Эк-ий анализ и научная теория познания. Общенаучные методы.

Содержание эконом анализа. Его место в системе эк-их наук.

Ан - разлож-е изуч-го объекта на внутр эл-ты, присущие данному объекту.

Ан вступает в диаект понятия «синтез» (соединение расчленных эл-ов в ед целое)

Диалектич тандем «анализ-синтез» поним-ся как синоним всякого научн иссл-я.

АФХД как наука заним-ся изуч след??:

1. Иссл-е эк-их процессов в их взаимосвязи, склад под воздействием объектив и субъектив факторов

2. Науч обоснование биз-планов

3. Выявл-е + и - факторов и их оценки

4. Раскрытие тенд. Хоз развития, опред-е неисп-х резервов

5. обобщ-е передового опыта, принятие оптимал-х упр-х реш-й.

 

Эк-ий анализ и научная теория познания. Общенаучные методы.

Методическим основами АФХД явл-ся (этапы):

1 содержание

2 науч абстракия

3 выводы

АФХД баз-ся на след общенаучн мет-ах позн-я:

1. Анализ (рассчл-е О. на части)

2. Синтез (соединение)

3. Индукция (иссл-е от частному к общему, от един факт-в к обобщ, кол и кач хар-ки)

4. дедукция (исслед-е от общему к частному)

5. аналогия (позн-е О на осн-нии их сходства с другими)

6. Моделир-е (исслед-е О на основе замены его на модели, кт содержит значит черты оригинала)

7. Абстрагир-е (ислед-е ФХД путем перехода с помощью абстрагир-я, т.е. отвлечение от конктретных О к общ понятиям, н/р, на осн ан дочернего П, м судить о фин-ых рез-ах группы пред, в кт это дочернее П входит)

8. Динамич (рассм-е любого процесса в движ-е и развитии)

9. Системный подход (система-сов-ть эл-тов, кт взаимосв-ны м/у собой, эту связь навязать нельзя)

 

Эк-ий анализ и законы диалектики.

Законы диалектики:

1) Единство и борьбы противоположностей. Им. Глобал характер и действует на макро уровне. Прояв себя на макро уровне он влияет на микро структуру.

2) Закон перехода количества в качество. Чем выше доходы, тем больше кол-во свободного кап, след. больше возможностей внедрять НТП, след повышение качества.

3) Отрицания отрицания. Нет ничего, что могло бы сущ века, наступ момент когда придмет начинает отрицать.

 

Задачи эк-го анализа.

1. повыш-е науч обоснов-ти б-пл, плановые показ-ли д. вытекать из экон-х возможностей П

2. Всестороннее изуч-е по данным учета и отчет-ти выполнения бизнес-пл. Соблюд-е нормативов по кол-ву, стр-ре и кач-ву выпущенной продукии

3. Опред-е экон эф-ти исп-х труд, матер и фин рес-в

4. Контроль за соблюд-м прин-па матер заинтерс-ти раб-х в проессе пр-ва (мотивация)

5. Выявл-е и измер-е внутр резервов

6. Обоснование и испытание оптим-ти упр реш-й

 

Роль анализа фин-хоз деятельности в повышении эффективности производства.

Эк-й анализ - научный способ познания сущности экономических явлений и процессов, основанный на макроэкономическом анализе.

Эк-й анализ ФХД занимает центральное место в системе управления предприятием. На его основе разрабатываются и обосновываются управленческие решения. А все управленческие решения и действия должны быть основаны на точных расчетах и всестороннем анализе. Кроме того, они должны быть научно-обоснованными, мотивированными и оптимальными.

Недооценка роли анализа, ошибки в планах и управленческих действиях в современных условиях приносят чувствительные потери. И те предприятия, на которых хорошо развит и поставлен анализ, имеют хорошие показатели деятельности и высокую экономическую эффективность.

Важная роль анализа – в подготовке информации для планирования и прогнозирования результатов деятельности, оценки качества и обоснованности плановых показателей, а также в проверке и объективной оценке их выполнения.

Эк-й анализ ХД является средством не только обоснования планов, но и контроля за их выполнением с целью выявления недостатков ошибок и оперативного воздействия на экономические процессы корректировки планов и корректировку управленческих решений.

Роль анализа в управлении производством:

• Необходимость повышения эффективности производства.
• Отход от командно-административной системы управления и переход к рыночным отношениям.
• Создание новых форм хозяйствования.

 

Объект и предмет эк-го анализа. Метод.

Объект - хоз субъекты, их ФХД, эк-кие рез-ты деят-ти

Предмет - причинно-следственная связи эк-ких явлений, процессов и синтеза, раскрывающие мех-мы достиж-я поставл целей в произв-й деят-ти

Науч метод - диалект способ подхода к изучению хоз процессов в их становл-и и развитии.

