Анализ денежной системы Республики Беларусь на современном этапе

 

На современном этапе объем широкой денежной массы в Беларуси составил 160,7 триллиона, за весь 2012 год ШДМ выросла на 49,5 триллиона (или 44,6%), хотя по планам Национального банка в течение года рост объема ШДМ должен был составить не более 24% (на 1 января 2013 года).

ШДМ в декабре выросла на 3%, в ноябре - на 3,2%, в октябре рост составил 0,2%, а месяцем ранее - 1,1%. В декабре определяющее влияние на рост ШДМ оказало резкое увеличение средств в нацвалюте на счетах юрлиц и рост наличных денег в обращении.

Также в декабре сохранился прирост срочных депозитов физлиц как в белорусских рублях, так и в инвалюте. Юрлица значительно уменьшили срочные депозиты в нацвалюте, но увеличили валютные вклады.

По итогам года определяющее влияние на рост денежной массы оказал рост валютных депозитов (49,4% прироста ШДМ), депозитов в нацвалюте (40%) и наличных денег в обращении (9,3%). Доля валютных депозитов в ШДМ составила 54,9% на 1 января 2013 года против 57,3% на 1 января 2012 года.

Объем наличных денег обращении составил на 1 января 2013 года Br11 трлн 307,3 млрд, увеличившись за год на 68,5% (в декабре рост на 10,6% после роста на 5,1% в ноябре). Его доля в структуре денежной массы на 1 января 2013 года составила 7% против 6,6% на 1 декабря и 6% на 1 января 2012 года.

Активная рублевая денежная масса на 1 января 2013 года составила Br34 трлн 438,2 млрд, увеличившись за год на 69,3%.

В декабре агрегат вырос сразу на 19,2% после увеличения на 6,3% в ноябре. Рост М1 связан с увеличением переводных депозитов в декабре на 24% (до Br23 трлн 130,9 млрд на 1 января) после роста на 6,3% в ноябре и сокращения в октябре на 13,4%. Доля М1 в структуре ШДМ на 1 января 2013 года выросла до 21,4% с 18,3% на 1 января 2012 года. Рублевая денежная масса, которая, также включает срочные рублевые депозиты, средства населения и юрлиц в рублевых ценных бумагах, за минувший год выросла на 57,2% (за декабрь рост на 8,2% после роста на 6% в ноябре) - до Br68 трлн 137,1 млрд на 1 января 2013 года.

Таким образом, в декабре за счет увеличения рублевых депозитов и наличности усилилась ноябрьская тенденция расширения рублевой денежной массы после ее сжатия в течение двух предыдущих месяцев.

Основными видами денег, находящихся в обращении и обслуживающих наличное денежное обращение, являются:

−  бумажные знаки стоимости, то есть кредитные деньги;

−  казначейские билеты;

−  разменные монеты.

Эмиссионный механизм включает в себя порядок выпуска и изъятия денег из оборота, денежной эмиссии и обеспечения выпускаемых в оборот денежных знаков. В соответствии с этим поступление новых денежных знаков (безналичных и наличных) в хозяйственный оборот возможно только в результате проведения банками кредитных операций.

«Исключительное право выпуска наличных денег принадлежит центральному банку. Эмиссию банкнот и монет в форме выпуска их в обращение НБ РБ осуществляет путем продажи банкам через свои расчетно-кассовые центры» [20, с.87].

Безналичные деньги выпускаются коммерческими банками в процессе совершения кредитных операций. При этом центральный банк поддерживает коммерческие банки ресурсами, рефинансирует их в целях поддержания ликвидности и для устойчивости денежного обращения.

Так, в Беларуси предусмотрены мероприятия, включенные в проект Государственной программы развития в РБ системы безналичных расчетов по розничным платежам с использованием современных электронных платежных инструментов и средств платежа на 2012 - 2015 годы, направлены на развитие в системы безналичных расчетов с использованием банковских пластиковых карточек, электронных денег и других платежных инструментов, повышение качества банковского обслуживания населения.

Эмиссия карточек в Республике Беларусь на 1 июля 2012 составила 9,8 млн. единиц, количество организаций торговли (сервиса), в которых установлены платежные терминалы для совершения безналичной оплаты товаров (услуг), достигло 31232, а количество установленных в них платежных терминалов - 48201 (на 1 января 2012 было 9,9 млн. единиц, 25747 организаций, 40729 платежных терминалов соответственно).

