Аналіз ліквідності балансу підприємства

Актив	На початок року, тис.грн.	На кінець року, тис.грн.	Пасив	На початок року, тис.грн.	На кінець року, тис.грн.	Платіжний надлишок (+), недолік (-)	Відсоток покриття зобов’язань
на початок року, тис.грн.	на кінець року, тис.грн.	на початок року, %	на кінець року, %
AІ			ПІ			-590	-26	44,3	97,8
AІІ			ПІІ			-778	-828	54,2	61,2
AІІІ			ПІІІ			+2098	+1750	503,5	424,1
AІV			ПІV			-730	-896	81,5	79,5
Баланс			Баланс			0,0	0,0	-	-

 

Баланс вважається абсолютно ліквідним, якщо мають місце наступні співвідношення:

 

(9.8)

 

Оскільки ці співвідношення не витримуються (табл. 9.6), баланс підприємства є неліквідним.

При вивченні балансу варто звернути увагу на дуже важливий показник чистий оборотний капітал, або чисті оборотні кошти. Це абсолютний показник, за допомогою якого також можна оцінити ліквідність підприємства.

Чистий оборотний капітал дорівнює різниці між оборотними активами підприємства та його короткостроковими пасивами.

Зміна рівня ліквідності визначається за зміною (динамікою) абсолютного показника чистого оборотного капіталу. Він залишає величину, що лишилася після погашення всіх корострокових зобов’язань. Отже, ріст цього показника – підвищення рівня ліквідності підприємства.

Для якісної оцінки платоспроможності й ліквідності балансу, необхідний розрахунок коефіцієнтів ліквідності:

- коефіцієнт поточної ліквідності;

- коефіцієнт швидкої ліквідності;

- коефіцієнт абсолютної ліквідності.

Ці коефіцієнти, що розраховуються на основі даних форми №1 “Баланс" шляхом зіставлення поточних активів і поточних зобов'язань підприємства, характеризують достатність поточних активів для погашення боргів на протязі року.

Поточні активи – це активи, які постійно обертаються в процесі господарської діяльності підприємства. До поточних активів відносяться:

1. Оборотні активи. Згідно П(С)БО 2 "Баланс", оборотні активи – це грошові кошти і їх еквіваленти, не обмежені у використанні, а також інші активи, призначені для реалізації або споживання протягом операційного циклу або протягом 12 місяців з дати балансу. У балансі вони відбиваються в рядках 100 – 260 розділу ІІ активу.

2. Витрати майбутніх періодів. Відношення витрат майбутніх періодів до поточних активів пояснюється наступним: незважаючи на те, що це витрати, оплачені наперед, тобто здійснені заради отримання прибутку, очікуваною в майбутньому, цілком ймовірно, що частка цього прибутку може бути отримана протягом одного року або операційного циклу підприємства. Таким чином, витрати майбутніх періодів зберігають грошові кошти підприємства.

Прикладом витрат майбутніх періодів є витрати, пов'язані з підготовчими роботами в сезонних галузях промисловості; з освоєнням нових виробництв і агрегатів; оплачені авансом орендні платежі; оплата страхового полісу; передплата на газети, журнали та ін. Отже, в рядку 270 балансу в складі витрат майбутніх періодів враховуються витрати, які підлягають списанню як протягом 12 місяців з дати балансу, так і в більш пізній час. Потрібно нагадати, що статті балансу, що включають активи або зобов'язання, які підлягають використанню (погашенню) як протягом періоду, меншого ніж 12 місяців з дати балансу, так і в більш тривалий період часу повинні бути розкриті в примітках до фінансової звітності в тій їх частині, яка буде використана (погашена) протягом терміну, що перевищує 12 місяців з дати балансу. Таким чином, інформацію про витрати майбутніх періодів, що підлягають списанню протягом 12 місяців з дати балансу, можна отримати, використовуючи дані рядка 270 балансу і приміток до звітів.

В табл. 9.7 приведений розрахунок поточних активів на основі даних балансу.

Таблиця 9.7

Розрахунок поточних активів

Найменування активів	Відображення в балансі, згідно П(С)БО 2	Сума, тис. грн.
на початок звітного періоду	на кінець звітного періоду
Оборотні активи
Запаси	ряд. 100-140
Векселі отриманні	ряд. 150
Дебіторська заборгованість за товари	ряд. 160-162
Дебіторська заборгованість з розрахунків	ряд. 170-200	-
Інша поточна дебіторська заборгованість	ряд. 210
Поточні фінансові інвестиції	ряд. 220	-
Грошові кошти та їх еквіваленти	ряд. 230-240
Інші оборотні активи	ряд. 250		-
Усього по розділу ІІ	ряд. 260	3 940	4 670

Закінчення табл. 9.7

Витрати майбутніх періодів
Разом поточні активи	ряд. 270	70*	86*
на початок періоду (3940+70–20)
на кінець періоду (4670+86–32)
* Витрати майбутніх періодів, які будуть списані після 12 місяців від дати балансу, складають на початок періоду 20 тис. грн.; на кінець періоду – 32 тис. грн.

 

Поточні зобов'язання, згідно П(С)БО 2 "Баланс", – це зобов'язання, які будуть погашені протягом операційного циклу підприємства або протягом 12 місяців з дати балансу. Вони відбиваються в розділі ІV пасиву балансу. Також до поточних зобов'язань потрібно віднести ту частину прибутків майбутніх періодів, погашення яких очікується протягом 12 місяців з дати балансу. Дана стаття аналогічно статті "витрати майбутніх періодів" повинна бути розкрита в примітках до фінансової звітності. В табл. 9.8 на основі даних балансу зроблений розрахунок поточних зобов'язань.

Таблиця 9.8