Информация и структура отраслевого рынка

Экономическая информация производится путем взаимодействия экономических агентов. Действия каждой стороны модифицируют функцию спроса или функцию предложения. Равновесная цена рынка изменяется, рождая, в свою очередь, новую информацию относительно основных потребительских свойств товара. Как только действие произошло, информация, которую оно генерировало, распространяется далее по рынку. И уже невозможно аннулировать эту информацию даже путем противодействия, которое только добавит новую информацию.

Кроме того, информация системы цен, если она одна и та же для всех, не будет получена всеми агентами одинаковым способом. И особенно важно, что реакция экономических агентов на эту информацию неизвестна. Имеется в виду информация о поведении в будущем. В итоге из неизвестности результатов поведения фирмы, которому она может решить следовать, может возникнуть ограниченность информации. Если фирма выбирает какую-либо стратегию действий, результат будет зависеть от стратегических решений конкурентов. Однако она не может оценить стратегию, которую выберет конкурент, из-за ограниченности информации. Если экономические агенты не располагают одинаковой информацией о состоянии продукта, равновесие между предложением и спросом нестабильно. Вообще это равновесие в условиях ограниченности информации может определяться как неоптимальное, неэффективное, или как провал рынка. Иными словами, предоставляемая системой цен информация менее эффективна, но в течение длительного периода времени она способствует использованию метода проб и ошибок.

Особый тип ограниченности информации — ее асимметрия, т.е. такая ситуация, когда одни экономические агенты информированы лучше других. В основе этого явления лежит целый ряд причин, среди которых можно отметить следующие:

степень точности и надежности информации из разных источников различна. Кроме того, информация имеет свойство устаревать и терять свою актуальность. Получение информации влечет за собой определенные расходы. В связи с этим потребителю невыгодно искать или получать информацию, если предельные издержки на ее получение превышают предельные выгоды от ее применения;

способности к восприятию и использованию информации с целью принятия решений ограничены, что объясняет стремление получить и выделить наиболее важную информацию, что непросто. Процесс обработки информации также требует определенных издержек. В связи с этим разумный экономический агент будет обрабатывать информацию до тех пор, пока предельные издержки на ее обработку не сравняются с предельными выгодами от нее. Такое поведение называется ограниченной рациональностью;

корректное использование информации. Необходимо обладать или определенными знаниями, или соответствующими инструментами и уметь их применять для правильной оценки использования полученной информации. В связи с представляется важным четко определить, что конкретно ограничивает информацию о качестве товаров на рынке, о структуре цен.

РЫНОК «ЛИМОНОВ»

Покупка товара или получение услуги предполагает налич информации об их качестве. Однако зачастую потребители не ют, какого качества продукты они потребляют. В данном случ имеет место асимметричность информации: продавец влад© информацией о товаре (услуге), у покупателя же такой информации нет. Асимметрия информации может иметь два нежелательных результата:

на рынке не будет достигнуто равновесие;

в случае установления равновесия ресурсы будут использоваться менее эффективно, чем в случае полной информированности всех сторон, участвующих в сделке. Классическим примером исследования ситуации, когда неполнота информации может разрушить рынок, является анализ рынка «лимонов», проведенный Дж. Акерлофом. Он продемонстрировал, что в случае, когда продавцы имеют полную информацию о своем продукте, а информированность покупателей сильно ограничена, то либо рынок не будет существовать, либо на нем будут продаваться только самые низкокачественные товары. С целью иллюстрации развития своих выводов Акерлоф выбрал автомобильный рынок, отметив, что этот выбор объясняется конкретностью и легкостью понимания данной отрасли, а не ее значением. Он рассматривает четыре группы автомобилей: новые и бывшие в употреблении, хорошие и плохие, или «лимоны».

Новые машины могут быть как хорошими, так и плохими. То же самое относится и к старым автомобилям. Покупатель приобретает новый автомобиль на этом рынке, не зная, покупает он хорошую машину или «лимон».

На рынке плохие автомобили переоценены, а хорошие недооценены. Предположим, что покупатели уверены, что половина машин на рынке — «лимоны». Они оценивают их в 100 долл., в то время как вторую половину рынка составляют хорошие машииь^ оцениваемые покупателями в 200 долл. Покупатели нейтральны к риску: это значит, что для них безразлично, владеют ли они 1 долл. или чем-то, что с вероятностью 50% стоит 2 долл. и с вероятностью 50% ничего не стоит. В этом случае стоимость произвольно выбранной машины для покупателя составит 150 долл. (0,5 • 100 + + 0,5 • 200). Таким образом, покупатель готов заплатить за машину: больше 100 долл., потому что надеется, что его покупка может оказаться хорошей, но не готов заплатить полную цену хорошей машины, так как есть риск, что она окажется «лимоном».

