Магистерская программа 080100.68-20 «Финансы»

 

 

Составитель

к.э.н., доцент Севрюгин Юрий Витальевич

тлф.8-912-853-12-55

Доступ в мессенджерах: Viber, WhatsApp, Gem4me

• Семь бед - один ответ.
• Где наше не пропадало!
• Риск - благородное дело.
• От глупого риска до беды близко.
• Кто не рискует, тот не выигрывает.
• Авось да как-нибудь до добра не доведут.
• Побеждать без риска - побеждать без славы.
• КТО В БОЮ НЕ РИСКУЕТ, ПО ТОМУ И ОРДЕН НЕ ТОСКУЕТ.
• Кабы знать, где упасть, так соломки бы припасть.
• ПОБЕЖДАТЬ БЕЗ РИСКА — ПОБЕЖДАТЬ БЕЗ СЛАВЫ.
• ОТ ГЛУПОГО РИСКА ДО БЕДЫ БЛИЗКО.

 

 

 

РИСК – численно выраженная вероятность возникновения неблагоприятного события, препятствующего достижению целей фирмы

Описание риска

	Неопределенность  предпринимательской среды   Случайность появления неблагоприятных событий природного и техногенного характера Неполнота и недостоверность информации из бизнес-окружения Противодействие и столкновение интересов участников рынка		Общие данные Название риска и область его возникновения Форма проявления Неполучение ожидаемой прибыли, получение убытка, уничтожение имущества фирмы Единицы измерения Вероятность наступления риска измеряется в процентах и размер ущерба – в рублях, длительность воздействия – в часах, днях Управление Выбор оптимального метода, исходя от размера ущерба и вероятности наступления риска		Рискованная ситуация (РС) - это момент времени, в который реализуется риск. Особенности РС: * случайный характер; * наличие альтернативных вариантов развития событий; * влияние на будущие событий

Проявление риска

Причина возникновения риска

 

Рис. 1    Понятие риска, его основные элементы

	Риск-менеджмент – совокупность методов анализа, оценки и управления риском, объединенных в управляющую систему

 

 

 

Рис. 2 Технология риск – менеджмента

 

Рис. 3 Факторы возникновения рисков на предприятии

Таблица 1 Методы количественной оценки риска

 

Условия оценки риска	Метод оценки риска	Показатель риска
Полная определенность	Методы на основе финансового анализа: - абсолютных показателей баланса	Анализ ликвидности (тип состояния ликвидности) и финансовой устойчивости (тип финансовой ситуации)
	- относительных показателей баланса	Коэффициенты ликвидности и финансовой устойчивости
	- комплексной оценки риска банкротства	Многофакторные модели Альтмана, Бивера, Лиса, Таффлера, Минэкономразвития РФ
	Расчет точки безубыточности проекта	Критический объем продаж и выручка, индексы безопасности проекта по факторам риска
Частичная определенность	Статистический анализ	Cреднеквадратическое отклонение, вариация
	Метод корректировки ставки дисконтирования	Увеличение ставки дисконтирования на величину премии за риск
	Метод сценариев	Расчет показателей эффективности проекта по нескольким сценариям (по совокупности исходных данных)
	Имитационное моделирование (анализ чувствительности проекта)	Зависимость NPV от изменения исходных данных проекта (объем продаж, размер инвестиций, величина затрат)
Полная неопреде-ленность	Метод построения дерева решений	Средневероятный доход величина на основе пошагового развития рискованной ситуации
	Экспертный анализ	Вероятность наступления отдельных рисков с учетом их весомости

 

 

 

 

Творческая работа № 1