Незначительное снижение количества карточек в обращении в течение первого полугодия 2012 года обусловлено тем, что в случаях эмиссии к карт-счету в рамках "зарплатных" проектов двух карточек - карточки внутренней платежной системы "БелКарт" и карточки международной платежной системы VISA либо MasterCard при истечении срока действия карточки международной платежной системы по желанию клиента к "зарплатному" карт-счету сохраняется только одна карточка системы "БелКарт".

На 1 июля 2012 доля карточек системы "БелКарт" в эмиссии карточек составила 47%, карточек международных платежных систем - 53%, в том числе системы VISA - 37%, системы MasterCard - 16% (на 1 января 2012 указанные показатели составляли 44 и 56 процентов, в том числе 38 и 18 процентов соответственно).

Доля безналичных операций в операциях с банковскими пластиковыми карточками на 1 июля 2012 составила 61,3 процента по количеству операций и 18,9 процента по сумме операций (на 1 января 2012 указанные показатели составили 56,1 и 15,7 процента соответственно).

По данным Национального статистического комитета Республики Беларусь на 01.07.2012 доля безналичного денежного оборота в розничном товарообороте организаций розничной торговли составила 12,3 процента (на 1 января было 9,5 процента). Одной из важнейших целей деятельности Национального банка Республики Беларусь «является защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам, а также регулирование денежного обращения» [16, с.23].

В течение первого десятилетия XXI в. национальный режим валютного регулирования претерпел качественные изменения благодаря улучшению ситуации на внутреннем валютном рынке, а также отдельных макроэкономических индикаторов.

Прежде всего, необходимо отметить, что в сентябре 2000 г. Национальный банк от множественной системы курсов перешел к установлению единого валютного курса, что явилось на тот момент одним из важных достижений денежно-кредитной и экономической политики в целом.

Выравнивание курса белорусского рубля положительно отразилось на росте предложения иностранной валюты со стороны резидентов на внутреннем валютном рынке.

И только после этого знакового события Национальный банк начал проводить политику, связанную с либерализацией регулирования валютного режима страны. С 2007 г. по 2010 г. реформирование валютного законодательства проводилось постепенно и касалось тех операций, которые в большинстве случаев оставались незаметными для бизнеса и несущественными с точки зрения приобретения экономическими субъектами определенных стимулов для собственного развития.

В начале 2007 г. возник ряд проблемных вопросов, связанных с поставками энергоносителей в республику, что привело к кратковременному повышению спроса на иностранную валюту со стороны субъектов хозяйствования и населения.

В связи с этим, а также в целях сокращения оттока финансовых ресурсов из страны Национальный банк ужесточил ограничения, направленные на уменьшение лимита суммы проводимых резидентом авансовых платежей в пользу одного нерезидента с 3 000 000 до 500 000 долл. США в эквиваленте без разрешения Национального банка.

«Национальный банк также ограничил доступ субъектов хозяйствования к приобретению иностранной валюты на валютном рынке страны (только с разрешения регулятора) для предоставления финансовых займов нерезидентам на срок до 180 дней (данная валютная операция на тот момент являлась текущей и осуществлялась без ограничений).

Данное обременение, возможно, оказало эффективное воздействие в части сокращения спроса на иностранную валюту на внутреннем валютном рынке со стороны субъектов хозяйствования, а вот на отток финансовых ресурсов из банковской системы никак не повлияло» [21, с.126].

Совершенствование валютного законодательства осуществлялось в соответствии со сложившимися экономическими условиями. Принят Закон Республики Беларусь от 3 июня 2009 года ”О внесении изменений и дополнений в Закон Республики Беларусь ”О валютном регулировании и валютном контроле“ (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 2009 г., № 145, 2/1575),предусматривающий принципиально иной подход к отнесению валютных операций, проводимых между резидентами и нерезидентами, к текущим валютным операциям либо валютным операциям, связанным с движением капитала.

В целях оперативного регулирования и обеспечения стабильной ситуации на внутреннем валютном рынке был принят Указ Президента Республики Беларусь от 12 мая2009 г. № 240 “О некоторых вопросах в области валютного регулирования” (далее - Указ).

