Сущность и необходимость кредита

Кредит выражает экономические отношения, возникающие между кредитором и заемщиком по поводу ссуженной стоимости, передваемой во временное пользование на условиях срочности, платности и возвратности. Способом организации кредитных отношений является ссуда. Банковская ссуда денег – ссуда в кот.происходит движение денег только как платежных средств. В тоже время благодаря ссуде денег повышается удельный вес наиболее интенсивно работающих активов, поэтому ссуда денег косвенным образом влияет на увеличение действительного капитала. Банковская ссуда капитала – ссуда, в результате использ-я кот. достигается рост промышленного произ-ва и действительного капитала в их физ.выражении. Основой кредита явл. возвратность, кот. выступает всеобщим свойством кредита, отличающим его от др.эк.категорий. Возвратность не возникает сама по себе: она базируется на материальных процессах, завершении кругооборотов стоимости, её высвобождении, кот. представляет собой подготовленную почву для погашения ссуд. Потребность в существовании кредита вызвана необходимостью: 1)преодоления противоречий между постоянным образованием свободных средств у отдельных хоз.субьектов, гос-ва и населения и эффект.использованием их для нужд воспроизводства; 2)обеспечения в масштабах макроэк. непрерывности кругооборота капитала в условиях функционирования предпр. с различной длительностью технолог. цикла; 3)создания дополнительных средств обращения и развития платежей, основанных на кредитной эмиссии ден.знаков; 4)бесперебойности в работе субьектов хоз.деятельности.

Функции кредита

Если функцией кредита считать не общее, а специфическое взаимодействие кредита с внешней средой, то существуют, три специфических функции: Перераспределительная. Кредитные сделки, заключаемые между кредитором и заемщиком, возникают на стадии перераспределения стоимости. В процессе обмена кредитные организации временно освободившуюся стоимость передают заемщику, а затем возвращают своему владельцу. Специфика механизма перераспределения в кредитной сфере - это перераспределение путём преобразования, трансформации сбережений в инвестиции. Перераспределительной функции кредита свойственно распределение стоимости. Вторая функция кредита - создание кредитных средств обращения и замещение наличных денег безналичными. Проявление функции создания кредитных орудий обращения связано с возникновением банковской системы. Хранение денег на счетах в банках позволило осуществлять безналичные расчеты за товары и услуги, по денежным обязательствам, зачетам взаимной задолженности, что значительно сократило наличный денежный оборот, а следовательно, - издержки обращения, связанные с изготовлением, пересчетом, перевозкой и охраной наличных денег. Таким образом, выполнение кредитом этой функции опосредовано действием функций денег и банков. Третья - стимулирующая функция способствует рациональному использованию привлеченных денежных ресурсов. Выполнение этой функции кредита опосредовано действием стимулирующих свойств ссудного процента.

Формы кредита

Субъекты: 1)кредиторы: банки, кредитные союзы, страховые и инвестиционные компании, пенсионные фонды, гос-о. 2)Заемщики: гос-во, организации, субъекты хоз.деят-и, население. 3)Гаранты: субъекты хоз.деят. и население, отвечающие своими активами за выполнение заемщиками обязательств перед кредиторами. Форма кредита - внешнее проявление кредитных отношений, способ существования содержания, совокупность ряда элементов, определяющих специфику кредитных отношений. Классификацию форм кредита проводят по нескольким базовым признакам. 1.В зависимости от ссуженной стоимости различают товарную, денежную, и смешанную (товарно-денежную) формы. 2.В зависимости от объектов кредитных отношений: Потребительский кредит - заключается в предоставлении рассрочки платежа населению при покупке товаров длительного пользования. Ипотечный кредит - это кредит, обеспеченный залогом недвижимого имущества. Лизинговый кредит - особая форма кредитных отношений, предметом которых является имущество, передаваемое во временное пользование на условиях срочности, возвратности, платности. 3.В зависимости от субъектов кредитных отношений: Коммерческий кредит - кредит, предоставляемый предприятиями друг другу. Базой для возникновения коммерческого кредита явл. различная продолжительность произ-ва и реализации товаров у разных товаропроизводителей. Для оформления коммерческого кредита используется вексель - долговое обязательство покупателя перед поставщиком. Банковский кредит - представляет собой движение ссудного капитала, предоставляемого банками взаймы за плату на условиях обеспеченности, срочности, возвратности. Государственный кредит - это форма кредита, при кот. кредитором или заемщиком явл. государство. Международный кредит - это кредит, предоставляемый государствами, банками, юр. и физ. лицами одних стран государствам, банкам, иным юр. и физ.лицам других стран.

Роль и границы кредита

Роль кредита – результат, к кот. приводит функ-е кредита при выполнении его специфических функций и использовании принципов его организации. К основным специфическим принципам кредитования относятся: принцип целевой направленности, срочности, гарантии обеспечения, возвратности, платности, дифференцированного подхода к заемщикам. Количественные границы кредита связаны с кол-венным ограничением или расширением кредитных ресурсов. Качественные границы кредита – границы, за которыми кредит может оказывать негативное воздействе. 1. Роль кредита в формировании оборотных средств. Благодаря кредиту предприятия располагают в любой момент такой суммой денежных средств, которая необходима для нормальной работы. 2. Роль кредита в процессе воспроизводства основных фондов. Использование заемных средств позволяет совершенствовать технологию производства, быстро переходить к выпуску новых видов продукции, а, следовательно, расширять или стабильно поддерживать на рынке свою долю реализуемой продукции. Сочетание собственных ресурсов предприятия с заемными средствами дает возможность им эффективно эксплуатировать основные фонды, наращивать объемы производства конкурентоспособной продукции. 3.Р оль кредита в сфере денежного оборота - наличного и безналичного. Кредит воздействует на объем и структуру ден. массы в обращении, платежный оборот и скорость обращения денег. Поступление наличных денег в обращение и изъятие из обращения происходят на кредитной основе через банки. 4.Большое значение кредит регулировании ликвидности банковской системы, денежного оборота, а также в создании эффективного механизма финансирования государственных расходов.

