Сущность, состав и значение бухгалтерской отчетности для оценки финансового состояния предприятия

Под бухгалтерской отчетностью принято понимать неделимую систему данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее финансово - хозяйственной деятельности. В качестве основы для ее составления берутся данные бухгалтерского учета по общепринятым формам.

Во время составления бухгалтерской отчетности используют следующие понятия:

· отчетный период - период, за который организация составляет бухгалтерскую отчетность;

· отчетная дата - дата, по состоянию на которую организация должна составить бухгалтерскую отчетность.

Бухгалтерскую отчетность по периодичности составления принято подразделять на: промежуточную и годовую.

В промежуточную отчетность входит месячная, квартальная, полугодоваяи отчетность за девять месяцев. Промежуточную отчетность еще можно назвать периодической бухгалтерской отчетностью. Последний календарный день отчетного периода считается датой составления отчетности. Отчетным годом во время составления бухгалтерской отчетности за отчетный год принято считать календарный год с 1 января по 31 декабря включительно.

В законе о бухгалтерском учете говорится, все организации (за исключением бюджетных) представляют годовую бухгалтерскую отчетность

непосредственно учредителям, участникам организации или собственникам ее имущества, а также территориальным органам государственной статистики в соответствии с местом регистрации организации и в налоговый орган в соответствии с местом учета налогоплательщика.

Пользователям предоставляется возможность ознакомиться бухгалтерской отчетностью организации, а также запросить ее копии, потому как она имеет открытую форму. Как прописано в Положении по ведению бухгалтерского учета(ПБУ), годовая Бухгалтерская отчетность, которую предоставляет организация, должна быть утверждена в порядке соответствующем требованиям учредительных документов организации. Промежуточная и годовая бухгалтерская отчетность различаются между собой по составу.

В промежуточную бухгалтерскую отчетность входят:

· Бухгалтерский баланс;

· Отчет о финансовых результатах.

Кроме указанных выше документов, в составе промежуточной бухгалтерской отчетности организацией могут так же предоставляться другие отчетные показатели, отчет о движении денежных средств и др., и пояснительная записка.

Бухгалтерский баланс - это свод информации о стоимости имущества и обязательствах организации, представленный в табличной форме. Баланс состоит двух разделов Актива и Пассива. Актив всегда должен быть равен Пассиву, именно поэтому форма отчет носит название Баланс.

Отчет о финансовых результатах - это один из основных компонентов бухгалтерской (финансовой) отчетности компании. Он обеспечивает пользователей информацией о финансовых результатах ее деятельности и показывает изменение капитала компании под влиянием расходов и доходов.

В качестве главного требования к данным, которые отражены в отчетности выделяют полезность для пользователей, т.е. возможность использования этой информации для того, чтобы принимать обоснованные деловые решения. Бухгалтерская отчетность характеризуется как единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности. В качестве основы для ее составления используют данные бухгалтерского учета.

В бухгалтерскую отчетность включаются данные, которые необходимы для достижения таких целей как: формирования достоверного и полного представления о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении. В случае, если полученных данных недостаточно, то в бухгалтерскую отчетность необходимо включить соответствующие дополнительные показатели и пояснения. При этом, должен быть учтен такой момент как нейтральность информации, которая содержится в бухгалтерской отчетности есть исключается удовлетворение интересов только одних групп заинтересованных пользователей бухгалтерской отчетности перед другими.

 

1.3. Финансовое состояние предприятия и методика анализа финансовой отчетности

Финансовое состояние - это способность организации финансировать свою деятельность, характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, которые необходимы для нормальной работы организации, разумностью их размещения плодотворностью их использования, а также финансовыми отношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым. Если предприятие способно вовремя осуществлять платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе, то можно сделать вывод о том, что предприятие имеет хорошее финансовое состояние. Финансовое состояние организации находится в прямой зависимости с результатами ее производственной, коммерческой и финансовой деятельности.