Ос-ти метода:

1. использ-ся система показ-ей, хар-их хоз. деят-ть

2. Изуч причин изм-я этих показ-й, выявл-е и измерение взаимосвязей м/у ними

 

Основные принципы анализа Финансово-хозяйственной деятельности.

1. Конкретность - ан. основывается на реальных событиях, рез-ты ан имеют конкр количествен. выражение

2. Комплексность: Всесторон. изуч-е экон-го явл или проц

3. Системность: Изуч-е эк-ких явл во взаимосвязи др с др.

4. Регулярность - Ан следует проводить пост-но ч/з опред промежуток времени

5. Объективность: Эк. Явл. Д. изуч. Критически и беспристрастно

6. Действенность. Пригодность рез-тов ан для исп в практич целях

7. Экономичность: Затр, связ с провед ан д.б. меньше того эк-го эф-та, кт будет получен в рез-те его проведения

8. Сопоставимость: Дан. И рез-ты ан д.б. легко сопоставимы др с др

9. Научность: при провед-е ан необх-мо руковод-ся научно обоснованными методами

 

 

Классификация видов эк-го анализа.

1. Класс-ия по сод-ию функций управления:

- общие ф-ии (информ обеспеч управ, анализ, планирование, организация, контроль)

- специфические (отраж характер объекта управ. Объект упр-я: отраслевая стр-ра нар хоз-ва, стадии пр-са расширения пр-ва, составляющие эл-ты пр-са пр-ва, П и его структурные подразделения)

2. По отраслевому признаку: отраслевой и межотраслевой.

3. По целям управ:

- оперативный. Осущ на всех уровнях управ, особенности: макс приближен во времени к моменту совершения хоз операций. Провод по след показателям: производство, отгрузка и реализация, исп-ие раб силы и оборудования, мат ресурсов. Источники инфо - первич документация и материалы личного наблюдения. Этот анализ относ-но не точен из-за невозможности, н-р, оценить факт себестоимости на любой день месяца и опред ее влияние на прибыль, т.к. не известна какая часть продукции будет реализована в этом месяце, а какая в след.

- текущий. Провод по важ датам на базе офиц отчетности. Позвол оцен работу предприятия за месяц, квартал, год наростающим итогом. Гл задача - объектив оцен результаты работы. Недостаток - выявленные резервы не всегда означ потерянные возможности.

- перспективный. Провод с целью выяв. возможных знач. работы предприятия в будущем. Необходим условие - признание факта приемственности, т.е. д.б. выявлены Опред. Тенденции изменения показателей (тренд)

4. АФХД: 1. управ анализ (внутренний) 2. фин анализ (внешний)

5. По периодичности: годовой, квартальный, ежемесячный и т.д.

6. По содержанию и полноте изуч вопросов: полный, локальный, тематический.

7. По методу изуч объекта: комплексный, системный, функционально-стоимостной, эконом-мат.

8. По охвату изуч объектов: сплошной и выборочный.

Принципиальные особенности в содержании и организации финансового и управленческого анализа

Признаки:

1) цель анализа.

ФА: Оц. состава и стр-ры имущ-ва, исп. Капит, платеж-сти, фин уст-ти, оц дивидендной пол-ки.

УА: Изуч мех-ма получ-е макс прибыи, разр-ка важ-х?? конк. Пол-ки, обосн управ реш-й

2) Объект ан.

ФА: Хоз субъект

УА: Различные аспекты произв-хоз деят-ти

3) Субъект ан.

ФА: Заинтерсованные пользов-ли (кредит. П, инвесторы и тд)

УА: организационные стр-ры внутри хоз. упр-ия; лица ответств. за проведение ан на П

4) Периодичность исследования.

ФА: Не реже 1го раза в год

УА: По мере необх-ти, по направ-ям, где набл-ся спад пр-ва.

5) Информ база.

ФА: Публич отч-ть (год баланс, отчет о приб и убытках, отчет о движ ден.ср-в, прилож к бух.балансу)

УА: Дан. первичн БУ, свед-я добытые у конкурентов.

6) Доступность инфо.

ФА: Доступна для всех польз

УА: коммерческая тайна

7) Измерители инфо.

ФА: Преим-но стоимостные

УА: Стоимост, натур, условно-натур.

8) Степень надежности.

ФА: М.б. неточен ввиду умышленного искажения БО с целью сокрытия прибыли

УА: Инф имеет выс ст-нь достоверности в связи с исп-м первичных данных.

9) Место принятия решения.

ФА: за пределами П,

УА: на П.

