Уровень развития предприятия и результаты его фин-хоз деятельности 


Мы поможем в написании ваших работ!



ЗНАЕТЕ ЛИ ВЫ?

Уровень развития предприятия и результаты его фин-хоз деятельности



Уровень развития предприятия и результаты его фин-хоз деятельности

Объем ресурсов, при которых могут быть достигнуты цели предприятия

Отдачу вложенных предприятиям в конкретные инвестиционные программы средств

Финансовый план – это документ обеспечивающий взаимоувязку показателей развития организации с имеющимися ресурсами, т.е. обеспечивающий взаимодействие средств и капитала воспроизводственных процессов.

Финансовое планирование – процесс научного обоснования прогноза движения финансовых ресурсов и финансовых отношений на определенный период.

Объект финн планирования- финансовая деятельность организации:

1. формирование и использование капитала, необходимое для бесперебойного функционирования предприятия

2. движение финн ресурсов с учетом конечных результатов

3. обеспечение финн устойчивости предприятия

4. финансирование стратегических задач в области развития и модернизации производства

Необходимость финн планирования вызвана тем. что нормальное функционирование предприятия любой формы собственности невозможно без определенных размеров финн ресурсов, которыми постоянно приходится маневрировать и которые необходимы в четко определенное время, поэтому организация вынуждена прогнозировать движение денежных средств, планировать их поступление и наиболее целесообразное использование во избегании банкротства.

Назначение планирования как функции управления состоит в том чтобы:

1. обеспечит своевременный учет всех внутренних и внешних факторов, влияющих на условия нормального функционирования и развития организации

2. предусмотреть разработку комплекса мероприятий, определяющий последовательность достижения конкретных целей с учетом возможности наиболее эффективного использования ресурсов каждым подразделением и организацией в целом

3. обеспечит увязку в действиях между отдельными структурными подразделениями, включающими всю технолог цепочку

Цель финн планирования – обеспечение фин ресурсами воспроизводственных процессов в соответствии с прогнозами соц-эк развития, бизнес-планами и с учетом рыночной конъюнктуры, тенденций развития.

Задачи ФП:

1. определение предполагаемых поступлений денежных средств исходя из договоров и конъюнктуры рынка

2. обоснование направлений их использования и концентрация финансовых ресурсов на наиболее важных направлениях деятельности

3. выявление резервов и мобилизация дополнительных ресурсов

4. обеспечение своевременных и полных расчетов с бюджетом и другими субъектами рынка

5. обеспечение взаимоувязки статей доходов и статей расходов

6. обеспечение платежеспособности фирмы, устойчивости ее финансового положения, соблюдение интересов акционеров и других инвесторов

7. определение эффективности планируемых финансово-хозяйственных мероприятий

8. обеспечение действенного финансового контроля за всеми сторонами деятельности фирмы в денежной оценке

Общие принципы ФП

Принципы:

1. Единства – планирование должно иметь системный характер. Понятие системы означает совокупность элементов, взаимосвязь между ними, наличие единого направления развития элементов ориентированных на общие цели предприятия

2. Координация планов отдельных подразделений – нельзя планировать деятельность отдельных подразделений фирмы вне связи с другими. Всякие изменения в планах одних структурных единиц должны быть отражены в планах других подразделений

3. Участия. Каждый специалист фирмы становится участником плановой деятельности независимо от должности и выполняемых функций

4. Непрерывности. Процесс планирования должен осуществляться систематически в рамках установленного цикла.

5. Гибкости. Предание планам и процессу планирования способности изменятся в связи с возникновением непредвид обстоятельств

6. Точности. Планы предприятия должны быть конкретизированы и детализированы в той степени, в какой позволяют внешние и внутренние условия деятельности фирмы

7. Финансвого соотношения сроков. Полученеи и использование средств должны происходить в установ сроки.

Платежеспособности.

