Методика расчета экономической эффективности бурения бокового ствола в скважине

1 Выручка от реализации продукции.

В=Ц_н·Q_н, (42)

 

где В- выручка от реализации нефти, добытой из бокового ствола, тыс. руб.;

Ц_н – цена реализации без НДС, тыс. руб./т;

Q_н – объем добычи нефти из бокового ствола, тыс. т.

2 Эксплуатационные затраты на добычу нефти.

Эксплуатационные затраты рассчитываются в соответствии с нормативами текущих затрат и объемными технологическими показателями, представленными в таблицах 34 и 35. Нормативы эксплуатационных затрат рассчитываются на основе калькуляции затрат на добычу нефти за период (квартал), предшествующий планируемым технологическим показателям (таблица 33).

2.1 Затраты на энергию по извлечению нефти.

З_э=N_н·Q_н, (43)

где N_ж – удельный норматив условно-переменных затрат на энергию по извлечению нефти, руб./т;

Q_н – объем добычи нефти, тыс. т.

2.2 Затраты на закачку воды.

З_ппд=N_ппд·Q_н, (44)

 

где N_ппд – удельный норматив условно-перемнных затрат на закачку воды, приходящейся на 1 тонну добычи нефти, тыс. руб./т;

Q_н – объем добычи нефти, тыс. т.

2.3 Затраты на сбор и транспорт нефти.

З_т=N_т·Q_н, (45)

 

где N_т – удельный норматив условно-переменных затрат на сбор и транспорт нефти, тыс. руб./т.

2.4 Затраты на технологическую подготовку нефти.

З_п=N_п·Q_н, (46)

 

где N_п – удельный норматив условно-переменных затрат на технологическую подготовку нефти, тыс. руб./т.

2.5 Затраты на содержание и обслуживание оборудования.

З_с=N_с·n, (47)

 

где N_с – удельный норматив затрат на содержание и эксплуатацию оборудования, тыс. руб./скв;

n – количество действующих скважин на 01.01.2004 года.

2.6 Общехозяйственные расходы.

З_х=N_х·n, (48)

 

где N_х – удельный норматив общехозяйственных расходов, приходящихся на одну скважину, тыс. руб./скв.

2.7 Суммарные текущие затраты.

З= З_эt+ З_ппд+ З_т+ З_п+ З_с+ З_х (49)

 

3 Налоги и платежи, входящие в себестоимость.

3.1 Налог на пользование природными ресурсами.

Н_р=h_р· Q_н, (50)

 

где h_р – ставка налога на пользование природными ресурсами (340 руб./т).

3.2 Социальные отчисления.

Н_с=ЗП_ср·12·Ч·n·h_с, (51)

 

где ЗП_ср – среднемесячная зарплата работников, тыс. руб.;

12 – количество месяцев в году;

Ч – удельная численность работников, чел./скв;

n – количество скважин с БС;

h_с – ставка налога (36,5%).

3.3 Плата на содержание дорог.

П_д=h_д· В, (52)

 

где h_д – ставка налога (0,1%).

3.4 Прочие отчисления.

П_п=h_п·Ф_скв, (53)

 

где h_п – суммарная ставка прочих отчислений (1,13%);

Ф_скв – стоимость скважины с БС, тыс. руб.

3.5 Всего платежей и налогов.

Н= Н_р+ Н_д+ Н_п+ Н_с, (54)

 

4 Суммарные текущие затраты с налогами и платежами.

З₁= З+ Н (55)

 

5 Амортизация основных фондов (скважины).

 

, (56)

 

где Ф_скв – стоимость скважиы с БС, тыс. руб.;

Н_а – годовая норма амортизации (6,7%).

Амортизация включается в состав затрат на добычу только для определения налогооблагаемой базы, а при формировании потока денежных средств не учитывается.

6 Всего затрат.

З₂ = З₁+А (57)

 

7 Прибыль от реализации.

Прибыль от реализации – это совокупный доход предприятия, который определяется как разница между выручкой от реализации продукции и эксплуатационными затратами, включающими амортизационные отчисления и налоги, входящие в себестоимость, с вычетом налога на добавленную стоимость.

 

П_реал=В-З₂ (58)

 

8 Балансовая прибыль.