Метод абсолютных разниц

Прим-ся для оценки влияний факторов на прирост результативного пок-ля, примен в детерминиров анализах, когда связь м/у факторами и рез-м строго прямо/обратно пропорциональна, но только в мультипликативных и мультипликативно-аддетивных моделях.

Имеется мультиапликат модель след вида: V=А*В*С, предпол, что есть знач-е показ-й (план и фактич)

▲А=Аф-Апл

▲В=Вф-Впл

▲С=Сф-Спл

Изм-е рез-го показ будет иметь след вид:

▲V(А)= ▲А*Впл*Спл

▲V(В)=Аф*▲В*Спл

▲V(С)=Аф*Вф*▲С

Сов-е влияние факторов:

▲V=▲V(А)+ ▲V(В)+ ▲V(С)

 

Балансовый метод.

Широко исп-ся в БУ и ст-ке, прим-ся при АХД П. На пром П с помощью этого метода анал-ся исп раб вр-ни, движ-е сырья, полуфабрикатов, готовой прод.

Тов баланс имеет след вид:

Тов зап на нач периода (Nзап.н.г.) + поступ-е тов. (Nп) = реал-я тов (Nр) + естеств выбытие (Nвыб) + запасы на кон периода (Nзап.к.г.).

Кажд в-ну м. выразить ч/з ост-ые:

Nзап.н.г=Nр+Nвыб+Nзап.к.г.-Nп

На осн тов баланса и с примен. М-да цеп.под. м оценить влияние ф-ра на исслед-е рез-ые показат.

 

17. Индексный метод (рассмотреть на примере объема реализованной продукции).
Инд м-д основ на отн-х показ-й, выраж-их отн-е ур-ня данного явления к его ур в прошлом.

Инд методом м выявить влияние на изуч-мый сов-ый пок-ль различ-х факторов.

Пример агрегат формы индекса для решения класс-иой аналитич задачи. Опред влияния на V реализ продук фактора кол-ва и факт цен.

q1 – кол-во произв продукции в отчет периоде

р1 – цена произв продук в отчет периоде

р0, q0 – соотв цена и кол-во в баз периоде

V реализ продук в отч периоде = Σq1*p1

V реал-ции в базе: Σq0*p0

Общ инд реал м представ как:

Iqp = Σq1*p1/Σq0*p0

чтобы оц-ть изм-я V реал, необ-мо нейтрализовать фактор цены.

q –кол-ый пок-ль, р – кач-й показ.

Iq=Σq1*p0/Σq0*p0 – изменение V реал с кол-ой стороны

чтобы оц-ть влиян на изм-е V реал ф-ра цены:

Ip=Σq1*p1/Σq1*p0

 

18. Источники информации в экономическом анализе.
Все ист инф делятся на 3 гр:

1. плановые

2. учетные

3. внеучетные

Планов. - все типы планов на П. К ним отн-ся норматив. мат-лы и лимиты.

Учетные - дан. оператив., бухг, статист. учета, а также дан выбороч. обследов-й. БУ играет ведущ роль в инф обеспечении анализа, поск-ку зан-ся систем-ким и полным учетом всех хоз операц, кт совершены на П.

Статист отч-ть явл формой гос стат наблюдения, при кт сооотв. органы поучают от П необх им сведения в виде установл в законном порядке отч. док-в за подписью лиц, ответств за достоверность сообщаемых данных. Дан стат отч. Исп-ся для выявления эк-ких закономерностей на отрасл и нар-хоз ур-не.

Внеуч. - норм. акты (зак., постановления, распоряж-я, указы), материалы ревизий аудитор и налогов. проверок; мат СМИ, реш. арбитр судов, офиц переписка с фин, кред, страх учрежд, материалы периодич и спец-й изд-й.

БО: первич и сводная. Все хоз операции, проводимые на П д.б. подтверждены соответ док-ми. Эти док-ты явл. первич учет док-ми, к ним отн-ся чеки, расход. ордера, баланс.отч., счета и др.

Первич уч. док-т д.б. составлен в момент совершения хоз операций, а если это не представл-ся возможным, то сразу после выпонения операции.

Инфо, кт сод-ся в регистрах БУ и внтур БО сост ком тайну.

К БО для внутр польз-я отн-ся:

1. вед-ть ежед учета любого счета

2. Группировочные ведомости

3.Оборот. вед-ти

4.Книга хоз. Опер.

5.Глав книга и тд

К исх. БО отн-ся ББ и его приложения.

При АФХД ист инфо:

1. Труд и з/п, исп. П-4 (свед-я о числ-ти з/п и движение работ), ф 1-Т (свед-я о числ-ти и з/п работников по видам деят-ти), исп-ся дан таб-го учета отд. Продаж.

