Раздел «платежеспособность предприятия и тип его финансовой устойчивости»

Раздел «Платежеспособность предприятия и тип его финансовой устойчивости»

7. Таблица № 6 «Анализ показателей ликвидности»………………21-24

8. Таблица № 7 «Анализ коэффициентов финансовой устойчивости»………………………………………………………25-28

9. Таблица № 8 «Анализ абсолютных показателеи финансовои устоичивости»………………………………………………………29-31

Раздел «Уровень оборачиваемости активов предприятия»

10. Таблица № 9 «Оборачиваемость оборотного капитала»………..32-33

11. Таблица № 10 «Оборачиваемость дебиторской задолженности»…………………………………………………….34-35

12. Таблица № 11 «Оборачиваемость ТМЦ»…………………………36-37

Раздел

13. Таблица № 12 «Динамика и структура балансовой прибыли»…….38-39

14. Таблица № 13 «Факторный анализ прибыли от реализации продукции(работ, услуг)…………………………………………..40-42

15. Таблица № 14 «Анализ показателей рентабельности имущества и реализованной продукции»……………………………………….43-45

16. Таблица № 15 «Анализ показателей рентабельности»…………46-48

17. Таблица №16 «Анализ маржинальнои прибыли»………………..48-50

18. Общий вывод по предприятию………………………………………51-52

Общие положения

В современных условиях хозяйствования существенно возрастает роль анализа финансового состояния предприятия. Целью данной курсовой работы является выработка у студентов умения работать с формами бухгалтерской отчетности и навыков расчета и анализа показателей, характеризующих финансовое состояние организации.

Ниже приведено задание, предназначенное для выполнения курсовой работы студентами третьего курса дневного отделения СП. 0601 «Экономика и бухгалтерский учет и контроль».

Курсовая работа оформляется в соответствии с требованиями ГОСТа. Структурными элементами работы являются:

1. Титульный лист

2. Содержание

3. Общие положения и методические указания

4. Исходные данные (формы отчетности)

5. Основная часть

6. Заключение

Основные требования:

Курсовая работа может быть написана от руки или машинописным способом на одной стороне листа формата А4, без помарок и подчисток. Страницы таблицы должны быть пронумерованы. Исходные данные для выполнения работы выдаются преподавателем. Курсовая работа выполняется в ходе аудиторных занятий под руководством преподавателя. Законченная работа представляется студентами руководителю для проверки и защищается в устной форме. При выставлении оценки учитываются ошибки, выявленные в ходе проверки, а также полнота и правильность ответов при защите работы.

 

 

Методические указания по выполнению

Курсовой работы

 

Курсовая работа включает в себя задания по темам:

· «Анализ финансовых результатов деятельности предприятия»

· «Анализ финансового состояния и деловой активности предприятия»

· Курсовую работу необходимо выполнить, выделив в ее основной части следующие разделы:

1. Анализ состояния имущества предприятия

2. Анализ финансового состояния предприятия

3. Анализ деловой активности предприятия

4. Анализ финансовых результатов производственно-хозяйственной деятельности

Каждый раздел оформляется аналитической запиской, к которой прилагаются аналитические таблицы. В заключение работы разрабатываются конкретные предложения по устранению недостатков в работе предприятия, и улучшению финансового состояния предприятия.

 

Ниже приводится содержание разделов курсовой работы:

1 раздел.

Необходимо дать оценку имущества и источников его образования, находящихся в распоряжении предприятия, используя таблицы № 1-5 и формы отчетности

Раздел

Необходимо определить платежеспособность предприятия и его тип финансовой устойчивости, используя таблицы № 6,7,8 и формы отчетности.

 

Раздел

Необходимо определить уровень оборачиваемости активов предприятия, используя таблицы № 9,10,11 и формы отчетности.

 

Раздел

На основании формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» необходимо определить:

· Сумму балансовой прибыли и ее динамику (табл. № 12).

