Тема 2.3 Ухвалення рішень в умовах невизначеності.

Теорія портфеля – 4 год.

 

Питання:

1. У чому полягає сутність поняття диверсифікації. З якою метою, де і за яких умов її доцільно використовувати?

2. Як кількісно оцінити ризик звичайних акцій? Як його обчислюють, які дані для цього потрібні?

3. Розкрийте сутність поняття коефіцієнта кореляції між дохідностями двох цінних паперів. Як його обчислити?

4. Наведіть критерії, що використовуються при формуванні оптимальної структури портфеля.

5. Для розв’язання яких проблем і в яких сферах економіки можна застосовувати теорію портфеля?

6. У чому полягає сутність поняття структури портфеля цінних паперів?

7. Як, за якими формулами можна обчислити сподівану норму прибутку портфеля та ризик портфеля з двох звичайних акцій?

8. Як можна обчислити оптимальну структуру портфеля, що складається з двох звичайних акцій? Які дані необхідно для цього мати?

9. Що означає поняття „множина допустимих портфелів”? Як впливає на формування допустимої множини величина коефіцієнта кореляції?

10. Як обчислити структуру портфеля з двох цінних паперів, якщо міру його допустимого ризику задано?

11. У чому полягає сутність поняття множини ефективних портфелів з багатьох цінних паперів?

12. У чому полягає сутність економіко-математичної моделі щодо знаходження оптимально портфеля, до якого залучено ряд цінних паперів?

 

Література [2, 3, 6]

 

Тема 2.4 Ухвалення рішень в умовах невизначеності. Імітаційне моделювання. Метод Монте-Карло – 4 год.

 

Питання:

1. В чому полягає сутність імітаційного моделювання?

2. Вказати основні етапи проведення імітаційного моделювання?

3. В чому полягає сутність імітаційного моделювання за методом Монте-Карло?

4. Вказати основні етапи алгоритму імітаційного моделювання за методом Монте-Карло. Дайте характеристику кожного етапу.

5. Яке значення має встановлення кореляції між змінними при використанні методу Монте-Карло?

 

Література [4, 6, 11]

 

Тема 3.1 Управління ризиком. Основні підходи

до управління ризиком – 3 год.

 

Питання:

1. Яке основне завдання управління ризиком?

2. Вказати та дати характеристику кожного етапу процесу управління ризиком.

3. Вказати та дати характеристику принципів процесу управління ризиком.

4. Які є найпоширеніші методи управління ризиком?

5. Дайте характеристику методу уникнення ризику?

6. Дайте характеристику методу прийняття ризиків на себе?

7. Дайте характеристику методу запобігання збиткам?

8. Дайте характеристику методу зменшення розміру збитку?

9. В чому полягає сутність страхування як методу управлінням ризиком?

10. В чому полягає сутність самострахування як методу управління ризиком?

11. Назвіть та дайте характеристику методам передачі ризиків, відмінних від страхування.

 

Література [4, 7, 11, 13]

 

Тема 3.2 Запаси та резерви як способи зниження ступеня ризику – 4 год.

 

Питання:

1. Які види запасів і резервів можуть бути використані для зниження ступеня ризику в процесі управління ризиком?

2. В чому полягає сутність різних способів щодо визначення структури резервів на покриття ймовірних збитків?

3. Як можна визначити обсяг мінімального запасу сировини?

4. В чому полягає сутність методів визначення ступеня ризику щодо потреб у запасах?

5. В чому полягає сутність моделі М. Міллера і Д. Орра?

6. В чому полягає сутність поняття „оптимальний резерв”?

7. Який сенс у введені коефіцієнта ризику в задачах управління запасами? Наведіть приклад.

8. В чому полягає сутність імовірнісної моделі визначення оптимальних запасів з урахуванням ризику?

9. В чому полягає мета створення матеріальних резервів?

10. Поясніть сутність термінів: прямі резерви, непрямі резерви.

11. Стосовно теорії планування та управління запасами поясніть термінів: детермінований і стохастичний.

 

Література [4, 6, 11]

 

ТЕМАТИКА КОНТРОЛЬНИХ РОБІТ ДЛЯ СТУДЕНТІВ-ЗАОЧНИКІВ

 

Завдання № 1

Теоретична частина

1. Передумови розвитку науки ризикологія.

