Тема 17. Лизинг, факторинг и франчайзинг в коммерческой деятельности

Термин “лизинг” происходит от английского глагола tolease— арендовать, сдавать внаем.

Существует определение, которое дано группой Мирового банка: “Лизинг — это контрактные взаимоотношения между двумя сторонами, которые позволяют

одной стороне (лизингополучателю) использовать имущество, являющееся собственностью другой стороны (лизингодателя), в обмен на оговоренные периодические платежи”. Специфика лизинга заключается в том, что в рамках этой операции одновременно соединились экономический, правовой и технический аспекты в самостоятельную коммерческую операцию.

Рассмотрим эти признаки (см. рисунок).

Отношения партнеров лизинговой операции:

1) выбор имущества и продавца;

2) приобретение имущества в собственность;

3) предоставление имущества во временное пользование;

4)лизинговые платежи.

С экономических позиций имущество передается в лизинг на определенный срок (срок лизинга) с условием его возвращения, за что собственник получает вознаграждение (лизинговые платежи).

Таким образом, соблюдены все условия кредитных отношений: срочность, возвратность и платность, и, следовательно, лизинг можно рассматривать как специфичный способ кредитования.

Лизинг в Беларуси регулируется несколькими правовыми актами. На сегодняшний день актуальными национальными нормативными актами в сфере лизинга являются:

- Гражданский Кодекс (Раздел «Финансовая аренда (лизинг) (явяляется основой регулирования лизинга в республике, содержит базовые определения);

- Положение о лизинге, утвержденное постановлением Совета Министров Республики Беларусь N 865 от 4 июня 2010 года (определяет основные положения, термины лизинга, а также правила проведения лизинговых операций в Беларуси);

- Указ Президента Республики Беларусь N 465 «О некоторых вопросах совершенствования лизинговой деятельности в Республике Беларусь» (регламентирует главным образом аспекты международного лизинга, определяет права и обязанности лизингодателя).

В качестве законодательного инструмента регулирования лизинга в Беларуси выступает также и Постановление Совета Министров Республики Беларусь N 548/8, в котором регулируется механизм совершения внешнеэкономических сделок по приобретению/выкупу предметов лизинга.

Предметом лизинга могут быть любые не потребляемые вещи, используемые для предпринимательской деятельности, кроме земельных участков и других природных объектов.

Предметом лизинга может быть как движимое, так и недвижимое имущество, являющееся объектом основных средств. В соответствии с действующей классификацией основных средств к движимому имуществу относятся:

• силовые машины и оборудование (теплотехническое, турбинное оборудование, электродвигатели и т. п.);

• рабочие машины и оборудование для различных отраслей промышленности (строительная техника, металлорежущие станки);

• средства вычислительной техники;

• транспортные средства;

• средства телекоммуникаций;

• прочее производственное оборудование, механизмы и приборы.

К объектам недвижимого имущества относятся здания и сооружения производственного назначения.

Факторинг – это торгово – комиссионная операция, которая связана с покупкой банком или фактор – фирмой требований поставщика к покупателю и их инкассацией за определенное вознаграждение и сочетается с кредитованием оборотного капитала клиента – поставщика.

Основа факторинга – переуступка неоплаченных долговых требований факторинговой компании (банку) на условиях немедленной оплаты 80-90% стоимости поставок.

В Банковском кодексе Республики Беларусь понятие факторинга определено в ст. 155. Так, по договору финансирования под уступку денежного требования (факторинга) одна сторона (фактор) обязуется другой стороне (кредитору) вступить в денежное обязательство между кредитором и должником на стороне кредитора путем выплаты кредитору суммы денежного обязательства должника с дисконтом.

В факторинге участвуют как минимум три стороны, которые имеют свои права и обязанности: фактор-посредник, поставщик, покупатель.

 

Внутренний факторинг предполагает наличие агентов купли – продажи, а также факторинговой компании в одной стране.

Международный факторинг предполагает наличие агентов купли-продажи в разных странах.

Факторинговые операции позволяют поставщику минимизировать либо вообще снять с себя все коммерческие риски. Посредством этого, поставщику создаются условия для нормальной коммерческой деятельности, способствующие ускорению оборачиваемости средств и, следовательно, росту прибыли.

В Республике Беларусь в отличие от мировой практики операции факторинга являются лицензируемым видом деятельности, который вправе осуществлять только коммерческие банки.

Слово “франчайзинг” произошло от французского “franchise”, что означает “льгота, привилегия, освобождение от налога, взноса”.

По своей сущности франчайзинг представляет собой систему взаимоотношений, заключающуюся в возмездной передаче одной стороной (фирмой, имеющей, как правило, ярко выраженный имидж и высокую репутацию на рынке товаров и услуг) другой стороне (фирме или индивидуальному частному предпринимателю) своих средств индивидуализации производимых товаров, выполняемых работ или оказываемых услуг (товарного знака или знака обслужива-

ния, фирменного стиля), технологии ведения бизнеса и другой коммерческой информации, использование которой другой стороной будет содействовать росту и надежному закреплению на рынке товаров и услуг. При этом передающаяся сторона обязуется оказывать содействие в становлении бизнеса, обеспечивать техническую и консультационную помощь.

Франчайзинг в зависимости от направлений бывает четырех видов:

1) франчайзинг товара;

2) производственный франчайзинг;

3) сервисный франчайзинг;

4) франчайзинг бизнес-формата.

Рисунок – Отношения при франчайзинге товара.

Рисунок- Отношения при производственном франчайзинге.