Сущ-ть и необходимость кредита, его фун-ии, формы и виды. Роль кредита в соврем-х экономических условиях.

Кредит – это форма движения судного капитала,т.е. денежного капитала, предоставляемого в ссуду и выражает отношение между кредитором и заемщиком, обеспчивая при этом трансформацию свободного денежного капитала в ссудный капитал.

Необходимость кредита в современных условиях обусловлено природой капитала и закономерностями его кругооборота и оборота в современном воспроизводстве. Постоянный приток капитала в пр-во обусловлен рядом причин:

1.разрыв во времени с момента вложения до момента возврата авансированных в пр-во денежных ср-в вследствие различной длительности произ-х циклов.

2.необходимость минимальных издержек пр-ва и обращения, засчет оптимального сочитания собственных и заемных ср-в п/п.

3.сезонность пр-ва продукции во многих отраслях

4.необходимость единовременного и значительного по объему инвестирования ср-в для развития, реконструкции или расширения пр-ва в отдельных отраслях эономикки.

Сущность кредита выражается:

1.кредит позволяет осуществлятся процессу перелива капитала в денежной форме, т.е. разрешает противоречия между неоюходимостью перелива капиталов из одних отраслей в другие и закрепленностью его в виде средств пр-ва в отдельных точках эк-ки в натуральной форме

2.кредит является эластичным механизмом для перелива капиталов и уравнивания нормы прибыли между отраслями.

3.кредит необходим как ср-во поддержания непрерывности кругооборота и поддержание процесса реализации продукции.

Источники кр-х ресурсов: 1) ср-ва, возникающие в процессе формирования амортизационного фонда предприятия на восстановление основного капитала; 2) постоянная часть оборотного капитала, предназначенная для приобретения сырья, топлива, материалов и т.д.; 3) переменная часть оборотного капитала, предназначенная для оплаты труда работников; 4) часть прибыли предприятий, предназначенная для вложения в пр-во и накапливаемая до определенной величины, зависящей от масштаба пр-ва, эта величина накапливается в течение длительного времени; 5) денежные доходы и сбережения всех слоев населения, предназначены,е для приобретения товаров длительного пользования, жилья и т.д. Эти ср-ва временно аккумулируются на счетах банков и могут быть источниками ссудного капитала. 6) денежные накопления и доходы гос-ва от различных видов ком. деятельности, а также положительное сальдо, образующееся в гос. бюджете и бюджетов различных уровней.

Функции кредита: 1) аккумуляция и мобилизация денежного 2)перераспределения денежного капитала, когда аккумулированые денежные ср-ва физ.лиц, п/п., гос-ва превращаются в ссудный капитал и через механизм кредитования перераспределяется на условиях возвратности, платности и срочности в наиболее прибыльные отрасли экономики. 3)содействие сокращению издержек обращения вследствии замены наличных денег в обращении кредитными деньгами. 4)ускорение процесса концентрации и централизация кап-ла. 5) регулирующая функция

Формы кредита:

1) коммерческий кредит - это когда в кред-ые отнош-я вступают поставщики, разреш-ие отсрочку платежа, и покуп-ли, выпис-е вексель как обяз-во заплатить за получ. тов. ч/з опред. срок; Отличия коммерч кредита от банковского: выдается юр. лицам, предоставляется только в товарной форме, % стака по комм кред всчегда ниже чем по банковскому, % ставка по кредиту включается в цену товара; Разнолвидности: 1) кредит с фиксированным срокам погашения, 2) погашение кредита производится только после фактической реализации заемщиком поставленных ранее товаров, 3) следующий кредит выдается до погашения ранее выданного кредита, те до реализации партии товаров.

2) банковский кредит - предоставляется специализированными учреждениями всем уч-кам процесса воспр-ва. Ссудный % или банковский – доход коммерчиских банков.

По срокам: 1) онкольные кредиты – краткосрочные кредиты, которые возвращаются по первому требованию банка в заранее установленный фиксированный срок; 2) краткосрочные (до 1 года) выдаются на восполнение временного недостатка собственных оборотных ср-в (в сфере торговли и в сфере услуг); 3) среднесрочные (1-3 лет) предоставляются на цели пр-го и ком. характера; 4) долгосрочные (выше 3 лет) обслуживают движение основных ср-в, выдаются на расширение предприятий, их реконструкцию, открытие новых подразделений, внедрение новой техники... По способу погашения: 1) погашение единовременным взносом (краткосрочные кредиты); 2) погашение равномерными платежами в течение срока действия договора (среднесрочные и долгосрочные кредиты). Наличие обеспечения: 1) необеспеченные (доверительные); 2) обеспеченные: залог, гарантия, поручительство, покупательский аванс. По целевому назначению: 1) кредиты общего характера; 2) целевые кредиты. По категориям заемщика: 1) кредиты юр. лицам; 2) физ. лицам; 3) межбанковские кредиты.