2. Мета створення резерву грошових засобів на підприємстві. Прямі і непрямі резерви.

Розрахункова частина

Визначити, яку кількість комплектуючих певного виду слід закуповувати кожного року за умови максимізації прибутку.

Вважається, що на наступний рік комплектуючі вже не придатні для використання. Імовірності того, що поломки можуть трапитись протягом року 6, 7, 8 та 9 раз відповідно рівні 0,1; 0,3; 0,5 та 0,1. Вартість одиниці комплектуючого дорівнює 45 дол. Вартість ремонту складає 95 дол.

 

Завдання № 2

Теоретична частина

1. Поняття діади „невизначеність - ризик”.

2. Поняття схильності та несхильності до ризику.

Розрахункова частина

Підприємству необхідно оцінити ризик того, що покупець оплатить товар вчасно при укладанні договору на поставку продукції. Вихідні дані для аналізу зведені в таблицю

Місяці
Термін оплати в днях	Покупець А
Покупець Б

 

Завдання № 3

Теоретична частина

1. Аксіоми ризикології.

2. Поняття кривих байдужості.

Розрахункова частина

Фірма провела дослідження ринку для випуску нового товару. Якщо буде випущена велика партія, то при сприятливому ринку прибуток становитиме 250 тис. грн., а при несприятливих умовах фірма понесе збитки на 185 тис. грн. Невелика партія техніки (у випадку її успішної реалізації) принесе фірмі 50 тис. грн. прибутку чи 10 тис. грн. збитку – при несприятливих зовнішніх умовах. Можливість настання сприятливого і несприятливого стану навколишнього середовища невідомі. Фірма оцінює ці можливості як 50 на 50.

Вибрати найкраще рішення.

 

 

Завдання № 4

Теоретична частина

1. Основні підходи трактування ризику.

2. Функція корисності особи, не схильної до ризику.

Розрахункова частина

Фірма провела дослідження ринку для випуску нового товару. Якщо буде випущена велика партія, то при сприятливому ринку прибуток становитиме 250 тис. грн., а при несприятливих умовах фірма понесе збитки на 185 тис. грн. Невелика партія техніки (у випадку її успішної реалізації) принесе фірмі 50 тис. грн. прибутку чи 15 тис. грн. збитку – при несприятливих зовнішніх умовах. Можливість настання сприятливого і несприятливого стану навколишнього середовища невідомі. Фірма оцінює ці можливості як 50 на 50.

Вибрати найкраще рішення.

Завдання № 5

Теоретична частина

1. Основні операційні поняття ризикології.

2. Функція корисності особи, схильної до ризику.

Розрахункова частина

Визначити, яку кількість комплектуючих певного виду слід закуповувати кожного року за умови максимізації прибутку.

Вважається, що на наступний рік комплектуючі вже не придатні для використання. Імовірності того, що поломки можуть трапитись протягом року 6, 7, 8 та 9 раз відповідно рівні 0,1; 0,3; 0,5 та 0,1. Вартість одиниці комплектуючого дорівнює 45 дол. Вартість ремонту складає 95 дол.

 

Завдання № 6

Теоретична частина

1. Суб’єкт та об’єкт ризику.

2. Функція корисності особи, нейтральної до ризику.

Розрахункова частина

Підприємству необхідно оцінити ризик того, що покупець оплатить товар вчасно при укладанні договору на поставку продукції. Вихідні дані для аналізу зведені в таблицю

 

Місяці
Термін оплати в днях	Покупець А
Покупець Б

 

Завдання № 7

Теоретична частина

1. Джерела ризику.

2. Основні компоненти теоретико-ігрової моделі прийняття рішень в умовах невизначеності.

Розрахункова частина

Підприємство збирається випустити новий товар. Є можливість реалізації двох проектів. При цьому в кожному проекті можливі три ситуації – песимістична, найбільш імовірна та оптимістична. Визначити, який проект найкращий.

 

Характеристика ситуації	Можливий прибуток	Ймовірність настання ситуації
Проект А Песимістична Найбільш імовірні Оптимістична		0,2 0,4
Проект Б Песимістична Найбільш імовірна Оптимістична		0,2 0,3 0,5

 

Завдання № 8

Теоретична частина

1. Основні методи якісного аналізу ризику.

