Анализ движения денежных средств по данным отчетности.

Содержание отчета о движении денежных средств (форма №4).

«Отчет о движении денежных средств» должен содержать сведения о потоках денежных средств (их поступление, направление). С учетом остатков на начало и конец отчетного периода в разрезе текущей инвестиционной и финансовой деятельности в валюте РФ.

Текущей деятельностью считается деятельность предприятия преследующая извлечение прибыли в качестве основной цели, либо не имеющая извлечения прибыли в качестве таковой цели.

В соответствии с предметом и целями деятельности, инвестиционной считается деятельность связанная с капитальными вложениями в связи с приобретением земельных участков, недвижимости, оборудования, а также их продажей,с осуществлением долгосрочных финансовых вложений в другие организации, выпуском облигаций и другие ценных бумаг долгосрочного характера.

Финансовой деятельностью считается деятельность предприятия, связанная с осуществлением краткосрочных финансовых вложений, выпуском облигаций и иных ценных бумаг краткосрочного характера, выбытием ранее приобретенных на срок менее 12 месяцев акций и облигаций.

При предоставлении данных о движении денежных средств в данном разрезе в каждой указанной части деятельности должна быть приведена расшифровка раскрывающая фактическое поступление денежных средств (от продажи основных средств, полученные авансы и прочие).

В расшифровках движений, связанных с выплатой или получением % и дивидендов, а также с результатами чрезвычайных обстоятельств. Положения должны раскрываться раздельно. В отчете предоставляются данные прямо вытекающие из записей на счетах бухгалтерского учета денежных средств.

Анализ заёмного капитала.

Заёмные средства предприятия представляют собой правовые и хозяйственные обязательства предприятия перед третьими лицами. Заёмные средства классифицируются:

1. в зависимости от степени срочности их погашения:

а) долгосрочные - привлекаемые на долгосрочной основе, обычно
направляются на приобретение активов длительного использования;

б) текущие - активы, как правило, являющиеся источниками
формирования оборотных средств.

2. от способа обеспеченности:

а) необеспеченные;

б) обеспеченные - обязательства в случае ликвидации предприятия и
объявления конкурсного производства погашаются с конкурсной массой.

Анализ заёмных средств проводится по данным I раздела формы №5 «Движение заёмных средств», анализирует виды заёмных средств, долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы, их удельный вес в общей сумме задолженности и удельный вес погашенных в срок обязательств. Затем сравнивают, какие из них в конце отчётного периода изменились по сравнению с началом, и какие занимают наибольшую долю; какие из видов уменьшились и за счёт чего, а в конце оценивают общее изменение заёмных средств.

Положительным является превышение погашенных кредитов над вновь полученными, а также и то, что доля непогашенных в срок долгов к концу года уменьшается.

Тема: Содержание пояснительной записки головой отчетности

В пояснительной записке должна быть приведена информация о данных, требования раскрытия которых п.27 ПБУ 4/99, а также других положений по бухгалтерскому учету и информация о данных, не нашедших отражения в формах бухгалтерской отчетности. Информацию соответствующих данных рекомендуется включать в пояснительную записку в виде отдельных, разделов. В пояснительной записке подлежат раскрытию данные, по которым в бухгалтерском балансе и отчете о прибылях и убытках отражаются прочие активы, прочие кредиторы, дебиторы и иные обязательства, отдельные виды прибыли и убытков в случае их существенности. В пояснительной записке следует привести:

1. Краткую характеристику деятельности организации;

2. Изложение основных показателей, в случае необходимости в
пояснительной записке следует указать принятый порядок расчета
аналитических показателей;

3. Оценка финансового состояния на краткосрочную перспективу;

4. Оценка финансового положения на долгосрочную перспективу.

Кроме того, может быть приведена оценка деловой активности организации. Целесообразно включения в пояснительную записку данных о динамике важнейших показателей, работы организации за ряд лет. АО в пояснительной записке приводит:

-Фамилии и должности членов совета директоров;

-Членов исполнительного органа;

-Общую сумму выплачиваемого им вознаграждения.
Достоверность информации годовой бухгалтерской отчетности

организации, если она в соответствии с законодательством РФ подлежит обязательному аудиту, подтверждается аудитором имеющим лицензию на осуществление аудиторской деятельности.

