Структура джерел формування майна підприємства за 2010рік

Показники	Значення показника	Відхилення
на початок року, тис. грн.	Питома вага, %	на кінець року, тис. грн.	Питома вага, %	абсолютне, тис. грн.	відносне, %
Пасив
1. Власний капітал		73,9		78,2		-4,3
2.Позикові кошти, всього
з них – довгострокові зобов’язання		13,3		9,2	-6618	-5,9
- короткострокові зобов’язання - всього		12,8		12,7		9,9
у тому числі: - кредити банку	-	-	-	-		-
- кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги		0,8		3,8		1,4
- поточні зобов’язання		10,9		11,6	18472,0	8,8
- інші короткострокові зобов’язання		1,2			78,0	-0,2
ВАЛЮТА БАЛАНСУ	326454,0	100,0			55284,0	-

Провівши аналіз структури джерел формування майна підприємства і оцінивши його капітал за 2010 рік можна сказати, що підприємство залучає кошти із зовнішніх джерел, оскільки збільшилась сума короткострокових зобовязань, кридиторської заборгованості, а також поточних зобовязань, проте сума довгосторокових зобовязань на кінець року зменшилась на на 6618 тис.грн., Відповідно сума власного капіталу протягом року збільшилася на 40689 тис.грн.

Таблиця 1.6.

Динаміка і структура власного капіталу за 2008 рік

Показники	Значення показника	Відхилення
на початок року, тис.грн	питома вага, %	на кінець року, тис.грн	питома вага, %	абсолютне, тис.грн.	відносне, тис.грн.
Статутний капітал		7,6		5,7	-	-1,9
Пайовий капітал	-		-		-
Додатково вкладений капітал	-		-		-
Інший додатковий капітал		25,2		36,8		11,6
Резервний капітал		0,4		0,3	-	-0,1
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)		66,8		57,2	14480,0	-9,6
Неоплачений капітал	-	-	-	-	-	-
Вилучений капітал	-	-	-	-	-	-
Усього		100,0		100,0	52775,0	-

Проаналізувавши таблицю 1.6 можна зробити висновок, що власний капітал у 2008 році збільшився на 52775 тис.грн., за рахунок збільшення іншого додаткового капіталу на 38295,0 тис.грн. та нерозподіленого прибутку – 14480,0 тис.грн.

Динаміка і структура власного капіталу за 2009 рік

Показники	Значення показника	Відхилення
на початок року, тис.грн	питома вага, %	на кінець року, тис.грн	питома вага, %	абсолютне, тис.грн.	відносне, тис.грн.
Статутний капітал		5,7		5,1	-	-0,6
Пайовий капітал	-	-	-	-	-	-
Додатково вкладений капітал	-	-	-	-	-	-
Інший додатковий капітал		36,8		37,5		0,7
Резервний капітал		0,3		0,3	-	-
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)		57,2		57,1		-0,1
Неоплачений капітал	-	-	-	-	-	-
Вилучений капітал	-	-	-	-	-	-
Усього		100,0		100,0		-

Відповідно до даних таблиці, власний капітал у 2009 році збільшився на 25880,0 тис.грн., за рахунок збільшення іншого додаткового капіталу на 11169,0 тис.грн. та нерозподіленого прибутку – 14711,0 тис.грн.

Динаміка і структура власного капіталу за 2010 рік

Показники	Значення показника	Відхилення
на початок року, тис.грн	питома вага, %	на кінець року, тис.грн	питома вага, %	абсолютне, тис.грн.	відносне, %
Власний капітал:
Статутний капітал		5,1		4,3	-	-0,8
Пайовий капітал	-	-	-	-	-	-
Додатково вкладений капітал	-	-	-	-	-	-
Інший додатковий капітал		37,5		33,1		-4,4
Резервний капітал		0,3		0,2	-	-0,1
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)		57,1		62,4		5,3
Неоплачений капітал	-	-	-		-	-
Вилучений капітал	-	-	-		-	-
Усього		100,0		100,0		-

У 2010 році власний капітал зріс на 45858 тис.грн. у зв’язку з тим, що зріс інший додатковий капітал підприємства на суму 4568 тис.грн та зросли нерозподілені прибутки на 41290 тис.грн.

У всі аналізованих роках не змінними були суми статутного, пайового, додатково вкладеного, резервного, неоплаченого та вилученого капіталу.

Комплексний фінансовий аналіз

Аналіз ліквідності та платоспроможності підприємства

Під ліквідністю будь - якого активу розуміють його здатність перетворюватися на грошові кошти, а ступінь ліквідності визначається тривалістю періоду, протягом якого ця трансформація може бути здійснена.

Аналіз ліквідності підприємства являє собою аналіз ліквідності балансу і полягає в порівнянні засобів по активу згрупованих по ступеню ліквідності з зобов’язаннями по пасиву, об’єднаними по термінах їхнього погашення в порядку зростання термінів.

Баланс вважається абсолютно ліквідним, якщо виконуються умови:

А1>=П1; А2>=П2; А3>=П3; А4<=П4, де

А1 – найбільш ліквідні активи, а це грошові кошти і поточні фінансові інвестиції.

А1 = (р220 + р230 + р240)Ф₁.

А2– швидко реалізовані активи: готова продукція, товари, дебіторська заборгованість, векселі отримані.

А2 = (р130 +р140 +р150 +р160 +р170 +р180 + р190 +р200 +р210)Ф_1.

