Проследить динамику показателей, характеризующих структуру источников средств организации. Сделать вывод.

Таблица 2.11Анализ динамики показателей, характеризующих структуру источников средств организации

Показатели	На начало года	На конец года	Изменения за год
Коэффициент автономии
Коэффициент финансового риска
Коэффициент финансовой устойчивости

Kа =	Собственный капитал и резервы
	Суммарные активы
Kа =	стр.1300
	стр.1700
Kфр =	Краткосрочные обязательства + Долгосрочные обязательства
	Собственный капитал
Kфр =	стр.1500 + стр.1400
	стр.1300
Kфу =	Собственный капитал + Долгосрочные кредиты и займы            Валюта баланса
Kфу =	(стр.1300 + стр.1400)
	стр.1700

 

Дать оценку ликвидности баланса. Сделать вывод.

Таблица 2.12Анализ ликвидности баланса

Актив	На начало года	На конец года	Пассив	На начало года	На конец года	Платежный излишек
						На начало года	На конец года
А1			П1
А2			П2
А3			П3
А4			П4
Итого			Итого

• А1 - наиболее ликвидные активы;
• А2 - быстрореализуемые активы;
• А3 - медленно реализуемые активы;
• П1 - наиболее срочные обязательства;
• П2 - краткосрочные пассивы;
• П3 - долгосрочные пассивы.

Оценить краткосрочную платежеспособность (ликвидность) организации по показателям, ее определяющим. Сделать вывод.

- коэффициент абсолютной ликвидности;

- коэффициент промежуточного покрытия (быстрой ликвидности);

- коэффициент общего покрытия (текущей ликвидности);

- функционирующий капитал.

Таблица 2.13Анализ краткосрочной платежеспособности

Показатели	Стандарт	На начало года	На конец года	Изменения за год
Коэффициент общей ликвидности
коэффициент абсолютной ликвидности
коэффициент промежуточной  ликвидности
коэффициент текущей  ликвидности
Чистый оборотный капитал, тыс.руб. в % к текущим обязательства

1) Чистый оборотный капитал = Оборотные активы – Краткосрочные обязательства

2) Коэффициент общей ликвидности

Kол =	Оборотные активы
	Обязательства

Формула расчета по группам активов и пассивов с разными весами

Kол =	А1 + 0.5*А2 + 0.3*А3
	П1 + 0.5*П2 + 0.3*П3

Формула расчета по группам активов и пассивов без весовых коэффициентов

Kол =	А1 + А2 + А3
	П1 + П2 + П3

где

· А1 - наиболее ликвидные активы;

· А2 - быстрореализуемые активы;

· А3 - медленно реализуемые активы;

· П1 - наиболее срочные обязательства;

· П2 - краткосрочные пассивы;

· П3 - долгосрочные пассивы.

Формула расчета по данным бухгалтерского баланса без весовых коэффициентов

Kол =	стр.1200
	стр.1400 + стр.1500 - стр.1530 - стр.1540

Нормальным считается значение коэффициента от 1 до 2. Значение значительно ниже 1 говорит о высоком финансовом риске - предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Значение более 2 свидетельствует о неоптимальной структуре капитала.

Коэффициент промежуточной ликвидности

Kпл =	Краткосрочная дебиторская задолженность + Краткосрочные финансовые вложения + Денежные средства
	Текущие обязательства

Формула расчета по группам активов и пассивов:

Kпл =	А1 + А2
	П1 + П2

Формула расчета по данным бухгалтерского баланса:

Kпл =	cтр.1240 Форма 1 + стр.1250 Форма 1 + стр.1260 Форма 1
	стр.1500 Форма 1 - стр.1530 Форма 1 - стр.1540 Форма 1

Нормальное значение коэффициента попадает в диапазон 0,7-1. Однако будет недостаточным, если большую долю ликвидных средств составляет дебиторская задолженность, часть которой трудно вовремя взыскать. В таких случаях требуется большее соотношение.

Коэффициент текущей ликвидности

Kтл =	Оборотные активы
	Текущие обязательства

Формула расчета по группам активов и пассивов

Kтл =	А1 + А2 + А3
	П1 + П2

Формула расчета по данным  бухгалтерского баланса

Kтл =	стр.1200
	стр.1500 - стр.1530 - стр.1540

Нормальным считается значение коэффициента 1.5 - 2.5, в зависимости от отрасли экономики. Значение ниже 1 говорит о высоком финансовом риске, - предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Значение более 3 свидетельствует о нерациональной структуре капитала.