Глава I. Теоретические аспекты оценки кредитоспособности заемщика. 


Мы поможем в написании ваших работ!



ЗНАЕТЕ ЛИ ВЫ?

Глава I. Теоретические аспекты оценки кредитоспособности заемщика.



Курсовая работа

По дисциплине «Финансы организаций»

Тема: «Оценка кредитоспособности заемщика»

 

 

Выполнила:

студентка гр. 13315

Бабина Анастасия Владимировна

 

 

Руководитель:

кандидат эк. н., доцент

Суходоев Дмитрий Викторович

 

 

Нижний Новгород

2009 г.


Содержание:

Содержание: 2

Введение. 3

Глава I. Теоретические аспекты оценки кредитоспособности заемщика. 5

1.1Сущность и назначение финансового анализа. Методы и инструментарий финансового анализа. 5

1.2Методики оценки кредитоспособности. 8

1.3Способы оценки кредитоспособности. 10

1.4Анализ ликвидности баланса. 12

1.5Анализ платежеспособности предприятия и финансовой устойчивости предприятия. 14

1.6Анализ эффективности использования оборотных активов. Анализ финансовых результатов предприятия. 17

1.7 Совершенствование методик оценки кредитоспособности заемщика. 21

Глава II. Практический аспект оценки кредитоспособности предприятия на примере ООО «Янтарь» 24

2.1 Расчеты показателей и коэффициентов ликвидности баланса. 24

2.2 Расчет показателей платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия. 25

2.3 Расчет показателей эффективности использования оборотных активов. 27

2.4Расчет кредитоспособности и банкротства по методикам Альдмана, Чессера и Бивера. 29

Заключение. 34

Список литературы: 36


Введение

В условиях рыночной экономики важным источником заемных средств предприятия является банковский кредит, благодаря которому предприятия имеют возможность модернизировать и расширять свое производство. Но прежде чем банк выдаст кредит необходимо провести оценку уровня кредитоспособности потенциального заемщика.

Поэтому актуальность темы работы определяется тем, что оценка потенциальных и фактических заемщиков, их финансового состояния с точки зрения возвращения суммы основного долга и процентов по нему была и остается наиболее значимой как для банков, так и для организаций, получающих денежные средства. Научная новизна курсовой работы заключается в том, что впервые информация по этой теме были систематизированы в такой последовательности, рассчитаны коэффициенты, показатели, представлены различные методики оценки кредитоспособности заемщика (ООО «Янтарь»), сделаны соответствующие выводы.

Уровень кредитоспособности клиента свидетельствует о степени индивидуального (частного) риска банка, связанного с выдачей конкретной ссуды конкретному заемщику, вот почему при осуществлении кредитных операций банки всегда стараются получить наиболее точную оценку кредитного риска, то есть объективно оценить кредитоспособность заемщика. Именно проблема оценки кредитоспособности заемщика поставлена в моей курсовой работе.

Для того, чтобы тема было раскрыта наиболее полно, я использовала самые поздние издания учебников, периодическую литературу и нормативно – правовые акты. На основании перечисленных источников курсовая работа содержит две главы: теоретическая, в которой рассмотрены основные аспекты данной проблемы и пути ее совершенствования, и практическая, объектом анализа которой является ООО «Янтарь».

Первая глава состоит из нескольких пунктов, каждый из которых раскрывает важные положения темы работы. Так, в ней рассмотрены такие вопросы, являющиеся составляющими темы, как ликвидность баланса, методы оценки кредитоспособности, платежеспособность и финансовая устойчивость предприятия, оценка уровня банкротства. Каждый этот вопрос изучен подробно: описано значения анализа, показатели и коэффициенты, особенности расчетов.

Вторая глава посвящена исключительно практическим аспектам темы курсовой работы, которые основываются на отчете о прибылях и убытках и на бухгалтерском балансе организации ООО «Янтарь». Пункты во второй главе практически совпадают с пунктами в первой главе. Кроме того, при помощи различных методик проведен анализ потенциального банкротства и платежеспособности.