9. Рентабельности капиталовложений. Для капитальных вложений необходимо выбирать самые дешевые способы финансирования

10. Сбалансированности рисков. Особенно рисковые долгосроч инвестиции целесообразно финансировать за счет собств средств

11. Приспособления к потребностям рынка. Для предприятия важно учитывать конъюнктуру рынка и совю зависимость от предоставления кредитов

12. Предельной рентабельности. Целесообразно выбирать такие капиталовложении, которые обеспечивают макс рентабельность

1,4.5 – основные

3. Финансовое прогнозирование, его содержание и значение

Финансовое прогнозирование – исследование конкретных перспектив развития финансов субъектов хоз-я и субъектов власти в будущем, научно обоснованные предложения об объемах и направлениях использования финн ресурсов на перспективу.

Финансовое прогнозирование предшествует финн планированию.

К основной цели финн прогнозирования, осуществляемого для научного обоснования показателей, финансовых планов и способствующего выработке концепции развития финансов на прогнозируемый период можно отнести оценку предполагаемого объема финн ресурсов и определение предпочтительных вариантов финансового обеспечения деяельности субъектов хзя-я, органов гос власти и местного самоуправления.

Задачи ФПрог:

1. увязка материально-вешест и финансово-стоиимостных пропорций на макро и микро уровнях на перспективу

2. определение источников формирования и объема финансовых ресурсов субъектов хозяйствования и субъектов власти на прогнозируемый период

3. обоснование направлений использования финансовых ресуросв субъктами хоз-я и субъектами власти на прогнозируемый период на основе анализа тенденций, динамики финасовых показателей с учетов воздействующих на них внутр и внеш факторов

4. определение и оценка финановых последствий, принемаемых органами госуд власти и местного самоуправления, субъектами хозяйствования решений

Финансовое прогнозирование ведется путем разработки различных вариантов развития организации, отдельной административно территорияальной еденицы, страны в целом, их анализа и обоснования, оценки возможной степени достижения определенных целей в зависимости от характера действий субъектов планирования.

Достигается 2 подходами:

1. прогнозирование ведется от настоящего в будущее на основе установленных причинно-следственных связей

2. прогнозирование заключается в опреддеении буд цели и ориетиров движения от будущего к настоящему, когда развертывается и исследуется цепь возможных событий и меры, которые необходимо принять для достижения заданного результата в будующем исходя из существующего уровня развития организации, административно-территориальной еденицы и страны в целом.

 

4.История развития финансового планирования

Возникновение финансового планирования связано с определенным уровнем развития производительных сил, товарно-денежных отношений, усилением роли государства в общественном воспроизводстве и регулировании экономики.

В России первые сведения об общей смете доходов и расходов государства относятся к 1654г. Но систематическое составление бюджета начато осуществляться лишь с 1812г. после образования Министерства финансов. В конце XVII- начале XIX столетия большинство стран составили план своего государства – государственный бюджет. В XX веке возникли другие формы финансового планирования охватывающего не только общегосударственные ресурсы, но и финансы отраслей, ведомств, хозяйствующих субъектов.

Широкое распространение финансовое планирование получило в СССР в условиях социалистической системы хозяйствования, где финансовые планы начали составляться с 1918г. В Республике Беларусь в связи с военными действиями первый финансовый план – бюджет был разработан лишь в 1921г. Этот финансовый план отличался значительным дефицитом, фактически 92% всех его расходов.

 

5.Система финансового планирования за рубежом

РАЗВИТИЕ И ОСОБЕННОСТИ ПИПа В ЗАРУБЕЖНЫХ СТРАНАХ (США, ЯПОНИЯ, ФРАНЦИЯ И ДР.)

ПИП эк-ки в зарубежных странах стало активно исп-ся в конце 19в. с исп-ем метода экспертных оценок и методов экстраполяции. В 1930г. 20в. за рубежом впервые возникает план-ие на макроуровне. Прогнозы развития всей эк-ки в целом сост-лись с помощью модели «затраты-выпуск». С 50-ых гг. во многих странах произошёл отход от составления нац. планов в форме бюджетов. Необходимость макроэконом. план-ия была обусловлена усилением степени интеграции секторов эк-ки.