2. Поняття та класифікація інформаційних ситуацій в теорії ігор.

Розрахункова частина

Фірма провела дослідження ринку для випуску нового товару. Якщо буде випущена велика партія, то при сприятливому ринку прибуток становитиме 250 тис. грн., а при несприятливих умовах фірма понесе збитки на 185 тис. грн. Невелика партія техніки (у випадку її успішної реалізації) принесе фірмі 50 тис. грн. прибутку чи 10 тис. грн. збитку – при несприятливих зовнішніх умовах. Можливість настання сприятливого і несприятливого стану навколишнього середовища невідомі. Фірма оцінює ці можливості як 50 на 50.

 

Завдання № 9

Теоретична частина

1. Метод виявлення факторів ризику РБФГ.

2. Матриця ризику, її зміст і побудова.

Розрахункова частина

Фірма збирається вкласти в певний проект 1859760 дол. Потрібно оцінити ризикованість даного проекту, якщо відомо, що існує 4 види ризику даного проекту: 25 % ризик падіння місцевої валюти (35 % втрат); 59 % ризик зміни уряду (100% втрат); 18 % ризик стихійного лиха (48 % втрат); 2 % ризик невиконання сторонніми організаціями своїх зобов’язань по поставці комплектуючих деталей (78 % втрат).

 

Завдання № 10

Теоретична частина

1. Аналізу чутливості функції, як інструмент якісного аналізу ризику.

2. Сутність критерію Севіджа в теорії ігор.

Розрахункова частина

Фірма збирається вкласти в інвестиційний проект 150800 дол. Однак існує 25 % ризик того, що в результаті падіння курсу місцевої валюти фірма втратить 1/4 вкладених коштів. Крім того існує 41 % ймовірність того, що в країні відбудеться воєнний переворот та зміна уряду, в результаті чого фірма втратить всі вкладені кошти.

Потрібно оцінити ризик втрат.

 

Завдання № 11

Теоретична частина

1. Поняття кількісного аналізу ризику.

2. Сутність критерію Баєса в теорії ігор.

Розрахункова частина

Підприємство збирається випустити новий товар. Є можливість реалізації двох проектів. При цьому в кожному проекті можливі три ситуації – песимістична, найбільш імовірна та оптимістична. Визначити, який проект найкращий.

 

Характеристика ситуації	Можливий прибуток	Ймовірність настання ситуації
Проект А Песимістична Найбільш імовірні Оптимістична		0,2 0,4
Проект Б Песимістична Найбільш імовірна Оптимістична		0,2 0,3 0,5

 

Завдання № 12

Теоретична частина

1. Види кількісного аналізу ризику.

2. Сутність критерію Гурвіца в теорії ігор.

Розрахункова частина

Фірма збирається вкласти в інвестиційний проект 150800 дол. Однак існує 25 % ризик того, що в результаті падіння курсу місцевої валюти фірма втратить 1/4 вкладених коштів. Крім того існує 41 % ймовірність того, що в країні відбудеться воєнний переворот та зміна уряду, в результаті чого фірма втратить всі вкладені кошти. Потрібно оцінити ризик втрат.

 

Завдання № 13

Теоретична частина

1. Сутність статистичного аналізу ризику.

2. Сутність критерію Хеджеса-Лемана в теорії ігор.

Розрахункова частина

Фірма збирається вкласти в інвестиційний проект 250000 дол. Однак, існує 15 % ризик того, що в результаті падіння місцевої валюти фірма втратить 1/3 вкладених коштів. Крім того, існує 57 % ймовірність того, що в країні відбудеться воєнний переворот та зміна уряду, в результаті чого фірма втратить всі вкладені кошти. Оцініть ризик втрат.

Завдання № 14

Теоретична частина

1. Поняття випадкової величини.

2. Поняття диверсифікації.

Розрахункова частина

Фірма збирається вкласти в інвестиційний проект 150800 дол. Однак існує 25 % ризик того, що в результаті падіння курсу місцевої валюти фірма втратить 1/4 вкладених коштів. Крім того існує 41 % ймовірність того, що в країні відбудеться воєнний переворот та зміна уряду, в результаті чого фірма втратить всі вкладені кошти. Потрібно оцінити ризик втрат.

