Расчет и анализ показателей ликвидности и платежеспособности

Поскольку одни виды активов обращаются в деньги быстрее, другие — медленнее, необходимо группировать активы предприятия по степени их ликвидности, т.е. по возможности обращения в денежные средства.

В зависимости от степени ликвидности активы разделяются на следующие группы:

· Наиболее ликвидные активы (А1)

А1=денежные средства (стр. 260/1240) + краткосрочные финансовые вложения (стр. 250/1250)

· Быстрореализуемые активы (А2)

А2=краткосрочная дебиторская задолженность (стр. 240/1230)

· Медленнореализуемые активы (А3)

А3=запасы (стр.210/1210) + долгосрочная дебиторская задолженность (стр. 220/1220) + НДС (стр. 230/1230) + прочие оборотные активы (стр. 270/1260)

· Труднореализуемые активы (А4)

А4=внеоборотные активы (стр. 190/1100)

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении размеров средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности, с суммами обязательств по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения.

Пассивы баланса по степени срочности их погашения можно подразделить следующим образом:

· Наиболее срочные обязательства (П1)

П1=кредиторская задолженность (стр. 620/1520)

· Краткосрочные пассивы (П2)

П2=краткосрочные заемные средства (стр. 610/1510) + задолженность перед участниками по выплате доходов (стр. 630/1550) + прочие краткосрочные обязательства (стр. 660/1550)

· Долгосрочные пассивы (П3)

П3=долгосрочные обязательства (стр. 590/1400) + доходы будущих периодов (стр. 640/1530) + резервы предстоящих расходов (стр. 650/1540)

· Постоянные пассивы (П4)

П4=капитал и резервы (стр. 490/1300)

Ликвидность баланса — это степень покрытия обязательств предприятия такими активами, срок превращения которых в денежные средства соответствует сроку погашения обязательств.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А1 >= П1;

А2 >= П2;

А3 >= П3;

А4 =< П4.

Для группировки активов и пассивов предприятия на конец года по их срочности необходимо сформировать Таблицу 1.10.

Таблица 1.10 - Группировка активов и пассивов предприятия на конец года по срочности

№ п/п	Группировка активов	Сумма, тыс. руб.	Группировка пассивов	Сумма, тыс. руб.	Недостаток (-), излишек (+) платежных средств
	Наиболее ликвидные активы (А1)		Наиболее срочные обязательства (П1)
	Быстрореализуемые активы (А2)		Краткосрочные пассивы (П2)		-1112293
	Медленнореализуемые активы (А3)		Долгосрочные пассивы (П3)		-4389500
	Труднореализуемые активы (А4)		Постоянные пассивы (П4)
	Баланс		Баланс

 

Полученные данные в Таблице 1.10 можно проиллюстрировать в виде следующей диаграммы (Рис. 6):

Двойным щелчком по диаграмме входим в Excel на лист рис.6 и в ячейках В2 - 5 и С2 – 5 введите соответствующие данные из Таблицы 1.10.

Группировка активов и пассивов показывает, что баланс на конец года является абсолютно ликвидным. У предприятия достаточно средств, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств в течение года

Сгруппируем активы и пассивы предприятия на начало года по их срочности. Сформируем Таблицу 1.11.

 

Таблица 1.11 - Группировка активов и пассивов предприятия на начало года по срочности

№	Группировка активов	Сумма, тыс. руб.	Группировка пассивов	Сумма, тыс. руб.	Недоста­ток (-), излишек (+) платежных средств, тыс. руб.
1.	Наиболее ликвидные активы (А1)		Наиболее срочные обязательства (П1)
2.	Быстрореализуемые активы (А2)		Краткосрочные пассивы (П2)		-951045
3.	Медленнореализуемые активы (А3)		Долгосрочные пассивы (П3)		-2778396
4.	Труднореализуемые активы (А4)		Постоянные пассивы (П4)
5.	Баланс		Баланс

На начало года у предприятия не хватало активов для покрытия наиболее срочных обязательств.

Двойным щелчком по диаграмме входим в Excel на лист рис.7 и в ячейках С4-7 и D4 –7 введите соответствующие данные из таблицы 1.12.

Таблица 1.12 - Группировка активов предприятия по срочности

№ п/п	Группировка активов	На начало года, сумма, тыс. руб.	На конец года, сумма, тыс. руб.	Изменение, тыс. руб.
	Первоклассные ликвидные активы			-304242
	Быстрореализуемые активы			-304242
	Среднереализуемые активы
	Труднореализуемые активы
5.	Баланс

 

Двойным щелчком по диаграмме входим в Excel на лист рис.8 и в ячейках С12-15 и D12–15 введите соответствующие данные из таблицы 1.13.

 

Таблица 1.13 - Группировка пассивов предприятия по срочности

№	Группировка пассивов	На начало года, сумма, тыс. руб.	На конец года, сумма, тыс. руб.	Изменение, тыс. руб.
1.	Наиболее срочные обязательства			-2181807
2.	Срочные пассивы
3.	Долгосрочные пассивы			--222120
4.	Постоянные пассивы
5.	Баланс

Платежеспособность — это возможность предприятия расплачиваться по своим обязательствам.Предприятие является платежеспособным даже, когда свободных денежных средств у него недостаточно или они вовсе отсутствуют, но предприятие способно быстро реализовать свои активы и расплатиться с кредиторами.

Общий показатель платежеспособности – с помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности.

 

ОбщПл=

 

Нормальное ограничение - ОбщПл>=1.