Методы анализа имущественного состояния.

В этом разделе проводится анализ активов (имущества и имущественных прав) и пассивов должника. Исходные данные берутся в соответствии с вариантом задания. Анализ активов и пассивов следует провести за 2-х летний период, предшествующий проведению процедур, связанных с несостоятельностью должника, а также за весь период проведения процедур.

Анализ активов проводится в целях оценки эффективности их использования, выявления внутрихозяйственных резервов обеспечения восстановления платежеспособности, оценки ликвидности активов, степени их участия в хозяйственном обороте, выявления имущества и имущественных прав, приобретенных на заведомо невыгодных условиях, оценки возможности возврата отчужденного имущества, внесенного в качестве финансовых вложений.

Анализ выполняется по группам статей баланса внеоборотных и оборотных активов, в том числе нематериальных активов, основных средств, незавершенного строительства, доходных вложений, прочих внеоборотных активов с выделением запасов, НДС, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений, прочих оборотных активов.

Обязательно рассматриваются постатейно изменения за два года (+,-списание,создание) состава балансовой стоимости имущества и определяется доля статей (групп) в сумме активов.

По нематериальным активам, основным средствам, незавершенному строительству постатейно указываются показатели: балансовая стоимость используемых в производственном процессе активов; возможная стоимость реализации активов, используемых в производственном процессе; балансовая стоимость активов, не используемых в производственных процессах, и их возможная рыночная стоимость активов.

По основным средствам дополнительно указывается: наличие и краткая характеристика мобилизационных и законсервированных объектов основных средств; степень их износа, в том числе наличие и краткая характеристика полностью изношенных объектов; наличие и краткая характеристика обремененных основных средств (по году ввода, времени полезного использования, стоимости проведенных ремонтов, реконструкций, модернизаций, частичной ликвидации, переоценки, амортизации; земельные участки под зданиями и сооружениями, их специализация (узкая или нет), занятость в производстве (круглогодично или нет), наличие законных документов и источник их приобретения.

По незавершенному строительству следует указать степень готовности объектов, сумму средств, необходимых для завершения строительных работ и срок возможного пуска объекта в действие, необходимость или целесообразность завершения строительных работ, либо консервации объектов незавершенного строительства, их возможную рыночную стоимость при реализации.

По доходным вложениям в материальные ценности нужно дополнительно указать эффективность и целесообразность вложений в материальные ценности; соответствие получаемого дохода рыночному уровню; возможность расторжения договоров и возврата имущества без штрафных санкций к должнику.

По долгосрочным финансовым вложениям требуется указать имущество, внесенное в долгосрочные финансовые вложения, рассмотреть эффективность и целесообразность долгосрочных финансовых вложений, возможность возврата внесенного имущества, а также возможность их рыночной реализации.

По анализу состава запасов нужно рассмотреть степень готовности незавершенного производства, время и сумму средств, необходимых для доведения его до готовности; размер запасов, ниже которых производственный процесс останавливается; сумму запаса, который может быть реализован без ущерба для производственного процесса; обоснованность цен приобретения запасов; причины задержки реализации готовой продукции; обоснованность “расходов будущих периодов ”; возможность ускоренного получения денег за отгруженные товары. Нужно также выявить запасы-“неликвиды”, по которым реализация в ценах приобретения затруднительна. Необходимо также проанализировать обоснованность сумм, числящихся в НДС по приобретенным ценностям.

По дебиторской задолженности нужно выявить сумму, которая не может быть взыскана.

По краткосрочным финансовым вложениям нужно проанализировать эффективность и целесообразность вложений, а также состав имущества, внесенного в качестве краткосрочных финансовых вложений, и возможность его возврата, или возможность реализации.

По прочим внеоборотным и оборотным активам нужно указать эффективность их использования и возможность реализации. По всем результатам анализа активов нужно сделать резюме, выделив следующие позиции:

балансовую стоимость активов, принимающих участие в производственном процессе, при выбытии которых невозможна основная деятельность;

НДС и активы, реализация которых затруднительна;

балансовую стоимость имущества, которое может быть реализовано для расчетов с кредиторами и для покрытия судебных расходов, а также на выплату вознаграждения арбитражному управляющему.

В случае отсутствия необходимой информации в приложениях, для выполнения всех направлений анализа допустимо самостоятельное ее дополнение или пропуск этого направления анализа.

Требования к анализу пассивов предприятия-должника.. По результатам анализа пассивов в резюме нужно указать: состав капитала и резервов, их размеры и соответствие правилам формирования уставного и добавочного капитала, фонда социальной сферы, целевого финансирования, чистой прибыли (или непокрытого убытка) прошлых лет и в отчетном году. Затем следует рассмотреть состав долгосрочных и краткосрочных обязательств, их поквартальные изменения, их долю в совокупных пассивах; обоснованность обязательств по платежам; обоснованность деления на основной долг и санкции.

Особо следует выделить обязательства, возникновение которых может быть оспорено и обязательства, исполнение которых можно выполнить в рассрочку. Нужно выявить возможность реструктуризации обязательств по срокам исполнения путем соглашения с кредиторами. Кроме того нужно дополнительно указать сведения об обязательствах, срок исполнения которых наступит в ближайший месяц, два месяца, квартал, полугодие, год.

I. Анализ качественных изменений имущественного положения предприятия. Общая оценка текущего финансового состояния предприятия. Финансовое и имущественное состояние предприятия характеризуется системой показателей, рассчитываемых по данным бухгалтерского баланса (форма №1) и отчета о прибылях и убытках (форма №2).

Устойчивость финансового положения предприятия зависит от степени рациональности вложения финансовых ресурсов в те или иные активы. В процессе функционирования предприятия величина активов и их структура претерпевают постоянные изменения. Динамика и структура активов устанавливается горизонтальным и вертикальным анализом баланса с использованием специальной выборки финансовых группировок по активу и пассиву баланса.

 

Таблица 5