 

Завдання № 15

Теоретична частина

1. Поняття статистичної стійкості випадкової величини.

2. Теорія портфеля.

Розрахункова частина

Фірма виробляє косметичну продукцію. Протягом місяця реалізується 15, 16 чи 18 упаковок товару. Від продажу кожної упаковки фірма одержує 75 грн. прибутку. Косметика має малий термін придатності, тому, якщо упаковка не продана в місячний термін, вона повинна бути знищена. Оскільки вартість однієї упаковки 115 грн., то втрати фірми становитимуть 115 грн., якщо упаковку не буде продано до кінця місяця. Імовірність продати 15, 16 чи 17 упаковок за місяць відповідно становитимуть 0,55; 0,1 та 0,35.

Скільки упаковок косметики потрібно виробляти фірмі щомісяця.

 

Завдання № 16

Теоретична частина

1. Поняття частоти випадкової величини.

2. Поняття коефіцієнта кореляції між дохідностями двох акцій.

Розрахункова частина

Фірма збирається вкласти в інвестиційний проект 150800 дол. Однак існує 25 % ризик того, що в результаті падіння курсу місцевої валюти фірма втратить 1/4 вкладених коштів. Крім того існує 41 % ймовірність того, що в країні відбудеться воєнний переворот та зміна уряду, в результаті чого фірма втратить всі вкладені кошти.

Потрібно оцінити ризик втрат.

 

 

Завдання № 17

Теоретична частина

1. Поняття математичного очікування випадкової величини.

2. Поняття оптимальної структури портфеля.

Розрахункова частина

Фірма планує вкласти в інвестиційний проект 250000 дол. Однак існує 15 % ризик того, що в результаті падіння курсу місцевої валюти фірма втратить 1/3 вкладених засобів. Крім того, існує 57 % ймовірність того, що в країна відбудеться державний переворот, що призведе до зміни уряду, в результаті чого фірма втратить всі вкладені гроші.

Оцініть ризик втрат.

 

Завдання № 18

Теоретична частина

1. Поняття середньоквадратичного відхилення та дисперсії.

2. Сподівана норма прибутку портфеля.

Розрахункова частина

Фірма вклала в інвестиційний проект 385000 дол. Очікується, що мінімальна норма прибутку буде складати – 15 %. Рівень інфляції очікується – 9 % в рік. Власні фінансові засоби фірми складають – 3208334 дол.

Підрахуйте майбутню вартість проекту, якщо він розрахований на 2 роки.

 

Завдання № 19

Теоретична частина

1. Поняття коефіцієнту варіації та коефіцієнту коваріації.

2. Ризик портфеля з двох звичайних акцій.

Розрахункова частина

Фірма виробляє косметичну продукцію. Протягом місяця реалізується 15, 16 чи 18 упаковок товару. Від продажу кожної упаковки фірма одержує 75 грн. прибутку. Косметика має малий термін придатності, тому, якщо упаковка не продана в місячний термін, вона повинна бути знищена. Оскільки вартість однієї упаковки 115 грн., то втрати фірми становитимуть 115 грн., якщо упаковку не буде продано до кінця місяця. Імовірність продати 15, 16 чи 17 упаковок за місяць відповідно становитимуть 0,55; 0,1 та 0,35.

Скільки упаковок косметики потрібно виробляти фірмі щомісяця.

 

Завдання № 20

Теоретична частина

1. Характеристика розподілу випадкової величини. Закон нормального розподілу.

2. Структура портфеля з двох звичайних акцій.

Розрахункова частина

Необхідно визначити майбутню вартість вкладу з урахуванням фактору ризику за наступних умов:

- початкова сума вкладу – 1000 дол.;

- безризикова норма дохідності на фінансовому ринку – 5 %;

- рівень премії за ризик – 7 %;

- загальний період вкладу – 3 роки (при нарахуванні проценту один раз на рік).

 

Завдання № 21

Теоретична частина

1. Експертні методи визначення ступеня невизначеності.

2. Сутність імітаційного моделювання при прийнятті рішень в умовах невизначеності.

