Аналіз доходності фінансової стійкості підприємства

 

Проаналізуємо згідно звіту форма 2 “Звіт про фінансові результати” структуру доходів підприємства, а результати зведемо в таблицю 2.17.

 

 

Таблиця 2.17

Аналіз структури доходів підприємства

Показники	За минулий період (тис. грн.)	За звітний період (тис. грн.)	Зміна за звітний період
тис. грн.	%
1. Дохід (виручка) від реалізації продукції	72626,0	75371,0	2745,0	3,78
2. Інші операційні доходи підприємства	17117,0	31327,0	14210,0	83,02
3. Дохід від участі в капіталі	0,0	0,0	0,0	-
4. Інші фінансові доходи	37,0	8,0	-29,0	-78,38
5. Інші доходи від звичайної діяльності	75,0	52,0	-23,0	-30,67
6. Надзвичайні доходи	0,0	0,0	0,0	-
7. Усього доходів	89855,0	106758,0	16903,0	18,81

 

Отже, згідно таблиці, загальна сума доходів підприємства збільшилася на 16903,0 тис. грн. (18,81 %). Найбільший розмір у доходах складає виручка від реалізації продукції, яка у 2010 році в порівнянні з 2009 роком збільшилася на 2745,0 тис. грн. (3,78 %), та становить 75371,0 тис. грн.

Доходів від участі в капіталі, інших доходів від звичайної діяльності та надзвичайних доходів ПАТ «Електротермометрія»не отримує. Інші фінансові доходи підприємства та доходи від звичайної діяльності у звітному році зменшилися, відповідно, на 29,0 тис. грн. та 23,0 тис. грн.

Наступним етапом аналізу доходності підприємства є аналіз тенденцій зміни витрат (відрахувань), пов’язаних як з операційною діяльністю, так і з іншими видами діяльності. Аналіз динаміки витрат і відрахувань підприємства дає можливості отримати найбільш загальне подання про фактори, що зробили вплив на їхнє формування. Аналіз проводиться шляхом порівняння фактичних даних за звітний період зі звітними даними за попередній рік.

Результати аналізу витрат і відрахувань ПАТ «Електротермометрія»наведені у таблиці 2.18.

 

 

Таблиця 2.18

Аналіз структури витрат і відрахувань підприємства

Показники	За минулий період (тис. грн.)	За звітний період (тис. грн.)	Зміна за звітний період
тис. грн.	%
1. Податок на додану вартість	9490,0	7620,0	-1870,0	-19,70
2. Акцизний збір	0,0	0,0	0,0	-
3. Інші відрахування з доходу	137,0	47,0	-90,0	-65,70
4. Собівартість реалізованої продукції	59626,0	64453,0	4827,0	8,06
5. Адміністративні витрати	4191,0	4191,0	0,0	0,0
6. Витрати на збут	480,0	627,0	147,0	30,63
7. Інші операційні витрати	16092,0	31418,0	15326,0	95,94
8. Фінансові витрати	44,0	95,0	51,0	116,00
9. Втрати від участі в капіталі	0,0	0,0	0,0	0,0
10. Інші витрати	28,0	24,0	-4,0	-14,29
11. Податок на прибуток від звичайної діяльності	194,0	93,0	-101,0	-52,06
12. Надзвичайні витрати	0,0	0,0	0,0	0,0
Всього витрат і відрахувань	90282,0	108568,0	18286,0	20,25

 

Як свідчать дані таблиці, у витратах ПАТ «Електротермометрія» найбільшу суму складає собівартість реалізованої продукції. Сума даного показника у 2010 році в порівнянні з 2009 роком зросла на 4827,0тис. грн., або на 8,06 %. Це можна вважати позитивною тенденцією, тому що збільшення собівартості реалізованої продукції викликано збільшення обсягу реалізації. Збільшення витрат на збут у звітному періоді порівняно з минулим періодом на 147,0 тис. грн., або на 30,63 % обумовлене незадовільною роботою службою збуту на підприємстві.

Сума податку на додану вартість зменшилася у 2010 році в порівнянні з 2009 роком на 1870,0 тис. грн., або на 19,7 %. Фінансові витрати збільшилися у звітному році на 51,0 тис. грн. (116,0%).

Із таблиці 2.18 видно, що підприємство не сплачує акцизного збору, не несе витрат від участі в капіталі та надзвичайних витрат.

На наступному етапі аналізу зведемо доходи і витрати (відрахування) із метою розрахунку фінансового результату.

 

Таблиця 2.19

Розрахунок фінансових результатів підприємства

Показники	За минулий період (тис. грн.)	За звітний період (тис. грн.)	Зміна за звітний період
тис. грн.	%
1. Всього доходів	89855,0	106758,0	16903,0	18,81
2. Всього витрат	90282,0	108568,0	18286,0	20,25
Фінансовий результат (чистий прибуток(+), збиток(-))	-427,0	-1810,0	1383,0	323,89

 

Отже, аналізуючи дані таблиці, можна зробити висновок про те, ПАТ «Електротермометрія» є збитковим підприємством. Фінансовий результат обчислюється як доходи відняти витрати. Чистого прибутку дане підприємство не отримує, проте несе збитки у сумі 1810,0 тис. грн. у 2010 році, що є більшими на 1383,0 тис.грн., порівняно із попереднім періодом.

Продовжимо діагностику фінансових результатів ПАТ «Електротермометрія» й проаналізуємо динаміку за показниками прибутку.

Деталізований розрахунок фінансових результатів ПАТ «Електротермометрія» наведено у таблиці 2.20.

