Аналіз фінансових результатів.

Дуже важливо, траляля…

Основна діяльність - це здійснення операцій, пов'язаних з виробництвом або реалізацією продукції (товарів, послуг), що є визначальною метою створення підприємства.

Отже, на прибуток від реалізації продукції у цілому по підприємству (за Даними ф. № 2 "Звіт про фінансові результати" - валовий прибуток) впливає чотири основних фактори:

-обсяг реалізації продукції у натуральних одиницях (ОР);

-структура реалізації (ПВ);

-собівартість одиниці і-го виду продукції (С_і);

-рівень цін одиниці і-го виду продукції (Ц_і).

Проаналізувавши прибуток від реалізації продукції у цілому по підприємству, необхідно оцінити рівень і динаміку прибутку від реалізації окремих видів продукції, на які впливають лише наступні фактори:

Ä обсяг реалізації продукції;

Ä собівартість одиниці продукції;

Особливості аналізу фінансових результатів від іншої операційної діяльності.

До складу фінансових результатів від іншої операційної діяльності відносяться:

Ä прибутки (збитки) від реалізації іноземної валюти;

Ä прибутки (збитки) від операційної оренди;

Ä прибутки (збитки) від операційної курсової різниці;

Ä прибутки (збитки) від списаних раніше активів;

Ä прибутки (збитки) від реалізації інших оборотних активів, ніж продукція, товари, роботи, послуги;

Ä прибутки (збитки) від штрафів, пені, неустойок;

Ä втрати від уцінки, недостачі, псування матеріальних цінностей тощо.

Детальний аналіз таких показників здійснюється за даними бухгалтерського обліку (первинними документами, обліковими регістрами, звітністю).

У кожному конкретному випадку необхідно визначити винних осіб і причини виникнення збитків.

Так, причинами виникнення збитків від реалізації запасів є зниження їх якості та споживчих властивостей внаслідок тривалого та недбалого збереження. При наявності збитків від списання безнадійної дебіторської заборгованості необхідно встановити, за яких обставин вона виникла, чи було передано справу в господарський суд і яке ним прийнято рішення.

Доходи та витрати від штрафів, пені, неустойок не характеризують з позитивної сторони діяльність підприємства. Особливу увагу необхідно приділити сумам заборгованості, які повернуті підприємству після закінчення терміну позовної давності. Такі суми лише умовно можна відносити до доходів. Слід враховувати й понесені економічні витрати.

Аналіз фінансових результатів від іншої операційної діяльності проводиться у розрізі їх динаміки за певні періоди, структури та впливу факторів.

Особливості аналізу фінансових результатів від надзвичайної діяльності.

Надзвичайна діяльність - це діяльність, яка кардинально відрізняється від звичайної і не очікується, що вона буде повторюватися періодично або в кожному звітному періоді.

Розрізняють наступні види показників фінансових результатів від надзвичайної діяльності:

ü збитки від стихійних лих;

ü збитки від техногенних катастроф (аварій);

ü відшкодування збитків від надзвичайних подій;

ü інші надзвичайні прибутки (збитки).

Аналіз перерахованих показників здійснюється на підставі використання даних бухгалтерського обліку (первинних документів, облікових регістрів, звітності тощо).

Аналіз показників фінансових результатів від надзвичайної діяльності полягає в дослідженні динаміки, структури та причин появи таких прибутків і збитків у кожному конкретному випадку".

Аналіз рентабельності п-ва.

Рентабельність (від нім. Rentabel - доходний) – цевідносний показник прибутку, який відображає відношення отриманого ефекту (доходу, прибутку) з наявними або використаними ресурсами.

Витратні показники рентабельності характеризують доходність понесених витрат (виробничих, комерційних, інвестиційних тощо) у процесі діяльності.

де Р_в - рентабельність. П- прибуток, В - витрати.

Коефіцієнт окупності характеризує величину витрат, понесену підприємством для отримання однієї гривні доходу від продажу продукції (робіт, послуг).

 

де К_ОКУП - коефіцієнт окупності, ЧД - чистий дохід.

Коефіцієнт покриття є оберненим показником до коефіцієнта окупності та характеризує величину, на яку дохід покриває понесені витрати. Розраховується як відношення чистого доходу до витрат:

 

де К_покр - коефіцієнт покриття.

Ресурсні показники рентабельності розраховуються, якщо необхідно визначити доходність ресурсів або капіталу підприємства (власного, залученого, основного, оборотного тощо). Вони визначаються як відношення прибутку (валового, загального або чистого) до вартості активів (капіталу) або їх складових:

де А - сума активів підприємства, К- сума капіталу підприємства.

Доходні показники рентабельності розраховуються як відношення прибутку від реалізації продукції (робіт, послуг) (чистого прибутку) до чистого доходу підприємства:

де Р_р - рентабельність реалізації.

Основним джерелом інформації для аналізу рентабельності є форма № 2 "Звіт про фінансові результати", додатковими - форма № і "Баланс", фінансовий план підприємства тощо.

Аналіз рентабельності капіталу.

Кожному підприємству необхідна інформація прорентабельність його діяльності. Таким показником є рентабельність підприємства (активів), що розраховується як відношення прибутку (валового, операційного або чистого) до середньорічної вартості активів підприємства:

де Р_П - рентабельність підприємства (активів); П - прибуток; ∑К_А - середня вартість усіх активів.

На рівень і динаміку показників рентабельності впливає вся сукупність виробничо-господарських факторів: рівень організації виробництва та управління; структура капіталу та його джерел; ступінь використання виробничих ресурсів; обсяг, якість і структура продукції; витрати на виробництво і собівартість продукції; прибуток за видами діяльності та напрями його використання.

Середня сума основного та оборотного капіталу (∑К) залежить від обсягу продажу та швидкості обороту капіталу (коефіцієнта оборотності - К_об), який визначається відношенням суми обороту до середньорічної суми основного та оборотного капіталу).

Чим швидше обертається капітал на підприємстві, тим менше його потрібно для забезпечення випуску планового обсягу продукції. 1 навпаки, уповільнення оборотності капіталу потребує додаткового залучення засобів для забезпечення аналогічного обсягу виробництва, реалізації і збуту.