А3 – повільно реалізовані активи, які включають виробничі запаси, незавершене виробництво, витрати майбутніх періодів та інші оборотні активи.

А3 = (р100 +р110 +р120 +р250 +р270)Ф₁.

А4 – важко реалізовані активи, які включають необоротні активи підприємства.

А4 = І розділ Активу балансу (р080 Ф₁).

Залежно від настання терміну оплати пасиви підприємства поділяються на чотири групи:

П1 – найбільш термінові зобов’язання, а це кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги

П1 = р530 Ф₁.

П2 – короткострокові пасиви: короткострокові залучені кошти, поточні зобов’язання за розрахунками та інші поточні зобов’язання.

П2 = (р620 + р430 +р630 – р530)Ф₁

П3 – довгострокові пасиви, які включають довгострокові зобов’язання підприємства.

П3 = ІІІ розділ Пасиву балансу (р480 Ф₁).

П4 – важко реалізовані активи, які включають необоротні активи підприємства.

П4 = І розділ Пасиву балансу (р380 Ф₁).

Таблиця 2.1

Аналіз ліквідності балансу ДП МО України ЛРЗ “Мотор” за 2008 рік

Актив	На початок року	На кінець року	Пасив	На початок року	На кінець року	Платіжний надлишок або нестача (-)
на початок року	на кінець року
А1			П1
А2			П2			-708
АЗ			П3		-
А4			П4			-85493	-92885
БАЛАНС			БАЛАНС			-	-

 

Аналіз таблиці показує, що на підприємстві співвідношення груп по активу і пасиву на кінець 2008 року було таке:

А1> П1

А2 >П2

АЗ >П3

А4< П4

Як бачимо, баланс ДП МО України ЛРЗ “Мотор” є абсолютно ліквідним.

Таблиця 2.2.

Аналіз ліквідності балансу ДП МО України ЛРЗ “Мотор” за 2009 рік

Актив	На початок року	На кінець року	Пасив	На початок року	На кінець року	Платіжний надлишок або нестача (-)
на початок року	на кінець року
А1			П1
А2			П2
А3			П3	-	-
А4			П4			-92885	-103434
БАЛАНС			БАЛАНС			-	-

 

 

Розраховані в таблиці показники показують, що на підприємстві співвідношення груп по активу і пасиву на кінець 2009 року було таке:

А1> П1

А2 >П2

АЗ >П3

А4< П4

Як бачимо, у 2009 році баланс ДП МО України ЛРЗ “Мотор” є також абсолютно ліквідним.

Таблиця 2.3

Аналіз ліквідності балансу ДП МО України ЛРЗ “Мотор” за 2010 рік

 

Актив	На початок року	На кінець року	Пасив	На початок року	На кінець року	Платіжний надлишок або нестача (-)
на початок року	на кінець року
А1			П1
А2			П2				-27178
АЗ			ПЗ	-	-
А4			П4			-103434	-141727

 

За допомогою таблиці 2.3, отримані такі нерівності:

А1> П1

А2 < П2

АЗ >П3

А4< П4

На кінець 2010 року спостерігається недостатня кількість швидко реалізованих активів – готової продукції, товарів, дебіторської заборгованості, векселей отриманих, які мають покривати короткострокові зобов’язання.

Ліквідність та платоспроможність оцінюється за допомогою відносних показників, а саме коефіцієнту абсолютної ліквідності, коефіцієнту швидкої ліквідності і коефіцієнту поточної ліквідності.

Розрахуємо коефіцієнти для ДП МО України ЛРЗ „Мотор”, які відобразимо у таблиці 2.4.

Таблиця 2.4

Динаміка показників ліквідності

ДП МО України ЛРЗ „Мотор” за 2008 - 2010 роки

Показники	Норма-тивне значення	2008 рік	2009 рік	рік	Абсолютне відхилення
2009 до	2010 до
Коефіцієнт абсолютної ліквідності	0,2 - 0,5	0,17	0,83	1,04	0,66	0,21
Коефіцієнт швидкої ліквідності	> 1,0	1,06	1,96	1,89	0,9	-0,07
Коефіцієнт поточної ліквідності	> 2	3,22	4,44	4,70	1,22	0,26

 

Отже, проаналізувавши показники подані в таблиці можна зробити висновки, що згідно коефіцієнту абсолютної ліквідності підприємство у 2008 році могло здійснити негайне погашення 17 % своєї заборгованості, у 2009 році – 83% заборгованості, а у 2010 році повністю могло погасити свою заборгованість за рахунок наявних грошових активів. Лише у 2008 році значення коефіцієнта було трохи меншим за нормативно необхідне.

Відповідно до коефіцієнта швидкої ліквідності, слід відмітити, що у всіх аналізованих роках значення відповідало нормативному, і має тенденцію до збільшення, що пояснює те, що підприємство немає труднощів з покриттям поточних зобов’язань за рахунок високоліквідних активів і активів, що швидко реалізуються.

Значення коефіцієнта поточної ліквідності свідчить про те, що наявні оборотні активи підприємства значно перевищують його зобов’язання та борги, при чому значення коефіцієнта щороку збільшується, що є позитивним явищем.

Таким чином, всі значення коефіцієнтів ліквідності знаходяться вище оптимального значення, а це свідчить про високу платоспроможність ЛРЗ “Мотор”.