Раздел 9. Реструктурирование задолженности предприятия

 

Раздел содержит информацию обо всех видах задолженности неплатежеспособного предприятия и о возможностях ее уменьшения или ликвидации. Методами реструктурирования задолженности предприятия являются погашение, списание, отсрочка, рассрочка, продажа, обмен, конвертация или иные процедуры, так или иначе связанные с его финансовым оздоровлением.

Характерная структура задолженности большинства предприятий включает следующие виды задолженности:

1) бюджетам всех уровней;

2) внебюджетным фондам;

3) государственному резерву;

4) кредиты коммерческим банкам;

5) предприятиям топливно-энергетического комплекса;

6) предприятиям, обеспечивающим перевозки и связь;

7) предприятиям-смежникам и пр.

Реструктурирование задолженности неплатежеспособного предприятия в федеральный бюджет осуществляется в соответствии с постановлениями Правительства РФ по реструктурированию задолженности, например, с постановлением Правительства РФ «О порядке и сроках проведения реструктуризации кредиторской задолженности юридических лиц по налогам и сборам, а также задолженности по начисленным пеням и штрафам перед федеральным бюджетом» от 3 сентября 1999 г. № 1002 с изменениями и дополнениями.  Данным нормативным документом установлено, что с сумм задолженности по налогам и сборам ежеквартально уплачиваются проценты, которые начисляются исходя из суммы непогашенной задолженности на дату уплаты процентов.

Принятое управленческое решение о реструктурировании задолженности по обязательным платежам должно содержать график погашения задолженности в соответствии с предоставленной организации рассрочкой.

РАЗДЕЛ 10. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН

 

Финансовый план – это документ, в котором отражаются будущие потребности в собственном и заемном капитале для реализации намечаемого плана финансового оздоровления несостоятельного предприятия (в данном случае к величине собственного и заемного капитала предприятия по балансу на последнюю отчетную дату, т. е. на конец нулевого (базового) года, прибавляется возможное увеличение собственного и заемного капитала в процессе реализации плана финансового оздоровления).

При составлении финансового плана проводится:

– прогноз финансовых результатов деятельности предприятия на базе «плана производства»;

– определение потребности в дополнительных инвестициях и формирование источников финансирования;

– формирование и дисконтирование денежных потоков;

– составление агрегированной формы прогнозного баланса;

– расчет и анализ итоговых финансовых показателей предприятия.

РАЗДЕЛ 11. ГРАФИК ПОГАШЕНИЯ КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ

График составляется в строгом соответствии с Законом «О несостоятельности (банкротстве)» статья 134 «Очередность удовлетворения требований кредиторов», в которых указан порядок и очередность удовлетворения требований кредиторов. В него входят все виды задолженности неплатежеспособного предприятия, суммы задолженности и сроки ее погашения.

РАЗДЕЛ 12. ПРОГРАММА РЕАЛИЗАЦИИ ПЛАНА ФИНАНСОВОГО ОЗДОРОВЛЕНИЯ

 

Результатом всей подготовительной работы по финансовому оздоровлению предприятия является разработка комплексной программы реализации плана финансового оздоровления. Данная программа предполагает объединение всей полученной информации по плану финансового оздоровления, а также определение целей, исполнителей, средств, способов и условий его реализации.

Для каждого предприятия программа реализации плана финансового оздоровления будет иметь строго индивидуальный характер, свои особенности и отличия. Для удобства Г.Б. Юн предлагает использовать следующую структуру программы реализации плана финансового оздоровления:

1) задачи программы;

2) перечень и характеристику подпрограмм (юридические, производственные, управленческие, финансовые и т. п.), виды и содержание работ;

3) сроки и этапы реализации программы и подпрограмм;

4) ответственные исполнители, службы, организации;

5) объемы и источники финансирования;

6) ожидаемые конечные результаты и эффективность реализации программы.

 

Контрольные вопросы

 

1. Какие моменты должны получить отражение в плане финансового оздоровления предприятия?

2. Перечислите основные разделы типовой формы плана финансового оздоровления предприятия.

3. Перечислите основные разделы рекомендуемой формы плана финансового оздоровления предприятия

4. Что собой представляет финансовый план финансового оздоровления предприятия?

5. В каком порядке осуществляется очередность удовлетворения требований кредиторов?

