Завдання управління грошовими потоками.

2. ЗАВДАННЯ УПРАВЛІННЯ ГРОШОВИМИ ПОТОКАМИ.

Управління грошовими потоками являє собою систему принципів і методів розробки та реалізації управлінських рішень, пов'язаних із формуванням, розподілом і викорис­танням коштів і організацією їх обігу, спрямованих на забез­печення фінансової рівноваги підприємства та його сталого зростання.

Як і всі функціональні системи фінансового менедж­менту, управління грошовими потоками підпорядковане головній меті — зростанню ринкової вартості підприєм­ства. Управління грошовими потоками підтримує цю мету власною головною цільовою установкою — забезпеченням постійної фінансової рівноваги підприємства.У процесі реалізації своєї головної мети управління грошовими по­токами підприємства націлене на розв'язання наступних основних завдань:

1. Формування достатнього обсягу грошових ресурсів підприємства згідно з потребами його подальшої господар­ської діяльності.Це завдання реалізується шляхом визна­чення потреби в обсязі грошових ресурсів підприємства на плановий період, встановлення системи джерел їх фор­мування в передбаченому обсязі, забезпечення мінімізації вартості їх залучення на підприємство.

2. Оптимізація розподілу сформованого обсягу грошових ресурсів підприємства за видами господарської діяльності та напрямками використання.У процесі реалізації цьо­го завдання забезпечується необхідна пропорційність урозподілі грошових ресурсів підприємства на розвиток його операційної, інвестиційної і фінансової діяльності; в рамках кожного з видів діяльності вибираються най­ефективніші напрями використання грошових ресурсів, що забезпечують досягнення якнайкращих кінцевих ре­зультатів господарської діяльності та стратегічних цілей розвитку підприємства в цілому.

3. Забезпечення високого рівня фінансової стійкості під­приємства у процесі його розвитку.Така фінансова стійкість підприємства забезпечується формуванням раціональної структури джерел залучення коштів і, в першу чергу, спів­відношенням обсягу їх залучення з власних і позикових джерел; оптимізацією обсягів залучення коштів за стро­ками їх повернення; формуванням достатнього обсягу грошових ресурсів, що залучаються на довгостроковій основі; своєчасною реструктуризацією зобов'язань щодо повернення коштів в умовах кризового розвитку підпри­ємства.

4. Підтримання постійної платоспроможності підпри­ємства.Це завдання вирішується передусім за рахунок ефективного управління залишками грошових коштів та їхніх еквівалентів; формування достатнього обсягу їх страхової (резервною) частини; забезпечення рівномір­ності надходження коштів на підприємство; забезпечення синхронності формування вхідного й вихідного грошових потоків; вибору найкращих засобів платежу в розрахунках із контрагентами з господарських операцій.

5. Максимізація чистого грошового потоку, яка забез­печувала б задані темпи економічного розвитку підприємства на умовах самофінансування.Реалізація цього завдан­ня забезпечується за рахунок формування грошового обігу підприємства, що генерує найбільший обсяг при­бутку у процесі його операційної, інвестиційної та фі­нансової діяльності; вибору ефективної амортизаційної політики підприємства; своєчасної реалізації невикористовуваних активів; реінвестування тимчасово вільних коштів.

6. Забезпечення мінімізації втрат вартості грошових коштів у процесі їх господарського використання на підпри­ємстві.Грошові кошти та їхні еквіваленти втрачають свою вартість під впливом факторів часу, інфляції, ризику тощо. Тому при організації грошового обігу на підприємстві слід уникати формування надмірних запасів коштів (якщо це не викликано потребами господарської практики), диверсифікувати напрями та форми використання грошових ресурсів, уникати окремих видів фінансових ризиків або забезпечувати їх страхування.

             Усі розглянуті завдання управління грошовими по­токами підприємства тісно взаємопов'язані, хоча окремі з них і мають різноспрямований характер (наприклад, підтримка постійної платоспроможності й мінімізація втрат вартості коштів під час їх використання). Тому в ході управління грошовими потоками підприємства окремі завдання повинні бути оптимізовані між собою для най­ефективнішої реалізації його головної мети.