Анализ себестоимости отдельных видов продукции

Для более глубокого изучения причин изменения себестоимости анализируют отчетные калькуляции по отдельным изделиям, сравнивают фактический уровень затрат на единицу продукции с плановым и данными прошлых периодов, других предприятий в целом и по статьям затрат.

Влияние факторов первого порядка на изменение уровня себестоимости единицы продукции изучают с помощью факторной модели

где C_i — себестоимость единицы i-гo вида продукции;
А_i — постоянные затраты, отнесенные на i-й вид продукции;
b_i — переменные затраты на единицу i-гo вида продукции;
<vbПi — объем выпуска i-гo вида продукции_.
Зависимость себестоимости единицы продукции от данных факторов показана на рис. 11.5.</vbП

_{Используя эту модель и данные табл. 11.8, произведем расчет влияния факторов на изменение себестоимости изделия А методом цепной подстановки.}

Таблица 11.8. Исходные данные для факторного анализа себестоимости изделия А
Показатель	По плану	Фактически	Отклонение от плана
Объем выпуска продукции (VBП), шт.	10 000	13 300	+3 300
Сумма постоянных затрат (А), тыс. руб.	12 000	20 482	+8 482
Сумма переменных затрат на одно изделие (b), руб.	2 800		+460
Себестоимость одного изделия (С), руб.	4 000		+800

Общее изменение себестоимости единицы продукции составляет

ΔСобш = С1 – С0 = 4 800 - 4 000 = +800 руб.,

в том числе за счет изменения:

а) объема производства продукции

ΔСVBП = Сусл1 –С0 = 3 700 - 4 000 = -300 руб.;

б) суммы постоянных затрат

ΔСа= Сусл2 - Сусл1 = 4 340 - 3 700 = +640 руб.;

в) суммы удельных переменных затрат

ΔСb = С1 - Сусл2 = 4 800 - 4 340 = +460 руб.

_{Аналогичные расчеты делают по каждому виду продукции (табл. 11.9).}

Таблица 11.9. Расчет влияния факторов первого порядка на изменение себестоимости отдельных видов продукции
Вид продукции	Объем производства продукции, шт.	Постоянные затраты на весь выпуск продукции, руб.	Переменные затраты на единицу продукции, руб.
t0	t1	t0	t1	t0	t1
А	10 000	13 300	12 000 000	20 482 000	2 800	3 260
Б	10 000		7 500 000	5 700 000	1 850	2 100
И т. д.

 

Окончание табл. 11.9
Вид продукции	Себестоимость изделия, руб.	Изменение себестоимости, руб.
t0	усл1	усл2	t1	общее	В том числе за счет
объема выпуска	постоянных затрат	переменных затрат
А	4 000	3 700	4 340	4 800	+800	–300	+640	+460
Б	2 600	3 165	2 850	3 100	+500	+565	–315	+350
И т. д.

После этого более детально изучают себестоимость продукции по каждой статье затрат, для чего фактические данные сравнивают с данными плана, прошлых периодов, других предприятий (табл. 11.10).

Приведенные данные показывают рост по всем статьям затрат и в особенности по материальным затратам и заработной плате производственного персонала.

Аналогичные расчеты делаются по каждому виду продукции. Установленные отклонения по статьям затрат являются объектом факторного анализа. В результате постатейного анализа себестоимости продукции должны быть выявлены внутренние и внешние, объективные и субъективные факторы изменения ее уровня. Это необходимо для квалифицированного управления процессом формирования затрат и поиска резервов их сокращения.

