Финансовая стратегия и тактика

Финансовая стратегия – долговременный план. Финансовая тактика направлена на решение задач конкретного этапа развития общества, отличающийся гибкостью, динамичностью, и обычно задачи финансовой тактики ограничены годом или несколько большим промежутком времени. Финансовая стратегия и тактика должны быть взаимосвязаны, но тактика подчиняется стратегии. Если государство не добивается результатов с помощью тактики, приходится вносить коррективы в стратегический курс. Результативность финансовой стратегии и тактики тем выше, чем они больше учитывают фпотребности общественного развития, интересы всех слоёв и групп общества, конкретно – исторические условия и особенности жизни. Финансовая стратегия должна быть направлена, прежде всего, на формирование максимально возможного объёма финансовых ресурсов, так как они – материальная база любых преобразований. Следовательно, для определения и формирования финансовой стратегии нужна достоверная информация о финансовом положении государства.

50.Принцыпы финансового планирования в организации

Финансовое планирование является составной частью внутрифирменного планирования. Оно представляет собой процесс разработки системы показателей по обеспечению предприятия необходимыми финансовыми ресурсами и повышению эффективности его финансовой деятельности в будущем периоде. Финансовое планирование представляет собой одну из основных функций менеджмента, включающую определение необходимого объема ресурсов из различных источников и рациональное распределение этих ресурсов во времени и по структурным подразделениям предприятия.

Финансовое планирование необходимо для обеспечения необходимыми финансовыми ресурсами деятельности компании для выбора вариантов эффективного вложения капитала; выявления внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств. Оно способствует контролю финансового состояния, платежеспособности и кредитоспособности предприятия.

Необходимо выделить основные принципы финансового планирования, в том числе:

• принцип интегрированности в общую систему планирования и подчинения миссии и общей стратегии развития организации;

• принцип обеспечения платежеспособности предприятия по планируемым интервалам времени;

• принцип учета потребностей рынка, его конъюнктуры, емкости и деятельности конкурентов;

• принцип предельной рентабельности.

 

 

51 Методы финансового планирован ия

Методы финансового планирования — это конкретные способы и приемы расчетов финансовых показателей организации. Финансовое планирование сводится, с одной стороны, к точным расчетам финансовых показателей на ближайшее время и их балансовой увязке в соответствующем финансовом документе, а с другой стороны — к прогнозным расчетам, носящим вероятностный и многовариантный характер. При планировании финансовых показателей организации применяются нормативный, расчетно-аналитический, балансовый, оптимизационный, экономико-математический и долевой методы. В практике финансового планирования применяются следующие методы: экономического анализа, нормативный, многовариантности расчетов, балансовый и др. Метод экономического анализа позволяет оценить финансовое состояние предприятия, определить динамику финансовых показателей. Нормативный метод используется для определения потребности в финансовых ресурсах на основе заранее установленных норм и технико-экономических нормативов. Метод многовариантности расчетов состоит в том, что рассчитываются альтернативные варианты плановых показателей, чтобы выбрать из них оптимальный. Использование балансового метода позволяет увязать междусобой отдельные плановые показатели, например потребности организации в финансовых ресурсах с источниками их формирования.

52 Виды и формы финансовых планов

Финансовый план представляют собой совокупность доку­ментов определенной формы, которые характеризуют опреде­ленные стороны финансовых отношений организации (предпри­ятия). В зависимо от длительности периода, различают три основных типа:1. Краткосрочный – подготовлен максимум на один год. Он подходит для компаний с быстрым оборотом капитала.2. Среднесрочный – подготовлен на плановый период от одного до пяти лет. Этот план составляют после детальных исследований, разработок т.д.3. Долгосрочный – подготовлен на период более пяти лет. Составляют после определения долгосрочных финансовых целей компании, ее структуры капитала, деятельности по расширению и т.д. Формы 1. Баланс предприятия – финансовый документ, который состоит из двух частей – актива и пассива. В активе баланса отображают стоимость всех нематериальных и материальных ценностей предприятия (оборудование, здания). 2. Отчет о прибылях и убытках – характеризует уровень рентабельности уже существующей фирмы или предполагаемый уровень рентабельности для новой фирмы. 3. Отчет о движении наличности – показывает платежеспособность фирмы, есть или будут у нее деньги, чтобы погасить кредиты и другие обязательствам.

53 Финансовый план как раздел бизнес-плана.