Основной целью анализа считается своевременное обнаружение и устранение недостатков в финансовой деятельности и поиск резервов для улучшения финансового состояния организации и его платежеспособности. Основная цель финансового анализа - получить необходимое количество параметров, которые необходимы для оценки картины финансового состояния предприятия, его прибыли и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом считается возможным проводить как анализ текущего финансового состояния, так и анализ на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е ожидаемые параметры финансового состояния. Основной базой для финансового анализа являются данные бухгалтерского учета и отчетности (приложение 1).

 

1.3.1. Основы анализа ликвидности баланса

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств активов сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами (пассивами) сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Рисунок 1- Сгруппированные активы и пассивы

 

Для того, чтобы дать оценку ликвидности баланса сопоставляются итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если А1 ≥ П1, А2 ≥ П2, АЗ ≥ П3, А4 ≤ П4.

Первые два соотношения характеризуют текущую ликвидность (ТЛ). Текущая ликвидность свидетельствует о платежном излишке или недостатке денежных средств организации на ближайший (к рассматриваемому периоду) момент времени. Текущую ликвидность можно также определить по обобщенной формуле сопоставлением наиболее ликвидных средств и быстрореализуемых активов с наиболее срочными обязательствами и краткосрочными пассивами, а именно:

ТЛ = (A1 + A2) - (П1 + П2)

Если показатель имеет знак (+), то предприятие платежеспособно, а если (-), то неплатежеспособно

Третье соотношение, когда мы сравниваем медленно реализуемые активы с долгосрочными пассивами, можно показать как разность, которая отражает перспективную ликвидность (ПЛ):

ПЛ = АЗ-ПЗ

Можно сказать, что перспективная ликвидность представляет прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей.

Если показатель имеет знак (+) - предприятие в будущем сохранит платежеспособность, или в перспективе возможно станет платежеспособным, а если (-) - потеряет платежеспособность или у него нет перспективы стать платежеспособным.

Наконец, четвертое соотношение А4 ≤ П4 показывает достаточность собственных средств. Несоблюдение одной или нескольких балансовых пропорций свидетельствует о нарушении ликвидности бухгалтерского баланса организации. Далее следует провести расчеты по следующему периоду и отметить динамику. Платежеспособность - способность совершенно и в полном объеме погашать свои финансовые обязательства. Чаще говорят о платежеспособности предприятия, но о ликвидном балансе.

Кроме расчетов абсолютных значений по анализу ликвидности следует рассчитать относительный показатель ликвидности.

Таблица 1- Относительные показатели для анализа финансового показателя

№ п/п	Наименование показателя	Методика расчета	Характеристики, нормативное значение
1	Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал)	A1/(П1 + П2)	Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть текущих обязательств организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств. Его нормальное значение - в интервале 0,2-0,3.
2	Коэффициент срочной ликвидности(	(A1 + A2)/(П1 + П2)	Коэффициент срочной ликвидности показывает, какую часть текущих обязательств организация может погасить не только за счет денежных средств, но и за счет срочной ожидаемых поступлений за отгруженную продукцию, выполненные работы или оказанные услуги. Его нормальное значение - в интервале 0,8 -1, если больше 2-х - свидетельствует о нерациональном вложении средств
3	Коэффициент текущей ликвидности (Ктл)	(А1 + А2 + АЗ)/(П1 + П2)	Коэффициент текущей ликвидности текущей показывает, какую часть текущих обязательств организация может погасить с привлечением всех оборотных активов. Его нормальное значение > 2.
4	Коэффициент общей Ликвидности (Кол)	(AI +0,5 A2 + 0,3A3)/ (П1 + 0,5П2 + 0,3П3)	Комплексная оценка ликвидности. Используют понижающие коэффициенты. По нормативным значениям общая ликвидность предприятия должна быть больше 1.

 

Сравнивая темпы роста коэффициентов текущей и промежуточной ликвидности, можно сделать определенные выводы.