Розрахункова частина

Необхідно оцінити рівень ризику по інвестиційній операції та заповнити таблицю за наступними даними: на розгляд представлено два альтернативних проекти (проект А та проект Б) з ймовірністю очікуваних доходів, що представлені в таблиці.

 

Можливі значення кон’юнктури інвестиційного ринку	Інвестиційний проект А	Інвестиційний проект Б
Розрахунковий дохід, дол.	Значення ймовірності	Очікуваний дохід, дол.	Розрахунковий дохід, дол.	Значення ймовірності	Очікуваний дохід, дол
Висока		0,25			0,2
Середня		0,5		0,6
Низька		0,25		0,2

 

 

Завдання № 22

Теоретична частина

1. Види експертних методів визначення ступеня невизначеності.

2. Етапи проведення імітаційного моделювання.

Розрахункова частина

Необхідно розрахувати коефіцієнт варіації по трьом інвестиційним проектам при різних значеннях середньоквадратичного (стандартного) відхилення та середнього очікуваного значення доходу по ним.

 

Варіанти проектів	Середньоквадратичне (стандартне) відхилення, σ	Середній очікуваний дохід по проекту, R	Коефіцієнт варіації, CV
Проект А
Проект Б
Проект С

 

Завдання № 23

Теоретична частина

1. Загальний алгоритм проведення експертних процедур.

2. Метод імітаційного моделювання Монте-Карло.

Розрахункова частина

Фірма виробляє косметичну продукцію. Протягом місяця реалізується 15, 16 чи 18 упаковок товару. Від продажу кожної упаковки фірма одержує 75 грн. прибутку. Косметика має малий термін придатності, тому, якщо упаковка не продана в місячний термін, вона повинна бути знищена. Оскільки вартість однієї упаковки 115 грн., то втрати фірми становитимуть 115 грн., якщо упаковку не буде продано до кінця місяця. Імовірність продати 15, 16 чи 17 упаковок за місяць відповідно становитимуть 0,55; 0,1 та 0,35.

Скільки упаковок косметики потрібно виробляти фірмі щомісяця.

 

Завдання № 24

Теоретична частина

1. Метод визначення компетентності експертів.

2. Основні етапи проведення процесу управління ризиком.

Розрахункова частина

Собівартість товару складає 2,00 дол., а продається за 2,50 дол. Обсяг продажу є випадковою величиною. 100 одиниць товару можна продати з ймовірністю 0,1; 125 – 0,3; 175 – 0,2; 200 – 0,05; 250 – 0,05.

Знайти обсяг товару, який необхідно закупити, щоб він забезпечив максимальний сподіваний прибуток. Знайти значення дисперсії, середньоквадратичного відхилення та коефіцієнта варіації для обсягу продажу та прибутку.

 

Завдання № 25

Теоретична частина

1. Метод перевірки відповідей експертів на несуперечливість.

2. Методи управління ризиком.

Розрахункова частина

Протягом місяця реалізується 5, 6, 7 чи 8 упаковок товару. Товар має малий термін придатності, тому якщо упаковка не продана в місячний термін, вона повинна бути знищена. Прибуток від виробництва однієї упаковки складає 20 грн., втрати фірми складають 115 грн., якщо упаковку не буде продано до кінця місяця. Імовірності продати 5, 6,7 чи 8 упаковок за місяць складають відповідно 0,25; 0,15; 0,35; 0,25. Скільки упаковок товару варто виробляти фірмі помісячно?

 

Завдання № 26

Теоретична частина

1. Поняття коефіцієнта конкордації.

2. Створення оптимального резерву як метод управління ризиком.

Розрахункова частина

Реалізатор вирішує, скільки товару варто закуповувати. Протягом дня реалізується 10, 11, 12 упаковок товару. Прибуток від однієї упаковки 15 грн. товар має малий термін придатності, тому якщо він не проданий у встановлений термін, то повинен бути знищений. Затрати на закупівлю однієї упаковки обходиться реалізатору в 25 грн. Імовірність продати 10, 11, 12 упаковок за день складає відповідно 0,6; 0,25; 0,15. скільки упаковок варто закуповувати щодня

 

Завдання № 27

Теоретична частина

1. Сутність методу Дельфі.