П_бал=П_реал+П_пр+П_вр, (59)

 

где П_пр – прочая прибыль, П _пр=0 руб.;

П_вр – внереализационная прибыль, П_вр =0 руб.

9 Налог на имущество.

Н_им=h_им·Ф_остt, (60)

 

где h_им – ставка налога (2%);

Ф_остt – остаточная стоимость основных фондов в t‑году, тыс. руб.

Ф_остt=Ф_осн-ΣА_t, (61)

 

где Ф_осн – стоимость основных фондов, тыс. руб.;

ΣА_t – сумма амортизационных отчислений скважин предшествующих периодов, тыс. руб.

10 Налогооблагаемая прибыль.

П_но=П_реал-Н_им (62)

 

11 Налог на прибыль.

Н_пр=h_пр·П_но, (63)

где h_пр – ставка налога (24%).

12 Чистая прибыль.

П_ч=П_но-Н_пр (64)

 

13 Эффективность инвестиций.

13.1 Чистый поток денежных средств.

Чистый поток денежных средств является результатом притока и оттока реальных денег на каждом шаге проекта (мероприятия).

Источником притока денежных средств является выручка от реализации продукции. Отток реальных денег – это издержки в составе себестоимости, налоги, отражающиеся на финансовом результате, и инвестиции в мероприятие.

 

ЧПД=(В_t-С_t-Т_t) – l_t, (65)

 

где В_t – выручка от реализации продукции в t‑году, тыс. руб.;

С_t – издержки в составе себестоимости в t‑году, тыс. руб.;

Т_t – сумма налогов в t‑году, тыс. руб.;

l_t – затраты на зарезку бокового ствола, тыс. руб.

13.2 Аккумулированный поток денежных средств

Накопление ежегодных значений чистого потока денежных средств образует аккумулированный поток денежных средств.

 

(66)

 

13.3 Чистый дисконтированный доход.

 

, (67)

 

где З_t^* – затраты в году t без капвложений и амортизации, тыс. руб.;

α_t – коэффициент дисконтирования;

К – капитальные вложения, тыс. руб.

13.4 Коэффициент дисконтирования.

 

, (68)

 

где Е – нормативный коэффициент эффективности капитальных вложений (норма дисконта), Е =0,1;

t_р – первый год расчетного периода, к которому приводятся стоимостные показатели.

13.5 Индекс доходности.

Индекс доходности (ИД) показывает, во сколько раз приведенный эффект превышает приведенные капвложения.

 

(69)

 

Если ИД >1, проект эффективен, если ИД <1 – проект неэффективен.

13.6 Срок окупаемости.

Срок окупаемости (Т_ок) – это период, начиная с которого все затраты (капитальные и текущие), связанные с мероприятием, покрываются суммарными результатами его осуществления.

Сначала определяется сумма дисконтированных остатков денежных средств (накопленных эффектов) – S_t. Из этого ряда последовательных значений накопленных эффектов выбирают два, удовлетворяющих условию S_t<K<S_t+1.

 

(70)

 

13.7 Внутренняя норма доходности.

Внутренняя норма доходности (ВНД) – это такая расчетная ставка нормы дисконта (Е_внд), при которой величина приведенных эффектов равна приведенным капвложениям, т.е. доход от инвестиций равен этим инвестициям и проект является окупаемым.

 

(71)

 

4.3.2 Расчет предполагаемого экономического эффекта по прогнозным данным эксплуатации скважины

Исходными данными для расчета экономической эффективности бурения бокового ствола в скважине №1554 являются прогнозные показатели работы скважины (таблица 34) и удельные нормативы затрат на на добычу 1 тонны нефти (таблица 35). Стоимость бурения бокового ствола в скважине №1554 составляет 2891,53 тыс. руб.

 

Таблица 34. Прогнозные показатели эксплуатации скважины №1554

Год	Дебит нефти, т/сут	Годовая добыча нефти, т	Накопленная добыча нефти, т
	6,14	1778,13	1778,13
	4,79	1329,72	3107,85
	3,54	981,63	4089,48
	2,64	733,85	4823,33
	2,11	586,39	5409,72
	1,94	539,24	5948,96