Опережающие темпы роста коэффициента текущей ликвидности по сравнению с темпами роста коэффициента промежуточной ликвидности свидетельствуют о быстром росте запасов и о замедлении оборота капитала. Высокий показатель промежуточной ликвидности может быть вызван неэффективным использованием денежных средств, аккумуляцией их на счетах в банках или увеличением объема дебиторской задолженности.

Платежеспособность предприятия считается нормальной, если оно в каждый момент только за счет денежных средств может погасить не менее 15 - 20% имеющейся задолженности. Низкая ликвидность баланса является сигналом о возникновении трудностей с погашением задолженности.

 

1.3.2. Основы анализа финансовой устойчивости

Устойчивость - это залог стабильности предприятия. Как правило, устойчивое предприятие платежеспособно.

Финансовую устойчивость оценивают, опираясь на абсолютные и относительные показатели.

Абсолютные показатели- это состояние финансовых запасов, а также источники, покрывающие их.

В процессе работы предприятия его запасы постоянно пополняются путем использования оборотных и заемных средства (различные кредиты и займы). Для того чтобы узнать источники, формирующие запасы, нужно располагать информацией о наличии собственных денег у предприятия, о наличии источников, из которых предприятие берет заемные средства. Следует принимать во внимание размер основных источников, из которых формируются запасы (собственные источники финансирования, недостатки или излишки оборотных средств, величину этих источников покрытия).

Относительные показатели предоставляют аналитикам основу для исследования. Работа c относительными показателями финансовой устойчивости - аналитический метод.

 

Таблица 2 - Коэффициенты финансовой устойчивости организации

Показатель	Алгоритм расчета	Оптимальное значение	Характеристика
Коэффициент финансовой независимости (Коэффициент автономии)	(Величина собственных источников)/(всего источников) (П1+П2+ ПЗ+П4)/П4	>0,5	Удельный вес собственных источников в общей сумме источников финансирования
Коэффициент капитализации	(Долгосрочные источники +краткосрочные источники)/величину собственных источников (П1 + П2 + ПЗ)/П4	<1	Сколько заемных средств в организации привлекли на 1 рубль, вложенных в собственные средства
Коэффициент Мобильности (маневренности собственного оборотного капитала)	Мобильные средства / всего средств ((ПЗ + П4) - А4) / П4	0,6	Показывает долю собственных оборотных средств в собственном имуществе организации
Коэффициент финансирования	Собственные источники/долгосрочные + краткосрочные источники П4 /(П1 + П2 + ПЗ)	>1	Какая часть деятельности организации финансируется за счет собственных средств, а какая за счет заемных
Коэффициент финансовой устойчивости	(Долгосрочные заемные +собственные источники)/ общая величина источников (ПЗ+П4)/(П1 + П2 + ПЗ+П4)	0,8-0,9 <0,75	Характеризует, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников
Коэффициент обеспеченности запасов и затрат источниками финансирования	(Собственные источники –внеоборотные активы)/запасы и затраты	>0,6-0,8	Показывает степень Обеспеченности устойчивыми источниками запасов и затрат

 

1.3.3. Оценка финансовой устойчивости с помощью анализа абсолютных показателей.

Абсолютные (количественные) показатели финансовой устойчивости характеризуют степень обеспеченности запасов и затрат собственными источниками их формирования, наличием долгосрочных источников формирования, а также общей величиной основных (нормальных) источников их формирования.

Таблица 3 - Алгоритм расчета абсолютных показателей, которые характеризуют собственные средства и запасы

