Глава 13. Финансовая устойчивость и платежеспособность страховой организации

В результате изучения материалов данной главы студенты должны:

знать

· сущность понятий и показателей финансовой устойчивости страховой организации: платежеспособность, маржа платежеспособности, фактический показатель платежеспособности, нормативный показатель платежеспособности, свободные активы;

Уметь

· рассчитывать показатели финансовой устойчивости страховой организации;

· определять факторы, влияющие на финансовое состояние страховой организации, и осуществлять поиск резервов повышения ее устойчивости;

Владеть

· методами оценки платежеспособности и приемами анализа финансовой устойчивости страховой организации;

· приемами поиска и анализа источников информации о финансовой устойчивости страховой организации.

13.1. Методические рекомендации

Содержание применяемых понятий и показателей

Для защиты интересов страхователей и других участников страхового рынка и гарантии исполнения обязательств страховщиком государство устанавливает требования к величине и составу собственного капитала страховщика, контролируя его достаточность через регулирование платежеспособности.

Финансовая устойчивость страховой организации — способность выполнять на любой момент времени принятые обязательства (как страховые, так и нестраховые), при воздействии на ее деятельность неблагоприятных факторов и изменении экономической конъюнктуры. 

Платежеспособность страховой организации — способность выполнять свои обязательства по страховым выплатам по договорам страхования при наступлении страховых случаев за счет средств страховых резервов и достаточного размера собственных свободных средств.

Маржа платежеспособности — расчетный показатель, определяемый как разность между стоимостью активов страховой организацией и ее страховыми обязательствами. Превышение активов страховщика над его обязательствами подтверждает наличие маржи платежеспособности, т.е. свободных от страховых обязательств активов или чистых активов страховщика.

В соответствии с п. 4 ст. 27 Закона «Об организации страхового дела в Российской Федерации» страховщики обязаны соблюдать требования Положения о порядке расчета страховщиками нормативного соотношения активов и принятых ими страховых обязательств, утвержденного приказом Минфина РФ от 2 ноября 2001 г. № 90н (далее по тексту — Положение). Действие Положения не распространяется на страховые медицинские организации, проводящие исключительно операции обязательного медицинского страхования.

Под нормативным соотношением между активами страховщика и принятыми им страховыми обязательствами понимается величина собственного капитала, которым должен обладать страховщик, исходя из специфики заключенных договоров и объема принятых страховых обязательств.

Под спецификой договоров страхования понимаются виды страхования жизни, страхования иного, чем страхование жизни, которые вправе осуществлять страховщик в соответствии с действующей лицензией.

Положение определяет требования к фактическому показателю платежеспособности и методику расчета нормативного показателя платежеспособности.

Расчет нормативного и фактического показателей платежеспособности производится на основании данных бухгалтерского учета и отчетности страховщика.

Фактический размер маржи платежеспособности (ФМП) включает в себя оплаченный уставный капитал, добавочный капитал, резервный капитал, нераспределенную прибыль за минусом непокрытых убытков, нематериальных активов и просроченной дебиторской задолженности, задолженности акционеров по взносам в уставный капитал, собственных акций, выкупленных у акционеров.

Нормативный размер маржи платежеспособности (НМП) определяется по максимальному значению одного из двух показателей:

· минимальной величины уставного (складочного) капитала (УК_min), установленной ст. 25 Закона «Об организации страхового дела в Российской Федерации»;

· суммы нормативного размера платежеспособности по страхованию жизни (НМП_сж) и нормативного размера платежеспособности по страхованию иному, чем страхование жизни (НМП_нж):

Таким образом, предусматривается различный порядок расчета норматива платежеспособности в зависимости от проводимых страховщиком видов страховых операций. Для обязательных видов страхования Положением (п. 8) установлен особый порядок расчета нормативного размера маржи платежеспособности.

Нормативный размер платежеспособности не может быть меньше минимальной величины уставного капитала и зависит от специфики договоров страхования. Минимальный размер уставного капитала, установленной п. 3 ст. 25 Закона «Об организации страхового дела в Российской Федерации»; с учетом Федерального закона от 22 апреля 2010 г. № 65-ФЗ «О внесении изменений в Закон Российской Федерации “Об организации страхового дела в Российской Федерации”», начиная с 2012 г. составляет следующие величины:

· страхование иное, чем страхование жизни, — 120 млн руб.;

· страхование жизни — 240 млн руб.;

· перестрахование — 480 млн руб.

Фактический размер маржи платежеспособности не должен быть меньше ее нормативного размера, в противном случае страховщик будет признан неплатежеспособным, а следовательно, нарушившим страховое законодательство. Это служит основанием для дачи предписания органом страхового надзора. Его неисполнение, т.е. непринятие страховщиком мер по обеспечению платежеспособности в сроки, установленные в предписании, влечет приостановление действия лицензии и ее отзыв.

Для признания положения страховщика финансово стабильным он должен обеспечить на конец отчетного года превышение фактического размера платежеспособности над его нормативным значением не менее чем на 30%:

Таким образом, в соответствии с Положением маржа платежеспособности как нормативный показатель, на который ФМП должна превышать НМП, равна 30%.

Характеристика финансового состояния страховой организации в зависимости от соотношения между фактическим и нормативным показателями платежеспособности представлено в табл. 13.1.

Таблица 13.1

Финансовое состояние в зависимости от соотношения между фактическим и нормативным показателями платежеспособности

Соотношение	Финансовое состояние страховой организации
ФМП ³ 1,3НМП	платежеспособное
НМП < ФМП < 1,3НМП	нестабильное
ФМП <[xlii] НМП	неплатежеспособное

Страховщики, не обеспечившие свою платежеспособность или 30%-ное превышение, представляют План оздоровления финансового положения с приложением расчета планируемого на конец каждого финансового года, в течение которых предполагается реализация плана, соотношения между фактическим и нормативным размерами платежеспособности.

План оздоровления финансового положенияпредставляет собой мероприятия, обеспечивающие платежеспособность на конец финансового года, в течение которого планируется его реализация. Он содержит конкретные мероприятия, способствующие стабилизации финансового положения, с указанием срока проведения мероприятий и суммы дохода (экономии), планируемой к получению. Планом оздоровления финансового положения могут быть предусмотрены такие мероприятия, как увеличение размера собственного капитала, в том числе уставного капитала, расширение перестраховочных операций, изменение тарифной политики, изменение структуры активов, сокращение расходов на ведение дела, изменение условий договоров страхования и т.п.