Заглавная страница Избранные статьи Случайная статья Познавательные статьи Новые добавления Обратная связь КАТЕГОРИИ: АрхеологияБиология Генетика География Информатика История Логика Маркетинг Математика Менеджмент Механика Педагогика Религия Социология Технологии Физика Философия Финансы Химия Экология ТОП 10 на сайте Приготовление дезинфицирующих растворов различной концентрацииТехника нижней прямой подачи мяча. Франко-прусская война (причины и последствия) Организация работы процедурного кабинета Смысловое и механическое запоминание, их место и роль в усвоении знаний Коммуникативные барьеры и пути их преодоления Обработка изделий медицинского назначения многократного применения Образцы текста публицистического стиля Четыре типа изменения баланса Задачи с ответами для Всероссийской олимпиады по праву Мы поможем в написании ваших работ! ЗНАЕТЕ ЛИ ВЫ?
Влияние общества на человека
Приготовление дезинфицирующих растворов различной концентрации Практические работы по географии для 6 класса Организация работы процедурного кабинета Изменения в неживой природе осенью Уборка процедурного кабинета Сольфеджио. Все правила по сольфеджио Балочные системы. Определение реакций опор и моментов защемления |
Факторинговые операции банков
Термин «факторинг» происходит от английского factor, что означает «посредник». Это давно известный и широко распространенный в мире инструмент краткосрочного финансирования оборотного капитала, особенно для малых и средних предприятий, ориентированных на увеличение рынков сбыта продукции (услуг), доступ к кредиту у которых традиционно затруднен, а ресурсов для инкассации задолженности недостаточно. Законодательство дает определение факторинга в главе 43 Гражданского Кодекса РФ, как финансирования под уступку денежного требования. Факторинг - отношения, когда одна сторона (финансовый агент) передает или обязуется передать другой стороне (клиенту) денежные средства в счет денежного требования клиента (кредитора) к третьему лицу (должнику), вытекающего из предоставления клиентом товаров, выполнения им работ или оказания услуг третьему лицу, а клиент уступает или обязуется уступить финансовому агенту это денежное требование. Внедрение факторинга в среде предпринимателей связано с эволюцией отношений коммерческого (товарного) кредитования, при которых продавец предоставляет покупателю отсрочку платежа. Возникающая сегодня конкуренция на товарных рынках и рынках услуг создает новые формы взаимоотношений между поставщиком и покупателем. Изменение ценовой политики, расширение номенклатуры товаров и услуг, организация дополнительных услуг, таких как бесплатная доставка, внедрение в эксплуатацию, организация линейки продаж, бонусы и т.п. - это лишь немногое из того, к чему вынужден прибегать поставщик для решения главной проблемы - удержания существующего клиента и привлечения нового. В том числе одним из основополагающих моментов в выстраивающихся взаимоотношениях является предоставление поставщиком отсрочек платежа за поставляемый товар и оказываемые услуги. Коммерческий (товарный) кредит выгоден и производителю и покупателю. Инвестируя денежные средства в построение новых рынков сбыта, большинство продавцов товара сегодня способны увеличить в разы объемы продаж. Однако сдерживающим фактором развития товарного кредита для продавца является необходимость инвестирования поставщиком значительных денежных средств в дебиторскую задолженность, что зачастую приводит к недостаточности оборотных средств. Кроме того, существуют организационные проблемы построения продаж в кредит, начиная с того, кому продавать, как отслеживать приход платежей, что делать, если покупатель не платит и т.д.
Факторинг позволяет переложить перечисленные проблемы на плечи кредитной организации. Классическая схема факторинга представлена на рисунке.