Показатели, расчет по балансу	Алгоритм расчета и пояснения
Расчет собственных оборотных средств (1. СОС =СК – ВА = стр. 1300 – стр.1100	Расчет, принятый в отечественной экономической литературе, более точно отвечает определению СОС
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников (СОС+ДП), данный показатель часто принимают за СОС при применении МСФО. В отечественной практике СОС считают по 3-й формуле, расчет имеет вид: (СОС+ДП)=стр.1300 — стр.1100+1400	СОС + ДП Собственные оборотные и долгосрочные заемные средства
Наличие собственных, долгосрочных и краткосрочных заемных источников: (СОС + ДП +КП))=(стр.1300 — стр.1100+ стр.1400+1 стр.500)	СОС + ДП +КП Собственные оборотные средства, долгосрочные и краткосрочные заемные средства
Сумма запасов и затрат З = стр.1210+стр.1220	Сумма запасов и затрат в незавершенном производстве, к ним следует добавить актив по непредъявленному бюджету НДС. Затраты в незавершенном производстве в действующей форме баланса отдельной строкой не выделяют, а относят в запасы. Но термин «затраты» присутствует в экономической литературе

 

В соответствии с обеспеченностью запасов собственными и заемными средствами различают четыре типа финансовой устойчивости:

1. Абсолютная финансовая устойчивость (З<COC);

При абсолютной финансовой устойчивости запасы и затраты покрываются собственными оборотными средствами, и предприятие не зависит внешних источников. СОС рассчитываем по 3-й формуле, приведенной в таблице.

2. Нормальная финансовая устойчивость (COC<З<COC+ДП);

Данное соотношение показывает, что сумма запасов и затрат превышает сумму собственных оборотных средств, но меньше суммы собственных оборотных и долгосрочных заемных источников. Для покрытия запасов и затрат используются собственные и привлеченные средства долгосрочного характера.

3. Неустойчивое финансовое состояние (СОС+ДП<З<COC+ДП+КП);

При неустойчивом финансовом состоянии для покрытия запасов и затрат используются собственные и привлеченные средства долгосрочного и краткосрочного характера. Данное соотношение показывает, что сумма запасов и затрат превышает сумму собственных оборотных и долгосрочных заемных источников, но меньше суммы собственных оборотных, долгосрочных и краткосрочных заемных источников. При неустойчивом финансовом состоянии возрастает риск неплатежеспособности. Тем не менее, сохраняется возможность восстановления равновесия за счет дополнительного привлечения собственных средств, сокращение дебиторской задолженности и ускорения оборачиваемости запасов.

4. Кризисное финансовое состояние

Пределом финансовой неустойчивости является кризисное состояние организации. Кризисное финансовое состояние характеризуется ситуацией, когда сумма запасов и затрат превышает общую сумму нормальных (обоснованных) источников финансирования. Кризисное финансовое состояние характеризуется неравенством.

 Данная ситуация означает, что предприятие не может вовремя расплатиться со своими кредиторами и может быть объявлено банкротом, поскольку денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, дебиторская задолженность организации и прочие оборотные активы не покрывают его кредиторской задолженности и прочие краткосрочные пассивы. При кризисном и неустойчивом финансовом состоянии устойчивость может быть восстановлена путем обоснованного снижения уровня запасов и расходов переводом их в денежную форму.

Для оценки финансовой устойчивости применяют методику расчета трехкомпонентного показателя типа финансовой ситуации.

Трем показателям наличия источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования.

1. Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (ФС), определяемый как разница между наличием собственных оборотных средств и величиной запасов и затрат

ФС=СОС-3иЗ,

2. Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат (ФД), определяемый как разница между наличием собственных и долгосрочных заемных источников и величиной запасов

ФД= (СОС+ДП) – 3иЗ,

3. Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников ля формирования запасов и затрат (ФО), определяемый как разница между общей величиной основных источников и величиной запасов

С помощью данных показателей можно определить трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации.

Таблица 3 - Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации.

Финансовая ситуация	Определение финансового состояния
	Абсолютная устойчивость	Нормальная устойчивость	Неустойчивое состояние	Кризисное состояние
Показатели	S=(1; 1; 1).	S=(0; 1; 1)	S=(0; 0; 1).	S=(0; 0; 0).
ФС	>0	<0	<0	<0
ФД	>0	>0	<0	<0
ФО	>0	>0	>0	<0

 

Выделяют четыре типа финансовых ситуаций, определяемые трехкомпонентный показателем S

1. Абсолютная финансовая устойчивость отвечает следующим условиям

ФС>0, ФД> 0, Ф0>0; трехкомпонентный показатель равен: S= (1; 1; 1).