Системы планирования за рубежом:

· североамер-кая (США и Канада),

· азиатская (Япония и Южная Корея),

· европейская (Франция, Швеция).

 

США.

Большинство макроэконом-их прогнозов разрабатывается с помощью методов:

· методы экспертных оценок,

· методы экономических индикаторов,

· модели динамических рядов,

· эконометрическое моделирование,

· модель «затраты-выпуск».

Для США хар-но стратегическое план-ие, суть которого состоит в выборе главных приоритетов развития нац. эк-ки. Ведущую роль в их реализации играет гос-во.

В стратегич-ом план-ии исп-ся факторы внешней среды:

ü технологические,

ü экономические,

ü конкурентные,

ü полит.,

ü междунар.

 

 

Япония.

Особенность общегосуд-ого ПИПа в Японии закл-ся в исп-ии системы соц-эконом прогнозов как инструмента правительственного регулирования рыночной эк-ки. Разрабатываются 5-тилетние планы-программы, которые носят индикативный хар-р, с целью выполнения важных стратегических целей. В Японии адаптивное планир-ие, т.е. план подвержен корректировке с учётом изменяющейся внешней среды. Правительство концентрирует свои ресурсы в основном на разработке инноваций и их применении, на подготовке высококвал-ых специалистов. Прим-ся госзаказ; на рынке гос-во самый надёжный заказчик.

Южная Корея.

Госуд. план-ие началось с 1954г. с плана Натана, в кот-ом приоритеты отдавались экспортным отраслям с ориентацией на внешний рынок.

Широкое распр-ие получили методы

· экспертных оценок,

· методы моделирования.

В основе экономического рынка лежит рынок не внутренний, а мировой.

Под контролем гос-ва нах-ся внутрифирменные издержки и качество продукции, иностранный капитал.

Франция.

Французская система ПИПа прошла 3 этапа:

1) 1945-1960гг – директивное план-ие, госконтроль за ценами;

2) сер. 1960г. – переход на индикативное план-ие, позволяющее координировать интересы гос-ва и частного сектора;

3) 1990-е гг. – стратегическое план-ие.

Направления страт-ого развития разрабатываются в виде целевых госпрограмм и сопровождаются комплексом различных финансовых льгот, стимулирующих их реализацию. Воздействие гос-ва на пр-во осущ-ся через систему госзаказа не только в госсекторе, но и в рыночном.

ПИП в странах с переходной эк-кой (страны Центр. и Вост. Европы) осущ-ся по прогн-ию макроэконом-их показателей.

Его не будет на экзамене

Отражаются виды расходов организации наличными деньгами. Относятся: стипендии, зарплата, выплата пенсий и пособий, на представителькие расходы, на командировочные, на хозяйственные, на выплату дивидендов.

Таким образом составление сводного бюджета на текущий период есть ничто иное как моделирование, где в качестве исходных показателей берутся параметры состояния предприятия на начало бюджетного периода.

Исходным пунктом бюджетного цикла является план факт анализ исполнения бюджета пердыдущего периода на базе которого составляется бюджет текущего периода.

Результатом проведения план факт анализа исполнения сводного бюджета предыдущего периода является:

1. количественная спецификация влияиния вероятных неконтролируемых внешних воздействий (конъюнктурных факторов) на изменение состояния предприятия за текущий бюджетный период.

Конъюнктурные факторы:

- средний по рынку уровень цен на готовую продукцию и закупаемые материальные и трудовые ресурсы

- эластичность спроса по цене методом платежа (предоставления ….. кредита)

- показатели конкурнеции качества (соотношение: цена - качество)

На базе количественной спецификации неконтролируемых внешних воздействий рассчитываются основные межфакторные связи, закладываемые в бюджетную модель. В первую очередь это касается расчета функции маржинального дохода, лежащей в основе проведения анализа «издержки – объем - прибыль» с целью определения оптимального объема продаж на бюджетный период.

2. определение оптимальных значений основных взаимосвязанных бюджетных параметров на бюджетный период по критерию максимизации конечных финансовых результатов с учетов ограничений, накладываемых нормативными значениями показателя финансового состояния.