3) потребительский кредит. Целевое кредитование физ лиц. Может осуществляться как в денежной форме (когда выдается банками и спец кредитными учреждениями), так и воварной форме (в виде отсрочки платежа при покупке товаров и услуг).

4) гос-й кредит – основной признак: обязательное участие гос-ва в качестве одной из сторон сделки в лице органов исполнительной власти различных уровней. В роли кредитора гос-во выступает при кредитовании отдельных отраслей или регионов, испытывающих особую потребность фин. ресурсов, кредитуя ком. банки. От лица гос-ва выступает ЦБ. В роли заемщика гос-во выступает в процессе размещения гос-х займов и при осуществлении операции с гос. ценными бумагами.

5) международный кредит - совокупность кредитных отношений, которые функционируют на международном уровне, охватывает экономические отношения между гос-воми и международными экономическими организациями. По форме: 1) гос., 2) ком., 3) банк. По месту в системе внешней торговли: 1) кредит экспортеру, 2) кредит импортеру.

Кредит способствует: росту макроэкономических показателей (ВВП, нац дохода, росту занятости); росту объема праизводства и реализации продукции п/п-тий и отраслей; пропорциональному развитию экономики в целом и отдельных ее отраслей; ускорению технического перевооружения п/п-й и обновления их основных фондов; созданию условий непрерывности процессов воспроизводства отдельного воспроизводителя и общества в целом; ускорению и росту объемов производственного и личного потребления в процессе воспроизводства; ускорению и обеспечению бесперебойности расчетов в народн хозяйстве, преодалению кризисов неплатежей; улучшению социально-экон-х и политич-х условий в обществе; увеличению платежеспособного спроса и превращению потребителя из потенциального в реального; Кредит я-я инструментом проведения государством денежнокредитной политики, увеличивающим или уменьшающим совокупную денежную массу, обслуживающую экономику.

 

7. Междун. кредит: его сущн-ть, ф-ции и классификация. Принципы межд. банк. кр-тов.

МК возник в 14-15 вв. в мировой торговле, Международный кредит представляет собой движение ссудного капита­ла в сфере международных экономических отношений, связанное с предостав­лением товаров и валютных ресурсов. Международный кредит функционирует на принципах возвратности, платности, срочности, обеспеченности, целевого характера. Первоначально международный кредит обслуживал внешнеторговые связи между странами. В настоящее время сформировался рыночный механизм кредита, который опосредует не только сферу международной торговли това­рами и услугами, но и реальные инвестиции, регулирование платежных балан­сов, обслуживание внешнего долга стран-дебиторов.

Международные кредиты, если они предназначены для производитель­ных целей, т.е. представляют собой фирменные или банковские кредиты, или облигационные займы, имеющие целью приобретение за границей нового обо­рудования или сырья для непосредственного осуществления инвестиций в про­изводство, в конечном итоге увеличивают масштабы производства ВВП в стра­не заемщика и, следовательно, сами создают эквивалент той суммы средств, ко­торая должна пойти на возмещение полученной за рубежом ссуды и уплаты процентов по ней.

Если же международные кредиты предназначены для других, непроизво­дительных целей (приобретения продуктов питания за границей, промышлен­ных товаров потребительского характера, содержание государственного аппа­рата, преодоление дефицита государственного бюджета или платежного балан­са), то это ведет к тому, что возврат основной суммы долга и уплаты процентов по нему осуществляются не за счет созданного с их использованием эквивален­та и в конечном итоге сокращают ВВП страны.

Функции:

1.перераспределение ссудных капиталов между странами, когда при его помощи происходит перелив капиталов в станы с низкой нормой прибыли, способствуя ее выравниванию и превращению в среднюю норму прибыли.

2.экономизация издержек обращения в сфере международных экономических отношений путем замены золота как мировых денег такими орудиями обращения, как вексель, чек, банковские переводы, депозитные сертификаты, электронные деньги, а также СДР, ЭКЮ и твердые национальные валюты.

