Анализ структуры активов ип Глухих Л. В.

 

№ п/п	Активы	2010 г.	2011 г.	Изменение
руб.	%	руб.	%	руб.	%
А
	Нематериальные активы	-	-	-	-	-	-
	Основные средства		11,6		25,4		13,8
	Прочие внеоборотные активы	-	-		1,6		1,6
	Оборотные средства, в т.ч.:		88,4			-657213	-15,4
	а) запасы		1,3		3,6		2,3
	б) дебиторская задолженность (в теч. 12 месяцев после отчётной даты)		41,7		27,4	-365123	-14,3
	в) денежные средства		45,4			-301831	-3,4
	Расчеты с учредителями	-	-	-	-	-	-
ИТОГО:					-606100

 

В таблице 1 постатейно записаны сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия. На основании этих данных можно проследить за изменениями в составе и структуре активов предприятия, откуда следует, что к 2011 году сумма основных средств увеличилась на 38560 руб.(13,8%). Общая сумма оборотных активов в 2011 году по сравнению с 2010 годом уменьшилась на 657213 руб. (15,4%) за счет значительного снижения в них суммы дебиторской задолженности – на 365123 руб. (14,3%) и денежных средств – на 301831 руб. (3,4%).

Из данных таблицы 1 видно, что активы предприятия уменьшились за отчётный год на 606100 руб. Средства в активах распределились следующим образом: основные средства – 201315 руб. или 25,4%; прочие внеоборотные активы – 12553 руб. или 1,6%; оборотные средства – 578777 руб. или 73%.

Изменилось органическое строение капитала: в 2010 году отношение оборотного капитала к основному составляло 7,6, а в 2011 году – 2,9. Это свидетельствует о замедлении темпов его оборачиваемости, а это может быть свидетелем того, что вложенные в предприятие ресурсы используются неэффективно.

Важным показателем оценки финансовой устойчивости является темп прироста реальных активов (реально существующих собственного имущества и финансовых вложений по их действительной стоимости). Реальными активами не являются нематериальные активы, износ основных фондов и материалов, использование прибыли, заемные средства.

Темп прироста реальных активов характеризует интенсивность наращивания имущества и определяется по формуле:

 

А = ((Ос1 + Обс1)/(Ос0 + Обс0) – 1) * 100%,(2.2.1)

 

где А – темп прироста реальных активов, %,

Ос – основные средства и вложения без учета износа, торговой наценки, нематериальных активов, использованной прибыли,

Обс – оборотные средства

Имеем:

А = ((201315 + 578777) / (162755 + 1235990) – 1) * 100% = -44,2%

Таким образом, интенсивность прироста реальных активов за год снизилась на 44,2 %, что свидетельствует об ухудшении финансовой устойчивости предприятия.

Следующим этапом анализа является изучение динамики и структуры источников финансовых ресурсов. Результаты анализа динамики и структуры источников финансовых ресурсов ИП Глухих Л.В. за 2010-2011 годы приведены в табл. 2.

 

Таблица 2.

Анализ динамики и структуры источников финансовых ресурсов (данные для анализа - приложение - бух баланс).

 

№	Виды источников фин. ресурсов	2010 г.	2011 г.	Изменение
руб.	%	руб.	%	руб.	%
А
1. Собственные средства
1.1.	Добавочный капитал		2,5		4,4	-	1,9
1.2.	Нераспределенная прибыль	-	-	-	-	-	-
ИТОГО:		2,5		4,4		1,9
2. Заемные средства
2.1.	Долгосрочные займы	-	-	-	-	-	-
	ИТОГО:	-	-	-	-	-	-
3. Привлеченные средства
3.1.	Кредиторская задолженность		97,5		95,6	-606100	-1,9
3.2	Доходы будущих периодов	-	-	-	-	-	-
ИТОГО:		97,5		95,6	-606100	-1,9
ВСЕГО:					-606100	-

 

Из табл. 2. видно, что сумма всех источников финансовых ресурсов предприятия уменьшилась на 606100 руб., в том числе собственные средства не изменились, привлеченные средства уменьшились на 606100 руб., или на 1,9% (в основном за счет уменьшения задолженности кредиторам на 595514 руб.). За отчетный год изменился состав источников средств: доля собственных средств увеличилась на 1,9 процентных пункта; привлеченных средств уменьшилась на 1,9 процентных пункта. Это свидетельствует о неудовлетворительной работе предприятия.

Дадим характеристику динамики текущих расчётных отношений с дебиторами и кредиторами (используем данные приложения к бухгалтерскому балансу). (см. табл. 3)

 

Таблица 3.

Динамика состояния текущих расчётных отношений с дебиторами и кредиторами по данным годовой отчётности.

 

Показатель	Остатки по балансу, руб	Удельный вес в составе всей задолженности, %
на на- чало года	на ко-нец года	изме-нения	на на-чало года	на ко-нец года	изме-нения
Дебиторская задолженность – всего, в том числе:			-365123			-
покупатели и заказчики	-		+83028	-	38,2	38,2
Кредиторская задолженность – всего, в том числе:			-606100			-
задолженность перед персоналом организации			+60278	7,2	20,9	13,7
задолженность перед государственными внебюджетными фондами		-	-56505	4,1	-	4,1
задолженность по налогам и сборам			-14659	1,6	0,9	-0,7
прочие кредиторы			-595214	87,1	78,2	-8,9

 

Анализ данных таблицы 3 показывает, что в течение года дебиторская задолженность увеличилась на 83028 руб., а это создаёт финансовые затруднения, т.к. предприятие будет чувствовать недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы и др. Кроме того, замораживание средств в дебиторской задолженности приводит к замедлению оборачиваемости капитала. Поэтому каждое предприятие должно быть заинтересовано в сокращении сроков погашения причитающихся ему платежей. Необходимо отметить и то, что кредиторская задолженность уменьшилась на 606100 руб., что положительно сказывается на финансовом состоянии предприятия. Сравним общий объём дебиторской и кредиторской задолженности:

В абсолютном выражении:

На начало года: 1364021 – 582580 = 781441 руб.

На конец года: 757921 – 217457 = 540464 руб.

В относительном выражении:

На начало года: 1364021 / 582580 = 2,34

На конец года: 757921 / 217457 = 3,5

Т.е на начало года кредиторская задолженность существенно превышает дебиторскую (на 781441 руб. или в 2,34 раза), на конец года эта разница сокращается (до суммы в 540464 руб.), но увеличивается по отношению к дебиторской задолженности (в 3,5 раз), а это значит, что финансовое состояние предприятия можно характеризовать как нестабильное, подобная ситуация может привести к несбалансированности денежных потоков (см. табл. 4)

 

Таблица 4.