· Прибыль от реализации продукции и фактор, повлиявшие на ее изменение (табл. № 13)

Показатели рентабельности (табл. № 14, 15).

 

 

Характеристика предприятия.

«ПЕКАРЬ» — это петербургские традиции производства качественных кондитерских изделий с 1913 года: акционерное общество «ПЕКАРЬ» основано в 1913 году в Санкт-Петербурге на 11-й роте (11-я Красноармейская ул.) гражданином И.И. Вольфлисбергом и почетным гражданином О.Л. Зефтингено. Вскоре начала свою работу первая в России образцовая механическая пекарня акционерного общества «ПЕКАРЬ». Выпускная способность составила 25 тонн в сутки, что составляло огромную конкуренцию для многих владельцев мелких пекарен.

 

Сегодня под брендом «ПЕКАРЬ» выпускаются любимые с детства сладости, созданные мастерами своего дела по традиционным рецептам:

бисквитные торты и рулеты,

заварные пирожные,

вафли и вафельные торты,

печенье,

пряники,

восточные сладости.

 

«ПЕКАРЬ» занимает лидирующие позиции на рынке шоколадно-вафельных, бисквитных изделий и восточных сладостей в Северо-Западном регионе.

 

«ПЕКАРЬ» — вкусный повод для общения.

 

Уставный капитал предприятия составляет 4730т.р.,распределяется между учредителями пропорционально их вкладам. Количество учредителеи в размере 2 человек:

И.И. Вольфлисберг

О.Л. Зефтингено

 

 

 

1 раздел

 

Анализ состояния

имущества предприятия

 

 

Таблица 1

АНАЛИТИЧЕСКАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ИМУЩЕСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонения
Абсол.	Относ.%
1.Всего имущества,в том числе 300	2 806 449	3 566 252	759 803	+27.07
2.Внеоборотные активы в % к имуществу, из них: 190, 2/ 1*100	1 814 744 +64.66	2 017 395 +56.56	+202 651 -8.1	+11.16 -12.52
2.1.Нематериальные активы в % к внеоборотным активам 110, 2.1/2*100	+0.03	1 345 +0.06	+759 +0.03	+129.5 +100
2.2.Основные средства в % к внеоборотным активам 120, 2.2/2*100	1 800 100 +99.19	2 000 500 +99.16	+200 400 -0.03	+11.13 -0.03
2.3.Незавершенное строительство в % к внеоборотным активам 130, 2.3/2*100	7 058 +0.38	8 100 +0.4	+1 042 +0.02	+14.8 +5.26
2.4.Долгосрочные финансовые вложения в % к внеоборотным активам 140, 2.4/2*100	7 000 +0.38	7 450 +0.36	+ 450 -0.02	+6.42 +5.26
3.Оборотные активы в % к имуществу, из них: 290, 3/1*100	991 705 +35.34	1 548 857 +43.43	+557 152 +8.09	+56.2 +22.9
3.1.Запасы в % к оборотным активам 210, 3.1/3*100	698 100 +70.4	1 220 857 +78.8	+522 757 +8.42	+74.88 +11.9
3.2.НДС по приобретенным ценностям в % к оборотным активам 220, 3.2/3*100	35 755 +3.6	42 300 +2.73	+6 545 -0.86	+18.3 -24.13
3.3.Дебиторская задолженность в % к оборотным активам 230+240, 3.3/3*100	254 500 +25.66	281 500 +18.17	+27 000 -7.5	+10.6 -29.19
3.4.Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и прочие оборотные активы в % к оборотным активам 250+260+270, 3.4/3*100	3 350 +0.33	4 200 +0.27	+850 -0.05	+25.37 -17.83

 

Вывод:

Анализ показал, что стоимость имущества по сравнению с началом года

изменилась: общая сумма её увеличилась на 759 803 руб. или на 27.07%.

В структуре актива наблюдается уменьшение доли основного капитала на 8.1%, в том числе в сфере производства удельный вес запасов по сравнению с началом года вырос на 8.42%, а общая стоимость их увеличилась на 522 757 руб. или на 74.88%.

