Вывод о коммерческой эффективности проекта

 

Сделав все необходимые расчеты, анализируем их и делаем выводы о коммерческой эффективности проекта.

1) Сальдо суммарного потока по всем годам инвестиционного периода, кроме нулевого больше нуля.

2) Чистый дисконтированный доход 7 499 344,44 руб. больше нуля.

)   Срок окупаемости 2,845 года (первая декада ноября третьего года), что устраивает инвестора.

)   Внутренняя норма доходности 104,958% больше принятой 10%, в десять с половиной раз.

)   Уровень безубыточности ниже нормы (60%) с первого года инвестиционного периода.

График внутренней нормы доходности изображён на рисунке 1.

 

Рисунок 2

 

где Е - норма дисконта, %;

ЧДД - чистый дисконтированный доход, тыс.руб.

Из рисунка 1 видно, что чем выше норма дисконта, тем меньше чистый дисконтированный доход.

График точки безубыточности показан на рисунке 2.

Рисунок 3

 

где Qp - объём реализации;

TR - выручка;

TC - валовые издержки;

TFC - общие постоянные издержки;

Qб - точка безубыточности.

Валовые издержки, или общие затраты (англ. total cost, часто обозначается как TC) - экономическая категория, являющая собой необходимые издержки для производства продукции, оказания услуг, выполнения работ, состоящая из суммы переменных затрат (англ. variable costs, часто обозначается как VC) и постоянных затрат (англ. fixed costs, часто обозначается как FC или TFC (total fixed costs)), необходимых для определенного объема выпуска продукции.

Расчёт экономической эффективности применения базы данных в организации

Экономическая эффективность - результативность экономической деятельности, экономических программ и мероприятий, характеризуемая отношением полученного экономического эффекта, результата к затратам факторов, ресурсов, обусловившим получение этого результата, достижение наибольшего объема производства с применением ресурсов определенной стоимости.

 

Расчёт денежных потоков

 

К эксплуатации принимается одна база данных по себестоимости разработки.

Срок полезного использования ПО - 5 лет.

Рассчитаем годовой фонд заработной платы (ЗП):

 

)   ЗП исполнителей = средний оклад исполнителя * 12 месяцев * количество исполнителей = 25 000 руб. * 12 * 10 = 3 000 000,00 руб.

)   ЗП руководителей = средний оклад руководителя * 12 месяцев * количество руководителей = 45 300 руб. * 12 * 1 = 543 600,00 руб.

Социальные нужды = (ЗП исполнителей + ЗП руководителей) * 30% = (3 000 000,00 руб. + 543 600,00 руб.) * 0,3 = 1 063 080,00 руб..

 

Высвобождение рабочего времени при использовании ПО рассчитаем следующим образом:

 

)   Высвобождение ЗП исполнителей = ЗП исполнителей * расчётное высвобождение рабочего времени исполнителей = 3 000 000,00 руб. * 5,8% = 174 000,00 руб.

)   Высвобождение ЗП руководителей = ЗП руководителей * расчётное высвобождение рабочего времени руководителей = 543 600,00 руб. * 5,8% = 31 528,80 руб.

)   Высвобождение социальных нужд = (Высвобождение ЗП исполнителей + Высвобождение ЗП руководителей) * 30% = (174 000,00 руб.+ 31 528,80 руб.) * 30% = 61 658,64 руб.

 

Итого высвобождение средств = 205 528,8 руб.

Расчёт остаточной стоимости БД приведён в таблице 9.

 

Таблица 9 - Расчёт остаточной стоимости ПО в руб.

номер строки	показатель	Годы инвестиционного периода
		1	2	3	4	5
1	Первоначальная стоимость	97 562,51	97 562,51	97 562,51	97 562,51	97 562,51
2	Амортизационные отчисления	19 512,50	19 512,50	19 512,50	19 512,50	19 512,50
Остаточная стоимость
3	На начало года	97 562,51	78 050,01	58 537,51	39 025,01	19 512,51
4	На конец года	78 050,01	58537,51	39 025,01	19 512,51	0,00

 

Строка №1 - Первоначальная стоимость = себестоимость одной копии ПО = 97 562,51 руб.

Строка №2 - Амортизационные отчисления = Себестоимость копии ПО / срок полезного использования ПО = 97 562,51 руб. / 5 = 19 512,50 руб.

Строка №3 - Остаточная стоимость на начало второго года = Остаточной стоимости на конец первого года.

Строка №4 - Остаточная стоимость на конец года = Строка №3 - Амортизационные отчисления.

 

Итого остаточная стоимость ПО - это остаточная стоимость на конец пятого года инвестиционного периода = 0,00 руб. Расчёт денежных потоков приведён в таблице 10.

Таблица 10 - Расчёт денежных потоков в руб.

№ строк	показатель	Годы инвестиционного периода
		1	2	3	4
1	Выручка без НДС	205 528,8	205 528,8	205 528,8	205 528,8
2	Производственные затраты	47 271,62	47 271,62	47 271,62	47 271,62
3	Амортизационные отчисления	19 512,50	19 512,50	19 512,50	19 512,50
4	Валовая прибыль	138 744,68	138 744,68	138 744,68	138 744,68
5	Налог на прибыль	27 748,94	27 748,94	27 748,94	27 748,94
6	Чистая прибыль	110 995,74	110 995,74	110 995,74	110 995,74
7	Сальдо потока от операционной деятельности	130 508,24	130 508,24	130 508,24	130 508,24
Инвестиционная деятельность
8	Притоки	0,00	0,00	0,00	50 520
9	Инвестиции	0,00	0,00	0,00	0,00
10	Сальдо потока от инвестиционной деятельности	0,00	0,00	0,00	50 520
Сальдо суммарного потока		130 508,24	130 508,24	130 508,24	181 028,24

 

Строка №1 - Выручка без НДС = Итого высвобождение средств

Строка №2 - Производственные затраты = затраты на обслуживание ПО = 47 271,62 руб.

Строка №3 - Амортизационные отчисления из таблицы 9.

Строка №4 - Валовая прибыль = Выручка без НДС - Производственные затраты - Амортизационные отчисления

Строка №5 - Налог на прибыль = Валовая прибыль * Налог на прибыль = 138 744,68 руб. * 20% = 27 748,94 руб.

Строка №6 - Чистая прибыль = Валовая прибыль - Налог на прибыль = 138 744,68 руб. - 27 748,94 руб. = 110 995,74 руб.

Строка №7 - Сальдо потока от операционной деятельности = Чистая прибыль + Амортизационные отчисления = 110 995,74 + 19 512,50= 130 508,24 руб.

Строка №8 - Притоки во второй год = 0,00 руб.

Строка №9 - Инвестиции во второй год = 0,00 руб.

Строка №10 - Сальдо потока от инвестиционной деятельности = Притоки + Инвестиции = 0,00+0,00 = 0,00 руб.

Сальдо суммарного потока = Сальдо потока от операционной деятельности + Сальдо потока от инвестиционной деятельности