2. Поняття страхування як метод управління ризиком.

Розрахункова частина

Приватний підприємець хоче відкрити майстерню. Якщо ринок буде сприятливим, то велика майстерня принесе прибуток у 60000 грн., а маленька – 30000 грн. При несприятливому ринку підприємець втратить 65000 грн., якщо буде відкрита велика майстерня, і 30000 грн. – якщо відкриється маленька. Підприємець оцінює імовірність сприятливого ринку як 0,6. Визначте, яку майстерню краще відкривати.

 

Завдання № 28

Теоретична частина

1. Сутність концепції корисності.

2. Методи передачі ризиків, відмінні від страхування.

Розрахункова частина

Підприємство збирається випускати новий товар. Є можливість реалізації двох проектів. При цьому в кожному проекті можливі три ситуації – песимістична, найбільш імовірна та песимістична. Визначте, який варіант слід вибрати. Вихідні дані про ефективність випуску продукції представлені в таблиці.

 

Характеристика ситуації	Можливий прибуток	Ймовірність настання ситуації
Проект А Песимістична Найбільш імовірна Песимістична		0,3 0,6 0,1
Проект Б Песимістична Найбільш імовірна Песимістична		0,35 0,5 0,15

 

Завдання № 29

Теоретична частина

1. Поняття лотереї за Нейманом-Моргенштейном.

2. Визначення обсягу мінімального запасу сировини.

Розрахункова частина

Адміністрація театру вирішує, скільки потрібно замовити програмок для вистав. Вартість замовлення 200 грн. плюс 0,3 грн. за штуку. Програмки продаються за 0,6 грн. за штуку і до того ж дохід від реклами становить додатково 300 грн.

 

 

Із минулого досвіду відомо відвідування театру, що представлено в таблиці.

 

Відвідування, осіб
Імовірність	0,1	0,3	0,3	0,2	0,1

Припускається, що 40 % відвідувачів купують програмки. Визначити, яку кількість програмок театру необхідно замовити.

 

Завдання № 30

Теоретична частина

1. Поняття сподіваної корисності.

2. Мета створення резерву. Прямі і непрямі резерви.

Розрахункова частина

Підприємству необхідно оцінити ризик того, що покупець оплатить товар вчасно при укладанні договору про постачання продукції. Вихідні дані для аналізу зведені в таблицю

 

Місяці
Термін оплати в днях	Покупець А
Покупець Б

 

ТЕМАТИКА РЕФЕРАТІВ

Реферат оформляється студентом самостійно у вигляді окремого звіту. Текст реферату може бути роздруковано на принтері, або написаного від руки на папері формату А4, текст з одного боку. Друкований текст повинен бути відформатовано наступним чином: розмір шрифту – 14 кегелів, міжрядковий інтервал – 1,5, відступи: зліва – 20 мм, праве – 10 мм, верхнє та нижнє – 20 мм. Всі сторінки, крім титульної, повинні бути пронумеровані.

Рекомендується така структура реферату:

· зміст;

· вступ;

· основна частина;

· висновки;

· список використаних джерел.

Об’єм реферату має бути в межах 10 – 15 сторінок.

Нижче наведені теми рефератів. Студент може вибрати іншу тему, попередньо узгодивши її з викладачем.

1. Використання відносних оцінок ризику при обґрунтуванні прийняття господарських рішень.

2. Використання методу аналізу чутливості для виявлення основних чинників ризику.

3. Використання статистичного методу для кількісної оцінки ризику.

4. Диверсифікація як метод управління ризиком.

5. Етимологія ризику.

6. Ігровий підхід до управління ризиком.

7. Методи побудови функцій корисності та приклади їх реалізації.

8. Моделі неокласичної теорії портфеля.

9. Онтологія ризику.

10. Прогнозування валютного курсу як інструмент хеджування валютного ризику.

11. Психологічні аспекти сприйняття ризику суб’єктами економічної діяльності.

12. Ризик у зовнішньоекономічної діяльності.

13. Ризик в інноваційній діяльності.

14. Системний підхід в управління ризиком.

15. Теоретико-ігрова концепція вибору портфеля.

16. Урахування ризику при розробці інвестиційних проектів.

17. Хеджування, як метод управління ризиком.