2. Нормальная финансовая устойчивость гарантирует платежеспособность предприятия

ФС< 0, ФД >0, ФО>0; трехкомпонентный показатель равен:S=(0; 1; 1).

3. Неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности предприятия. При данном типе финансовой ситуации сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств

ФС< 0, ФД<0, ФО >0; трехкомпонентный показатель равен:S=(0; 0; 1).

4. Кризисное финансовое состояние, при котором предприятие полностью зависит от заемных источников финансирования. Собственного капитала, долго- и краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материально-производственных запасов. Пополнение запасов осуществляется за счет средств, образующихся в результате погашения кредиторской задолженности

ФС< 0, ФД<0, ФО< 0; трехкомпонентный показатель равен:S=(0; 0; 0).

Для оценки зависимости по каждой составляющей активов компании и

имуществу в целом используются различные коэффициенты финансовой устойчивости (Таблица 2). Сущность коэффициента финансовой устойчивости состоит в том, что с его помощью компания может определить свою зависимость от кредиторов и узнать о своей платежеспособности. С помощью данных показателей компания сумеет грамотнее выстроить свою кредитную политику в соответствии с поставленными целями и нынешним финансовым положением.

 

1.1.3. Методика оценки эффективности использования основных средств

Показатели основных средств позволяют судить об их количественной доле в общем составе элементов экономики предприятия. Суждение же о том, как хозяйствование этими фондами (качественная сторона) влияет на изменение его экономики и структуры, можно получить только из рассмотрения системы показателей.

Первая группа — обобщающие показатели, позволяющие судить о степени использования основных средств. Наиболее важный из них — фондоотдача (Фо). Он определяется по формуле

 

, (1)

 

где В — годовая выручка от реализации продукции, руб.;

Ф — среднегодовая стоимость основных средств, руб.

Фондоотдача показывает, какова общая отдача от использования каждого рубля, вложенного в ОС, т.е. насколько эффективно это вложение средств.

Среднегодовая стоимость ОС определяется по формуле:

 

                                (2)

 

Ф₁ — стоимость ОС на начало года, руб.;

Фв — стоимость вводимых в течение года ОС, руб.;

Фвыб — стоимость выбывающих в течение года ОС, руб.;

К — количество полных месяцев функционирования ОС в течение года.

Обратной величиной фондоотдачи является показатель фондоемкости продукции (Фе), которым характеризуется стоимость основных средств, приходящихся на единицу продукции, руб.:

 

                                                   (3)

 

Рост показателя фондоотдачи и снижение фондоемкости продукции свидетельствуют об улучшении использования основных средств и наоборот.

Коэффициент износа (Ки) различных видов или групп основных средств рассчитывается следующим образом:

 

                                                 (4)

 

где Фи — стоимость износа тех же основных средств, что и при расчете Ки;

Фп — первоначальная стоимость всех или отдельных видов, групп основных средств.

Вторая группа – показатели, позволяющие судить и оценивать состав и структуру основных средств.

Коэффициент обновления основных средств (Кобн) рассчитывается так:

 

                                            (5)

 

где Фввед — стоимость вновь введенных основных средств за определенные период;

Фкг — стоимость основных средств на конец того же периода.

Коэффициент выбытия основных средств (Квыб) определяется следующим образом:

 

                                                 (6)

 

где Фвыб — стоимость выбывающих основных средств за определенные период;

Фнач — стоимость основных средств на начало того же периода.

Коэффициент прироста основных средств (Крост) рассчитывается по формуле:

 

                                         (7)

 

где Фвыб — стоимость выбывших основных средств за определенный период.

Для повышения эффективности использования основных средств необходимо повышение степени их загрузки, особенно их активной части, обновление средств (об этом можно судить по изменению вышеназванных коэффициентов), использование прогрессивного оборудования, современных технологий и квалифицированных работников, совершенствование организации и управления производством.