«Указ предоставил Национальному банку оперативную возможность по установлению размера обязательной продажи иностранной валюты на внутреннем валютном рынке Республики Беларусь, а также по регулированию отдельных текущих валютных операций с целью ограничения оттока валютных средств из страны» [1, с.7].

Летом 2009 года были внесены поправки в Закон, которые предусматривают принципиально иной подход отнесения валютных операций, проводимых между резидентами и нерезидентами, к текущим валютным операциям либо к валютным операциям капитального характера. Белорусский рубль сегодня можно считать свободно конвертируемой валютой, потому что в белорусских обменных пунктах и банках его можно обменять на российский рубль, на доллар, на евро и на другие валюты. Но это еще не значит, что наш рубль действительно является свободно конвертируемой валютой.

Обеспечение стабильности обменного курса белорусского рубля и его конвертируемости - приоритетные цели политики Национального банка. В ходе ее реализации было снято множество ограничений, действующих как на наличном, так и на безналичном сегментах валютного рынка: отменены ограничения по размерам сделок на пунктах обмена валют, по операциям нерезидентов и некоторые другие.

Денежная система в Республике Беларусь представляет собой форму организации денежного обращения, сложившаяся исторически и закрепленная конституцией или законодательством. Она включает в себя денежную единицу, масштаб цен, виды денег, порядок эмиссии денег и их обращения, государственный аппарат, осуществляющий регулирование денежного обращения.

 

Заключение

 

В результате проведенного исследования были получены следующие выводы. В эволюции денег существовали самые различные этапы:

металлические деньги

бумажные деньги

кредитные деньги

электронные деньги.

Деньги являются показателем ценности товаров и услуг, любого явления, которое можно оценить. Сущность денег в ценности товарных ресурсов, в воплощении ценности как некоего эталона.

Принятый в мире научный подход к деньгам рассматривает их сущности связанные с характерными свойствами (возможность их обмена на любой товар и измерения стоимости чего-либо). Говоря о деньгах и их сущности, следует учитывать их функцию меры стоимости, средства обращения, платежа, аккумуляции и сбережения.

А также следует рассматривать понятие мировых денег (совокупность всех валют, средств и т.д., которые используют при международных платежах). Важно грамотно систематизировать деньги по функционально-видовому фактору.

По этим параметрам денежные средства разделяют на два основных вида: наличные и безналичные. Наличные денежные средства классифицируются на бумажные (казначейские билеты, ассигнации), кредитные (векселя, банкноты, чеки) и разменные монеты.

Безналичные денежные средства (записи на банковских счетах) распределяются на кредитные пластиковые карты, платежные пластиковые карты, электронная валюта. В историческом разрезе деньгам присвоена эволюционирующая сущность. Поэтапная схема изменений денежных средств выглядит таким образом: товарные, металлические деньги - заменители действительных денег - бумажные, кредитные.

Необходимо отметить, что существует две основные теории, которые раскрывают понятие денег их сущность: рационалистическая и эволюционная. Согласно первой теории о деньгах свидетельствует то, что они возникли как средство соглашения между людьми.

По этой концепции деньги - договор между сторонами, а значит имеют субъективно-психологическое значение. Определение деньгам приводиться как договорная условность в социуме, без которой невозможно построить, удерживать и развивать полноценные финансово-экономические отношения в обществе. Бесспорно, что это искусственно созданная единица для облегчения и комфортного существования человечества.

Следует отметить, что драгоценные вышеупомянутые металлы не являются деньгами сами по себе, а всего лишь «перетягивают» на себя, их функции. Причем такое явление как долг - он тоже относится к денежной сущности. Тот же смысл имеет понятие «услуга». Рассматривая развивающуюся быстрыми темпами рыночную экономику в Беларуси понятно, что она требует определенной системы денежных отношений. Необходимость их регулирования, обуславливает возникновение кредитно-денежных институтов в лице банков. Они играют значительную роль в денежной системе государства, и являют собой один из главных органов контролирующих денежное обращение. Через банк осуществляются посреднические функции и функции регулирования денежного оборота.

Эмиссионная функция Центрального банка - старейшая и одна из наиболее важных его функций. Хотя в современных условиях наличные деньги менее важны, чем безналичные, банкнотная эмиссия центральных банков сохраняет свое значение, поскольку наличные деньги по-прежнему необходимы для значительной части платежей и обеспечения ликвидности кредитной системы, которая должна иметь средства окончательного погашения долговых обязательств.