18. Загальна схема управління ризиками організації.

19. Експертні методи аналізу ризику.

20. Аналогові методи аналізу ризику.

21. Організація управління ризиком на підприємстві.

22. Карта ризиків підприємства.

23. Методи управління ризиками. Суть і умови застосування.

24. Метод якісного аналізу ризиків події-наслідки та його застосування.

25. Управління ризиками під час проведення маркетингових досліджень.

26. Використання спеціалізованих програм для аналізу ризиків.

27. Неприйняття ризику та безризиковий еквівалент.

28. Закони розподілу випадкової величини та їх застосування в ризикології.

29. Фактори ризику та їх структура.

30. Установлення контексту ризику.

31. Страхування як метод управління ризиком.

32. Особливості методів керування ризиками залежно від класів збитків.

33. Фінансування ризику як метод управління ризиком.

34. Експертні процедури аналізу ризику.

35. Сценарний аналіз розвитку політичної ситуації та використання теорії гри.

36. Аналіз інвестиційних проектів і концепція теорії гри для врахування ступеня ризику.

37. Банківські ризики: аналіз, моделювання, методи управління.

38. Деривативи (похідні цінні папери) та їх використання для хеджування ризику.

39. Експертні процедури та методи оцінювання ризику в діяльності фірми.

40. Імітаційне моделювання ризиків інвестиційних проектів.

41. Іноземні інвестиції: аналіз, оцінка та моделювання ризику.

42. Прогнозування валютного курсу, як один з інструментів хеджування ризику.

43. Рейтингові оцінки ризику країн. Їх переваги та недоліки.

44. Фондові індекси та рейтинги.

45. Механізм хеджування ризику змін відсоткових ставок.

ТЕСТИ З ДИСЦИПЛІНИ

Модуль № 1

1. Ризик відсутній за умови:

a) невизначеності щодо результатів прийнятого рішення;

b) можливості імовірнісної оцінки настання певної події;

c) непередбачуваності розвитку подій після прийняття рішення;

d) недостатньої наявності інформації про умови прийняття рішення.

 

2. В теорії ризику об’єктивна неможливість отримання абсолютного знання про розвиток конкретної системи – це:

a) невизначеність;

b) ризик;

c) непевність;

d) альтернативність.

 

3. Події, які можуть впливати на результати прийнятого рішення та з певною імовірністю можуть відбутися – це:

a) наслідки ризику;

b) фактори ризику;

c) імовірність ризику;

d) функції ризику.

 

4. При розробці нової техніки об’єктом ризику є:

a) генеральний конструктор;

b) активи підприємства;

c) зразки нової техніки;

d) ринок техніки.

 

5. При вкладенні коштів на депозитний рахунок банку суб’єктом ризику є:

a) генеральний директор банку;

b) власник коштів;

c) директор депозитного відділу;

d) менеджер банку.

 

6. До зовнішніх факторів ризику відносять:

a) ділова активність керівництва підприємства;

b) життя та здоров’я людини;

c) політика і тактика маркетингової стратегії;

d) рівень інфляції.

 

7. За Нейманом-Моргенштейном, ситуація (гра), в якій особа може отримати один і лише один із двох можливих виграшів А та В відповідно до імовірностей р та 1- р називається:

a) середній виграш;

b) проста лотерея;

c) детермінованим еквівалентом лотереї;

d) ризикована ситуація.

 

8. Зі збільшення величини очікуваного прибутку від реалізації проекту ризик:

a) збільшується;

b) зменшується;

c) залишається незмінним;

d) має випадковий характер зміни.

 

9. Якщо для особи більш привабливою є альтернатива отримати гарантований середній виграш, ніж участь у лотереї, то ця особа:

a) схильна до ризику;

b) несхильна до ризику;

c) нейтральна до ризику;

d) байдужа до ризику.

 

10. Якщо особа бажає взяти участь у лотереї, замість того, щоб отримати її гарантований середній виграш, то ця особа:

a) схильна до ризику;

b) несхильна до ризику;

c) байдужа до ризику;

d) нейтральна до ризику.

 

11. Якщо особі байдуже, чи брати участь у лотереї, чи отримати гарантований середній виграш, то ця особа:

a) схильна до ризику;

b) несхильна до ризику;

c) нейтральна до ризику;

d) заперечує ризик.