Большая часть количественно специфицированных межфакторных связей выражается в виде функции:

1. функция маржинального дохода в разрезе видов продукции на базе определения эластичночти спроса по цене)

2. функция производственных затрат по видам продукции на основе системы технологического нормирования прямых затрат

3. функция выручки

4. и др.

 

3. Разработка на основе пункта 2 перечня управленческих мер для достижения установленных оптимальных значений бюджетных параметров

24. Источники финансирования ресурсов организации (предприятия)

Финансирование - обеспечение конкретного мероприятия денежными средствами из определенных источников.

Первоначальное формирование финансовых ресурсов осу­ществляется в период создания организации путем образования уставного фонда, состоящего из основного и оборотного капитала.

Уставный капитал - это средства, первоначально инвестиро­ванные собственниками для обеспечения уставной деятельности организации.

Размер уставного фонда служит той величиной, в рамках кото­рой фирма гарантирует ответственность по своим обязательствам. Изменение уставного фонда может быть только в случаях, преду­смотренных учредительными документами.

Источниками образования уставного капитала могут быть:

• акционерный капитал, т.е. средства, мобилизуемые с помо­щью выпуска и размещения акций;

• паевые взносы членов кооператива, долевое участие учреди­телей или членов арендных или совместных предприятий;

• собственные средства предпринимателя;

• отраслевые финансовые ресурсы (министерств, ведомств, ассо­циаций, концернов и т.п.);

• заемные средства (средства, мобилизованные на финансовом рынке);

• бюджетные и другие средства.

Бюджетные средства выделяются на особо важные для госу­дарства и природоохранные объекты, также для устранения последствий чрезвычайных ситуаций (например, стихийных бед­ствий).

Производственная и коммерческая деятельность организаций может обеспечиваться денежными средствами в форме:

• самофинансирования;

· банковского и коммерческого кредитования;

• привлечения акционерного капитала;

• бюджетного финансирования.

Финансовые ресурсы действующих организаций формируются за счет собственных и приравненных к ним средств; средств, мобилизуемых на финансовом рынке; денежных средств, поступаю­щих в порядке перераспределения; других видов ресурсов. К собственным и приравненным к ним средствам относятся:

•прибыль (скорее, валового дохода, так как источником части налоговых и неналоговых платежей является себестоимость про­дукции), в том числе прибыль:

• от основной деятельности, в том числе нераспределенной прибыли прошлых лет;

• от финансовых операций;

• от выполненных научно-исследовательских работ (НИОКР);

• от строительно-монтажных работ (СМР);

• от операционных и внереализационных доходов;

• амортизационные отчисления;

• устойчивые пассивы;

• дополнительные денежные и материальные взносы учредите­лей и членов трудового коллектива;

• специальные фонды, создаваемые по решениям органов власти;

• мобилизованные внутренние ресурсы в строительстве.

Плановый размер мобилизации внутренних ресурсов в строи­тельстве (М) выражается изменением остатков оборотных средств на начало и на конец периода (НОСн - НОСк) и разностью между кредиторской задолженностью на начало года (Кр.зн) и величи­ной устойчивых пассивов на конец года (УПК):

М = (НОСн - НОСк) - (Кр.зн- УПК).

К прочим источникам, мобилизуемым в строительстве и учи­тываемым в плане финансирования, относятся:

• средства от реализации продукции, добываемой попутно

со строительством;

• средства, вырученные от продажи воздвигнутых на период строительства временных зданий и сооружений (возвратные суммы, нетитульные затраты);

• экономия от снижения себестоимости строительных работ;

• амортизационные отчисления для полного восстановле­ния основных средств стройки;

• излишки оборотных средств стройки.

Также к собственным и приравненным к ним средствам относятся:

• валютный фонд, за исключением средств, проданных госу­дарству;

• целевые поступления:

• плата за содержание детей в детских дошкольных учреж­дениях;

• плата за коммунальные услуги и др.;

• другие поступления:

• добавочный капитал, образующийся в результате пере­оценки основных фондов или валюты;

• арендные обязательства, т.е. задолженность арендатора за долгосрочно арендуемые основные фонды;

 

• резервный капитал, образуемый организациями за счет прибыли в пределах 25% уставного капитала, и др.