3.ускорение концентрации и централизации капитала: во-первых, в результате ускорения процесса капитализации прибыли и получения дополнительной прибыли в связи с привлечением иностранного капитала, во-вторых, созданием транснациональных корпораций и банков и, в-третьих, путем предоставления льготных международных кредитов крупным п/п.

4.регулирование экономики страны – привлечение иностранных инвестиций, и, в первую очередь капиталов м/народных валютно-кредитных и региональных организаций, что способствует росту ВНП и его распределению.

Формы международного кредита можно классифицировать следующим образом:

по источникам - внутреннее и внешнее кредитование внешней торговли;

по назначению - коммерческие (непосредственно связанные с внешней торговлей и услугами), финансовые (на прямые капиталовложения, строительство объектов, приобретение ценных бумаг, погашение внешней задолженности, ва­лютные интервенции), промежуточные (для обслуживания смешанных форм вывоза капиталов, товаров и услуг, например, в виде выполнения подрядных работ - «инжениринг»);

по видам - товарные (предоставляемые экспортерами импортерам), валют­ные предоставляемые банками в денежной форме);

по валюте займа - в валюте страны-должника, в валюте страны-кредитора, в валюте третьей страны, в международной счетной денежной единице — СДР, евро и др.;

по срокам - сверхсрочные (суточные, недельные, до трех месяцев), кратко­срочные (до одного года), среднесрочные (от года до пяти лет), долгосрочные (свыше пяти лет). При пролонгации краткосрочных и среднесрочных кредитов они становятся долгосрочными, причем с государственной гарантией;

по обеспеченности - обеспеченные (товарными документами, векселями, ценными бумагами, недвижимость и др.), бланковые - под обязательства должника (соло-вексель с одной подписью);

с точки зрения предоставления - наличные (зачисляемые на счет и в распо­ряжение должника), акцептные (при акцепте тратты импортером или банком), депозитные сертификаты, облигационные займы, консорциальные кредиты.

Формы м/народного кредита подразделяются на финансовый, внешнеторговый, валютный. Внешнеторговый делится на фирменный (вексельный, по открытому счету, покупательный аванс), по компенсационным займам, банковский (кредит покупателю, кредит поставщику).

Традиционным международным кредитом является внешнеторговый кре­дит, выступающий важным фактором повышения конкурентоспособности то­варов, поставляемых на внешний рынок. Выделяют следующие формы внешне­торгового кредита:

1.фирменный кредит - это ссуды, предоставляемые экспортером одной страны импортеру другой в виде отсрочки платежа или коммерческий кредит во внешней торговле. К разновидностям фирменного кредита относят: вексель­ный кредит, кредит по открытому счету, покупательский аванс; 2.банковский кредит (кредит поставщику и кредит покупателю); 3.кредиты по компенсационным сделкам.

В практике международного банковского кредитования используются также лизинг (аренда оборудования), факторинг (покупка требований), фор­фейтинг (кредитование экспортера путем покупки векселей). Помимо внешне­торгового кредита банки предоставляют своим клиентам финансовые и валют­ные кредиты. Финансовые кредиты позволяют ссудополучателю (частному ли­цу или государственному) использовать их в более широком спектре, по срав­нению с внешнеторговыми. Он может осуществлять за счет этого кредита за­купки товаров и услуг в любой стране, где качество и цена окажутся для него наиболее подходящими.

Валютные кредиты предоставляются заемщику в свободно конвертируе­мой валюте в целях выплаты внешнего долга, уплаты процентов по нему, по­полнения счетов в свободно конвертируемой валюте.

Принципы международных банковских кредитов

1. Клиентами международных банковских кредитов являются:

- экспортеры и импортеры, которым нужно профинансировать свою международную деятельность;

- банки-корреспонденты, которые нуждаются в средствах для финансирования торговых или инвестиционных операций своих клиентов;

- крупные международные фирмы, которым требуются фонды для зару­бежных инвестиций, контроля над процентным и валютно-курсовым риском;

- иностранные правительства, которым требуются деньги для финансиро­вания дефицита платежного баланса или для выполнения программ развития.

2. Банки осуществляют международную кредитную деятельность в нескольких формах:

- предоставляют фонды непосредственно заемщику;

- помещают фонды на депозит в корреспондентский банк;

- заключают контракт с клиентом о предоставлении фондов в течении не­которого будущего периода;

-дают обязательства возвратить средства другому кредитору (третьей стороне), если клиент не сможет этого сделать.