Раздел 1. Теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия с учетом международного опыта 


Мы поможем в написании ваших работ!



ЗНАЕТЕ ЛИ ВЫ?

Раздел 1. Теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия с учетом международного опыта



Содержание

 

Введение. 3

Раздел 1. Теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия с учетом международного опыта. 6

Сущность и виды анализа финансового состояния. 6

Раздел 2. Финансово-экономический анализ предприятия на конкретных материалах с применением международных методик. 30

2.1. Хозяйственно-экономическая характеристика объекта исследования 30

2.2. Коэффициентный анализ финансового состояния предприятия (национальная практика расчета) 36

2.3. Коэффициентный анализ финансового состояния предприятия с применением международных методик. 52

заключение. 57

Список использованных источников. 60

Приложение А.. 62

Приложение Б. 65

Приложение В.. 68

Приложение Г. 71

Приложение Д.. 73

Приложение Е. 75

 


Введение

 

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразным их размещением и эффективным использованием, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью [6, с.113].

Финансовое состояние предприятия (ФСП) также определяется составом и размещением средств, структурой их источников, скоростью оборота капитала, способностью предприятия погашать свои обязательства в срок и в полном объеме, а также другими факторами. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем (устойчивом) финансовом состоянии.

Главная цель финансовой деятельности сводится к одной стратегической задаче - увеличению активов предприятия. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса [6, с.114].

Главная цель анализа финансового состояния – своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности [7, с.45].

В современных условиях рыночной экономики первостепенное значение приобретает способность менеджера, специалиста по финансам проводить анализа активов и пассивов предприятия с помощью различных методик. К практике системы и методики национального анализа финансового состояния предприятия современный специалист должен уметь приобщить и лучшие методики из зарубежного опыта. Актуальность исследования продиктована тем, что Украина сегодня все больше стремится интегрироваться в мировое экономическое пространство и следовательно знание финансовых законов и методик, применяемых за рубежом нашей страны для оценки ФСО актуально.

Предметом исследования в курсовой работе выступает предмет финансов.

Непосредственным объектом исследования служит действующее в рыночных условиях предприятия.

Цель работы – оценить финансовое состояние объекта в соответствии с методикой исследования.

Методы исследования в работе - механизмы оценки финансового состояния современного украинского предприятия с применением коэффициентного анализа и применением международных оценок (уравнение Дюпона, матрица Мобли).

Для достижения поставленной цели предполагается решить задачи следующего содержания

- рассмотреть теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия с учетом международного опыта. Описать сущность и виды анализа финансового состояния, перечислить основные информационные источники анализа финансового состояния. Дать описание методик анализа финансового состояния предприятия, применяемых за рубежом

- практическую часть работы выполнить на конкретных материалах, привести хозяйственно-экономическую характеристику объекта исследования и выполнить коэффициентный анализ финансового состояния предприятия (с учетом национальной практики расчета). Затем осуществить коэффициентный анализ финансового состояния предприятия с применением международных методик.

Изученность данного аспекта финансового анализа в украинских изданиях невысока. В основном имеет место краткая характеристика международных методик финансового анализа состояния предприятия, без приведения конкретного содержания методик и их практического применения на примерах.

 


Приложение А

 

Баланс на 1 января 2005 года

Актив

Код рядка

На початок звітного періоду

На кінець звітного періоду

I. Необоротні активи:

 

 

 

Нематеріальні активи:

 

 

 

Залишкова вартість

010

 

 

Первинна вартість

011

 

 

Знос

012

 

 

Незавершене будівництво

020

 

 

Основні засоби:

 

 

 

Залишкова вартість

030

237,0

243,1

Первинна вартість

031

435,6

421,8

Знос

032

198,6

178,7

які обліковуються за методом участі в капіталі ін. підприємств

040

 

 

інші фінансові інвестиції

045

 

 

Довгострокова дебіторська заборгованість

050

 

 

Інші необоротні активи

070

 

 

Усього за розділом I

080

237,0

243,1

II. Оборотні активи

 

 

 

Запаси:

 