К средствам, мобилизуемым на финансовом рынке, откосятся:

• средства, полученные от продажи (размещения) ценных бумаг,

• кредитные инвестиции (заемные средства):

• банковские кредиты;

• бюджетные кредиты;

• коммерческие кредиты;

• налоговые кредиты;

• облигационные займы.
К денежным средствам, поступающим в порядке перераспределения, относятся:

• страховые возмещения по наступившим рискам;

• поступления от вышестоящих организаций, отраслевых структур;

• паевые взносы;

• дивиденды и проценты по ценным бумагам и депозитам;

• бюджетные субсидии и субвенции (дотации).

Субсидии - финансовая помощь на покрытие убытков от низких цен, регулируемых государством, т.е. на поддержку опре­деленной деятельности. Главная задача субсидий - поддержать малодоходные, но важные для национальной экономики и обще­ственного воспроизводства отрасли хозяйства, переложить часть затрат определенных организаций на бюджет. В странах Западной Европы субсидии делят в зависимости от их социально-экономи­ческой сущности на субсидии общего и целевого назначения. Суб­сидии общего назначения (дотации) предоставляются для покры­тия дефицита местных бюджетов и содержат незначительное количество ограничений в их использовании. Субсидии целевого назначения (субвенции) предоставляются на финансирование определенных социально-экономических программ или проектов.

Субвенции - финансовая помощь, выделяемая из бюджета страны местным органам власти и организациям во избежание банкротства в критические периоды (неурожай, революция, конъ­юнктурные сдвиги) и на другие цели (в отличие от дотации всегда имеют целевое назначение).

Дотация - ассигнования из бюджета на покрытие убытков или задолженности (списания долгов) с целью поддержки в кри­тические периоды (стихийное бедствие, изменение конъюнктуры и т.п.). Дотации бывают разовыми и периодическими.

Санкция - мера принудительного воздействия против наруши­теля обязательств, норм, правил (штраф, неустойка, пеня и т.п.).

Санация - система мероприятий (выдача ссуд, субсидий, льготных кредитов, льготного налогообложения, национализации |и т.п.), проводимых с целью улучшения финансового положения, предотвращения банкротства, повышения конкурентоспособности фирм.

К другим видам ресурсов относятся пожертвования, благотворительность и т.п.

По источникам образования финансовые ресурсы подразделя­ется:

• на собственные (собственные и приравненные к ним средства);

• привлеченные (средства, мобилизируемые на финансовом рынке; денежные средства, поступающие в порядке перераспреде­ления; другие виды ресурсов).

Такое деление связано прежде всего с тем, что у организаций в отдельные периоды возникает повышенная потребность в сред­ствах, для покрытия которой используются привлеченные средства. Но большой удельный вес привлеченных средств в структуре финансовых ресурсов усложняет финансовую деятельность организации дополнительными затратами на уплату высоких про­центов по кредитам, дивидендов по ценным бумагам и негативно сказывается на ликвидности баланса организации. Поэтому оптимизация источников денежных средств - одна из важнейших задач управления финансами организаций

25. Понятие и источники формирования оборотных средств. Устойчивые пассивы

Организация (предприятие) в своей деятельности использует основные и оборотные средства.

Основные средства - деньги, вложенные в основные фонды. Денежные средства, авансированные в оборотные производ­ственные фонды и фонды обращения, образуют оборотные средства организаций (предприятий).

Не оборотные средства, а оборотные фонды используются в; одном производственном цикле и полностью переносят свою стоимость на реализуемую продукцию, меняя при этом свою нату­ральную форму. (Распространенная ошибка!)

По своему экономическому содержанию оборотные средства представляют ресурсы, обеспечивающие возможность непрерыв­ного и бесперебойного производства и реализации продукции. Оборотные средства служат источником пополнения текущих производственных затрат вплоть до поступления выручки.

