Заглавная страница Избранные статьи Случайная статья Познавательные статьи Новые добавления Обратная связь КАТЕГОРИИ: АрхеологияБиология Генетика География Информатика История Логика Маркетинг Математика Менеджмент Механика Педагогика Религия Социология Технологии Физика Философия Финансы Химия Экология ТОП 10 на сайте Приготовление дезинфицирующих растворов различной концентрацииТехника нижней прямой подачи мяча. Франко-прусская война (причины и последствия) Организация работы процедурного кабинета Смысловое и механическое запоминание, их место и роль в усвоении знаний Коммуникативные барьеры и пути их преодоления Обработка изделий медицинского назначения многократного применения Образцы текста публицистического стиля Четыре типа изменения баланса Задачи с ответами для Всероссийской олимпиады по праву Мы поможем в написании ваших работ! ЗНАЕТЕ ЛИ ВЫ?
Влияние общества на человека
Приготовление дезинфицирующих растворов различной концентрации Практические работы по географии для 6 класса Организация работы процедурного кабинета Изменения в неживой природе осенью Уборка процедурного кабинета Сольфеджио. Все правила по сольфеджио Балочные системы. Определение реакций опор и моментов защемления |
Понятие и способы вычисления потока и сальдо реальных денег
При оценке коммерческой эффективности, в качестве эффекта на t шаге используется поток реальных денег (cash flow) – это текущий остаток денежных средств на расчетном счете предприятия. Поток – это разность между денежными поступлениями и выплатами. Расходы, вычитаемые из доходов и влияющие на сумму чистой прибыли, но не предполагающие операций по перечислению денежных сумм, не влияют на поток реальных денег (например, амортизационные отчисления). Не все денежные выплаты, влияющие на поток реальных денег, фиксируются как расходы (например, погашение долга, покупка имущества и др.). При осуществлении проекта выделяют 3 вида деятельности: 1) инвестиционная; 2) операционная; 3) финансовая. В рамках каждого вида деятельности происходит приток денежных средств Пi(t), i=1,2,3, который формируется за счет: - выручки от реализации; - дивидендов; - инвестиций; - безвозмездных поступлений; - поступления арендной платы; - амортизационных отчислений; - кредитов. Отток денежных средств Оi(t), i=1,2,3, который формируется за счет: - налоги; - затраты; - выплата кредита; - арендные платежи; - инвестиционные затраты; - дивидендные выплаты; - штрафы, санкции и т.д. - поток реальных денег С учетом Пi и Оi определяется сальдо реальных денег, как разность между Пi и Оi денежных средств от всех видов деятельности на каждом шаге расчета. Основные составляющие потока реальных денег и сальдо реальных денег представлены в таблицах 1-4.
Таблица 1 – Поток реальных денег от инвестиционной деятельности
В таблице отражают: - общую сумму инвестиций; - распределение инвестиций во времени; - формы инвестиций.
Таблица 2 – Поток реальных денег от операционной деятельности
В таблице отражается: - прибыльность деятельности; - амортизация не является оттоком денежных средств и увеличивает поток реальных денег.
Таблица 3 - Поток реальных денег от финансовой деятельности
В таблице отражаются: - источники инвестиций; - структура источников; - график погашения задолженности.
Таблица 4 – Чистая ликвидационная стоимость
С учетом итоговых строк таблиц № 1,2,3 определяется сальдо реальных денег:
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Последнее изменение этой страницы: 2020-11-11; просмотров: 73; Нарушение авторского права страницы; Мы поможем в написании вашей работы! infopedia.su Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав. Обратная связь - 3.141.193.158 (0.01 с.) |