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

Теория и практика антикризисного управления является актуальным направлением для многих предприятий, функционирующих в условиях различных по природе и глубине кризисов. Так как кризисные явления представляют собой естественный и закономерный элемент жизненного цикла любой социально-экономической системы, задача менеджеров не только овладеть методами прогнозирования и преодоления кризисов, но и научить использовать сложившуюся неблагоприятную ситуацию для реконструкции предприятия и повышения качества его организации.

Подводя итоги по первой части лекционного курса, следует отметить, что антикризисное управление включает в себя не только управление в условиях уже наступившей неплатежеспособности предприятия, но и разработку превентивных мер по предотвращению банкротства.

Во второй части лекционного курса будут подведены итоги, касающиеся способов и вариантов восстановления платежеспособности предприятия и его финансового оздоровления. Так же к изучению будут предложены вопросы по персональному, инновационному менеджменту в условиях кризиса, управлению качеством, как фактору повышения конкурентоспособности. Более подробно предполагается изучение основного законодательного документа антикризисного управления Закона «О несостоятельности (банкротстве)» предприятий.

 

Библиографический список

 

1. Гражданский кодекс РФ. – М.: Кодекс, 1998.

2. Налоговый кодекс РФ: в 2 ч. – М.: ТД Элит-2000, 2002.

3. О несостоятельности (банкротстве) предприятий: федер. закон: [принят 27 сент. 2002 г. № 127-ФЗ].

4. Антикризисный менеджмент / под ред. А. Г. Грязновой. – М.: Ассоциация авторов и издателей, 1999.

5. Антикризисное управление: общие основы и особенности России / под ред. И. К. Ларионова. – М.: Издательский дом «Дашков и К°», 2001.

6. Антикризисное управление / под ред. Э. С. Минаева и В. П. Панагушина. – М.: ПРИОР, 1998.

7. Антонова, О. В. Управление кризисным состоянием организации (предприятия) / О. В. Антонова; под ред. В. А. Швандара. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004.

8. Балашов, А. П. Антикризисное управление: учеб. пособие / А. П. Балашов. – Новосибирск: ГУП РПО СО РАСХН, 2004.

9. Баринов, В. А. Антикризисное управление / В. А. Баринов. – М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2002.

10. Белых, Л. П. Реструктуризация предприятия / Л. П. Белых, М. А. Федотова. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001.

11. Вечканов, Г. С. Современная экономическая энциклопедия / Г. С. Вечканов, Г. Р. Вечканова. – СПб.: Лань, 2002.

12. Гранатуров, В. М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения / В. М. Гранатуров. – М.: Дело и Сервис, 1999.

13. Ковалев, В. В. Введение в финансовый менеджмент / В. В. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2000.

14. Попов, Р. А. Антикризисное управление / Р. А. Попов. – М.: Высш. шк., 2003.

15. Русакова, У. Ю. Контроль и антикризисное управление в рамках процедур банкротства / У. Ю. Русакова. – Хабаровск: Изд-во ДВГУПС, 2002.

16. Тренев, Н. Н. Управление финансами / Н. Н. Тренев. – М.: Финансы и статистика, 2003.

17. Чернова, Г. В. Управление рисками / Г. В. Чернова, А. А. Кудрявцев. – М.: ТК Велби, Проспект, 2003.

18. Шеремет, А. Д. Финансы предприятия / А. Д. Шеремет, Р. С. Сайфулин. – М.: ИНФРА-М, 1997.

19. Шепеленко, Г. И. Антикризисное управление производством и персоналом / Г. И. Шепеленко. – Ростов-на/Д: Изд. центр «МарТ», 2002.

20. Юн, Г. Б. Методология антикризисного управления / Г. Б. Юн. – М.: Дело, 2004.

оглавление

 

ВВЕДЕНИЕ............................................................................................................ 3

ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНТИКРИЗИСНОГО УПРАВЛЕНИЯ........... 5

Лекция 1. Кризисы в социально-экономическом

            развитии организации............................................................. 5

1.1. Типология кризисов (группы, типы, категории).................................. 5

1.2. Причины возникновения кризисов. Управление кризисами........... 7

1.3. Экономические кризисы...................................................................... 10

Контрольные вопросы...................................................................................... 12

Лекция 2. Экономические циклы........................................................... 13

2.1. Экономические циклы макросистемы............................................... 13

2.2. Причины возникновения кризисов. Управление кризисами......... 15

2.3. Регулирование жизненных циклов экономических систем.......... 17

Контрольные вопросы...................................................................................... 19

Лекция 3. Антикризисное управление............................................... 20