Теории кредита

Сущность кредита изучалась в течение многих веков экономистами, и до настоящего времени не выработана единая точка зрения по поводу сущности современных кредитных отношений. Основными теориями кредита явл.: натуралистическая и капиталотворческая. Натуралистическая теория. (А.Смит, Д.Рикардо, Ж.Сэй, Ф.Бастия). Основные особенности натуралистической теории: Обьектом кредита явл. натуральные вещественные блага; кредит представляет собой движение нат-х общественных благ; ссудный капитал тождественен действительному; поскольку кредит выполняет пассивную роль, то коммерческие банки явл. лишь скромными посредниками. Позитивные стороны теории: натуралисты правильно считали, что кредит не создает реального капитала, который образуется в процессе производства, и что процент зависит от колебания и динамики прибыли заемщика. Капиталотворческая теория. Основатель: Дж.Ло, последователи: Г.Маклеод, Дж. Р.Хоутри, А.Ган. Основные концепции этой теории сформулировал английский экономист Дж. Ло: по его мнению кредит занимает независимое от процесса воспроизводства положение, ему принадлежит решающая роль в развитии экономики. Кредит по его концепции отождествлялся с деньгами и богатством. Основной недостаток теории Ло: он делал ставку на эмиссию банкнот с принудительным курсом, носившим спекулятивный характер. Г.Маклеод стал наиболее крупным активным последователем капиталотворческой теории. Концепция Г.Маклеода: деньги и кредит, имея покупательную силу, явл. богатством. Кредит приносит прибыль и поэтому выступает производительным капиталом, банки – фабрики кредита, создают кредит, а значит и капитал. Сторонников поздней капиталотворческой теории объединяло то, что они отдавали предпочтение сфере обращения перед производством. Дж.Кейнс приравнивал ссудный капитал к деньгам и определял его уровень в зависимости от количества денег в обращении. Он считал, что деньги влияют на процент, процент на инвестиции, они на приз-во, оно – на доход, а доход на цены. В то же время в конце своей жизни Дж.Кейнс признавал, что денежная масса влияет на величину процента до определенного уровня, а инвестиции не всегда должным образом реагируют на него. Особо следует выделить концепцию монетаризма М. Фридмена, согласно которой основными инструментами регулирования экономики являются изменения денежной массы и процентных ставок, что дает возможность чередовать кредитную экспансию и рестрикцию, влиять на динамику производства и цен.

Сущность ссудного процента

Процент - часть прибыли, кот. предприниматель платит владельцу ссудного капитала, довольствуясь другой частью прибыли – предпринимательским доходом. В настоящее время наиболее распространенным определением ссудного процента является следующее: Ссудный процент – своеобразная цена ссужаемой во временное пользование стоимости. В широком смысле ссудный процент представляет собой право кредитора на получение дохода от реализации кредитных отношений. В узком смысле - это количественная оценка этого права, выраженная ставкой, нормой процента, определяемой отношением полученного дохода к величине ссуды. Ссудный процент явл. объективной эк. категорией, его возникновение обусловлено наличием товарно-денежных отношений, которые, в свою очередь, определяются отношениями собственности. Экономические основы использования ссудного процента: 1)передача собственных средств кредитора заемщику связана с определенным риском, поэтому процент за кредит рассматривается как своеобразное вознаграждение кредитора за то, что он принимает на себя риск. Необходимость ссудного процента заключается в материальном стимулировании отказа владельца от высвободившихся ден.средств и передаче их во временное пользование; 2)ссудный процент создает эк. основы для деятельности банков как коммерческих предприятий. Ссудный процент явл.одним из основных источников форм-я прибыли банка: разность между процентами полученными н уплаченными формирует банковскую прибыль; 3)ссудный процент влияет на процесс форм-я прибыли клиентов банка: использование ссуд увеличивает объемы произ-ва, соответственно доходы и прибыль.

Функции ссудного процента

1. Распределительная функция: связана с распределением не всей стоимости, а только вновь созданной; передача части вновь созданной стоимости сопровождается сменой собственника. Плата носит обязательный характер. 2. Стимулирующая функция: ссудный процент стимулирует не только рациональное использование кредитных ресурсов, но и рациональное управление активами и пассивами банка в условиях угрозы процентного риска. 3. Функция сохранения ссудного капитала: ссудный процент явл. своеобразной платой кредитору за риск отчуждения его собственных временно свободных ресурсов. Ссудный процент выступает гарантией возврата не только суммы выделенной ссуды, но и сохранения стоимости. 4. Функция средства возможности соизмерения ценности настоящих и будущих благ. Функция создает возможность с помощью дисконтирования соизмерять ценность настоящих и будущих благ и строить шкалу предпочтений во времени.