2. Выпуск прод. П-1 (свед-я о пр-ве и отгрузке тов и усл), плановые показат П

3. ОФ ф.№11 (свед о наличии и движ ОС и иных нефин активов)

4. Ан затр на пр-во: ф5-з (отчет о затратах на пр-во и реализ продукции), план и отчет., показатели калькуляии с/с

5. Ан прибыли и рент-ти ф1, ф2

6. ан исп мат ресурсов ф5-з

 

19. Организация аналитической работы и последовательность проведения анализа на предприятии. Оформление результатов анализа.
На П при планир-ии аналит работы сост-ся компл. план на весь календ год. По содерж-ю представ-ет собой план-график отд-х аналит. исслед-й. Может сост-ся также тематические планы, они разр-ся по вопросам, требующим углубл. изуч-я.

Аналит. работу м. разделить на 3 этапа:

1. Сбор и проверка исх инф

2. Изуч-е и обр-ка док-тов

3. Оценка рез-в анализа и оформление рез-в

Рез-ты ан м. оформл-ся в 2х формах: описат., бестекстовая

Описательная. Рез м.б. оф-ны в виде поясн. записки, справки или заключ-я.

Поянит записка сост-ся при отправл-я рез-в анализа в высшестоящую орг-цию. Справка – если инфо для внутреннего пользования. Закл-е пишется тогда, когда ан проводится вышестоящими органами упр-я.

Бестекстовая ф-ма – макет типовых табл, текст отсутствует, оформление рез-в ан. рассчитано на высококвалиф. спец-в.

 

20. Система показателей в экономическом анализе.
1) стоимост и натур

2) колич и кач в зав-ти от того, какая сторона явл и проц измер-ся

3) объемные и удельные, в зав-ти от применения отд-но взятых показ-й

Стоим пок-ли явл наиб распростр. Их наличие вытекает из тов пр-ва и обращ-я, а также действия з-на ст-ти. Важн стоим-й показ-ль – пок-ль реализованной продукции. К стоим. отн-ся пок-ль валовой и товарной продукции.

Натур исп-ся в плановой и учетно-аналит практике всех П. Прим-ся для колич. хар-ки выпуск-й продукции в ее мат-вещ содержании (кг, т, литры и тд) Разновидностью натур пок-ей явл. условно-натур.

Колич пок. исп-ся для выраж. абс-х и отн-х вел, хар-х V пр-ва и реализ. Колич. Пок-ли м. выраж-ся как в стоим., так и в натур. измерителях.

Качеств. Исп-ся для оц. выпущ. продукции с т.з. ее соответствия установленным требованиям. Обычно это когда продукция: на сорта, на станд и нестанд

Объемные пок-ли хар-т в-ну оптового и розничного товарооборота, V реализации, прибыли и тд.

Удельные пок-ли явл вторичными от объемных пок-й (н/р производит-ть труда, оборот на 1го работниках и тд)

 

Методы чтения фин очетности

При проведении финансового анализа используются следующие основные методы исследования финансовых отчетов:

горизонтальный (временной) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

вертикальный (структурный) анализ - выявление влияния каждой позиции отчетности на результат в целом, т.е. определение структуры итоговых финансовых показателей;

сравнительный (пространственный) анализ - сопоставление сводных показателей отчетности предприятия с аналогичными показателями конкурентов, межхозяйственный анализ предприятий отрасли, внутрихозяйственный анализ структурных подразделений предприятия;

трендовый анализ - определение основной тенденции динамики показателя, избавленной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов посредством сравнения каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов. С помощью тренда прогнозируются возможные значения показателя в будущем периоде;

факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования. Факторный анализ может быть прямым (собственно анализ), при котором результативный показатель разлагают на составные элементы, и обратным (синтез), при котором по отдельным элементам формируется результативный показатель;

анализ относительных показателей - на основе расчета отношений между отдельными позициями финансовой отчетности с целью определения взаимосвязи показателей.

научно обоснованные приемы финансового анализа:

традиционные - сопоставление, сравнение, группировка;

экономико-математические - графический, матричный методы, метод линейного программирования, метод корреляционно-регрессионного анализа, метод теории множеств и др.;

эвристические - методы, основанные на экспертных оценках специалистов, их интуиции, прошлом опыте.

Конкретный метод - аудитор выбирает исходя из задач анализа, своего опыта и профессиональной квалификации, объема и состава информационной базы финансового анализа.

 

27. Анализ финансового состояния предприятия как часть финансового анализа. Цель и задачи.
фин сост хар-ся такими показат, как платежесп-ть, фин устойчивость, деловая активность.