Таким образом, вцелом при написании курсовой я ставила перед собой цель глубокого анализа оценки кредитоспособности заемщика. Достижение поставленной цели возможно при выполнении следующих задач:

· Изучение информации из различных источников и ее систематизация;

· Анализ коэффициентов, показателей и методик, касающихся темы курсовой и выбор из них тех, которые наиболее полно помогут раскрыть тему работы;

· Расчет выбранных показателей, коэффициентов и методик и анализ полученных значений;

· Разработка выводов по главам и вцелом по работе.

· Сравнение поставленных задач и цели с полученными результатами.


 

Анализ ликвидности баланса.

Потребность в анализе ликвидности баланса возникает в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимостью оценки кредитоспособности предприятия. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

Ликвидность активов – величина, обратная ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства. Чем меньше требуется времени, чтобы данный вид активов обрел денежную форму, тем выше его ликвидность. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков. Ниже приведены группировки, осуществляемые по отношению к балансу.

А1 наиболее ликвидные активы – денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги);

А2 быстро реализуемые активы –дебиторская задолженность сроком погашения 12 месяцев и прочие оборотные активы;

А3 медленно реализуемые активы – запасы раздела II актива, за исключением «Расходов будущих периодов»;

А4 труднореализуемые активы – статьи раздела I актива баланса «Основные средства и иные внеоборотные активы»;

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

П1 наиболее срочные обязательства – кредиторская задолженность, ссуды, не погашенные в срок;

П2 краткосрочные пассивы – краткосрочные кредиты и заемные средства;

П3 долгосрочные пассивы – долгосрочные кредиты и заемные средства;

П4 постоянные пассивы – статьи раздела IV пассива баланса.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения:

А1≥П1

А2≥П2

А3≥П3

А4≥А5[10]

Выполнение первых трех неравенств с необходимостью влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому практически существенным является сопоставление итогов первых трех групп по активу и пассиву. В случае, когда одно или несколько неравенств имеют знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной.

Кроме вышеперечисленных неравенств для анализа ликвидности баланса используют следующие показатели.

Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал) равен отношению величины наиболее ликвидных активов к сумме наиболее срочных обязательств и краткосрочных пассивов. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время. Нормальное ограничение данного показателя следующее:

Кал≥0,2≈0,5

Коэффициент абсолютной ликвидности характеризует платежеспособность предприятия на дату составления баланса.

Коэффициент текущей ликвидности (Ктл), или коэффициент покрытия. Он равен отношению стоимости всех оборотных средств предприятия к величине краткосрочных обязательств. Коэффициент покрытия показывает платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, но и продажи в случае нужды прочих элементов материальных оборотных средств.

Уровень коэффициента покрытия зависит от отрасли производства, длительности производственного цикла, структуры запасов и затрат и других факторов. Нормальным для него считается ограничение Ктл≥2

Коэффициент текущей ликвидности характеризует ожидаемую платежеспособность предприятия на период, равный средней продолжительности одного оборота всех оборотных средств.

Коэффициент критической ликвидности (Ккл), или промежуточный коэффициент покрытия рассчитывается как отношение дебиторской задолженности и прочих активов к сумме наиболее срочных обязательств и краткосрочных пассивов. Коэффициент отражает прогнозируемые платежные возможности предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Нижней нормальной границей коэффициента ликвидности считается Ккл≥1

Коэффициент критической ликвидности характеризует ожидаемую платежеспособность предприятия на период, равный средней продолжительности одного оборота дебиторской задолженности.[11]

Заключение

В курсовой работе был проведен финансовый анализ аспекта кредитоспособности предприятия с теоретической и практической стороны. Можно сказать, что цели работы были достигнуты, так как в первой главе подробно изложена финансовая сторона оценки кредитоспособности с точки зрения теории, а во второй главе сделан подробный анализ практической стороны вопроса.

Вцелом по курсовой работе можно сделать несколько выводов:

1) Необходимость проведения оценки кредитоспособности обуславливается тем, что банк, выдавая кредит предприятию, должен быть уверен в соблюдении условий договора. Предприятие заинтересовано в том, чтобы показатели и коэффициенты кредитоспособности соответствовали требованиям банка, так как кредит дает возможность предприятию модернизировать и расширять производство.