В сфере обращения удельный вес НДС по приобретенным ценностям, дебиторской задолженности, денежных средств и краткосрочных финансовых вложений снизился на 8.41% (-0.86+(-7.5)+(-0.05)=8.41).

Наибольший удельный вес среди этих показателей занимает дебиторская задолженность. Несмотря на снижение её доли к концу года на 7.5%, абсолютная величина её выросла на 27 000 руб. или на 10.6%. Это значит, что ее увеличение способствует замедлению оборачиваемости дебиторской задолженности.

Из анализа основного капитала видно, что наибольший удельный вес приходится на основные средства- более 99% как на начало, так и на конец года. Это значит. что у предприятия высоки производственный потенциал за счёт вложений в основные средства и оборудование.

 

 

В пассиве баланса приводятся сведения о том,какие изменения произошли в структуре собственного и заёмного капитала,сколько привлечено в оборот долгосрочных и краткосрочных заёмных средств.

Используемый капитал подразделяется на Собственный (Капитал и резервы) и Заёмный,которыйв свою очередь подразделяется на долгосрочный(Долгосрочные обязательства) и краткосрочный (Краткосрочные обязательства).

Привлекая заёмные средства,предприятие может повысить рентабельность собственного капитала.

От того,насколько оптимально соотношение собственного и заёмного капитала во многом зависит финансовое состояние предприятия. В связи с этим в анализе рассчитывают коэффициенты,характеризующие рыночную устойчивость предприятия:

- коэффициент автономии (К_А)= Капитал и резервы: Валюта баланса

Его оптимальное значение от 0,5 до 1. Коэффициент автономии показывает финансовую независимость от привлечённого капитала;

- коэффициент риска (К_Р)= (Долгосрочные обязательства + Краткосрочные обязательства): Капитал и резервы.

Его оптимальное значение от 0,5 до 1. Коэффициент риска показывает финансовую зависимость от привлечённого капитала

 

Таблица2

Капитал

коэффициент покрытия (текущей ликвидности) отражает общую платёжеспособность предприятия:

Кт = (А₁ + А₂ + А₃): (П₁ + П₂) 1 ≤ К ≤ 2

 

Коэффициент быстрой ликвидности:

Кб = (А₁ + А₂): (П_{1 +} П₂) 0,8≤ К≤ 1

Таблица 12

Анализ маржинальной прибыли

показатели	Предыдущий год	Отчётный год	Абс. отклонение	Отн. отклонение
1.цена изделия (руб.) Р			50,00	10,00
2.переменные издержки на единицу (руб.) С			50,00	11,36
3.сумма постоянных Затрат			-50000,00	-11,11
4.фактический объём продаж Q			500,00	7,14
5.выручка от продаж 1*4			625000,00	17,86
6.сумма переменных затрат 2*4			595000,00	19,32
7.прибыль от продаж			-300800,00	-35,69
8.маржинальный доход 5-6			30000,00	7,14
9.маржинальный доход на единицу 1-2			0,00	0,00
10.доля маржинального дохода в выручке 9/1	0.12	0.11	-0,01	-8,33
11.критический объём продаж 3/10			-113636,00	-3,03
12. критический объём продаж(нат.) 3/9			-833,00	-11,11
13.прирост прибыли (10%) с.7*10%			-30080,00	-35,69
14.прибыль,увеличенная на 10%. 7+13			-330880,00	-35,69

Анализ показал, что для данного предприятия маржинальный доход в отчётном году составил 450000 руб. безубыточный объём продаж для данного предприятия в отчётном году составил 3636364 руб. или 6667 единицы продукции.

Доля маржинального дохода, которая характеризует зону безопасности, для данного предприятия составляет 11%.

Фактическая сумма прибыли от продажи продукции составила 542100 руб.