Проблемы такого же типа возникают и на других рынках, в частности на рынке страховых услуг. Цена медицинских полисов увеличивается с ростом возраста покупателя, так как пожилые люди чаще нуждаются в медицинских услугах. Однако наиболее здоровые пожилые люди сочтут медицинские страховые полисы непривлекательными из-за их высокой цены. Так же как и в примере с подержанными машинами, здесь существует неблагоприятный отбор: при повышении цены полиса его будут приобретать люди с самыми высокими рисками. Так как потребители способны определить состояние своего здоровья лучше, чем страховые компании, то непропорционально большая доля полисов будет приобретена наименее здоровыми членами общества. В то же время он знает вероятность выбора хорошего товара — р и вероятность приобретения «лимона» — (1 — р). То есть р представляет собой долю хороших машин, а (1 — р) — долю «лимонов».

Дж.А. Акерлоф родился в 1940 г. в г. Нью-Хейвен, шт. Коннектикут. Диссертацию защитил в 1966 г. Работал в статистическом институте в Индиане и Лондонской школе бизнеса. С 1980 г. профессор экономики Калифорнийского университета в Беркли. В 2001 г. Джордж Акерлоф совместно с Майклом Спенсом и Джозефом Стиглицем получил Нобелевскую премию за анализ рынков с асимметричной информацией.

Рассматривая рынок подержанных автомобилей, Акерлоф предполагает, что после использования машины в течение какого- то периода у владельца складывается четкое мнение о ее качестве, т.е. он получает непосредственную возможность определить новую вероятность события. А до тех пор, пока покупатель не сможет провести различия между хорошей и плохой машиной, они будут продаваться на рынке по одинаковой цене. Очевидно, что использованный автомобиль не может иметь ту же стоимость, что и новый. Если бы это было так, выгодно было бы продавать «лимоны» по цене новой автомашины и покупать другой новый автомобиль с высокой вероятностью р, что он будет хорошего качества и с более низкой вероятностью (1 — р) — что плохого. Поэтому владелец хорошего автомобиля должен быть вытеснен с рынка. Он не только не может получить реальную стоимость своей машины, но даже не может достичь ожидаемой стоимости новой машины.

Акерлоф приходит к выводу, что плохие машины вытесняют с рынка хорошие потому, что они продаются по тем же ценам, что и хорошие. Такая ситуация будет продолжаться до тех пор, пока потребители не смогут различать плохие и хорошие автомобили. Более того, вполне возможна ситуация, когда по цепочке плохие автомобили вытесняют с рынка не очень плохие, средние по качеству вытесняют не очень хорошие, которые, в свою очередь, вытесняют хорошие, в результате чего рынок не будет существовать вообще.

На таком рынке плохие машины вытеснят хорошие. В то время как владелец плохой машины готов продать ее за цену, превышающую ее стоимость, владелец хорошей машины не станет ее продавать ниже стоимости и предпочтет оставить ее у себя. В итоге иа данном рынке будут продаваться только плохие машины. Но и покупатели понимают, что на рынке будут продаваться только плохие машины, и станут платить за них не более 100 долл. Таким образом, рынка для хороших подержанных машин не существует.

Если дополнить эту модель, в которой есть только два типа машин, еще несколькими типами машин различного качества, как сделал Акерлоф, то наименее качественные машины все равно вытеснят более качественные аналоги с рынка по тем же причинам. Такая ситуация характеризуется как неблагоприятный отбор.

Хотя не все рынки с асимметричной информацией заполняются только низкокачественной продукцией, на таких рынках всегда существует неэффективность по сравнению с рынками, на которых информация совершенна. Качество продукции на таких рынках зачастую ниже оптимального. К сожалению, данную проблему, связанную с несовершенством информации, зачастую невозможно решить даже с помощью государственного вмешательства, так как издержки на обеспечение полноты информации могут быть очень высоки.

Эта неэффективность, связанная с низким качеством, возникает из-за внешнего эффекта, состоящего в том, что фирма не может воспользоваться всеми выгодами, которые порождает тот факт, что она производит высококачественную продукцию. Когда продавец предлагает более качественную продукцию, среднее качество продукции на рынке растет и покупатели готовы заплатить больше за все товары, продаваемые на рынке. Таким образом, производитель высококачественной продукции делит прибыль от продажи своей более качественной продукции с продавцами низкокачественной продукции, поднимая среднюю цену на рынке. Но поскольку цена, основанная на среднерыночном качестве, не покрывает все издержки производства высококачественной продукции, то ее не станут производить.