Таблиця 2.20

Деталізований розрахунок фінансових результатів підприємства

Показники	За минулий період (тис. грн.)	За звітний період (тис. грн.)	Зміна за звітний період
тис. грн.	%
1. Прибуток від реалізації продукції (валовий прибуток)	3373,0	3251,0	-122,0	-3,62
2. Прибуток від операційної діяльності	0,0	0,0		-
3. Прибуток від звичайної діяльності до оподаткування	0,0	0,0	0,0	-
4. Податок на прибуток від звичайної діяльності	194,0	93,0	-101,0	-52,06

 

 

Продовження таблиці 2.20

5. Прибуток від звичайної діяльності	0,0	0,0	0,0	-
6. Прибуток від надзвичайної діяльності	0,0	0,0	0,0	-
7. Податок на прибуток від надзвичайної діяльності	0,0	0,0	0,0	-
8. Чистий прибуток	0,0	0,0	0,0

 

Отже, аналізуючи дані таблиці можна зробити висновок, що ПАТ «Електротермометрія» у звітному році та попередньому періоді отримувало лише прибуток від реалізації продукції та прибуток від звичайної діяльності. Найбільш високими темпами зниження характеризується прибуток від звичайної діяльності, який зменшився у 2010 році в порівнянні з 2009 роком на 101,0 тис. грн.(52,06 %). За аналізований період чистого прибутку підприємство не отримує.

Фінансовий стан і стійкість підприємства недостатньо розглядати на рівні аналітичному, необхідно подати перспективу оцінки їх рівня. Така методика реалізується за допомогою розрахунку темпів стійкого розвитку (ТСР) підприємства.

Загальна модель виглядає таким чином:

 

Відповідний аналіз наводять у таблиці 2.21 при цьому проводять комплексний аналіз прибутковості власного капіталу.

Таблиця 2.21

Розрахунок темпів стійкого розвитку фірми

Показники	Значення	Відхилення
За минулий період (тис. грн.)	За звітний період (тис. грн.)
1. Обсяг виручки від реалізації продукції	62999,0	67704,0	4705,0
2. Сума активів	37712,0	34470,0	-3242,0

 

 

Продовження таблиці 2.21.

виручка/активи	1,93	2,19	0,26
3. Чистий прибуток	0,0	0,0	0,0
прибуток/виручка	0,0	0,0	0,0
4. Сума боргу підприємства	296,0	278,0	-18,0
активи/борг	127,41	124,0	-3,41
5. Власний капітал	32673,0	30863,0	-1810,0
борг/власний капітал	0,01	0,01	0,0
6. Сума сплачених дивідендів	0,0	0,0	0,0
дивіденди/прибуток	0,0	0,0	0,0
Темп стійкого розвитку	0,0	0,0	0,0

 

Отже, аналізуючи дані таблиці, видно, що виручка підприємства на одну гривню активів у 2010 році в порівнянні з 2009 роком збільшилася на 0,26 тис. грн.. та становить 2,19 тис. грн.

Негативним явищем у діяльності підприємства є відсутність чистого прибутку. Сума активів, які припадають на одиницю боргу зменшилася у 2010 році в порівнянні з 2009 роком на 3,41 тис. грн., та становить 124,0 тис. грн. Щодо суми боргу, яка припадає на 1 гривню власного капіталу, то вона залишилася на рівні попереднього періоду та становить 0,01 тис. грн...

Дивідендів ПАТ «Електротермометрія» не сплачує, а темп стійкого розвитку у нього відсутній.

Фінансові ресурси не представлені в чітко вираженому вигляді у балансі підприємства, але їх розрахунок дуже важливий для оцінки фінансового становища. Порівняння суми фінансових ресурсів і затрат підприємства дозволяє зробити висновок про їх достатність (чи нестачу) для забезпечення відтворювального процесу.

Розрахунок суми фінансових ресурсів підприємства, оцінка їх структури та динаміка подано в таблиці 2.22.

 

Таблиця.2.22

Аналіз складу і динаміки фінансових ресурсів підприємства

Показники	За минулий період (тис. грн.)	За звітний період (тис. грн.)	Зміна за звітний період
тис. грн.	%
1. Чистий прибуток підприємства	0,0	0,0	0,0	-
2. Амортизація - всього, в т.ч.:	28732,0	30857,0	2125,0	7,40
2.1 Амортизація основних засобів	28716,0	30840,0	2124,0	7,40
2.2 Амортизація нематеріальних активів	16,0	17,0	1,0	6,25
3. Цільове фінансування	0,0	0,0	0,0	-
4. Короткострокові кредити і позики	296,0	278,0	-18,0	-6,08/
5. Довгострокові кредити і позики	0,0	0,0	0,0	-
6. Кредиторська заборгованість	4704,0	3237,0	-1467,0	-31,19
Всього фінансових ресурсів	33732,0	34372,0	340,0	1,90

 

Отже, фінансові ресурси підприємства складаються з амортизації, короткострокових кредитів і позик та кредиторської заборгованості. Як у минулому, так і у звітному періоді найбільшу суму у фінансових ресурсах складає амортизація, яка у 2010 році в порівнянні з 2009 роком збільшилася на 7,4 %.

Загальний розмір фінансових ресурсів підприємства зріс на 340,0 тис. грн. (1,9 %) і складає 34372,0 тис. грн. За аналізований період кредиторська заборгованість зменшилась, яка у 2009 році становила 4704,0 тис. грн., а у 2010 році – 3237,0 тис. грн.

 

РОЗДІЛ ІІІ