Таблица 11.10. Анализ себестоимости изделия А по статьям затрат
Статья затрат	Затраты на изделие, руб.	Структура затрат, %
t0	t1	Δ	t0	t1	Δ
Сырье и основные материалы			+415	42,5	44,06	+1,56
Топливо и энергия			+80	7,5	7,92	+0,42
Заработная плата производственных рабочих			+115	14,0	14,06	+0,06
Отчисления на социальные нужды			+40	5,0	5,0	–
Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования			+30	10,5	9,38	–1,12
Общепроизводственные расходы			+45	7,5	7,19	–0,31
Общехозяйственные расходы			+10	6,0	5,21	–0,79
Потери от брака	–		+25	–	0,52	+0,52
Прочие производственные расходы			+16	4,0	3,66	–0,34
Коммерческие расходы			+24	3,0	3,0	–
Итого	4 000	4 800	+800			–
В том числе: переменные постоянные	2 800 1200	3 260 1540	+460 +340	70,0 30,0	67,9 32,1	–2,1 +2,1

 

 

№68 Анализ показателей платежеспособности: абсолютная и текущая ликвидность

 

Ликвидность баланса – это степень покрытия обязательств предприятия активами, срок превращения которых в денежные средства соответствует сроку погашения обязательств. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность предприятия. Основной признак ликвидности - формальное превышение стоимости оборотных активов над краткосрочными пассивами. И чем больше это превышение, тем более благоприятное финансовое состояние имеет предприятие с позиции ликвидности.

Актуальность определения ликвидности баланса приобретает особое значение в условиях экономической нестабильности, а также при ликвидации предприятия вследствие его банкротства. Здесь встает вопрос: достаточно ли у предприятия средств для покрытия его задолженности. Такая же проблема возникает, когда необходимо определить, достаточно ли у предприятия средств для расчетов с кредиторами, т.е. способность ликвидировать (погасить) задолженность имеющимися средствами. В данном случае, говоря о ликвидности, имеется в виду наличие у предприятия оборотных средств в размере, теоретически достаточном для погашения краткосрочных обязательств.

Для проведения анализа ликвидности баланса предприятия статьи активов группируют по степени ликвидности - от наиболее быстро превращаемых в деньги к наименее. Пассивы же группируют по срочности оплаты обязательств. Типичная группировка представлена в нижеприведенной таблице:

Таблица Группировка активов и пассивов баланса для проведения анализа ликвидности

Для оценки ликвидности баланса с учетом фактора времени необходимо провести сопоставление каждой группы актива с соответствующей группой пассива.

1) Если выполнимо неравенство А1 > П1, то это свидетельствует о платежеспособности организации на момент составления баланса. У организации достаточно для покрытия наиболее срочных обязательств абсолютно и наиболее ликвидных активов.

2) Если выполнимо неравенство А2 > П2, то быстро реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы и организация может быть платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит.

3) Если выполнимо неравенство А3 > П3, то в будущем при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей организация может быть платежеспособной на период, равный средней продолжительности одного оборота оборотных средств после даты составления баланса.)

4) Выполнение первых трех условий приводит автоматически к выполнению условия: A4<=П4

Выполнение этого условия свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости организации, наличия у нее собственных оборотных средств.

На основе сопоставления групп активов с соответствующими группами пассивов выносится суждение о ликвидности баланса предприятия

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:

· текущая ликвидность, которая свидетельствует о платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени: А1+А2=>П1+П2; А4<=П4

· перспективная ликвидность – это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей: А3>=П3; А4<=П4

· недостаточный уровень перспективной ликвидности: А4<=П4

· баланс не ликвиден: А4=>П4

Однако следует отметить, что проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является приближенным, более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов.

 

№69 Анализ структуры баланса с целью определения кредитоспособности организации

 

Финансовый анализ начинается с оценки структуры актива и пассива баланса предприятия. В ходе оценки структуры сопоставляются данные по валюте баланса на начало и на конец отчетного периода. При этом уменьшение валюты баланса соответствует сокращению предприятием хозяйственного оборота, что может негативно сказаться на платежеспособности предприятия.
При анализе структуры баланса определяют соотношение собственных и заемных средств, изменение отдельных статей баланса, представляющих значимость при оценке финансового состояния.