Цель ан: выявит резервы для укрепл-я фин полож-я орг-ции

Задачи:

1. Оц динамики, состава и стр-ры Ак, их состояние и движ-е

2. Оц динамики, состава и стр-ры собст-го и заем-го капитала

3. Ан абс и отн показат фин устойч-ти

4. Ан платежесп-ти П и ликвидности активов баланса

Требования, предъявляемые к БО при ан:

1. достоверность

2. полнота отраж-я инф

3. Нейтральность инф (исключ-е одностороннего удовл-я интересов к-л групп)

4. Послед-ть. Орг д. придерживаться принятого ею содержания форм отч-ти от 1го периода к др. Внесение корректировок доп-ся при изменении видов деят-ти

5. Сопоставимость данных

6. Существенность

 

Основ источники инфо для анализа фин состояния предприятия. Понятие, состав, значение бух отчетности. Требования предъяв к ней.

Бухгалтерская отчётность — единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах её хозяйственной деятельности в отчетном периоде, составляемая на основе данных бухгалтерского учёта по установленным формам.

Бухгалтерская отчетность регламентируется национальными и международными стандартами. В РФ бухгалтерская отчётность регламентируется законом о бухгалтерском учете и Положениями о бухгалтерском учёте (РПБУ), которые разрабатываются Минфином РФ, а так же отдельными статьями налогового кодекса. В 1998 г. в России принята и исполняется программа реформирования бухгалтерского учёта в соответствии с МСФО.

Согласно РПБУ, бухгалтерская отчётность организации (для организаций кроме кредитных, страховых и бюджетных) состоит из следующих элементов:

· бухгалтерский баланс — форма № 1

· отчёт о прибылях и убытках форма № 2

· отчет об изменениях капитала — форма № 3

· отчёт о движении денежных средств — форма № 4

· приложения к балансу и отчёту о прибылях и убытках — форма № 5

· отчет о целевом использовании полученных средств — форма № 6

· пояснительная записка,

· аудиторское заключение, подтверждающее достоверность бухгалтерской отчётности организации (требуется в случае, если организация в соответствии с федеральными законами подлежит обязательному аудиту).

Требования: достоверность, полнота отраж инфj, нейтральность инфы, последовательность (орган придерживаться принятого ее содерж форм отчетности от одного периода к другому), сопоставимость, существенность (факт счит сущ если его не раскрытие может повлиять на решение заинтерес лиц)

29. Разделы бухгалтерского баланса. Понятие актива и пассива. Валюта баланса. Признаки «хорошего» баланса.
Баланс явл важнейшей формой БО и сост из актива и пассива.

Общ итог Б – валюта Б

Пассивы показыв V ср-в, получ хоз субъектом, их источники

Активы показ как хоз суб-т использ-т получен ср-ва

Признаки хорошего баланса:

1. Валюта Б в кон отч периода д.б. > ВБ в нач

2. Темп прироста обор. А д.б. выше темпа прироста внеоб А

3. Собств. Кап д.б. > заем кап и темпы его прироста д.б. > темпа прироста заемного

4. Д. и К. д.б. приблизительно равны

5. Доля соб-х ср-в д.б. > 10%

6. В балансе д отсутствовать статья непокрытых убытков

 

30. Сравнительный аналитический баланс. Принцип построения. Основные показатели, извлекаемые из сравнительного аналитического баланса.
ан стр-ры и дин-ки А и П целесообр-но проверить с помощью срав-го аналитич баланса

Он строится по пр-пу укрупнения однородных статей в необх-х аналит разрезах.

Из срав-го аналит баланса м. извлечь ряд показ-й. С него оценивают тенд измен-я имущ-го и фин полож-я орг-ции, опред-т изм-я ст-ти имущ-ва и источников его формирования. Выявляют сдвиги в стр-ре А и П. Устанавливают за счет каких ист-в осущ-ся приток новых ср-в и в какие А эти ср-ва вложены.

Все показатели ср-го анал баланса м разделить на 3 гр.:

1) пок-ли стр-ры (уд вес к валюте)

2) пок-ли динамики (отклон-е в тыс руб)

3) пок-ли динам стр-ры (послед столбец)

Пок-ли, извлек из сравн-аналит на бал.:

1) общ ст-ть А (190+290)

2) ст-ть внеоб А (190)

3) ст-ть об А (290)

4) ст-ть мат обор ср-в (210)

5) величина ДЗ (230+240)

6) в-на абс ликвидных и приравненных к ним ср-в (260+250)

7) ст-ть собств кап (490+640+650)

8) в-на заем кап (590+690-640-650)

9) в-на долгоср кред и займов (590)

10) Краткоср кред и займы (610)

11) В-на кредит зад-ти и иных краткоср обяз-в (620+630+660)

 

31. Анализ структуры и динамики активов и источников их формирования.
При ан А следует обратить внимание на нект??:

1. Как изм-сь стоим-ть имущ-ва. Уменьш ст-ти свидетельствует о сокращении хоз оборота, что м. повлечь ухудш-ие платежеспос-ти.

