Визначення кількості фактичних днів розрахункового періоду інвесту-вання.

2.6.1 Визначення приблизної кількості днів інвестування

де

д_В – день початку терміну інвестування (дата видачі грошової суми);

д_П – день закінчення терміну інвестування (дата повернення грошової суми).

	Наприклад:	Розв’язок:
	дВ=03 березня 2007 р.	_30.03.2007 03.03.2007 27 дн. 06 м.
	дП=30 вересня 2007 р.
	д -?

2.6.2 Визначення точної кількості днів інвестування:

Згідно таблиці Додаток Е визначається порядковий номер в календарному році дати повернення грошової суми і дати видачі суми, потім віднімається одна від одної і отримується кількість днів розрахункового періоду.

Наприклад:

дВ=03 березня 2007 р.

дП=30 вересня 2007 р.

д -?

Згідно таблиці: 30.09.2007 – це 273 день року, а 03.03.2007 – це 62 день року, тоді

2.6.3 Визначення періоду інвестування, як частини року:

1) Метод звичайних відсотків (німецький метод).

,

де

-визначається приблизним способом

К=12*30=360 дн.

2) Метод комерційних відсотків (французький метод):

,

- визначається точним способом (з допомогою розрахункової таблиці)

К=12*30=360 дн.

 

3) Метод точних відсотків (англійський метод):

,

де

- визначається точним способом (з допомогою розрахункової таблиці)

К=365 (366) дн. – фактична кількість днів календарного року.

 

2.7 Визначення показників інфляції:

2.7.1 Рівня інфляції:

, %

де

U – рівень інфляції, %;

- зміна покупної здатності грошей через інфляцію, грн.;

- номінальна майбутня покупна здатність грошей до інфляції, грн.

- реальна майбутня покупна здатність грошей з урахуванням інфляції, грн.

 

2.7.2 Темпу інфляції

де

- темпи інфляції.

 

2.7.3 Індекс інфляції:

2.7.4 Розрахунок темпу інфляції:

,

,

.

де

- темп інфляції за розрахунковий період;

- місячний темп інфляції;

п – кількість розрахункових інтервалів(кількість місяців);

- річний темп інфляції;

- квартальний темп інфляції.

 

2.7.5 Розрахунок індексу інфляції:

,

,

 

2.7.6 Визначення реальної відсоткової ставки з урахуванням інфляції:

, звідси

,

де

і – номінальна судна відсоткова ставка, %;

- реальна судна відсоткова ставка, %;

- темп інфляції за розрахунковий період.

 

2.7.7 Визначення інфляційної премії:

,

де

- темп інфляції в розрахунковому періоді.

 

2.7.8 Визначення загальної суми прибутку від інвестиційної операції з урахуванням інфляції:

, або

де

І_п – індекс інфляції за розрахунковий період.

 

2.7.9 Визначення рівня прибутку:

,

 

2.8 Методика розрахунку зміни вартості грошей з урахуванням фактора інфля-ції:

 

2.8.1 Метод простих відсотків:

2.8.1.1 Визначення реальної майбутньої вартості грошей:

, або

де

І_п – індекс інфляції за розрахунковий період;

- реальна судна проста відсоткова ставка;

R – первісна вартість грошових коштів на початок розрахункового періоду, грн.;

п – кількість розрахункових інтервалів.

 

2.8.1.2 Визначення номінальної теперішньої вартості грошових коштів:

, або

Визначення суми відсотків

, або

2.8.1.4 Визначення дисконтної суми:

, або

 

2.8.2 Метод складних відсотків

 

2.8.2.2 Визначення реальної майбутньої вартості грошових коштів:

, або

,

де

- складна реальна судна відсоткова ставка, %;

І_п – індекс інфляції за розрахунковий період;

і_с – складна номінальна судна відсоткова ставка, %.

 

2.8.2.2 Визначення номінальної теперішньої вартості грошових коштів:

, або

 

2.8.2.3 Визначення реальної суми складних відсотків:

, або

2.8.2.4 Визначення дисконтної суми відсотків:

, або

 

 

Додаток Е

 

Таблиця розрахунку днів інвестування

 

міс дні

-

-

-

-

-

-

-

 

Таблиця розрахунку днів інвестування

(для високосного року)

 

міс дні

-

-

-

-

-

-