 

 

виробничі запаси

100

5070,3

5146,4

тварини на вирощуванні та відгодівлі

110

 

 

незавершене виробництво

120

 

 

готова продукція

130

 

 

Товари

140

 

 

Векселі одержані

150

 

 

Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги:

 

 

 

чиста реалізаційна вартість

160

142.1

2056,1

первинна вартість

161

 

 

резерв сумнівних боргів

162

 

 

Дебіторська заборгованість за розрахунками:

 

 

 

з бюджетом

170

88.9

8,3

за виданими авансами

180

 

 

з нарахованих доходів

190

 

 

із внутрішніх розрахунків

200

 

 

Інша поточна заборгованість

210

592.1

236,5

Грошові кошти та їх еквіваленти:

 

 

 

в національній валюті

230

67.8

147,4

в іноземній валюті

240

 

 

Інші оборотні активи

250

 

 

Усього за розділом II

260

5992.2

7659,6

III. Витрати майбутніх періодів

270

 

 

Баланс

280

6229,2

7902,7

Пасив

Код рядка

На початок звітного періоду

На кінець звітного періоду

1

2

3

4

I. Власний капітал

 

 

 

Статутний капітал

300

11,8

18,9

Пайовий капітал

310

 

 

Додатковий вкладений капітал

320

 

 

Інший додатковий капітал

330

 

 

Резервний капітал

340

300,0

450,0

Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)

350

15,6

35,5

Неоплачений капітал

360

 

 

Вилучений капітал

370

 

 

Усього за розділом I

380

327,4

504,4

II. Забезпечення наступних витрат і платежів

 

 

 

Забезпечення витрат персоналу

400

 

 

Інші забезпечення

410

 

 

Цільове фінансування

420

2486,7

3547,8

Усього за розділом II

430

2486,7

3547,8

III. Довгострокові зобов'язання

 

 

 

Довгострокові кредити банків

440

 

 

Довгострокові фінансові зобов'язання

450

 

 

Відстрочені податкові зобов'язання

460

 

 

Інші довгострокові зобов'язання

470

 

 

Усього за розділом III

480

 

 

IV. Поточні зобов'язання

 

 

 

Короткострокові кредити банків

500

299,8

400,0

Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями

510

2613,6

4639,8

Векселі видані

520

 

 

Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги

530

 

 

Поточні зобов'язання за розрахунками:

 

 

 

з одержаних авансів

540

300,0

200,0

з бюджетом

550

39,0

9,6

з позабюджетних платежів

560

 

 

зі страхування

570

 

 

з оплати праці

580

 

 

з учасниками

590

 

 

із внутрішніх розрахунків

600

 

 

Інші поточні зобов'язання

610

174,1

183,5

Усього за розділом IV

620

3421,1

3850,5

V. Доходи майбутніх періодів

630

 

 

Баланс

640

6229,2

7902,7
             

Приложение Б

 

Баланс на 1 января 2006 года

Актив Код рядка На початок звітного періоду На кінець звітного періоду
I. Необоротні активи:      
Нематеріальні активи:      
Залишкова вартість 010    
Первинна вартість 011    
Знос 012    
Незавершене будівництво 020    
Основні засоби:      
Залишкова вартість 030 243,1 254,7
Первинна вартість 031 421,8 455,6
Знос 032 178,7 200,9
які обліковуються за методом участі в капіталі ін. підприємств 040    
інші фінансові інвестиції 045    
Довгострокова дебіторська заборгованість 050    
Інші необоротні активи 070    
Усього за розділом I 080 243,1 254,7
II. Оборотні активи      
Запаси:      
виробничі запаси 100 5146,4 5925,1
тварини на вирощуванні та відгодівлі 110    
незавершене виробництво 120    
готова продукція 130    
Товари 140    
Векселі одержані 150    
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги:      
чиста реалізаційна вартість 160 2056,1 1536,5
первинна вартість 161    
резерв сумнівних боргів 162    
Дебіторська заборгованість за розрахунками:      
з бюджетом 170 8,3 15,6
за виданими авансами 180    
з нарахованих доходів 190    
із внутрішніх розрахунків 200    
Інша поточна заборгованість 210 236,5 399,3
Грошові кошти та їх еквіваленти:      
в національній валюті 230 147,4 199,5
в іноземній валюті 240    
Інші оборотні активи 250 64,5 87,9
Усього за розділом II 260 7659,6 8248,7
III. Витрати майбутніх періодів 270    
Баланс 280 7902,7 8503,4

