Економічний зміст фінансових інвестиції, їх оцінка.

Інвестиція — це господарська операція, яка передбачає придбання основних фондів, нематеріальних активів, корпоративних прав та цінних паперів в обмін на пошти або майно.

Інвестиції поділяються на капітальні, фінансові та реінвестиції.

Під реінвестицією слід розуміти госпо­дарську операцію, яка передбачає здійснення капітальних або фінансових інвести­ції за рахунок доходу (прибутку), отриманого від інвестиційних операцій.

Фінансова інвестиція — це господарська операція, яка передбачає придбання корпоративних прав, цінних паперів, деривативів та інших фінансових інструментів. Фінансові інвестиції поділяють на прямі та портфельні.

Фінансові інвестиції — це активи, що утримуються підприємством з метою збільшення прибутку (відсотків, дивідендів тощо), зростання вартості капіталу або інших вигод для інвестора.

Пряма інвестиція — господарська операція, яка передбачає внесення коштів або майна до статутного фонду юридичної особи в обмін на корпоративні права, емітовані такою юридич­ною особою. Портфельна інвестиція передбачає придбання цінних паперів, деривативів та інших фінансових активів за грошові кошти на фондовому ринку.

Корпоративні права — це права особи, частка якої визначається в статутному фонді (майні) господарської ірганізації, які включають правомочності на участь цієї особи в управлінні гос­подарською організацією, одержання певної частки прибутку (дивідендів) даної організації та активів у разі ліквідації останньої відповідно до закону, а також інші іравомочності, передбачені законом і статутними документами. Корпоративні права виражаються у формі цінних паперів (акцій) і в формі частки (паю) в господарському або іншому товаристві чи кооперативі.

Цінний папір — це документ встановленої форми з відповідними реквізитами, який посвідчує грошове чи інше майнове право і визначає взаємовідносини між особою, що його випустила (видала) та власником і передбачає виконання зобов'язань згідно з умовами його випуску, а також можливість передачі прав, що витікають з даного документу, іншим особам

Дериватив — стандартний документ що засвідчує право та/або зобов'язання придбати або продати цінні папери, матеріальні або нематеріальні активи, а також кошти на визначених ним умовах у майбутньому.

Операції з фінансовими інвестиціями, тобто придбання та реалізація фінансових інвестицій, які не можна прирахувати до еквівалентів грошових коштів, є частиною інвестиційної діяльності підприємства. При цьому треба мати на увазі, що наприклад, купівля автомобіля підприємством хоча й відноситься до інвестиційної діяльності, однак таку операцію слід назвати операцією з придбання необоротного | активу, відмінного від фінансової інвестиції. А от, скажімо, подальша передача цього автомобіля до статутного капіталу акціонерного товариства в обмін на акції емітовані цим товариством, є вже придбанням фінансової інвестиції.

Методологічні засади формування про фінансові інвестиції та її розкриття П(С)Б0 12 «Фінансові інвестиції».

Фінансові інвестиції відображають у балансі, якщо: оцінка їх може бути достовірно визначена; очікується одержання в майбутньому економічних вигод, пов'язаних з їх використанням. У момент придбання фінансових інвестицій проводять їх оцінку.

Оцінка фінансових інвестицій для формування інформації в бух. Обліку та розкриття цієї інформації у фінансовій звітності здійсюється у двох випадках: За безпосереднього здійснення фінансових інвестицій (первинна оцінка); Під час складанн фінансової звітності (оцінка на дату балансу).

Собівартість конкретної фінансової інвестиції залежить від способу її придбання. Так, фінансові інвестиції при придбанні за грошові кошти первинно оцінюються й відображаються в бухгалтерському обліку за собівартістю, яка складається з ціни придбання, ко­місійних винагород, мита, податків, зборів, обов'язкових платежів та інших витрат, (безпосередньо пов'язаних з придбанням фінансової інвестиції.

Уразі придбання фінансових інвестицій в обмін на цінні папери власної емісії собівартість фінансової інвестиції визначається за справедливою вартістю переданих цінних паперів. Щодо цінних паперів справедливою вартістю є їх поточна ринкова вартість на фондовому ринку, а за її відсутності — експертна оцінка.

Придбані шляхом обміну на інші активи (крім грошових коштів) фінансові інвестиції оцінюються за справедливою вартістю активів, які обмінюються на інвестицію.

Фінансові інвестиції, як і інші активи підприємства, поділяються на довгосгрокові та поточні.