Финансовый раздел бизнес-плана рассматривает вопросы финансового обеспечения деятельности предприятий, фирм, организации и наиболее эффективного использования имеющихся финансовых средств на основе оценки текущей финансовой информации и прогноза объемов реализации товаров и услуг на рынках в последующие периоды. Финансовый план разрабатывают в виде следующих прогнозных финансовых документов:

прогноз финансовых результатов;

проектировка движения денежных средств;

прогнозный баланс предприятия.

Как правило, прогнозный период охватывает 3-5 лет. Рассмотрим последовательность проектировок на том же самом примере предприятия, уже работавшего в сфере производства продуктов питания, и желающего в прогнозный период выпустить новый вид продукции. Его интересует, как будут складываться в перспективе итоги деятельности с учетом новой производственной программы.

54 Текущие и оперативные финансовые планы.

Текущее финансовое планирование рассматривается как составная часть перспективного плана и представляет собой конкретизацию его показателей. Текущее финансовое планирование включает разработку: финансового плана основной деятельности; финансового плана неосновной деятельности, текущего финансового плана; расчет показателей текущего финансового плана (налогов; прибыли; амортизационных отчислений; устойчивых пассивов; прироста норматива собственных оборотных средств); кредитного, валютного планов, плана (бюджета) по налогам; плана движения денежных средств, в основе которого лежит определение резерва ликвидных средств;оперативных финансовых планов. Оперативный финансовый план состоит из двух частей: в одной части показываются валовые расходы, в другой - валовые доходы и поступления. В конечном счете обе эти части должны быть сбалансированы. В первую очередь балансирование производится за счет остатка средств на расчетном счете. Оперативный финансовый план составляется на основе годового и квартального балансов доходов и расходов путем конкретизации их показателей. Если при составлении оперативного финансового плана будет установлено, что поступление денежных средств не покрывает расходов, руководство предприятия должно изыскать дополнительные источники. Ими могут быть мобилизация внутренних ресурсов, кредиты банка, финансовая помощь со стороны. Вместе с тем тщательно проверяют возможности сокращения расходов. Наличие оперативных финансовых планов позволяет руководству предприятий, объединений газо -, нефте - и нефтепродук-топроводного транспорта и нефтеснабсбытовых организаций получать своевременную информацию о финансовом положении, состоянии реализации нефти, нефтепродуктов и газа, выполнении плановых показателей по прибыли, рентабельности, издержкам обращения, себестоимости и обязательств перед государственным бюджетом и вышестоящими организациями.

 

55 Кредитный план.

Кредитный план – это стоимостной баланс, отражающий мобзацию банками денежных ресурсов направляемых на удовлетворение потребности в заемных средствах государства, частных, смешанных предприятий и населения.

Кредитный план состоит из активной и пассивной частей. В пассивной части предусматривают кредитные ресурсы, а в активной их размещение.

С учетом имеющихся ресурсов выданных кредитов банк планирует получение займов у других банков для расширения свой кредитной деятельности. Если банк имеет избыток ресурсов, он планирует выдачу кредитов другим банкам. В обыденных условиях коммерческие выдают кредиты в пределах собственных и мобильных средств с соблюдением требований кредитных отношений, указанных в кредитных договорах.

56 Кассовый план

Кассовый план — плановый документ, в котором отображается движение наличности через кассы банков и их клиентов за определенный период — преимущественно за квартал с распределением по месяцам;. Состоит из двух частей — поступлений и выдачи (расходов) наличности. В каждой части выделяются статьи в соответствии с каналами движения наличности. В процессе балансирования кассового плана определяется эмиссионное задание: по выпуску наличных в обращение или изъятию их из обращения. Кассовый план необходим предприятию для контроля за поступлением и расходованием наличных денег. Кроме того, своевременное сопоставление фактических данных с предусмотренным кассовым планом даст основание для принятия мер по устранению расхождений. Коммерческому банку, обслуживающему предприятие, также необходим его кассовый план, чтобы составить сводный кассовый план на обслуживание своих клиентов в установленные сроки.Исходные данные для составления кассового плана: предполагаемые выплаты по фонду заработной платы и фонду потребления в части денежных средств, не входящих в фонд оплаты труда,, информация о продаже материальных ресурсов или продукции работникам, о прочих поступлениях и выплатах наличными деньгами (выручка от реализации путевок, командировочные расходы и др.), сведения о сумме налогов, а также календарь выдачи заработной платы и приравненных к ней платежей.

57 Валютный план

Соотношение всех денежных требований и обязательств, поступлений и платежей одной страны по отношению к другим странам. Основными видами балансов международных расчетов являются: расчетный баланс, баланс международной задолженности, платежный баланс, торговый (внешнеторговый) баланс, баланс услуг и некоммерческих платежей, баланс текущих операций.