 

Пасив Код рядка На початок звітного періоду На кінець звітного періоду
1 2 3 4
I. Власний капітал      
Статутний капітал 300 18,9 18,9
Пайовий капітал 310    
Додатковий вкладений капітал 320    
Інший додатковий капітал 330    
Резервний капітал 340 450,0 750,6
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) 350 35,5 46,8
Неоплачений капітал 360    
Вилучений капітал 370    
Усього за розділом I 380 504,4 816,3
II. Забезпечення наступних витрат і платежів      
Забезпечення витрат персоналу 400    
Інші забезпечення 410    
Цільове фінансування 420 3547,8 4564,7
Усього за розділом II 430 3547,8 4564,7
III. Довгострокові зобов'язання      
Довгострокові кредити банків 440    
Довгострокові фінансові зобов'язання 450    
Відстрочені податкові зобов'язання 460    
Інші довгострокові зобов'язання 470    
Усього за розділом III 480    
IV. Поточні зобов'язання      
Короткострокові кредити банків 500 400,0 435,0
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями 510    
Векселі видані 520   542,0
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги 530 4639,8 1278,1
Поточні зобов'язання за розрахунками:      
з одержаних авансів 540 200,0 200,0
з бюджетом 550 9,6 33,2
з позабюджетних платежів 560    
зі страхування 570    
з оплати праці 580   1003,2
з учасниками 590   126,4
із внутрішніх розрахунків 600    
Інші поточні зобов'язання 610 183,5 490,0
Усього за розділом IV 620 3850,5 3122,4
V. Доходи майбутніх періодів 630    
Баланс 640 7902,7 8503,4

Приложение В

 

Баланс на 1 января 2007 года

Актив Код рядка На початок звітного періоду На кінець звітного періоду
I. Необоротні активи:      
Нематеріальні активи:      
Залишкова вартість 010    
Первинна вартість 011    
Знос 012    
Незавершене будівництво 020    
Основні засоби:      
Залишкова вартість 030 254,7 266,8
Первинна вартість 031 455,6 501,3
Знос 032 200,9 234,5
які обліковуються за методом участі в капіталі ін. підприємств 040    
інші фінансові інвестиції 045    
Довгострокова дебіторська заборгованість 050    
Інші необоротні активи 070    
Усього за розділом I 080 254,7 266,8
II. Оборотні активи      
Запаси:      
виробничі запаси 100 5925,1 6001,
тварини на вирощуванні та відгодівлі 110    
незавершене виробництво 120    
готова продукція 130    
Товари 140    
Векселі одержані 150    
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги:      
чиста реалізаційна вартість 160 1536,5 1625,4
первинна вартість 161    
резерв сумнівних боргів 162    
Дебіторська заборгованість за розрахунками:      
з бюджетом 170 15,6 17,1
за виданими авансами 180    
з нарахованих доходів 190    
із внутрішніх розрахунків 200    
Інша поточна заборгованість 210 399,3 401,8
Грошові кошти та їх еквіваленти:      
в національній валюті 230 199,5 205,6
в іноземній валюті 240    
Інші оборотні активи 250 87,9 91,3
Усього за розділом II 260 8248,7 8342,2
III. Витрати майбутніх періодів 270    
Баланс 280 8503,4 8609,0

 