 

Экспресс-анализ

Описание услуги

Экспресс-анализ является исследованием экономического потенциала и финансово-хозяйственной деятельности компании за определенный период (квартал, год) и характеризует относительное состояние компании с учетом ретроспективного фактора (на начало и конец периода). Выводы экспресс анализа основаны на расчете относительных показателей и динамики их изменения, характеризующих различные аспекты деятельности предприятия за анализируемый период, его имущественное и финансовое положение. На основе интерпретации полученных данных готовится заключение о финансово-экономическом положении предприятия с учетом ретроспективы его развития, в котором дается характеристика: доходности (рентабельности) его деятельности; структуры капитала, характеризующей финансовую устойчивость компании; ликвидности предприятия, характеризующей рискованность вложений и возможность банкротства; показателей оборачиваемости активов и собственного капитала, характеризующих уровень деловой активности предприятия; структуры выручки и затрат, а также вероятных тенденций изменений данных показателей.

При проведении анализа и расчете показателей учитываются требования российского законодательства об акционерных обществах (№65 ФЗ), о несостоятельности (банкротстве) предприятий (№6 ФЗ), об оценочной деятельности (№ 135 ФЗ), о рынке ценных бумаг (№39 ФЗ) об исполнительном производстве (№119 ФЗ), положения Гражданского Кодекса РФ, нормативные акты по оценке стоимости чистых активов (Приказ Минфина РФ №71), по оценке структуры баланса (Постановление Правительства РФ №498), по наличию признаков банкротства (Распоряжение ФУДН №31-р) и признаков фиктивного, преднамеренного банкротства (Распоряжение ФСФО России №33-Р), по финансовым показателям отчетности руководителя ГУП (Постановление Правительства РФ №1116), по оценке финансово-экономического состояния хозяйствующих субъектов (Постановление Правительства Москвы №763), по правилам ведения бухгалтерского учета и отчетности (Приказ Минфина РФ №34н), системы стандартов Российского Общества Оценщиков (СТО РОО 10-01095), инструкции о порядке ареста и реализации прав требования (Приказ Минюста РФ №76) и др.

Экспресс-анализ дает оценку имущественного, финансового положения компании, а также динамичности развития и эффективности использования экономического потенциала данной организации за анализируемый период с предоставлением кратких рекомендаций по оптимизации деятельности компании.

Содержание отчета о движении денежных средств (форма №4).

«Отчет о движении денежных средств» должен содержать сведения о потоках денежных средств (их поступление, направление). С учетом остатков на начало и конец отчетного периода в разрезе текущей инвестиционной и финансовой деятельности в валюте РФ.

Текущей деятельностью считается деятельность предприятия преследующая извлечение прибыли в качестве основной цели, либо не имеющая извлечения прибыли в качестве таковой цели.

В соответствии с предметом и целями деятельности, инвестиционной считается деятельность связанная с капитальными вложениями в связи с приобретением земельных участков, недвижимости, оборудования, а также их продажей,с осуществлением долгосрочных финансовых вложений в другие организации, выпуском облигаций и другие ценных бумаг долгосрочного характера.

Финансовой деятельностью считается деятельность предприятия, связанная с осуществлением краткосрочных финансовых вложений, выпуском облигаций и иных ценных бумаг краткосрочного характера, выбытием ранее приобретенных на срок менее 12 месяцев акций и облигаций.

При предоставлении данных о движении денежных средств в данном разрезе в каждой указанной части деятельности должна быть приведена расшифровка раскрывающая фактическое поступление денежных средств (от продажи основных средств, полученные авансы и прочие).

В расшифровках движений, связанных с выплатой или получением % и дивидендов, а также с результатами чрезвычайных обстоятельств. Положения должны раскрываться раздельно. В отчете предоставляются данные прямо вытекающие из записей на счетах бухгалтерского учета денежных средств.

Анализ движения денежных средств по данным отчетности.

Одним из условий стабильности финансового состояния предприятия

является приток денежных средств. Однако чрезмерная величина денежных

средств говорит о том, что реально предприятие терпит убыток, в связи с

инфляцией и обесцениванием денег, с упущенной возможностью их вложения.

Способ оценки достаточности денежных средств состоит в определении периода их оборота, определяется как отношения средних остатков денежных средств к обороту денежных средств. Для этого используют оборот по Кт счета 51.

Если предприятие существенную часть расчетов проводит через кассу и специальный счет, то указанные в них расчеты прибавляют к сумме кредитового оборота по счету 51.

Анализ движения денежных средств можно проводить прямым и косвенным методом.