Наличие у организации оптимального оборотного капитала и. эффективность его использования во многом предопределяют финансовое состояние организации и устойчивость ее положения на рынке, в том числе платежеспособность (возможность пога­шать в срок долговые обязательства), ликвидность (способность в любой момент совершать необходимые расходы), а также возможности дальнейшей мобилизации финансовых ресурсов.

На рациональность использования оборотных средств влияет множество факторов: изменение потребительского спроса и объ­емов продаж, состояние договорной и расчетно-платежной дисциплины, организация оборота денежных средств и расчетов, сто­имость заемных средств (банковский процент), длительность про­изводственного цикла, величина незавершенного производства, рациональность организации запасов, уровень налогового давления, темпы инфляции и др. Управление оборотными средства тесно связано с их составом и размещением, которые зависят формы собственности, специфики организации процессов деятельности, отношений с поставщиками, покупателями и другими субъектами рынка, структуры затрат на производство и реализацию, финансового состояния организации и других факторов.

Управление оборотными средствами (оборотным капиталом, текущими активами) заключается:

- в совершенствовании управления запасами (материально-техническими ресурсами) посредством:

- прогнозирования спроса;

- планирования закупок ресурсов;

- оптимальной организации и регулирования производства;

- совершенствования комплектования партий отправки;

- ускорения доставки ресурсов и готовой продукции;

- в уменьшении дебиторской задолженности, ужесточении кредитной политики, выявлении ненужных фондов и затрат, регулиро­вании расчетов;

- в регулировании структуры денежных средств (ликвидных активов на счетах, не приносящих дохода, и ликвидных активов; которые приносят доход в виде процента (краткосрочные государственные ценные бумаги, депозитные сертификаты и т.п.)).

Текущие активы - активы, которые организация может, задержать в пределах года и которые используются в качестве оборотного капитала.

Регулирование - воздействие на объект управления с целью достижения состояния устойчивости системы в случае возникновения отклонения от заданных параметров или необходимости их совершенствования (например, приспособления к изме­нениям в окружающей среде). Регулирование включает мероприя­тия по устранению возникших отклонений от плановых заданий установленных норм и нормативов, графиков поставки, сроков оплаты и т.п.

Депозитный сертификат - ценная бумага (единовременный займ), называемая перекупочным соглашением.

Совокупность элементов (статей), образующих оборотные средства, принято называть составом оборотных средств.

Состав оборотных средств:

I. Оборотные фонды в производственных запасах:

1. Сырье, основные материалы и комплектующие изделия.

2. Вспомогательные материалы.

3. Топливо.

4. Тара.

5. Запасные части.

6. Инструменты, инвентарь, хозяйственные принадлежности и другие средства труда.

И. Оборотные фонды в производстве:

7. Незавершенное производство (НЗП).

8. Полуфабрикаты собственного производства.

9. Расходы будущих периодов.

Итого: Оборотные производственные фонды.

III. Фонды обращения:

10. Готовая продукция.

11. Денежные средства.

12. Средства в расчетах.

13. Всего: Оборотные средства.

Приведем определения элементов, образующих оборотные средства.

I. Производственные запасы - материальные цен­ности, не вступившие еще в процесс производства, находящиеся на складах организации (предприятия).

1. Сырье - материальные ресурсы; требующие переработки их на данном предприятии в материалы. Основные матери­алы - материальные ресурсы, предназначенные для изготовления готовой продукции. Комплектующие изделия - продук­ция, полученная от другой организации (предприятия) и исполь­зуемая для укомплектования (сборки) готового изделия.

2. Вспомогательные материалы - материальные ресурсы, которые непосредственно не входят в готовую продук­цию, но участвуют в ее создании или расходуются для придания ей определенных свойств.

3. Топливо - горючее вещество, дающее тепло, являющееся источником получения энергии.

4. Тара - материалы, предназначенные для упаковки готовой продукции и предохранения ее от повреждения.

5. Запасные части - предметы труда, предназначенные для ремонта основных фондов, но, как исключение, относящиеся в учете к оборотным средствам.

