности наступления тех или иных событий	Управление проектами
	Метод аналогии или консервативные прогнозы	Исследование накопленного опыта по ситуациям-аналогам с целью расчета вероятностей возникновения потерь	Выявление и оценка рисков часто повторяющихся принимаемых решений
	Метод ставки % с поправкой на риск	Увеличение безрисковой ставки процента на величину надбавки за риск (рисковая премия)	Дополнительный учет факторов риска при расчете эффективности
	Дерево решений	Метод принятия решений при выборе одного из альтернативных вариантов и формирования оптимальной стратегии	Управление проектами
	Анализ чувствительности	Анализ поведения критериальных показателей в результате изменения одного рискованного фактора (однофакторный анализ)	Количественный - анализ риска
	Анализ сценариев	Анализ поведения критериальных показателей ситуации в результате изменения спектра рисковых факторов (многофакторный анализ)	Количественный подход в анализе и управлении рисками
	Метод имитационного моделирования	Использование числовой оценки риска	Количественная оценка интегральной рискованности

Задание для самостоятельного выполнения

Задание 1. Создать таблицу методов управления и дать основные характеристики по следующим видам воздействия:

1.Основа применения

2. Подходы к реализации

3.Требования к субъекту

4.Организационное воздействие

5.Административное воздействие

6.Материальное воздействие

7.Моральное воздействие.

Задание 2. Перечислить какими чертами характера должен обладать современный менеджер. Как вы это прокомментируете: «Успех и неудачи предприятия – это в первую очередь успехи и неудачи менеджмента. Если предприятие работает плохо и нерентабельно, его хозяин меняет не рабочих, а менеджера».

Вопросы для самоконтроля:

1. Методы управления – это?

2. Количественный анализ – это?

3. Анализ риска подразделяют …………..

4. Назовите элементы системы управления рисками

5. Назовите принципы управления финансовыми рисками предприятий

Содержание отчета

1. Ответить на контрольные вопросы.

2. Предоставить преподавателю результат выполнения заданий.

 

Литература

1. Герчикова И.Н. Менеджмент [Электронный ресурс]: учебник/ И.Н. Герчикова – Электр. Текстовые данные. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. – Режим доступа: http://biblioclub.ru. – ЭБС Университетская библиотека ONLINE, по паролю.

2. Гавриленко В.М. Менеджмент. Конспект лекций в схемах [Электронный ресурс]: учебное пособие/ В.М. Гавриленко. – Электр. Текстовые данные. - М.: А-Приор, 2010. – Режим доступа: http://biblioclub.ru. – ЭБС Университетская библиотека ONLINE, по паролю.

Практическая работа №5