2. На какие А, обор или внеоб, прих-ся наиб уд вес. Если на обор А, значит формир-ся мобильная структура им-ва, что способ-т ускорению оборачиваемости.

3. При ан внеоб А следует обратить внимание: какие изм-я произошли в их составе. Увелич-е незав. Стр-ва и долгосроч вложений означ отвлечение фин ресурсов из оборота, поэтому в дальнейшем необх-мо оценить целесообр-ть и эф-ть таких вложений

4. Как изм-сь стр-ра внеоб А, какова доля ОС в совокупных А. Если доля сост < 40%, то стр-ра легкая, если > 40%, то орг-я имеет тяжелую стр-ру, => орг выплачивает существенные суммы налогов на имущ-во, имеет значит расходы в виде амортиз отчислений (т.е. доля амортиз высока) и обладает высокой чувствит-ю к изм-ю выручки, т.е орг-я имеет высок. порог рент-ти. Ей необх-мо наращивать V продаж, чтобы покрывать расходы пост хар-ра

5. как изм-ся в-на обор А. Какие статьи внесли осн вклад в их формир-е. Значит уд вес запасов и его увелич-е м. свидетельствовать об их их накапливаемости. Это имеет негатив последствия (увел-е затр на хранение, возм-но у П проблемы со сбытом). Резервир-е на складе деш мат-в в большом кол-ве отвлекает ср-ва из оборота и это м вызвать увел налога на прибыль, потому что ст-ть мат-в, включ в с/с, низкая, т.о. фин рез-т увелич, а след-но увел и налог на прибыль

6. Как изм-сь в-на ДЗ, на какой вид дебиторки прих-ся наиб уд вес, выс доля Дз и низ ур-нь ден ср-в на р/с означ, что есть проблемы с оплатой продукции

7. Если Дз>Кз, то сальдо активное, т.е. орг предоставила своим покуп и заказч бесплат. товарный кредит в размере, превышающим отсрочку платежей кредиторам, если Дз<Кз, то сальдо пассивное, т.е. орг финансирует свою деят за счет отсрочки платежей кредиторам.

При ан П необх-мо обр-ть внимание:

1. какие ср-ва, собств или заем, явл осн источниками формирования имущ-ва

2. как изм-ся вел-на собств кап, на какие составляющ прих-ся наиб уд вес. Увелич собст кап связ с ростом нераспред прибыли и резервного капитала – благоприятно.

3. Имеются ли у П непокрытые убытки, если есть, то какова их динамика

4. Какие обяз-ва краткоср или долгосроч преобладают в стр-ре заемн капитала. В усл инфл. выгоднее привлекать долгосроч кредиты. Краткосроч явл-ся > дорогостоящ.

5. Какие виды Кз имеют наиб уд вес. Какие хар-ся наиб темпами роста Негатив. – задолж-ть перед бюджетом.

Золотое пр-ло эк-ки:

ТрСовокА<ТрN<ТрРчист

 

Процедуры банкротства

Закон выделяет следующие основные процедуры банкротства: наблюдение; финансовое оздоровление; внешнее управление; конкурсное производство; мировое соглашение.

Наблюдение -процедура банкротства, применяемая к должнику в целях обеспечения сохранности имущества должника, проведения анализа финансового состояния должника, составления реестра требований кредиторов и проведения первого собрания кредиторов. Анализ фин состояния производ в целях определения достаточности принадлежащего должнику имущества для покрытия судеб расходов., а так же на выплату вознаграждения арбитражному управляющему. Она позвол выяснить возможно ли восстановить платежеспособность. Если устан что имущества не достаточно, то кредиторы вправе принять решение о введении внешнего управления, причем только при определении источников покрытия судебных расходов. По окончанию наблюдения суд принимает решение: 1) о признании банкротом и открытии конкурсного производства, если нет возможности восстановить платежеспособность 2) если такая возможность есть то вынос опред суда о введении фин оздоровления, о введении внешнего управления, об утверждении мир соглашения.

Фин оздоровление. Срок опред первое собрание кредиторов. Состав план оздоровления, график погашения долгов, и назнач административный управляющий. Мероприятия: перепрофилирование предприятия, закрытие нерентабельных производств, взыскание дебиторки, продажа части имущества, продажа предприятия должника, исполнение обязательств должника. При продаже отчуждаются все виды имущества: земля, здания, сооружения, оборудование, сырье, гот продукция, товарные знаки.

