Учет рыночной цены обеспечения

Классификация операции	Денежн. депозит	госбумаги	ЦБ, драгметаллы, недвижим. и т.д.	Движ. имущ.
Стандартная	100%	100%	50%	25%
Под контролем	100%	80%	40%	20%
Субстандартная	100%	50%	20%	10%
Сомнительная	100%	20%	10%	0%
Безнадежная	0%	0%	0%	0%

 

Льготные кредиты - рассматриваются особо и не подпадают под эту схему.

По векселям - стандартная (срок погашения не настал), сомнительная (задолженность просроченных векселей менее 30 дней), безнадежная (задолженность просроченных векселей более 30 дней).

Практика кредитования в Украине. В Украине местные банки в основном кредитовали местных же экспортеров и торговые фирмы. У многих заемщиков к 1999 году уже появилась кредитная история, то есть за достаточно длительный период они вовремя рассчитывались с кредиторами и не допускали неплатежей. Таким клиентам банки старались создать более благоприятные условия, фактически снижая проценты за пользование денежными средствами. Это вполне допустимо, ибо наиболее широко применяемые процентные ставки за 60% включали в себя значительные риски, среди которых риск невозвращения кредита занимал главное место. Если клиенту срочно необходимы средства на короткое время, но не более недели, и он мог обеспечить 100% финансовое покрытие, то применялось так называемое "техническое кредитование". Для клиентов с хорошей кредитной историей использовали чаще всего нестандартные формы кредитования. Среди этих форм можно назвать авальное кредитование, когда банк авалировал вексель клиента, увеличивая надежность и привлекательность данной ценной бумаги. Близки к такой форме кредита и разные виды банковских гарантий. С экспортерами банки применяли предэкспортное финансирование. Проблем с кредитом у экспортеров не было, если обеспечением служили выданные покупателями - нерезидентами аккредитивы. Более сложные формы кредитования, такие как факторинг или финансовый лизинг практически не применялись.Банки принимали решение о выдаче кредита в течение декады, но для известного заемщика этот срок мог значительно сократиться. Если лимит для рассматривающего договор специалиста был меньше планируемой суммы кредита, то решение принимал кредитный комитет банка. Украинские банкиры старались обслуживать только своих клиентов и были склонны придерживаться объемов кредитов около сотни тысяч долл. каждый. Но согласно нормативу НБУ максимальный размер кредита одному заемщику не должен превышать четвертой части собственного капитала банка. Цена кредита определяется кредитоспособностью заемщика, реальностью проекта, ликвидностью залога и до лета 1999 года колебалась в пределах 25-35% годовых в валюте (процент определялся также тем, из каких пассивов финансировался проект - если за счет депозитов, то цена сдвигалась к верхней границе), 45-85% в гривне. Для сравнения, средняя процентная ставка в 1999 году в Укрэксимбанке была 26% в валюте и 66% в гривне. Потенциальный заемщик должен был иметь в банке валютный или обычный счета, если, конечно, этот счет не находился на картотеке. По таким счетам отсутствовало движение финансовых средств. В этом случае банк ставил условия заемщику о предоставлении возможности контроля за движением средств последнего. Продление - пролонгация кредита обычно рассматривалась индивидуально и могла быть заменена перекредитованием. Нацбанк требовал, чтобы банки под каждый кредит организовывали 100% обеспечение. Банки не брали в залог или в качестве обеспечения право пользования землей, товар в переработке, будущий урожай, ценные бумаги и дебиторскую задолженность. Неохотно брали в залог недвижимость из-за трудностей не только с реализацией (по оценкам реализовано было в среднем около 10% заложенного имущества, ставшего собственностью банков) а также со вступлением в право владения. Нежилые помещения, ставшие собственностью банка, прибавляли проблем с их охраной и поддержанием в должном виде. Более охотно банки брали в качестве обеспечения движимое имущество и банковские депозиты. Так, руководство "Приватбанка", в частности, полагало, что в качестве залога (в порядке предпочтения) может принять: депозиты, финансовые векселя, квартиры, офисы, торговые помещения, целостные имущественные комплексы, автомобили. Главное, чтобы залог и обеспечение были легко реализуемы по достаточно определенной цене, то есть - ликвидны. Но надо было не забывать, что залог служил лишь как дополнительная гарантия, а не как цель кредитования. Транспорт достаточно ликвиден, но банкиры обычно требовали его фиксации на стоянке банка, что не устраивало клиентов. Банки шли навстречу таким клиентам, но требовали оформить страховку. Производственное оборудование, как и везде в мире, было низколиквидным, а вот сельскохозяйственная продукция вполне устраивала многие банки как залоговое имущество, но только если эта продукция уже находилась на складе, а не росла в поле. Товары, предложенные как залог, остаются на складе, а последний обычно опечатывают. В случае использования недвижимости, как залога, банк требовал оформления в нотариальной конторе запрета на отчуждение этого имущества. Гарантии и поручительства принимали обычно от финансово стабильных предприятий. Поручитель должен обладать ликвидным имуществом, и его гарантии должны быть подкреплены имущественным залогом. Страхование кредитов страховыми компаниями было не распространено. Если, конечно, кто-то таким образом хотел бы выполнить формальные требования к обеспечению, при необъяснимой благосклонности кредитора, то такой метод обеспечения тоже мог применяться. Региональные отделения банков, как правило, только готовили кредитные договоры, а решения о выдаче ссуд и условия кредитования принимались в головном офисе.Банки предлагали следующие виды кредитования: авалирование и учет векселей, а также, овердрафт. Последний мог производиться без залога, если банк отслеживал оборот средств на счетах клиента. Каждый кредитный проект проходит экспертизу, дорабатывается заёмщиком, рассматривается специалистами подразделений банка. Когда он попадает на кредитный комитет банка, он практически уже принят. Обычно решение о выдаче кредита принимается в головной конторе банка, филиалы только готовят проекты. Если кредит выдавался надежным клиентам, то оказывался возможным формальный подход, при котором банк соглашался на предоставленное обеспечение, лишь бы оно удовлетворяло формальным требованиям Нацбанка. То есть, договор залога или поручения оформлялся, хотя было сомнительно, чтобы предоставленное залоговое имущество имело необходимую для 100% покрытия рыночную стоимость. Государственные же гарантии выполнялись Кабмином только в случаях невозвращения заёмщиком - резидентом кредитов международных финансовых организаций и крупных иностранных банков. Если кредит по настоянию правительства предоставлялся украинскому предприятию банком - резидентом под гарантии Кабмина, то последний при неплатежеспособности заёмщика мог рассчитаться в неденежной форме. Во всех остальных случаях потенциальный украинский заёмщик или поручитель(гарант) должны были предоставить в украинский банк следующие документы:

