Международное движение (вывоз) капитала

Вывоз капитала – это перемещение за границу стоимости в денежной или товарной форме в целях систематического получения прибылей или достижения других экономических, а также политических выгод. Иными словами, суть вывоза капитала сводится к изъятию части финансовых или материальных ресурсов из процесса национального экономического оборота в одной стране и включение их в производственный процесс в других странах. В итоге за границу переносится уже не акт реализации прибыли, заключенной в экспортируемых товарах, а сам процесс ее создания. Стимулы вывоза капитала – обеспечение высоких нетто- прибылей, овладение рынками и достижение политических выгод. Если раньше вывоз капитала осуществлялся преимущественно из промышленно развитых стран в слаборазвитые, то на современном этапе наблюдается значительный рост вывоза капитала из одних развитых стран в другие.

Особую роль в вывозе капитала играют прямые иностранные инвестиции, которые определяются как вложение средств компаниями одной страны с последующим управлением этими предприятиями. Кроме вложения денежных средств зарубежный инвестор часто передает предприятиям свою технологию производства и управления предприятием. Следовательно, прямой инвестор приобретает длительный интерес в развитии предприятия как объекта инвестирования.

В состав прямых инвестиций входят:

вложение компаниями за рубеж собственного капитала – капитал филиалов и доля акций в дочерних и ассоциированных компаниях;

реинвестирование прибыли – доля прямого инвестора в доходах предприятия, не распределенная в качестве дивидендов и не переведенная прямому инвестору;

внутрикорпорационные переводы капитала в форме кредитов и займов между прямым инвестором, с одной стороны, дочерними, ассоциированными компаниями – с другой.

Портфельные зарубежные инвестиции – это вложения капитала в иностранные ценные бумаги, не дающие инвестору права реального контроля над объектом инвестирования. Такие инвестиции преимущественно основаны на частном предпринимательском капитале, хотя и государства нередко приобретают иностранные ценные бумаги.

Для осуществления прямых и портфельных иностранных инвестиций важное значение имеет инвестиционный климат в стране. Инвестиционным климатом называется ситуация в стране с точки зрения предпринимателей, вкладывающих в экономику свой капитал. Этот климат складывается из большого числа элементов, среди которых можно отметить, прежде всего, социально- политическая ситуация в стране, уровень коррупции и наличие административных барьеров, жесткость законодательства по отношению к иностранным инвесторам, отдельные элементы налоговой политики, уровень инфляции и др. Во многом определяющим является механизм репатриации (вывоза из страны) прибыли.

Последствия вывоза капитала

1. Миграция капитала между промышленно развитыми странами усиливает конкуренцию и разделение труда, побуждает национальную промышленность подтягиваться до уровня передовых стран.

2. Вывоз капитала из промышленно развитых стран в развивающиеся государства способен приводить к некоторому застою в развитых странах, так как уменьшает их инвестиционные возможности, но, с другой стороны, приносит экспортерам значительные экономические выгоды.

3. Для развивающихся государств ввоз иностранного капитала имеет двойственное значение. С одной стороны, прилив капитала может ускорить темпы их индустриального развития, а с другой стороны, может препятствовать росту национального капитала, поддерживать одностороннее, преимущественно сырьевое, развитие их хозяйства.

Помимо легального вывоза капитала существует и нелегальное бегство капитала, связанное как правило с неблагоприятным инвестиционным климатом в стране, а также незаконным происхождением капитала и стремлением к «отмыванию» его в других странах, где неизвестны его источники.

В условиях глобализации мировой экономики все более важным фактором развития многих стран становится миграция рабочей силы и населения.

Международная миграция рабочей силы представляет собой процесс перемещения трудовых ресурсов из одной страны в другую с целью трудоустройства на более выгодных условиях, чем в стране происхождения. Международная миграция рабочей силы является частью более широкого явления – международной миграции населения.

В основе международной трудовой миграции лежит процесс развития международного разделения труда, который вызывает устойчивую концентрацию производства, обмен между странами производимыми продуктами труда и перемещение самого труда в международном масштабе.

Международная миграция рабочей силы – это объективный процесс, присущий рыночной экономике. Он так же объективен, как процессы перелива капитала между странами, развития внешнеторговых связей. Трудовые ресурсы в соответствии с рыночными законами ищут себе наиболее выгодное применение, дающее максимальную эффективность.