Пасив Код рядка На початок звітного періоду На кінець звітного періоду
1 2 3 4
I. Власний капітал      
Статутний капітал 300 18,9 18,9
Пайовий капітал 310    
Додатковий вкладений капітал 320    
Інший додатковий капітал 330    
Резервний капітал 340 750,6 802,1
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) 350 46,8 53,3
Неоплачений капітал 360    
Вилучений капітал 370    
Усього за розділом I 380 816,3 874,3
II. Забезпечення наступних витрат і платежів      
Забезпечення витрат персоналу 400    
Інші забезпечення 410    
Цільове фінансування 420 4564,7 4821,4
Усього за розділом II 430 4564,7 4821,4
III. Довгострокові зобов'язання      
Довгострокові кредити банків 440    
Довгострокові фінансові зобов'язання 450    
Відстрочені податкові зобов'язання 460    
Інші довгострокові зобов'язання 470    
Усього за розділом III 480    
IV. Поточні зобов'язання      
Короткострокові кредити банків 500 435,0 400,0
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями 510    
Векселі видані 520 542,0 450,6
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги 530 1278,1 1568,0
Поточні зобов'язання за розрахунками:      
з одержаних авансів 540 200,0 100,0
з бюджетом 550 33,2  
з позабюджетних платежів 560    
зі страхування 570    
з оплати праці 580 1003,2 395,0
з учасниками 590 126,4  
із внутрішніх розрахунків 600    
Інші поточні зобов'язання 610 490,0  
Усього за розділом IV 620 3122,4 2913,6
V. Доходи майбутніх періодів 630    
Баланс 640 8503,4 8609,0

Приложение Г

 

Финансовые результаты за 2004 год

Стаття Код рядка За звітний період За попередній період
1 2 3 4
Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) 010 1789,6 1564,3
Податок на додану вартість 015 357,92 312,86
Акцизний збір 020    
Інші вирахування з доходу 030 102,3 122,4
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) 035 1431,68 1129,04
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) 040 1308,1 1000,1
Валовий: 050    
 - прибуток   123,58 128,94
 - збиток 055    
Інші операційні доходи 060    
Адміністративні витрати 070 33,4 33,4
Витрати на збут 080 6,18 5,54
Інші операційні витрати 090 14,0 10,0
Фінансові результати від операційної діяльності: 100    
 - прибуток   70,0 90,0
 - збиток 105    
Доход від участі в капіталі 110    
Інші фінансові доходи 120    
Інші доходи 130 2,0  
Фінансові витрати 140 25,0 40,3
Витрати від участі в капіталі 150   10,3
Інші витрати 160   10,0
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування: 170    
 - прибуток   47,0 29,4
 - збиток 175    
Податок на прибуток від звичайної діяльності 180 13,5 8,82
Фінансові результати від звичайної діяльності: 190    
 - прибуток   35,5 20,58
 - збиток 195    
Надзвичайні: 200    
 - доходи      
 - витрати 205    
Податки з надзвичайного прибутку 210    
Чистий: 220    
 - прибуток   35,5 20,58
 - збиток 225    

 


Приложение Д

 

Финансовые результаты за 2005 год

Стаття Код рядка За звітний період За попередній період
1 2 3 4
Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) 010 2016,89 1789,6
Податок на додану вартість 015 389,6 357,92
Акцизний збір 020    
Інші вирахування з доходу 030 102,3 102,3
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) 035 1524,99 1431,68
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) 040 1425,3 1308,1
Валовий: 050    
 - прибуток   99,69 123,58
 - збиток 055    
Інші операційні доходи 060    
Адміністративні витрати 070   33,4
Витрати на збут 080 7,8 6,18
Інші операційні витрати 090 14,0 14,0
Фінансові результати від операційної діяльності: 100    
 - прибуток   77,89 70,0
 - збиток 105    
Доход від участі в капіталі 110    
Інші фінансові доходи 120    
Інші доходи 130 3,0 2,0
Фінансові витрати 140 10,0 25,0
Витрати від участі в капіталі 150    
Інші витрати 160    
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування: 170    
 - прибуток   64,89 47,0
 - збиток 175    
Податок на прибуток від звичайної діяльності 180 18,09 13,5
Фінансові результати від звичайної діяльності: 190    
 - прибуток   46,8 35,5
 - збиток 195    
Надзвичайні: 200    
 - доходи      
 - витрати 205    
Податки з надзвичайного прибутку 210    
Чистий: 220    
 - прибуток   46,8 35,5
 - збиток 225    