6. Инструменты, инвентарь, хозяйственные принадлежности и другие средства труда - элементы, образующие оборотные средства.

II. Оборотные фондов производстве - часть обо­ротных производственных средств организации (предприятия), обслуживающих процесс производства.

7. НЗП - производственные запасы, поступившие в цехи организации и находящиеся на разных стадиях обработки.

8. Полуфабрикаты собственного производства - предметы труда, прошедшие одну или несколько стадий производственного процесса (могут использоваться как внутри организации (предприятия), так и для реализации). Покупные: полуфабрикаты - предметы труда, прошедшие предварительную обработку на другом предприятии, но требующие доработки для превращения в готовые изделия на данном предприятии.

9. Расходы будущих периодов - затраты на освоение новой продукции, проектные, опытные и другие работы, рассчитанные на длительное время.
III. Фонды обращения - часть производственных оборотных средств организации (предприятия), функционирующая в
сфере обращения.

10. Готовая продукция - продукция, прошедшая все стадии обработки и подготовленная к реализации.

11. Денежные средства - средства, поступающие на текущий и другие счета организации после реализации продукции или других финансово-хозяйственных операций.

12. Средства в расчетах-еще непоступившие ср-ва (дебиторская задолженность), все долги.

Денежные средства организаций (предприятий), вложенные в запасы сырья, материалов, топлива, запасных частей, тары, инс­трументы, в НЗП и полуфабрикаты собственного изготовления, а также в расходы будущих периодов, образуют оборотные произ­водственные фонды и обслуживают процесс производства.

Средства организаций (предприятий) в виде готовой продук­ции, предназначенной для реализации, денежные средства, нахо­дящиеся в кассе, на счетах в банке, в пути, в расчетах, образуют фонды обращения и обслуживают процесс обращения.

По источникам формирования оборотные средства делятся:

• на собственные (внутренние);

• привлеченные (внешние), т.е. различные виды кредитор­ской задолженности, включая выпуск ценных бумаг), в том числе и заемные (банковский кредит, налоговый кредит, кредиторская задолженность и др.).

Кредит характеризуется срочностью, возвратностью, платно­стью, обеспеченностью.

Источники формирования и пополнения оборотных средств перечислены в § 1.6 (за минусом амортизационных отчислений).

В обороте организации постоянно имеются средства, не принадлежащие ей, но использующиеся как собственные оборотные средства в виде кредиторской задолженности. В процессе образования и расходования сумма кредиторской задолженности меняется: в одни периоды уменьшается, в другие возрастает. Однако всегда имеется определенный ее остаток, который принято называть устойчивыми пассивами.

Устойчивые пассивы - средства, не принадлежащие органи­зации, но по условиям расчетов постоянно находящиеся в ее обороте. Они считаются приравненными к собственным оборотным средствам.

К устойчивым пассивам относятся:

• непросроченная задолженность по заработной плате и отчис­лениям на социальные нужды (социальное страхование):

• переходящая задолженность по заработной плате;

• минимальные остатки прибыли, предназначенной для текущего премирования, выплаты вознаграждений по ито­гам года и т.п.);

• задолженность социальному страхованию по отчисле­ниям;

• резерв на покрытие предстоящих платежей (например, на оплату отпусков, выплату дивидендов и т.п.);

• задолженность покупателям по залогам за возвратную тару;.

• кредиторская задолженность по авансовым платежам заказ­чиков;

• средства кредиторов, полученные в порядке оплаты продукции по частичной готовности, и т.п

Планирование оборотных средств

Важнейшим элементом внутрифирменного управления формирование при использовании оборотного капитала является планирование оборотных средств, с помощью которого определяется оптимальная потребность организации в собственных оборотных средствах, обеспечивающее ее устойчивое финансовое состояние и бесперебойность производственного процесса.

Оптимальная обеспеченность оборотными средствами ведет к минимизации затрат, улучшения финансовых результатов деятельности. К ритмичности работы фирмы. Если оборотных средств недостаточно то это приводит к перебоям в деятельности, а завышение величины оборотных средств ведет к излишнему отвлечению их в запасы за моральными ресурсами.