 

12. Непередбачене та ненавмисне зменшення вартості в результаті реалізації ризику – це:

a) небезпека;

b) необережність;

c) втрата;

d) ризикованість.

 

13. Ризик можна розглядати як наслідок прийняття рішення...

a) в умовах неповної, неточної і (чи) суперечливої інформації;

b) в умовах повної, точної, несуперечливої інформації;

c) в умовах, які не перешкоджають розвитку інноваційного продукту;

d) жоден з варіантів не вірний.

 

14. До основних характеристик ризику відносяться:

a) суперечливість;

b) альтернативність;

c) невизначеність;

d) всі відповіді правильні.

 

15. Основними джерелами ризику є:

a) обмеженість ресурсів;

b) імовірнісний характер науково-технічного прогресу;

c) відносна обмеженість свідомої діяльності людини;

d) всі відповіді правильні.

 

16. Неможливість точно визначити час та місце виникнення події – це:

a) невизначеність;

b) непередбачуваність;

c) ризикованість;

d) неявність.

 

17. Сутність ризику можна охарактеризувати як:

a) можливість відхилення від передбаченої мети;

b) неможливість отримання прибутку;

c) можливість отримання прибутку;

d) можливість досягнення результату

 

18. Ризик – це:

a) ймовірність виникнення збитків або недоотримання доходу в порівнянні з прогнозованим варіантом;

b) економічний процес, котрому притаманні елементи невизначеності;

c) ймовірність досягнення бажаного результату;

d) всі відповіді правильні.

 

19. Процес отримання необхідних даних про види та величину ризику – це:

a) страхування ризику;

b) аналіз ризику;

c) врахування ризику;

d) самострахування ризику.

 

20. Виключіть варіант, що не відноситься до визначених Б. Берлімером критеріїв аналізу ризиків.

a) втрати від ризику не залежать один від одного;

b) втрата по одному з напрямків “портфеля ризиків” не обов’язково збільшує імовірність втрати по іншому (крім випадків форс-мажорних обставин);

c) величина втрати прямо пропорційна величині ризику;

d) максимально можливий збиток не повинен перевищувати фінансових можливостей підприємства.

 

21. Кількісний аналіз ризику передбачає:

a) числове визначення розмірів ризику;

b) ідентифікацію конкретних ризиків;

c) визначення факторів ризику;

d) визначення “зон ризику”.

 

22. Виявлення джерел, причин, факторів ризиків, установлення потенційних зон ризику – це:

a) експертний аналіз ризику;

b) якісний аналіз ризику;

c) статистичний аналіз ризику;

d) аналітичний аналіз ризику.

 

23. Якісний аналіз ризику передбачає:

a) визначення ймовірності появи факторів ризику та їх наслідків;

b) кількісне оцінювання ступеня ризику;

c) визначення практичної вигоди та ймовірних негативних наслідків, які можуть мати місце під час реалізації ризикованого рішення;

d) встановлення допустимого для конкретної ситуації рівня ризику.

 

24. Аналіз ризику поділяють на два взаємодоповнюючих один одного види:

a) інноваційний та перспективний аналіз;

b) виробничий та управлінський аналіз;

c) конструктивний та деструктивний аналіз;

d) кількісний та якісний аналіз

 

25. Середньозважений показник усіх можливих результатів, де ймовірність кожного з них використовується як частота або питома вага кожного сподівання – це:

a) дисперсія;

b) середньоквадратичне відхилення;

c) коефіцієнт варіації;

d) математичне сподівання.

 

26. Коефіцієнт, що порівнює ризикованість напрямів діяльності і конкретних ситуацій за ознаками (втратами), вираженими в різних одиницях виміру – це:

a) середньоквадратичне відхилення;

b) математичне сподівання;

c) семіваріація;

d) коефіцієнт варіації.

 

27. Показник, що характеризує розсіювання значення випадкового параметра від його середнього прогнозованого значення – це:

a) середньоквадратичне відхилення;

b) дисперсія;

c) коефіцієнт варіації;

d) математичне сподівання.

 

28. Показник, що показує максимально можливе коливання певного параметра від його