 


Приложение Е

 

Финансовые результаты за 2006 год

Стаття Код рядка За звітний період За попередній період
1 2 3 4
Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) 010 2011,2 2016,89
Податок на додану вартість 015 403,3 389,6
Акцизний збір 020    
Інші вирахування з доходу 030 102,3 102,3
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) 035 1607,9 1524,99
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) 040 1502,3 1425,3
Валовий: 050    
 - прибуток   105,6 99,69
 - збиток 055    
Інші операційні доходи 060    
Адміністративні витрати 070    
Витрати на збут 080 8,0 7,8
Інші операційні витрати 090 13,9 14,0
Фінансові результати від операційної діяльності: 100    
 - прибуток   83,7 77,89
 - збиток 105    
Доход від участі в капіталі 110    
Інші фінансові доходи 120    
Інші доходи 130 3,0 3,0
Фінансові витрати 140 11,0 10,0
Витрати від участі в капіталі 150    
Інші витрати 160    
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування: 170    
 - прибуток   69,7 64,89
 - збиток 175    
Податок на прибуток від звичайної діяльності 180 20,7 18,09
Фінансові результати від звичайної діяльності: 190    
 - прибуток   53,3 46,8
 - збиток 195    
Надзвичайні: 200    
 - доходи      
 - витрати 205    
Податки з надзвичайного прибутку 210    
Чистий: 220    
 - прибуток   53,3 46,8
 - збиток 225    

 

Содержание

 

Введение. 3

Раздел 1. Теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия с учетом международного опыта. 6

Сущность и виды анализа финансового состояния. 6

Раздел 2. Финансово-экономический анализ предприятия на конкретных материалах с применением международных методик. 30

2.1. Хозяйственно-экономическая характеристика объекта исследования 30

2.2. Коэффициентный анализ финансового состояния предприятия (национальная практика расчета) 36

2.3. Коэффициентный анализ финансового состояния предприятия с применением международных методик. 52

заключение. 57

Список использованных источников. 60

Приложение А.. 62

Приложение Б. 65

Приложение В.. 68

Приложение Г. 71

Приложение Д.. 73

Приложение Е. 75

 


Введение

 

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразным их размещением и эффективным использованием, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью [6, с.113].

Финансовое состояние предприятия (ФСП) также определяется составом и размещением средств, структурой их источников, скоростью оборота капитала, способностью предприятия погашать свои обязательства в срок и в полном объеме, а также другими факторами. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем (устойчивом) финансовом состоянии.

Главная цель финансовой деятельности сводится к одной стратегической задаче - увеличению активов предприятия. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса [6, с.114].

Главная цель анализа финансового состояния – своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности [7, с.45].

В современных условиях рыночной экономики первостепенное значение приобретает способность менеджера, специалиста по финансам проводить анализа активов и пассивов предприятия с помощью различных методик. К практике системы и методики национального анализа финансового состояния предприятия современный специалист должен уметь приобщить и лучшие методики из зарубежного опыта. Актуальность исследования продиктована тем, что Украина сегодня все больше стремится интегрироваться в мировое экономическое пространство и следовательно знание финансовых законов и методик, применяемых за рубежом нашей страны для оценки ФСО актуально.

Предметом исследования в курсовой работе выступает предмет финансов.

Непосредственным объектом исследования служит действующее в рыночных условиях предприятия.

Цель работы – оценить финансовое состояние объекта в соответствии с методикой исследования.

Методы исследования в работе - механизмы оценки финансового состояния современного украинского предприятия с применением коэффициентного анализа и применением международных оценок (уравнение Дюпона, матрица Мобли).

Для достижения поставленной цели предполагается решить задачи следующего содержания



Поделиться:


Последнее изменение этой страницы: 2019-10-15; просмотров: 98; Нарушение авторского права страницы; Мы поможем в написании вашей работы!

infopedia.su Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав. Обратная связь - 3.235.229.251 (0.145 с.)