Виды трудовой миграции:

· иммиграция – въезд трудоспособного населения в данную страну из-за ее пределов;

· эмиграция – выезд трудоспособного населения из данной страны за ее пределы;

· «утечка мозгов» – международная миграция высококвалифици­рованных кадров;

· реэмиграция – возвращение эмигрантов на родину на постоянное место жительства.

Существует несколько теорий, объясняющих причины и направлен­ность международных миграционных процессов.

Классическая теория исходит из того, что избыточные трудовые ресурсы мигрируют из преимущественно сельских районов с низкой производительностью в более развитые урбанизированные районы.

Неоклассический подход связывает международное перемещение рабочей силы, как одного из факторов производства, с экономическим ростом. Причиной миграции являются межстрановые различия в уровне оплаты труда.

Неокейнсианцы связывают трудовую миграцию с циклическими колебаниями и изменением совокупного спроса в разных странах.

Приверженцы исторических и структуралистских концепций объясняют миграцию экономическим и политическим неравенством различных субъектов (стран, регионов), когда более сильные субъекты определяют направленность миграционных потоков в выгодном им направлении.

Основные центры трудовой миграции – США, Западная Европа, Ближний Восток и Азиатско-Тихоокеанский регион.

Распределение положительного экономического эффекта, получаемого в результате миграции, происходит в форме роста доходов мигрантов, переводов денежных средств из-за рубежа на родину. Миграция рабочей силы ведет к выравниванию уровня оплаты труда в различных странах. В результате миграции совокупный объем мирового производства возрастает вследствие более эффективного использования трудовых ресурсов за счет их межстранового перераспределения.

В каждой стране вырабатывается национальная миграционная политика. Это комплекс законодательных, организационных и иных мер, направленных на регулирование въезда в страну и выезда из нее, представление и лишение гражданства, использование в ней иностранной рабочей силы, создание системы социальной защиты работников-мигрантов, регламентирование потока беженцев.

Международная передача технологии - межгосударственное перемещение научно-технических достижений на коммерческой и безвозмездной основе.

Формы международной передачи технологии на некоммерческой основе:

· огромные информационные массивы специальной литературы, компьютерные банки данных, патенты, справочники и др.;

· конференции, выставки, симпозиумы, семинары, клубы;

· обучение, стажировка, практика студентов, специалистов, ученых, осуществляемые на паритетных основах университетами, фирмами, организациями;

· перекрестное лицензирование на паритетной основе;

· миграция ученых и специалистов.

Основной поток передачи технологии в некоммерческой форме приходится на некоммерческую, непатентоспособную информацию – фундаментальные НИОКР, научные открытия, деловые игры. Кроме официальной передачи технологии существует нелегальная – промышленный шпионаж и технологическое пиратство.

Основными формами коммерческой передачи технологии являются:

· продажа технологии в материальном виде – станков, агрегатов, оборудования и др.;

· прямые инвестиции и сопровождающие их строительство, реконструкция, модернизация производства;

· портфельные инвестиции, если они сопровождаются потоком инвестиционных товаров, а также лизингом;

· продажа патентов;

· продажа лицензий на все виды запатентованной промышленной собственности;

· продажа лицензий на незапатентованные виды промышленной собственности (ноу-хау), секреты производства, технологический опыт, технические документы, инструкции, чертежи, схемы и т. д.;

· совместное проведение НИОКР, научно-производственная кооперация;

· инжиниринг.

Новые технологии создаются для прорыва произведенной на их основе продукции на мировой рынок. Этот процесс регулируется государством. На пути международной передачи технологии стоят весьма серьезные препятствия, более значительные, чем на пути обычной торговли. Каждая страна стремится удержать технологию в национальных рамках, запрещая или ограничивая вывоз новейшей технологии, чтобы обеспечить себе конкурентное преимущество.

Механизмы регулирования международной передачи технологии таковы:

прямое государственное регулирование вывоза и ввоза технологии, осуществляемое органами экспортного, таможенного и пограничного контроля;

косвенное регулирование, осуществляемое через государственную систему регистрации патентов и торговых знаков.