2) Существует система показателей, которые характеризуют кредитоспособность предприятия, а также методики проведения анализа кредитоспособности, которые выбираются банками индивидуально. Наиболее распространенные методики представлены в работе, в соответствии с ними рассчитаны показатели для ООО «Янтарь».

3) Анализ ликвидности баланса позволяет сделать выводы о том, что оборотных активов предприятия недостаточно для погашения обязательств и одновременного осуществления деятельности ни на конец ни на начало периода.

4) Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости свидетельствует о том, что:

· У предприятия существует дефицит оборотных средств в 28% и 11% соответственно на начало и конец анализируемого периода;

· ООО «Янтарь» имеет очень мало возможности маневрирования своими средствами;

· Организация находится в кризисном финансовом состоянии и на конец и на начало анализируемого периода.

5) По методике Альдмана значение Z-счета (1,3213) меньше 1,8, что свидетельствует о высокой вероятности банкротства. При анализе баланса можно сделать вывод, что это обусловлено следующими факторами: малая прибыль и высокая кредиторская задолженность, а также малый собственный капитал.

6) По методике Бивера предприятие неблагополучно, банкротство наступит примерно через 1-2 года.

7) По методике Чессера вероятность невыполнения условий кредиторского договора 95%.

Выводы свидетельствую о кризисном состоянии предприятия и его некредитоспособности.


Список литературы:

  1. Федеральный Закон «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10.2002 № 127-ФЗ

2. Постановление Правительства РФ «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве)» от 24 мая 1994.

3. «Банковское дело», журнал №6, 2007

4. Грузинов В.П., Грибов В.Д. Экономика предприятия: Учебное пособие.- М.: Финансы и статистика,2005

5. Ковалев В.В., Ковалев В.В. Анализ баланса, или как понимать баланс: учеб-практ. пособие- М: Проспект, 2009

6. И.В. Ворошилова, И.В. Сурина: К вопросу о совершенствовании механизма оценки кредитоспособности заемщика, статья: 2007

7. Корпоративные финансы: В.В. Бочаров./ Санкт- Петербург: Питер, 2008.

8. Планирование на предприятии: учебное пособие/ К.В. Пивоваров. – 2-е издание. – М.: Дашков и Ко, 2005

9. Суходоев Д.В. Попова Т.Н. Финансы отраслевых предприятий: Учебно – методическое пособие. – Н.Новгород:, 2009

10. Теория организаций: учебное пособие/ Е.П.Третьякова – М.: Кнорус, 2009

11. Управление финансами (Финансы предприятий): Учебник / А.А. Володин и др. – М.: ИНФРА – М, 2004.

12. Финансовый менеджмент. Финансовый анализ. Финансы предприятий: Учебное пособие/ С.В. Галицкая. – М.: Эксмо - 2008

13.Финансы организаций: менеджмент и анализ. Учебное пособие. 3 – е издание / В.Н. Незамайкин – М.: Эксмо, 2007

14. Финансы предприятий: Учебник для ВУЗов/ Н.В. Колчина, Г.Б. Поляк, Л.П. Павлова и др., под ред. Н.В.Колчиной, - М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2007.

15. Шуляк П.Н. Финансы предприятия: Учебник. – 6-е издание, перераб. и доп.- М.: Издательско – торговая корпорация «Дашков и Ко», 2006

16. Экономика предприятий: учебник для ВУЗов/ Слепнева Т.А., Ярин Е.В. – М.: ИНФРА-М, 2006

17. Экономика организаций (предприятий): учебник /И.В.Сергеев, И.И.Веретников; под ред. И.В.Сергеева. – 3-е издание., перераб. и доп. – М.: Проспект, 2006

18. Экономика организаций: учеб./ Ю.Ф.Елизаров.- М.: Экзамен, 2006

8. Экономика предприятий: учебное пособие / Л.Е. Чечевицына, Е.В. Чечевицына - Изд. 9-е дополненное и переработанное. – Ростов н/Д: Феникс, 2008.

.