Прямой: отчет формы № 4 следует дополнить расчеты относительных показателей структуры притока и оттока денежных средств по видам деятельности (вертикальный и горизонтальный анализ).

Отрицательным моментом движения средств является превышение оттока средств над их притоком.

Величина притока денежных средств существенным образом отличается от суммы полученной прибыли по нескольким причинам:

1) Прибыль (убыток) отражаемый форме № 2 формируется в соответствии с принципами бухгалтерского учета, согласно которым доходом и расходом признается доход и расход в том учетном периоде, в котором он был начислен независимо от реальности движения денежных средств.

2) Источником увеличения денежных средств может быть не только
прибыль, но и заемные средства.

3) Приобретение активов долгосрочного характера не отражается на
прибыли, а их реализация влияет на финансовый результат.

4) На величину финансового результата оказывает влияние расходы,
не сопровождаемые движением денежных средств (амортизация).

5) Изменение в составе собственного оборотного капитала,
Увеличение остатков текущих активов приводит к дополнительному оттоку
денежных средств, а сокращение к их притоку.

6) Наличие кредиторской задолженности позволяет использовать
запасы, которые еще не оплачены.

С целью объяснения причин расхождения размера прибыли и изменения денежных средств проводится анализ движения денежных средств косвенным методом. При косвенном методе финансовый результат преобразуется с помощью ряда корректировок на величину изменения денежных средств за период.

На первом этапе устанавливают соответствие между финансовым результатом и собственным оборотным капиталом. Для этого устраняют

влияние на финансовый результат операций связанных с начислением износа и операций связанных с выбытием объектов долгосрочных активов.

При исчислении износа доля амортизационных отчислений относится на себестоимость, поскольку уменьшение прибыли в результате этого не ведет к сокращению денежных средств, то для получения реальной величины денежных средств сумма начисленного износа (оборот по кредиту соответствующего счета) должна быть добавлена к нераспределенной прибыли.

Выбытие основных средств и других внеоборотных активов вызывает убыток в размере их остаточной стоимости, которая фиксируется на счете 90, 91 и затем списывается на уменьшение финансового результата. На величину денежных средств эта операция не оказывает влияние, поскольку отток средств был значительно раньше, в момент приобретения этих активов.

На втором этапе корректировки устанавливают соответствие изменения собственного оборотного капитала и денежных средств.

Если например сальдо на конец года по дебиторской задолженности больше сальдо на начало, следовательно дебиторская задолженность увеличилась и реальный приток денежных средств был ниже, зафиксированного форме № 2, отсюда следует сумму прибыли нужно уменьшить на разницу сальдо.

Такие корректирующие операции проводят по всей текущей, инвестиционной деятельности. С их помощью можно контролировать текущую платежеспособность, оценить возможность долгосрочных инвестиций.

В целом анализ движения денежных средств дает возможность оценить:

1. В каком объеме и из каких источников были получены
поступившие денежные средства, каковы направления их использования.

2. Достаточно ли собрано средств предприятия от инвестиционной
деятельности.

3. В состоянии ли предприятие расплатиться по своим текущим
обязательствам.

 

4. Достаточно ли получено прибыли для обслуживания текущей
деятельности.

5. Чем объясняется расхождение величин полученной прибыли и
наличия денежных средств.

Тема 6: Анализ показателей формы №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу»

Анализ заёмного капитала.

Заёмные средства предприятия представляют собой правовые и хозяйственные обязательства предприятия перед третьими лицами. Заёмные средства классифицируются:

1. в зависимости от степени срочности их погашения:

а) долгосрочные - привлекаемые на долгосрочной основе, обычно
направляются на приобретение активов длительного использования;

б) текущие - активы, как правило, являющиеся источниками
формирования оборотных средств.

2. от способа обеспеченности:

а) необеспеченные;

б) обеспеченные - обязательства в случае ликвидации предприятия и
объявления конкурсного производства погашаются с конкурсной массой.

Анализ заёмных средств проводится по данным I раздела формы №5 «Движение заёмных средств», анализирует виды заёмных средств, долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы, их удельный вес в общей сумме задолженности и удельный вес погашенных в срок обязательств. Затем сравнивают, какие из них в конце отчётного периода изменились по сравнению с началом, и какие занимают наибольшую долю; какие из видов уменьшились и за счёт чего, а в конце оценивают общее изменение заёмных средств.

Положительным является превышение погашенных кредитов над вновь полученными, а также и то, что доля непогашенных в срок долгов к концу года уменьшается.