Поставщик поставляет товар покупателю с отсрочкой и в этот же день получает от банка (фактора) финансирование в размере 90% от суммы поставки. При этом происходит переуступка прав денежного требования за поставленный товар банку. Через оговоренный срок покупатель расплачивается за товар уже с банком в объеме 100% поставки, а банк перечисляет продавцу оставшиеся 10% за вычетом комиссии банка. Для дебитора, получающего отсрочу платежа, практически ничего не меняется, за исключением платежных реквизитов поставщика. Просто средства по оплате поставки перечисляются банку (о чем продавец обязан известить покупателя должным образом). Для продавца изменения значительны - он получает большую часть денег сразу, нет нужды изучать репутацию потенциального клиента, отпадает необходимость контролировать возврат средств, так как всем этим занимается факторинговое подразделение банка. Последнему фактически передается управление дебиторской задолженностью. На рынке факторинговых услуг в качестве фактора могут выступать банки и специализированные факторинговые компании. Для банка факторинг не является доминирующим направлением деятельности, а скорее одним из составляющих в «классической» линейке банковских кредитных продуктов. Практика показывает, что факторинговый бизнес развивается преимущественно в рамках банков, это связано с управлением ликвидностью. Для факторов особенно актуален риск ликвидности, поскольку оборачиваемость финансирования в факторинге довольно сложна для прогнозирования. Вследствие этого самостоятельные факторинговые компании вынуждены постоянно поддерживать значительную долю высоколиквидных, а, следовательно, низкодоходных активов. В конечном итоге это увеличивает себестоимость факторинговой услуги. В банке, для которого факторинг не основной бизнес, риски ликвидности фактора практически незаметны и легко покрываются ликвидными активами банка. Поэтому большинство существующих специализированных факторинговых компаний являются дочерними организациями банков.
Основой осуществления факторинговых операций является двусторонний договор факторинга, заключаемый между поставщиком и фактором. Но прежде чем будет заключен договор, поставщик предоставляет фактору комплект документации, на основании которого проводится изучение поставщика, а также предполагаемых покупателей. Анализируется номенклатура, качество, конкурентоспособность поставляемой продукции, количество рекламаций и случаев возврата товара. Банк изучает и платежеспособность должников предприятия. Пакет документов должен содержать весь необходимый объем информации, обеспечивающей максимальную надежность и законность сделки. Всю аналитическую работу банк проводит, как правило, самостоятельно, определяя в итоге три основных момента: - возможность заключения договора факторинга, в том числе - лимитную политику по отношению к поставщику и покупателю (устанавливается периодически возобновляемый лимит, в - необходимость диверсификации риска по покупателям Еще один вопрос, решаемый специалистами банка в ходе аналитической работы - это снятие криминальных рисков. Практике известно множество околофакторинговых криминальных схем, и задача фактора в данном случае - минимизация данного риска, как для банка, так и для поставщика, По завершению аналитической работы заключается договор факторинга. В практике известно довольно много форм договора факторинга, позволяющих в полном объеме учитывать все разнообразие потребностей клиента. Например, факторинг с регрессом (предусматривающий право фактора на обратную переуступку права требования) и без регресса. По внешнеэкономическим контрактам применяются импортный факторинг и экспортный факторинг. Договор факторинга (договор финансирования под уступку денежного требования) носит длительный характер и заключается обычно на перспективу контактов между поставщиком и фактором, предусматривая 100-процентную защиту от появления сомнительных долгов (при заключении договоров без права регресса), ведение учета и управление товарным (коммерческим) кредитом, обеспечение гарантированного притока денежных средств. Факторинговая комиссия, которую получает банк-фактор, состоит из трех составных частей: 1. комиссия за учет денежных требований (плата за обработку документов – фиксированная сумма), 2. комиссия за обслуживание (плата за риски, принимаемые на себя банком – 0,4-3% от стоимости счетов-фактур), 3. процент за кредит (плата за кредит, размер которой рассчитывается за период между выкупом платежного требования и поступлением платежа от покупателя). Из вышеизложенного видно, что факторинговые операции банка родственны операциям банковского кредитования. В Таблице 16.4.1 приводится сравнительная характеристика факторинга, «классического» кредита и овердрафта.
Таблица 16.4.1.
|
|||||||
Последнее изменение этой страницы: 2017-02-08; просмотров: 241; Нарушение авторского права страницы; Мы поможем в написании вашей работы! infopedia.su Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав. Обратная связь - 3.16.51.3 (0.006 с.) |