При её увеличении на 10 % прибыль составит 596310 руб. но для этого предприятию нужно увеличить объём продаж.

Объём продаж= (маржинальный доход + прирост прибыли): маржинальный доход на единицу= (450000 руб.+ 54210руб.): 60 руб.=8403,5 шт.

Объём продаж должен быть увеличен на 904 шт.(8403,5- 7500 ≈ 904 шт.)

Проверка:

Выручка= 550руб.×8404 шт.= 4662200 руб.

Переменные затраты= 490руб. ×8404 шт.= 4117960 руб.

Прибыль= 4662200руб.- 4117960 руб.- 400000руб.≈ 3121984.5 руб. ≈ 144240.

 

 

Полный анализ предприятия показал, что в оценке имущества и источников его образования, находящихся в распоряжении предприятия наблюдается положительная динамика: максимально возвышен производственный потенциал за счет вложении в основные средства,однако в оборот активно привлекаются заемные средства, что значительно увеличивает коэффициент автономии, отражающии степень зависимости от других кредиторов (0.17-0.30), но одновременно уменьшается показатель риска т.о. можно сделать вывод, что заемные ресурсы используются рационально, тем самым улучшая финансовое состояние предприятия. Уровень обеспеченности рабочих основными средствами значительно снижен, на это указывают низкие показатели фондовооруженности (1.21875-на конец отчетного периода), зато происходит увеличение объема выпуска товара. По фонду оплатытруда предприятие получило относительную экономию за отчетный период на 18304 т.р..

Анализ показателеи ликвидности отразил отрицательные результаты, происходит снижение по всем коэффициентам. Финансовая устоичивость предприятия значительно снижена, остается надеяться, что привлеченные предприятием ресурсы будут использоваться эффективно, что бы исправить такое положение. Так же предприятие не обеспеченно ни 1 из источников формирования запасов и затрат, везде наблюдается недостаток, из-за этого и относится к 4 типу устоичиваости- кризисное.

На предприятии наблюдается положительная динамика оборачиваемости оборотного капитала, а так же дебиторскои задолженности. Однако наблюдается отрицательная динамика оборачиваемости ТМЦ, значит в сфере производства имеют место недостатки рационального использования запасов,что может снизить качество выпускаемой продукции, а значит, привести к уменьшению спроса на эту продукцию на рынке.

Прибыли до налогообложения отражает положительный результат. По сравнению с прошлым годом её прирост составил 337036 руб. или 76%.

Однако анализ структуры, динамики и слагаемых прибыли до налогообложения показал, что большую прибыль предприятие получило от основной деятельности, то есть от продаж.

Рентабельность имущества, показывающая, какую прибыль приносит каждый рубль, вложенный в активы, снизилась по сравнению с предыдущим годом на 7.93%-это свидетельствует о весьма низкои доходности имущества, а также росте спроса на продукцию. Рентабельность собственного капитала предприятия, показывающая эффективность вложений в собственные средства, уменьшилась на 1.02%, по сравнению с предыдущим годом,значит, уменьшилась прибыль, полученная с каждого рубля, вложенного в собственные средства. Рентабельность производственных фондов, показывающая, какую прибыль приносит каждый рубль, вложенный в производственные фонды и производственные запасы, по сравнению с предыдущим годом снизилась на -250.87%. Значит, предприятие недополучило прибыли за год из-за нерационального использования производственных фондов и запасов.

Анализ показал, что для данного предприятия маржинальный доход в отчётном году составил 2904100 руб. безубыточный объём продаж для данного предприятия в отчётном году составил 63636.363 руб. или 75.92 единицы продукции.

 

раздел «Платежеспособность предприятия и тип его финансовой устойчивости»

7. Таблица № 6 «Анализ показателей ликвидности»………………21-24

8. Таблица № 7 «Анализ коэффициентов финансовой устойчивости»………………………………………………………25-28

9. Таблица № 8 «Анализ абсолютных показателеи финансовои устоичивости»………………………………………………………29-31