Оценка инвестиций в ценные бумаги

В целях сохранения денежных средств от инфляции и для их приумножения, инвестор принял решение вложить денежные средства в акции какой-нибудь компании. Ему были предложены акции восьми компаний: ПАО «Газпром», ПАО «Аэрофлот», ПАО «КАМАЗ», ПАО «Лукойл», ПАО «Яндекс», ПАО «Сбребанк», ПАО «ГАЗ» и ПАО «РБК»[12].

Для того чтобы выбрать наиболее выгодный вариант вложений, необходимо произвести оценку по нескольким критериям, а именно:

· Данные по котировкам акций и индексов;

· Краткосрочное прогнозирование котировок с помощью модели ARMA;

· Основные показатели инвестиционной привлекательности акций;

· Прогнозирование доходности акций с помощью метода оценки капитальных активов (САРМ).

Данные по котировкам акций и индекса (01.04.2015-04.04.16)

 

Рис.3. Котировка индекса RISI за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 3 представлена котировка индекса РТС. Максимальное значение индекса РТС составляет 1082,21 (13.05.2015), минимальное – 628,41 (20.01.2016). С 22.01.2016 наблюдается рост данного индекса.

 

Рис.4. Котировка акций ПАО «Газпром» за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 4 представлена котировка акций ПАО «Газпром». Максимальное значение акций составляет 156,33 (05.05.2015), минимальное – 124,6 (18.01.2016). С 20.01.2016 наблюдается рост данных акций.

 

Рис.5. Котировка акций ПАО «Аэрофлот» за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 5 представлена котировка акций ПАО «Аэрофлот». Максимальное значение акций составляет 74,65 (04.04.2016), минимальное – 33,51 (08.09.2015). С 10.09.2016 наблюдается рост данных акций.

Рис.6. Котировка акций ПАО «КАМАЗ» за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 6 представлена котировка акций ПАО «КАМАЗ». Максимальное значение акций составляет 40,4 (07.04.2015), минимальное – 33,85 (08.10.2015). Уровень акций стабилен (с небольшими отклонениями) с 29.01.2016.

 

Рис.7. Котировка акций ПАО «Лукойл» за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 7 представлена котировка акций ПАО «Лукойл». Максимальное значение акций составляет 2840 (07.03.2016), минимальное – 2098 (15.01.2016). С 18.01.2016 г. наблюдается рост акций.

Рис.8. Котировка акций ПАО «Лукойл» за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 8 представлена котировка акций ПАО «Сбербанк». Максимальное значение акций составляет 112,07 (21.03.2016), минимальное – 65,5 (03.04.2015). С 04.04.2015 г. наблюдается стабильный рост акций.

 

Рис.9. Котировка акций ПАО «Яндекс» за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 9 представлена котировка акций ПАО «Яндекс». Максимальное значение акций составляет 1147 (30.12.2015), минимальное – 694 (28.09.2015). С 30.09.2015 г. наблюдается рост акций.

 

Рис.10. Котировка акций ПАО «ГАЗ» за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 10 представлена котировка акций ПАО «ГАЗ». Максимальное значение акций составляет 992 (07.04.2015), минимальное – 725 (28.07.2015). С 10.03.2016 г. наблюдается снижение уровня акций.

Рис.11. Котировка акций ПАО «РБК» за период с 01.04.2015 по 04.04.2016 гг.

 

На рисунке 11 представлена котировка акций ПАО «РБК». Максимальное значение акций составляет 7,04 (14.03.2016), минимальное – 4,22 (18.01.2016). С 09.03.2016 г. наблюдается рост акций.