18. Экономика предприятий (организаций): учеб./под ред.И.В. Сергеева – 3-е изд. перераб. и доп. – ТК Велби, Изд-во Проспект, 2006

 

 


[1] Экономика организаций: учеб./ Ю.Ф. Елизаров – М.: Экзамен, 2006

[2] Финансы предприятий: Учебник для ВУЗов/ Н.В. Колчина, Г.Б. Поляк, Л.П. Павлова и др., под ред. Н.В.Колчиной, - М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2007.

[3] Управление финансами (Финансы предприятий): Учебник / А.А. Володин и др. – М.: ИНФРА – М, 2004.

[4] Финансы организаций: менеджмент и анализ. Учебное пособие. 3 – е издание / В.Н. Незамайкин – М.: Эксмо, 2007

[5] Экономика предприятий (организаций): учеб./под ред.И.В. Сергеева – 3-е изд. перераб. и доп. – ТК Велби, Изд-во Проспект, 2006

[6] Управление финансами (Финансы предприятий): Учебник / А.А. Володин и др. – М.: ИНФРА – М, 2004.

[7] Экономика организаций: учеб./ Ю.Ф.Елизаров.- М.: Экзамен, 2006

[8] Финансовый менеджмент. Финансовый анализ. Финансы предприятий: Учебное пособие/ С.В. Галицкая. – М.: Эксмо - 2008

[9] Управление финансами (Финансы предприятий): Учебник / А.А. Володин и др. – М.: ИНФРА – М, 2004.

[10]Суходоев Д.В. Попова Т.Н. Финансы отраслевых предприятий: Учебно – методическое пособие. – Н.Новгород:, 2009

[11] Шуляк П.Н. Финансы предприятия: Учебник. – 6-е издание, перераб. и доп.- М.: Издательско – торговая корпорация «Дашков и Ко», 2006

[12] Экономика предприятий: учебник для ВУЗов/ Слепнева Т.А., Ярин Е.В. – М.: ИНФРА-М, 2006

[13] Финансы предприятий: Учебник для ВУЗов/ Н.В. Колчина, Г.Б. Поляк, Л.П. Павлова и др., под ред. Н.В.Колчиной, - М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2007.

[14] Теория организаций: учебное пособие/ Е.П.Третьякова – М.: Кнорус, 2009

[15] Грузинов В.П., Грибов В.Д. Экономика предприятия: Учебное пособие.- М.: Финансы и статистика,2005

[16] Экономика предприятий: учебное пособие / Л.Е. Чечевицына, Е.В. Чечевицына - Изд. 9-е дополненное и переработанное. – Ростов н/Д: Феникс, 2008.

[17] Экономика организаций (предприятий): учебник /И.В.Сергеев, И.И.Веретников; под ред. И.В.Сергеева. – 3-е издание., перераб. и доп. – М.: Проспект, 2006

[18] Постановление Правительства РФ «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве)» от 24 мая 1994.

[19] Федеральный Закон «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10.2002 № 127-ФЗ

[20] И.В. Ворошилова, И.В. Сурина: К вопросу о совершенствовании механизма оценки кредитоспособности заемщика, статья: 2007

[21] Корпоративные финансы: В.В. Бочаров./ Санкт- Петербург: Питер, 2008

[22] Планирование на предприятии: учебное пособие/ К.В. Пивоваров. – 2-е издание. – М.: Дашков и Ко, 2005

[23] Ковалев В.В., Ковалев В.В. Анализ баланса, или как понимать баланс: учеб-практ. пособие- М: Проспект, 2009

 

[24] Журнал Банковское дело №6 2007

Курсовая работа

По дисциплине «Финансы организаций»

Тема: «Оценка кредитоспособности заемщика»

 

 

Выполнила:

студентка гр. 13315

Бабина Анастасия Владимировна

 

 

Руководитель:

кандидат эк. н., доцент

Суходоев Дмитрий Викторович

 

 

Нижний Новгород

2009 г.