Для проведения финансового анализа используется система показателей, которая включает:

1.Коэффициент текущей ликвидности показывает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств в течение года. Это основной показатель платежеспособности предприятия. Коэффициент текущей ликвидности определяется по формуле:

К = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)

В мировой практике значение этого коэффициента должно находиться в диапазоне 1-2. Естественно, существуют обстоятельства, при которых значение этого показателя может быть и больше, однако, если коэффициент текущей ликвидности более 2-3, это, как правило, говорит о нерациональном использовании средств предприятия. Значение коэффициента текущей ликвидности ниже единицы говорит о неплатежеспособности предприятия.

2. Коэффициент быстрой ликвидности, или коэффициент «критической оценки», показывает, насколько ликвидные средства предприятия покрывают его краткосрочную задолженность. Коэффициент быстрой ликвидности определяется по формуле:

К = (А1 + А2) / (П1 + П2)

В ликвидные активы предприятия включаются все оборотные активы предприятия, за исключением товарно-материальных запасов. Данный показатель определяет, какая доля кредиторской задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных активов, т. е. показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам. Рекомендуемое значение данного показателя от 0,7-0,8 до 1,5.

3. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть кредиторской задолженности предприятие может погасить немедленно. Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывается по формуле:

К = А1 / (П1 + П2)

Значение данного показателя не должно опускаться ниже 0,2.

4. Для комплексной оценки ликвидности баланса в целом рекомендуется использовать общий показатель ликвидности баланса предприятия, который показывает отношение суммы всех ликвидных средств предприятия к сумме всех платежных обязательств (краткосрочных, долгосрочных, среднесрочных) при условии, что различные группы ликвидных средств и платежных обязательств входят в указанные суммы с определенными весовыми коэффициентами, учитывающими их значимость с точки зрения сроков поступления средств и погашения обязательств. Общий показатель ликвидности баланса определяется по формуле:

К = (А1 + 0,5*А2 + 0,3*А3) / (П1 + 0,5*П2 + 0,3*П3)

Значение данного коэффициента должно быть больше или равно 1.

5. Коэффициент обеспеченности собственными средствами показывает, насколько достаточно собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости. Он определяется:

K = (П4 - А4) / (А1 + А2 + А3)

Значение данного коэффициента должно быть больше или равно 0,1.

6. Коэффициент маневренности функционального капитала показывает, какая часть функционирующего капитала заключена в запасах. Если этот показатель уменьшается, то это является положительным фактом. Он определяется из соотношения:

K = А3 / [(А1+А2+А3) - (П1+П2)]

В ходе анализа ликвидности баланса каждый из рассмотренных коэффициентов ликвидности рассчитывается на начало и конец отчетного периода. Если фактическое значение коэффициента не соответствует нормальному ограничению, то оценить его можно по динамике (увеличение или снижение значения). Следует отметить, что в большинстве случаев достижение высокой ликвидности противоречит обеспечению более высокой прибыльности. Наиболее рациональная политика состоит в обеспечении оптимального сочетания ликвидности и прибыльности предприятия.

На основании полученных показателей банк определяет класс кредитоспособности клиента. Следует иметь в виду, что каждое предприятие имеет специфические особенности, поэтому делать окончательные выводы можно только на основании проведенного комплексного анализа всех коэффициентов.

С предприятиями разного класса кредитоспособности банк по-разному строит свои отношения

При этом независимо от стадии жизненного цикла, на котором находится предприятие, менеджмент вынужден решать задачу определения оптимального уровня ликвидности, поскольку, с одной стороны, недостаточная ликвидность активов может привести как к неплатежеспособности, так и к возможному банкротству, а с другой стороны, избыток ликвидности может привести к снижению рентабельности. В силу этого современная практика требует появления все более совершенных процедур проведения анализа и диагностики состояния ликвидности.

 

 

БЛОК ДИСЦИПЛИН СПЕЦИАЛИЗАЦИИ (ДС)