Внешние управление. Опред источники финансирования судеб расходов и внеш управ.

Конкурсное производство. После признания должника банкротом объяв конкурсное производство. На момент конкурсного производства имущество яв конкурсной массой. После завершения расчетов с кредиторами конкурсный управ должен предоставить в суд отчет о результатах конкурсного производства. К нему прилагаются документы подтверждающие продажу имущества, реестр требований кредиторов с указ размером платежных требований и документы подтверждающие погашение этих требований.

Мировое соглашение -процедура банкротства, применяемая на любой стадии рассмотрения дела о банкротстве в целях прекращения производства по делу о банкротстве путем достижения соглашения между должником и кредиторами. Мировое соглашение заключается по решению собрания кредиторов между конкурсными кредиторами и уполномоченными органами, с одной стороны, и должником - с другой, и представляет собой гражданско-правовую сделку, путем которой стороны на основе взаимных уступок определяют размер подлежащих погашению денежных требований и сроки их погашения. Мировое соглашение заключается в письменной форме и может содержать положения о прекращении обязательств должника путем предоставления отступного, обмена требований на акции, облигации, новации обязательства, прощения долга и т.д. Мировое соглашение утверждается определением арбитражного суда, после чего производство по делу о банкротстве прекращается. Соглашение может быть расторгнуто арбитражным судом в случае неисполнения или существенного нарушения должником его условий.

42. Интегральная оценка степени риска банкротства на основе скорингового анализа. Пятифакторная модель Эдварда Альтмана.
Суть скоринг анализа сост в классиф П по степени риска, исходя из фактического уровня показателей фин устойчивости и рейтинга каждого показ, выраженного в баллах.

1) Рентаб-ть совок капитаа (эконом-я рентабельность) Rск=Рчист/(СКсрнг+СКсркг)

2) Коэф текущ ликвид-ти: ОА/КО

3) Коэф автономии: СобКап/ВБ

Rск

1 класс - 30% и выше, 50баллов

2 - 20-29,9%, 35-49,9б

3 - 10-19,9%, 20-34,9б

4 - 1-9,9%, 5-19,9б

5 - <1%, 0б

Ктл

1 класс - 2,0 и выше, 30б

2 - 1,7-1,99, 20-29,9б

3 - 1,4-1,69, 10-19,9б

4 - 1,1-1,39, 1-9,9б

5 - 1 и ниже, 0б

Кавт

1 - 0.7 и выше, 20б

2 - 0.45-0.69, 10-19.9б

3 - 0.3-0.44, 5-9.9б

4 - 0.2-0.29, 1-4.9б

5 – менее 0.2, 0б

Граница классов (Σ баллов по всем коэф)

1 класс – 100б

2 – 65-99б

3 – 35-64б

4 – 6-34б

5 – 0б

1 класс - п с большими запасами фин прочности и абсол платежесп-ти

2 кл – П с норм фин устойчивостью и задолж перед кредиторами не рассм-ся как рискованная

3 кл – П имеет мн-во проблем с нарушением фин дисциплны и низким ур-нем доход-ти

4 кл – П с высоким риском банкротства

5 кл – П-банкрот

Модель Альтмана.

Z=0,717Х1+0,847Х2+3,107Х3+0,42Х4+0,995Х5

Х1 – коэф обеспч-ти сосбств обор ср-вами

Х2 – Рчист/совокуп активы

Х3 – Рдо налогообл/совокуп активы

Х4 – Соб кап/заем кап (коэф финанс-я)

Х5 – выручка от продаж/совокуп активы

Все знач-я брать как среднегод

z>1.23, банкр-во не грозит

z<1.23 П-банкрот

Общая хар-ка ОС.

ОС – та часть физич. капитала, которая переносит свою ст-ть на ст-ть продукта по частям в течение нескольких производственных циклов.

Актив принимается к БУ в кач-ве ОС, если одновременно выполняются усл-ия:

1. объект предназначен для исп-ия в процессе пр-ва или для нужд орг-ии;
2. срок полезного исп-ия свыше 12мес.;
3. орг-ей не предполагается перепродажа данных активов;
4. эти активы будут приносить доход в будущем.

К ОС относятся: здания, сооружения, раб. и силовое оборуд-ие, измерительные и регулирующие приборы, вычислит. техника, ТС, инструменты, производственный и хоз-ый инвентарь, раб. скот, многолетние насаждения, кап. вложения на рекультивацию земли.

Если ОС предназначены исключительно для предоставления орг-ей за плату на временное пользование, то в отчетности они отраж-ся как доходные вложения в мат. ценности.

В зависимости от хар-ра уч-ия в процессе пр-ва делятся на: производственного и непроизводственного назначения.