Содержание:

Содержание: 2

Введение. 3

Глава I. Теоретические аспекты оценки кредитоспособности заемщика. 5

1.1Сущность и назначение финансового анализа. Методы и инструментарий финансового анализа. 5

1.2Методики оценки кредитоспособности. 8

1.3Способы оценки кредитоспособности. 10

1.4Анализ ликвидности баланса. 12

1.5Анализ платежеспособности предприятия и финансовой устойчивости предприятия. 14

1.6Анализ эффективности использования оборотных активов. Анализ финансовых результатов предприятия. 17

1.7 Совершенствование методик оценки кредитоспособности заемщика. 21

Глава II. Практический аспект оценки кредитоспособности предприятия на примере ООО «Янтарь» 24

2.1 Расчеты показателей и коэффициентов ликвидности баланса. 24

2.2 Расчет показателей платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия. 25

2.3 Расчет показателей эффективности использования оборотных активов. 27

2.4Расчет кредитоспособности и банкротства по методикам Альдмана, Чессера и Бивера. 29

Заключение. 34

Список литературы: 36


Введение

В условиях рыночной экономики важным источником заемных средств предприятия является банковский кредит, благодаря которому предприятия имеют возможность модернизировать и расширять свое производство. Но прежде чем банк выдаст кредит необходимо провести оценку уровня кредитоспособности потенциального заемщика.

Поэтому актуальность темы работы определяется тем, что оценка потенциальных и фактических заемщиков, их финансового состояния с точки зрения возвращения суммы основного долга и процентов по нему была и остается наиболее значимой как для банков, так и для организаций, получающих денежные средства. Научная новизна курсовой работы заключается в том, что впервые информация по этой теме были систематизированы в такой последовательности, рассчитаны коэффициенты, показатели, представлены различные методики оценки кредитоспособности заемщика (ООО «Янтарь»), сделаны соответствующие выводы.

Уровень кредитоспособности клиента свидетельствует о степени индивидуального (частного) риска банка, связанного с выдачей конкретной ссуды конкретному заемщику, вот почему при осуществлении кредитных операций банки всегда стараются получить наиболее точную оценку кредитного риска, то есть объективно оценить кредитоспособность заемщика. Именно проблема оценки кредитоспособности заемщика поставлена в моей курсовой работе.

Для того, чтобы тема было раскрыта наиболее полно, я использовала самые поздние издания учебников, периодическую литературу и нормативно – правовые акты. На основании перечисленных источников курсовая работа содержит две главы: теоретическая, в которой рассмотрены основные аспекты данной проблемы и пути ее совершенствования, и практическая, объектом анализа которой является ООО «Янтарь».

Первая глава состоит из нескольких пунктов, каждый из которых раскрывает важные положения темы работы. Так, в ней рассмотрены такие вопросы, являющиеся составляющими темы, как ликвидность баланса, методы оценки кредитоспособности, платежеспособность и финансовая устойчивость предприятия, оценка уровня банкротства. Каждый этот вопрос изучен подробно: описано значения анализа, показатели и коэффициенты, особенности расчетов.

Вторая глава посвящена исключительно практическим аспектам темы курсовой работы, которые основываются на отчете о прибылях и убытках и на бухгалтерском балансе организации ООО «Янтарь». Пункты во второй главе практически совпадают с пунктами в первой главе. Кроме того, при помощи различных методик проведен анализ потенциального банкротства и платежеспособности.

Таким образом, вцелом при написании курсовой я ставила перед собой цель глубокого анализа оценки кредитоспособности заемщика. Достижение поставленной цели возможно при выполнении следующих задач:

· Изучение информации из различных источников и ее систематизация;

· Анализ коэффициентов, показателей и методик, касающихся темы курсовой и выбор из них тех, которые наиболее полно помогут раскрыть тему работы;

· Расчет выбранных показателей, коэффициентов и методик и анализ полученных значений;

· Разработка выводов по главам и вцелом по работе.

· Сравнение поставленных задач и цели с полученными результатами.


 

Глава I. Теоретические аспекты оценки кредитоспособности заемщика.



Поделиться:


Последнее изменение этой страницы: 2017-02-07; просмотров: 164; Нарушение авторского права страницы; Мы поможем в написании вашей работы!

infopedia.su Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав. Обратная связь - 3.239.57.87 (0.069 с.)