Таблица 35. Удельные нормативы затрат

Норматив затрат	Значение
Удельный норматив условно-переменных затрат на энергию по извлечению нефти на поверхность, руб./т	33,71
Удельный норматив условно-переменных затрат на поддержание пластового давления (на 1 т нефти), руб./т	102,70
Удельный норматив условно-переменных затрат на сбор и транспортировку нефти, руб./т	40,32
Удельный норматив условно-переменных затрат на технологическую подготовку нефти, руб./т	10,91
Удельный норматив затрат на содержание и эксплуатацию оборудования, тыс. руб./скв	427,96
Удельный норматив общехозяйственных расходов, тыс. руб./скв	100,69
Удельная численность работников, чел./скв	2,00
Среднемесячная зарплата работников, тыс. руб./мес	10,33

 

Таблица 36. Расчет себестоимости добычи нефти

Год	Стоимостная оценка добычи нефти, тыс. руб.	Текущие затраты, тыс. руб.
Затраты на электроэнергию, Зэ	Затраты на ППД, Зппд	Затраты на сбор и транспортировку нефти, Зт	Затраты на технологическую подготовку нефти, Зп	Затраты на содержание и экусплуатацию оборудования, Зс	Общехозяйственные расходы, Зх	Всего текущих затрат
	3067,05	59,94	182,60	71,69	19,40	427,96	100,69	862,27
	2292,53	44,80	136,49	53,59	14,50	427,96	100,69	778,02
	1692,23	33,07	100,75	39,55	10,70	427,96	100,69	712,73
	1264,43	24,71	75,28	29,55	8,00	427,96	100,69	666,19
	1010,85	19,75	60,18	23,63	6,39	427,96	100,69	638,61
	929,78	18,17	55,36	21,73	5,88	427,96	100,69	629,79
	2891,53	604,52	3,07	90,47	32,67	694,99	1557,27	193,73	1751,00	984,815
	2697,80	451,86	2,29	90,47	32,67	542,33	1320,36	193,73	1514,09	1139,27
	2504,06	333,54	1,69	90,47	32,67	424,01	1136,74	193,73	1330,47	1356,24
	2310,33	249,22	1,26	90,47	32,67	339,69	1005,88	193,73	1199,62	1636,58
	2116,60	199,24	1,01	90,47	32,67	289,71	928,32	193,73	1122,05	1914,77
	1922,87	183,26	0,93	90,47	32,67	273,73	903,52	193,73	1097,25	2035,72

Таблица 37

Расчет прибыли от реализации нефти

Год	Прибыль от реализации нефти (без НДС), тыс. руб.	Налог на имущество, тыс. руб.	Налогооблагаемая прибыль, тыс. руб.	Налог на прибыль, тыс. руб.	Чистая прибыль, тыс. руб.
	1316,05	57,83	1258,22	301,97	956,25
	778,43	53,96	724,48	173,87	550,60
	361,75	50,08	311,67	74,80	236,87
	64,81	46,21	18,60	4,46	14,14
	-111,20	42,33	-153,54	-36,85	-116,69
	-167,48	38,46	-205,94	-49,42	-156,51

 

Таблица 38. Расчет потока денежных средств

Годы	Инвестиции, тыс. руб.	Чистый поток денежных средств, тыс. руб.	Аккумулированный поток денежных средств, тыс. руб.	Коэффициент дисконтирования	Чистый дисконтированный доход, тыс. руб.	Накопленный чистый дисконтированный доход, тыс. руб.	Индекс доходности	Срок окупаемости, годы	Внутренняя норма доходности
	2891,53	-1741,55	-1741,55	1,00	-1381,75	-1381,75	1,05	3,95	0,25
	-	744,34	-997,21	0,91	883,79	-497,96
	-	430,60	-566,61	0,83	459,08	-38,88
	-	207,87	-358,74	0,75	194,25	155,37
	-	77,05	-281,69	0,68	56,37	211,73
	-	37,22	-244,47	0,62	16,30	228,04

 

Расчет предполагаемого экономического эффекта от бурения бокового ствола в скважине №1554 в 2004 году показывает, что при прогнозных значениях добычи нефти и при неизменных базисных ценах 2003 года проект является эффективным. Срок окупаемости проекта – 3,95 года, индекс доходности > 1, чистый дисконтированный доход составляет 228,04 тыс. руб., внутренняя норма доходности равна 0,25 и больше нормы дохода на вкладываемый капитал (Е=0,1).

Затраты на данное мероприятие оправданы и можно ставить вопрос о внедрении этого инвестиционного проекта.