Правовые основы ипотечного кредитования.

Ипотека (от греч. hypotheke – залог, заклад) – это залог недвижи мости (земли, основных фондов, зданий, жилья) с целью получения ссуды.

В случае невозврата ссуды собственником имущества становится кредитор. Таким образом, ипотека – это особая форма обеспечения кредита.

Особенности ипотечного кредитования:

• ипотекой признается залог имущества, непосредственно связанного с землей, либо это земельный участок – при наличии в стране собственности на землю, либо какието объекты недви жимости (здания, сооружения, жилые дома);

• долгосрочный характер ипотечного кредита (20 – 30 лет);

• заложенное имущество на период действия ипотеки остается, как правило, у должника;

• заложено может быть только то имущество, которое принадле жит залогодателю на праве собственности или на праве хозяйственного ведения;

• законодательной базой ипотечного кредитования является залоговое право, на основе которого оформляется договор ипотеки и осуществляется распродажа перешедшего к кредитору имущества;

• развитие ипотечного кредитования предполагает наличие рынка недвижимости и развитого института ее оценки;

• ипотечное кредитование осуществляют, как правило, специали зированные ипотечные банки.

Правовые основы ипотечного кредитования в России:

1. Федеральный закон Российской Федерации Об ипотеке (залоге недвижимости) от 16.07.98.

2. Федеральный закон Российской Федерации Об оценочной деятельности в РФ от 29.07.98.

Прогнозирования являются стержнем любой торговой системы, вот почему хорошо воспроизведенные прогнозы Форекс могут сделать Тебя несказанно состоятельным.

3. Федеральный закон Российской Федерации Об ипотечных ценных бумагах от 17.11.03

Ипотечные банки – специализированные банки ¹, осуществляю щие долгосрочное кредитование на основе залогового земельного права. Ипотечным банкам запрещено заниматься спекуляцией земельными участками.

Механизм ипотечного кредитования существенно отличается от механизма формирования кредитных ресурсов в КБ. В развитых странах средства для предоставления кредита банк формирует, в основном, путем продажи закладных листов и собственного капитала.

Закладные листы – это долгосрочные залоговые обязательства банка, обеспечение надежными (или совокупными) ипотечными кредитами, по которым выплачивается твердый процент.

Закладные листы реализуются ипотечными банками на вторичном рынке инвесторам – другим кредитным институтам (в некоторых стра нах – любому инвестору). Инвестиции в закладные листы считаются на дежным вложением капитала, т.к., кроме стабильного процентного дохода, вкладчик гарантирован от риска ипотекой. Конечно, рыночная стоимость заложенного имущества со временем может упасть, но здесь банки могут при реализации закладных предложить разные варианты хеджирования (снижения риска).

Продав закладные, кредитор пускает вырученные средства на пре доставление новых ипотечных кредитов.

Погашение ипотечного кредита связано со сроком и процентом по реализуемым закладным. Если время действия закладных 10 лет, а твердая ставка процента 6,5%, то кредит должен быть выдан по ставке не менее 7% годовых для покрытия расходов по выпуску закладных и выплате процентов инвесторам. Изменение % ставки в зависимости от конъюнктуры рынка произойдет через 10 лет, если срок ипотеки более продолжительный. Погашение осуществляется с рассрочкой платежа, интервал (месяц, квартал, полугодие, ежегодно) устанавливается кредитным договором

34. Правовые основы факторинговых операций.

«В российском же законодательстве факторинговые отношения были впервые урегулированы на уровне закона только частью второй нового Гражданского кодекса РФ, введенной в действие с 1 марта 1996 года.

В ГК РФ термин «факторинг» не используется, вместо этого его именуют финансированием под уступку денежного требования, что по общему счету, одно и то же. Разница заключается лишь в том, что факторинг в мировой практике кроме финансирования подразумевает также и услуги по бухгалтерскому сопровождению сделок, производимых с участием фактора, у нас же этот признак не является критерием договора факторинга.

Правовое регулирование отношений факторинга в Российской Федерации осуществляется статьями 388-390 части первой ГК РФ, содержащими общие положения об уступке требования, а также главой 43 «Финансирование под уступку денежного требования» Гражданского кодекса РФ.

Как финансирование под уступку денежного требования факторинг определяется статьей 824 ГК РФ. В соответствии с ней, факторинг является договором, в соответствии с которым одна сторона (финансовый агент) передает или обязуется передать другой стороне (клиенту) денежные средства в счет денежного требования клиента (кредитора) к третьему лицу (должнику), вытекающего из предоставления клиентом товаров, выполнения им работ или оказания услуг третьему лицу, а клиент уступает или обязуется уступить финансовому агенту это денежное требование.

35. Правовые основы лизинговых операций. Под законодательством о лизинге следует понимать совокупность нормативных актов, предназначенных для регулирования лизинговых операций. Существующая в настоящее время в России законодательная база, регулирующая лизинговую деятельность, включает следующие нормативные документы:

Гражданский кодекс Российской Федерации (гл.34) [2];

Федеральный закон от 29.10.1998 № 164-ФЗ "О финансовой аренде (лизинге)" [1];

иные нормативные акты (указы Президента, постановления Правительства и др.)

Согласно главе 34 Гражданского кодекса РФ [2], договор лизинга считается разновидностью договора аренды. По договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность указанное арендатором (лизингополучателем) имущество (предмет лизинга) у определенного им же продавца и предоставить этот предмет лизингополучателю за плату во временное владение и пользование для предпринимательских целей (ст.665 ГК РФ) [2].

Пунктом 1 статьи 15 Закона о лизинге [1] установлено, что договор лизинга независимо от его срока должен быть заключен в письменной форме.

Требования к содержанию договора лизинга определены в статье 15 Закона о лизинге, согласно которой в договоре лизинга должны быть указаны данные, позволяющие определенно установить имущество, подлежащее передаче лизингополучателю в качестве предмета лизинга.

Имущество, которое может быть предметом договора лизинга, установлено статьей 666 Гражданского кодекса РФ [2] и статьей 3 Закона о лизинге [1].

Также предметом лизинга не могут быть земельные участки и другие природные объекты, а также имущество, которое федеральными законами запрещено для свободного обращения или для которого установлен особый порядок обращения (п.2 ст.3 Закона о лизинге) [1].

Право собственности лизингодателя ограничивается, однако, правами лизингополучателя на период действия договора лизинга. К лизингополучателю переходит в полном объеме, если договором лизинга не установлено иное, право владения и пользования предметом лизинга (п.2 ст.11 Закона о лизинге).