Поэтому при составлении финансового плана важным моментом является расчет в потребностей вложенные в:

1. Производственные запасы (сырье, материалы)

2. Незавершенное производство

3. Готовая продукция

4. Товары для фирменного магазина

5. Прочие расходы

В нормально функционирующей экономике средняя норма прибыли обычно в два раза превышает ставку банковского процента,

R=2*i

R- средняя норма прибыли, i- средняя ставка банковского процента

Поэтому именно нормирование наиболее важных составляющих оборотных активов, выступает надежным инструментом обеспечение сбалансированности товарных и финансовых потоков фирмы.

Планирование оборотных средств заключается разработке, норм и нормативов оборотных средств, непосредственно в каждой организации и представляет собой установление их оптимальной величины, для обеспечения нормальной работы.

Норма оборотных средств – это относительная величина выраженная в днях, отражающая потребность организации в сырье, инструментах и других элементов нормированных оборотных средств

Норма показывает длительность периода обеспеченного данным видом запасов, материальных ресурсов.

К нормированным оборотным средствам относятся все оборотные производственные фонды и готова продукция на складе

К ненормированным оборотным средствам относят:

1. Средства товаров отгруженных

2. Средства на счетах в банке или на счетах кассы

3. Дебиторская задолженность

4. Средства вложенные в ценные бумаги

5. Средства не связанные непосредственно с производственной деятельностью

Источники финансирования оборотных средств оказывают решающее влияния на процесс нормирования

Норма оборотных средств выражается:

1. На сырье материалы топливо – выражается в днях их расходу по смете затрат на производстве

2. По готовым изделиям – в днях кобъемы выпуска товарной продукции, по производственной себестоимости

3. По незавершенному производству – в днях к затратам на товарную продукцию.

Норма оборотных средств по каждому виду или однородной группе материальных ресурсов, включает средний текущий, страховой транспортный технологический подготовительный, и сезонные запасы

Нос= ПерЗатр*(среднетекущиезапасы+страховые запасы+ транспортные запасы+технологические+подготовительные+сезонные)

Величина оборотных средств необходимая для бесперебойной работы организации, расчитываемая как минимальная потребность, а денежных ресурсах для образования запасов оборотных средств, получило название норматива оборотных средств.

норматива оборотных средств:

1. Денежное выражение планируемого запаса товарно материальных ценностей, минимально необходимых для обеспечения производственно-хозяйственной деятельности фирмы

2. Это плановый остаток товарно-материальных ценностей и затрат необходимый для нормальной работы организации в натуральном или денежном выражение

НОС осуществляется 2 методами:

1. Методом прямого счета

2. Аналитическим методом

Выбор метода нормирования зависит:

1. От характера хозяйственных связей, и устойчивости и надежности

2. Особенности воспроизводственной структуры оборотного капитала

3. Уровня производственных затрат

4. Условий снабжения и сбыта

5. И др.

Метод прямого счета означает что планирование осуществляется сначала по каждому оборотному средству отдельно исходя из однодневных нормативов затрат, и оборотов в днях. Т.е. путем умножения нормы запаса на показатель, которому она установлена.

Нос=Однодневзатраты*Нз

Совокупный норматив иссчисляется:

Нос=СУмме (Однодневзатраты*Нз)

Однодневные затраты вне сезонных отраслях рассчитываются исходя из сметы затрат на производство. В сезонных отраслях норматив рассчитывается по кварталу снаименьшим объемам производства, так как в период сезонного оборота привлекаются банковские кредиты

Аналитический метод расчета норматива оборотных средств означает что все элементы оборотных средств подразделяются на независимые от изменения объема производства и реализации продукции и зависимые



Поделиться:


Последнее изменение этой страницы: 2017-02-07; просмотров: 176; Нарушение авторского права страницы; Мы поможем в написании вашей работы!

infopedia.su Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав. Обратная связь - 34.238.242.168 (0.193 с.)