Формирование политики управления ДЗ

Данная политика проходит ряд этапов:

Анализ Д в предыдущем периоду

Задача этого этапа – определить состав и динамику ДЗ для того:

1)рассчитывается К отвлечения средств в ДЗ

2) определяется средний период инкассации ДЗ, кол-во оборотов ДЗ и К инкассации ДЗ

К инкассации ДЗ=ДЗ оплаченная/ДЗ,

Если сумма всех коэф-тов инкассации в течение 1 года не =100%, это означает, что при сущ кредитной политике возникает сомнительная ДЗ

3)оценивается состав ДЗ по срокам инкассации

4)рассм состав просроченной ДЗ, для этого рассчит К просроченной задолженности и ср возраст просроченной ДЗ

5) определяется сумма эффекта, полученного от инвестирования средств в ДЗ

Эдз=Пдз-ТЗдз-ФПдз

Пдз - прибыль предприятия, полученная от увеличения объема реализации товара в кредитной политике

ТЗдз – текущие затраты, кот связаны с организацией кредитования и инкассацией ДЗ

ФПдз – сумма фин потерь от невозврата долга

Расчит и К эффективности инвестирования средств в ДЗ:

Кэдз=Эдз/ДЗср пок

ДЗср пок – ср остаток Д по расчетам с покупателями.

Формирование принципов кредитной политики по отношению к покупателям товаров

Решается 2 гл вопроса:

1)какую форму кредита использовать (потреб/ком)

2)какой тип кредитной политики выбрать

Выделяются сл типы кредитной политики:

1.консервативный – направлена на снижение кред риска. Для этого уменьшается круг покупателей, сроки предоставления кредита, размеры кредита, ужесточаются условия на ср уровень риска.

2.умеренный – использование типичных условий кредитования покупателей. Она ориентирована на ср уровень риска

3.агрессивный – направлен на мах-ю П за счет расширения объема реализации товаров. Уровень риска высок.

При выборе типа кредитной политики учитываются:

1)современ практику торговых операций

2)общее состояние экономики, кот определяет платежеспособность предприятия

3)конъюнктура рынка и спрос на продукцию предприятия

4)потенциальные способности предприятия наращивать объемы производства

5)правовые основы взыскания ДЗ

6)фин возможности предприятия по отвлечению ср-в в ДЗ

7)фин менталитет собственников и управляющих и их отношение к уровню допустимого риска

Определение возможной суммы ОбК, инвестируем в ДЗ

Необходимая сумма ср-в определяется

Идз=(Орк+Кс/ц*(ППК+ПР))/360

Орк- объем реализации продукции в кредит

Кс/ц- коэф соотношения с/с и цены продукции(дробь)

ППК- ср период предоставления кредита покупателям (дни)

ПР- период просрочки по кредиту (дни)

Если фин возможности предприятия не позволяют инвестировать данную сумму в ДЗ в полном объеме, то нужно менять либо условия кредитования, либо объемы продукции, предоставленной в кредит

Формирование системы кредитных условий

1) срок предоставления кредита

2)размер предоставляемого кредита, кот зависит от уровня кредитного риска, от объема реализации товаров, кот планируют предоставить с отсрочкой платежа, от фин состояния предприятия, от ср ст-ти реализованных товаров в кредит.

3)ст-ть предоставления кредита, т.е цена за предоставление скидки

4)система штрафных санкций

5)др элементы

Формирование стандартов оценки покупателей и дифференциация условий предоставления кредита

Выделяют 3 группы покупателей:

-кредит предоставляется в полном объеме

-в опред ограниченном объеме

-кредит не выдается

Формирование процедуры инкассации ДЗ

Р ассм: 1)сроки и формы предварительного и последнего напоминания о долге

2)возможность и условия пролангирования кредита

3)условия и процедура возбуждения дела о несостоятельности дебиторов

Обеспечение исп-ния в организации соврем форм рефинансирования ДЗ

- учет весей, факторинг, форфейтинг