К ОС производственного назнач. относятся объекты участвующие в проц. пр-ва (активная часть) и которые способствуют реализации производственного проц. (пассивная ч.).

К непроизводственным – объекты, которые находятся в ведении пром. предприятия и оказывают косвенное влияние на производствен. процесс.

С позиции принадлежности к предприятию ОС: - собственные (находятся на балансе), привлеченные (берем на временное пользование).

Задачи анализа ОС:

1. Ан. структуры и динамики
2. Ан. воспроизводства и оборачиваемости
3. Ан. эфф-ти исп-ия
4. Ан. эфф-ти затрат на содержание и эксплуатацию.

Инфо об ОС в ф№5.

 

Оценка эфф-ти исп-ия ОС.

4 показателя:

1. Фондоотдача хар-ет величину продукта, полученную с каждого рубля первоначальной ст-ти ОС.

Фо = N / ОФсреднее

2. Фондоемкость – обратный Фо. Показывает величину ОС, необходимых для пр-ва ед-цы продукции.

Фе = ОФср / N

1. Фондовооруженность показывает ск-ко ОС приходится на 1 среднесписочного работника и отражает обеспеченность труда ср-ми механизации.

Фв = ОФср / Числ-ть ср

1. Фондорентабельность показывает ск-ко прибыли получено с каждого рубля вложенных ОС.

Фр = Рд.н.(чист) / ОФ ср

Коэф-т реальной ст-ти ОС = среднегод. остаточная ст-ть ОС / среднегод. первоначальная ст-ть ОС

Ур-нь технического оснащения = ОФср акт.перв. / ОФср перв.

Тос меньше Твыручки меньше Трчист

 

Баланс рабочего времени

Баланс рабочего времени- это сумма всех затрат по каждому наблюд. или числу наблюд.

Баланс одного рабочего составляется на основе плановых и фактических затратах раб. времени данного рабочего:

1. подготовка- заключит. операция;
2. технологические перерывы;
3. время на личные потребности;
4. время на отдых;
5. время на основ. операции;
6. время на вспомогательные операции;
7. время на простои.

Баланс может составляться по хоз.субъекту в целом. В балансе расчит.фонды рабочего времени: календарные, табельные, макс.возможные, явочные,плановоэффективный.

3 этапа подготовки баланса:

1. рассчитывается среднефакт. число раб.дней;

2.устанавливается продолжительность раб.дня

3.определяется эффективный фонд раб времени в часах

Календарный фонд = числу календ.дней за опред.период времени,рассчит в чел/днях и чел/часах

Тк=ДК*Ч(ср)чел/дн

Тк=ДК*Ч(ср)*Т смены чел/ч

Табельный = календарный фонд-кол-во выходных дней

Ттаб= (Тк – Тпраздники – Твых)*Ч(ср)чел/дн

 

Содержание эконом анализа. Его место в системе эк-их наук.

Ан - разлож-е изуч-го объекта на внутр эл-ты, присущие данному объекту.

Ан вступает в диаект понятия «синтез» (соединение расчленных эл-ов в ед целое)

Диалектич тандем «анализ-синтез» поним-ся как синоним всякого научн иссл-я.

АФХД как наука заним-ся изуч след??:

1. Иссл-е эк-их процессов в их взаимосвязи, склад под воздействием объектив и субъектив факторов

2. Науч обоснование биз-планов

3. Выявл-е + и - факторов и их оценки

4. Раскрытие тенд. Хоз развития, опред-е неисп-х резервов

5. обобщ-е передового опыта, принятие оптимал-х упр-х реш-й.

 

Эк-ий анализ и научная теория познания. Общенаучные методы.

Методическим основами АФХД явл-ся (этапы):

1 содержание

2 науч абстракия

3 выводы

АФХД баз-ся на след общенаучн мет-ах позн-я:

1. Анализ (рассчл-е О. на части)

2. Синтез (соединение)

3. Индукция (иссл-е от частному к общему, от един факт-в к обобщ, кол и кач хар-ки)

4. дедукция (исслед-е от общему к частному)

5. аналогия (позн-е О на осн-нии их сходства с другими)

6. Моделир-е (исслед-е О на основе замены его на модели, кт содержит значит черты оригинала)

7. Абстрагир-е (ислед-е ФХД путем перехода с помощью абстрагир-я, т.е. отвлечение от конктретных О к общ понятиям, н/р, на осн ан дочернего П, м судить о фин-ых рез-ах группы пред, в кт это дочернее П входит)

8. Динамич (рассм-е любого процесса в движ-е и развитии)

9. Системный подход (система-сов-ть эл-тов, кт взаимосв-ны м/у собой, эту связь навязать нельзя)