3.1. Понятие и сущность антикризисного управления......................... 20

3.2. Управленческие школы менеджмента в антикризисном управлении    21

3.3. Антикризисное государственное регулирование.......................... 25

Контрольные вопросы...................................................................................... 27

Лекция 4. Риски, управление рисками

            в антикризисном менеджменте....................................... 27

4.1. Понятие риска. Виды рисков.............................................................. 28

4.2. Определение экономического риска................................................ 32

4.3. Основные принципы управления риском......................................... 33

Контрольные вопросы...................................................................................... 35

Лекция 5. Стратегия риск-менеджмента.......................................... 36

5.1. Прогнозирование риска (идентификация и анализ рисков)......... 37

5.2. Приемы управления рисками (средства разрешения рисков)..... 40

5.3. Методы финансирования рисков...................................................... 42

Контрольные вопросы...................................................................................... 45

ДИАГНОСТИКА ПРИЧИН ВОЗНИКНОВЕНИЯ

КРИЗИСНОЙ СИТУАЦИИ НА ПРЕДПРИЯТИИ........................................... 45

Лекция 6. Диагностика финансового состояния

            предприятия в условиях кризиса................................... 45

6.1. Информационная база диагностики

  финансового состояния кризисного предприятия.......................... 46

6.2. Диагностика финансового состояния предприятия....................... 48

Контрольные вопросы...................................................................................... 54

Лекция 7. Методы прогнозирования банкротства предприятия.. 54

7.1. Система критериев для оценки платежеспособности предприятия 54

7.2. Методы оперативной диагностики прогноза

  вероятности банкротства предприятия............................................ 57

7.3. Методы рейтинговой оценки

  финансово-экономического состояния предприятия..................... 59

Контрольные вопросы...................................................................................... 62

РАЗРАБОТКА И РЕАЛИЗАЦИЯ ПЛАНОВ

ФИНАНСОВОГО ОЗДОРОВЛЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЙ................................ 62

Лекция 8. Финансовое оздоровление предприятия

            в процессе антикризисного управления................... 62

8.1. Система критериев для оценки платежеспособности предприятия 62

8.2. Комплекс мероприятий финансового оздоровления предприятия 65

8.3. Роль менеджера в реализации мероприятий

  по финансовому оздоровлению предприятия................................. 68

Контрольные вопросы...................................................................................... 70

Лекция 9. Разработка и реализация плана

            финансового оздоровления предприятия............... 71

9.1. Основные положения по разработке плана

  финансового оздоровления предприятия........................................ 71

9.2. Особенности мероприятий плана финансового оздоровления в

    процессе реализации процедур признания предприятия банкротом   73

9.3. Требования, предъявляемые к разработке и реализации

  плана финансового оздоровления.................................................... 76

Контрольные вопросы...................................................................................... 77

Лекция 10. Состав, структура и содержание плана

              финансового оздоровления предприятия............. 78

10.1. Состав и структура плана финансового оздоровления предприятия.... 78

10.2. Содержание плана финансового оздоровления предприятия. 79

Контрольные вопросы...................................................................................... 86

ЗАКЛЮЧЕНИЕ.................................................................................................... 87

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК................................................................. 88

оглавление..................................................................................................... 90

 

Учебное издание

Стецюк Наталья Михайловна

 

Антикризисное управление

Курс лекций

 

Часть 1

 

Редактор А.А. Иванова

Технический редактор С.С. Заикина

—————–––––––––————————————————————————

План 2006 г. Поз. 3.22.

Сдано в набор 20.12.2005 г. Подписано в печать 19.07.2006 г.
Формат 60´84¹/₁₆. Бумага тип. № 2. Гарнитура «Arial». Печать RISO.

Усл. изд. л. 4,6. Усл. печ. л. 5,3. Зак. 231. Тираж 100 экз.

————––––––––—————————————————————————

 

Издательство ДВГУПС

680021, г. Хабаровск, ул. Серышева, 47.

[1] Производственный потенциал – кадры, численность, производительность, износ основных фондов, показатели эффективности использования основных производственных фондов и прочие оборотные и внеоборотные активы; рыночный потенциал – общая емкость рынка продукции, доля предприятия на рынке выпускаемой продукции; социальное банкротство – отсутствие у предприятия возможности отвечать по своим обязательствам, нарушение регулярности поставок как результат срывов производственного цикла и прочие факторы, приводящие к разрыву хозяйственных связей и вынуждающие партнеров, контрагентов, конкурентов рассматривать предприятие как потенциального банкрота.