1.Заявка; анкета (кредитная) клиента; Свидетельство о регистрации, Устав и учредительные документы; образцы подписей уполномоченных лиц.

2.Баланс предприятия (форма 1) с отметкой налоговой инспекции и аудиторским заключением; расшифровка движений по расчетному и всем валютным счетам предприятия (за три последних месяца); Отчет о финансовых результатах и их использовании (форма 2)

Примечание: с подробной расшифровкой статей формы 1 ("Расчеты с дебиторами за товары, работы и услуги, срок оплаты которых не наступил", "Расчеты с дебиторами за товары, работы и услуги, не оплаченные в срок", "Расчеты с дебиторами: с прочими дебиторами", "Расчеты с кредиторами за товары, работы и услуги, срок оплаты которых не наступил", "Расчеты с кредиторами за товары, работы и услуги, не оплаченные в срок", "Расчеты с кредиторами: с прочими кредиторами") и формы 2 ("Выручка", "Затраты на производство реализованной продукции", "Результаты от прочей реализации", "Прибыль и убытки от внереализационных операций").

3.Технико- экономическое обоснование использования кредитных средств или справка об альтернативном источнике погашения кредита.

4. График ожидаемых поступления денежной выручки и расходов предприятия; контракты заключенные и планируемые.

Элементы финансового менеджмента. Анализ безубыточности -используем следующие обозначения и определения:

S - продажи,

x - объем продаж в единицах,

p - продажная цена за единицу,

v - переменная стоимость единицы,

VC - переменные эксплуатационные затраты,

FC - постоянные эксплуатационные затраты.

маржинальная прибыль (МП) - превышение от продаж (S) над переменными эксплуатационными затратами (VC). Это имеющиеся денежные средства для покрытия постоянных эксплуатационных расходов (FC) и для получения прибыли МП = S - VC.

единичная прибыль - превышение единичной продажной цены (p) над единичными переменными затратами (v):

единичная МП = p - v,

Точка равновесия:

объем продаж = общей сумме переменных и постоянных затрат

точка равновесия в единицах продукции =

= (постоянные затраты) / (единичная МП)

S = VC + FC,

px = vx + FC,

x = FC / (p -v).