Товарная и денежная форма кредита и займа. Двойные формы кредита и займа.

По вещественному содержанию кредит-заем выступает в двух формах: товарной и денежной.

Если же потребность кредитора выступала в денежной форме и была в получении соответствующего дохода, то такой вид кредита называется доходный, денежный. В зависимости от того, как происходит удовлетворение данной потребности кредитора (единоразово или же долями),данный вид кредита принято дифференцировать на разовый (единоразовый) или же долевой. При долевой разновидности кредита платежи могут быть дифференцированными или же аннутетными. При дифференцированном способе погашения кредиторской задолженности платежи могут осуществляться по убывающей или же нарастающей шкале, а при аннутетном способе погашения кредиторской задолженности платежи на протяжении всего срока погашения кредиторской задолженности осуществляются равными долями. Заем, привлекаемый в денежной форме, в зависимости от получения денежных средств, также бывает разовым и долевым. При долевой разновидности займа кредитор открывает так называемую кредитную линию.

Удовлетворение потребности участников кредитно-заемной сделки может осуществляться не только в денежной, но и в товарной форме. И зависимости от того кто именно выступает в качестве заемщика, такой вид займа принято дифференцировать еще на такие подвиды, как: потребительский и производственный. Потребительский заем, в свою очередь определяется тем, на какие именно цели привлекается заем; он может быть образовательный, ипотечный, автомобильный и т.п. Производственный же вид займа определяется в зависимости от отраслевой принадлежности компании, соответственно он может быть с/х, торговым, промышленным (судостроительным, самолетостроительным) ит.п.

 

Виды кредита и займа.

На первый взгляд представляется, что понятие виды является некоторым уточнением понятия форм. В действительности же понятие виды являющееся тождественным понятию явление есть не уточнение понятие форма, а диалектическая противоположность понятию сущность. Вид есть проявление то или иного аспекта сущности; в то время как понятие форма является диалектической противоположностью и в тоже время дополнением понятию содержания.

Итак, понятие вида кредита и займа представляет собой проявление тех или иных аспектов сущности кредита и займа, рассмотренных в предыдущей теме.

Одним из основополагающих аспектов сущности кредита и займа является их временной характер, т.е. растяжение во времени кредитно-заемной сделки. Исходя из данного аспекта, сущности кредита и займа принято выделять такие их виды, как: кратко-, средне- и долгосрочные виды кредита и займа. Причем в международной рыночной практике не сложилось единого стандарта деления кредита и займа по названным видам и та продолжительность кредитно-заемной сделки, которая в одной стране относится к краткосрочный, в другой стране может относиться к средне- или даже долгосрочной сделки. Так, США краткосрочным кредитом/займом считается сделка до 3 лет, в то время как в нашей стране краткосрочным кредитом/займом считается сделка до 1 года. К долгосрочной кредитно-заемной сделке в России относится та, которая превышает 3 года, в то время как в США к такому виду кредита/займа относится сделка до 8 лет. Общая же закономерность здесь состоит в том, что чем уровень экономического развития страны выше, тем продолжительность кредитно-заемных сделок длиннее. Поэтому современное отнесение кредита/займа к тому или иному виду является относительно условной.

В рыночной практике долгосрочный вид кредита/займа часто называют длинными деньгами, а краткосрочный вид кредита/займа соответственно короткими деньгами; однако, использование такого рыночного сленга в экономической науке не уместно.

Следующим аспектом сущности кредита и займа является наличие процента, который представляется в виде наценки, скидки или же собственно судного процента. В зависимости от величины этого процента кредит/заем в экономической литературе принято делить на дорогой и дешевый (среднего же вида кредита/займа по величине процента не выделяется).

Общая закономерность в отнесении кредита/займа к тому или иному виду в зависимости от величины процента, также заключается в том, что, чем уровень экономического развития страны выше, тем размер процента ниже и наоборот. Наиболее распространенным процентом, использующимся в рыночной практике, является учетная ставка (ставка рефинансирования) и банковский процент. Так, первое в экономически развитых странах равняется символической величине, т.е. менее 1%. Соответственно и величина банковского процента также относительно не большая (иногда ставка процента даже по депозитным вкладам в банках является близкой к 0, например в Швейцарии).

В рыночной практике высокий процент кредита/займа, относящейся к дорогому виду часто называют дорогими деньгами. С точки зрения экономической науки это выражение является также не корректным, т.к. цена денег выражается не в деньгах, а в товарах и процент является ценой не денег, а их свойства выступать средством купли товарных продуктов.

Третий аспект сущности кредита/займа состоит в наличии материального обеспечения сделки. Действительности же кредитно-заемная сделка может быть как имеющей так и не имеющей своего материального обеспечения, в зависимости от этого обстоятельства различают такие виды кредита/займа, как:

- Полностью обеспеченная кредитно-заемная сделка будет в том случае, если заемщик предоставит кредитору в качестве залога выполнения своих долговых обязательств такой объект собственности, рыночная цена которого ориентировочно превышает размер привлекаемого займа- предоставляемого кредита. Превышение размера ориентировочной цены объекта собственности заемщика, предоставляемого им в качестве материального обеспечения кредитно-заемной сделки, обуславливается как необходимостью уплаты процента, но и несением кредитором издержек о реализации данного объекта в случае утраты платежеспособности заемщиком. Причем, кредитор, стремясь минимизировать свои риски, должен относительно взвешенно подходить к определению величины цены того объекта собственности, который предлагается заемщиком под залог, т.е. в качестве материального обеспечения сделки. Кредиты, выдаваемые под залог акций, называются РЕПО.

- Частично обеспеченный кредит/заем будет в том случае, когда заемщик подтвердит свою платежеспособность, т.е. возможность обслуживания своей кредиторской задолженности соответствующей об имеющихся доходах, а также привлечением к сделке одного или двух поручителей, совокупный размер доходов которых не меньше доходов заемщика. В случае утраты платежеспособности заемщика его долговые обязательства будут перенесены на поручителя.

- Не обеспеченный вид кредита/займа еще называют бланковым. Такой вид кредита/займа чаще всего бывает в отношениях между участниками рыночного процесса, имеющим долгосрочные и доверительные связи. Разновидностью такого кредита/займа является так называемый овердрафт- кредит, предоставляемый банком своему клиенту поступающим на его расчетный счет в размере не более 10-15 % от величины сложившегося уровня этого счета; и при поступлении средств от контрагентов данного заемщика, они списываются банком.