Прямой и косвенный методы представления потоков денежных средств от текущей деятельности по мсфо

Организация может представлять информацию о потоках де­нежных средств от текущей деятельности, используя прямой и косвенный метод. При задействовании прямого метода в отчете отражаются валовые денежные поступления и платежи, при ис­пользовании косвенного метода в разделе текущей деятельности отражаются финансовый результат организации (прибыль или убыток) и его необходимые корректировки, позволяющие перей­ти от величины финансового результата к величине чистого де­нежного потока от текущей деятельности за период. Для этого финансовый результат корректируется с учетом результатов опе­раций неденежного характера, операций, связанных с выбытием долгосрочных активов, на величину изменения оборотных акти­вов и краткосрочных обязательств.

В качестве финансового результата для целей составления от­чета косвенным методом рекомендуется использовать либо чис­тую прибыль (нераспределенную прибыль (убыток)) отчетного периода, отражаемую в отчете о прибылях и убытках, либо при­быль до налогообложения.

Существуют следующие способы представления потоков де­нежных средств от текущей деятельности прямым методом:

на основе учетных записей организации;

путем корректировки величины выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг, себестоимости проданных товаров, про­дукции, работ, услуг и других статей отчета о прибылях и убыт­ках с учетом:

имевших место в отчетном периоде изменений в статьях запа­сов, текущей дебиторской и кредиторской задолженности;

операций неденежного характера;

прочих операций, сопровождающихся возникновением денежных потоков от инвестиционной или финансовой деятельности.

Первый из названных способов предполагает использование учетных данных об оборотах по статьям денежных средств.

Второй способ основан на корректировках статей отчета о при­былях и убытках, позволяющих перейти от статей доходов и рас­ходов к статьям валовых поступлений и платежей.

Отметим, что прямое использование указанного способа со­ставления отчета по данным российской отчетности затруднитель­но, в частности потому, что в отчете о прибылях и убытках пока­зывается нетто-выручка (очищенная от суммы налога на добав­ленную стоимость), в то время как в балансе задолженность покупателей включает причитающийся от покупателей НДС.

Такие же корректировки должны производиться и по статьям расходов, с тем, чтобы устранить расхождения между величиной расходов, учтенных в отчете о прибылях и убытках, и фактичес­ким расходованием денежных средств.

В отличие от прямого метода, раскрывающего информацию о поступлениях и платежах, то есть использующего учетные данные о денежных потоках, косвенный метод представления информа­ции о денежных потоках от текущей деятельности рассматривает не только статьи денежных средств, но и все остальные статьи активов и пассивов, изменение которых влияет на финансовые потоки организации.

Чистый денежный поток от текущей деятельности представ­лен в отчете, составленном косвенным методом, как результат использования всех экономических ресурсов организации, что позволяет оценить управленческие решения, относящиеся к денежным потокам, в первую очередь, относительно соответствия чистого финансового результата и денежных средств, а также до­статочности получаемой прибыли для осуществления планируе­мых платежей.

Чистый денежный поток отличается от суммы полученного финансового результата в силу ряда причин:

финансовый результат, отражаемый в отчете о прибылях и убытках, формируется в соответствии с допущением временной определенности фактов хозяйственной деятельности (расходы и доходы признаются в том учетном периоде, в котором они были начислены, вне зависимости от реального движения денежных средств);

наличие расходов будущих периодов приводит к тому, что ре­альная сумма платежей отличается от себестоимости продукции;

начисленные в отчетном периоде расходы, сопровождающие­ся возникновением кредиторской задолженности, увеличивают себестоимость, не меняя при этом сумму денежных средств орга­низации;

приобретение активов долгосрочного характера и связанный с этим отток денежных средств не отражаются на величине финан­сового результата;

на величину финансовых результатов оказывают влияние рас­ходы, не сопровождающиеся оттоком денежных средств, напри­мер амортизация основных средств и нематериальных активов;

источником увеличения денежных средств не обязательно яв­ляется прибыль (к примеру, приток денежных средств может быть обеспечен за счет их привлечения на заемной основе). Точно так же отток денежных средств не всегда связан с уменьшением фи­нансового результата;

на расхождение финансового результата и чистого денежного потока влияют изменения статей оборотных активов и кратко­срочных обязательств.

Для устранения указанных расхождений в формировании чи­стого финансового результата и чистого денежного потока при определении чистого денежного потока от текущей деятельности производятся корректировки финансового результата с учетом:

а) изменений в запасах, текущей дебиторской задолженности,
краткосрочных финансовых вложениях, краткосрочных обязатель­ствах, исключая займы и кредиты, в течение периода;

б) неденежных статей: амортизация внеоборотных активов;
курсовые разницы; прибыль (убыток) прошлых лет, выявленные
в отчетном периоде; списанная дебиторская (кредиторская) задолженность; начисленные, но не выплаченные доходы от участия в других организациях и др.;

в) иных статей, сопровождающихся возникновением денежных потоков от инвестиционной или финансовой деятельности.

В методических целях можно выделить определенную после­довательность осуществления таких корректировок — поэтапно.

На первом этапе устраняется влияние на финансовый резуль­тат операций неденежного характера.

Бухгалтерские операции начисления амортизации заключают­ся, как известно, в отнесении на себестоимость продукции доли амортизационных отчислений. Поскольку уменьшение финансо­вого результата вследствие этих операций не сопровождается со­кращением денежных средств, для определения чистого денежно­го потока суммы начисленной за период амортизации долгосроч­ных активов должны быть добавлены к финансовому результату.

Операции выбытия долгосрочных активов также влияют на финансовый результат, являющийся исходной базой для расчета чистого денежного потока от текущей деятельности. В то же вре­мя операции продажи объектов внеоборотных активов рассматри­ваются в составе инвестиционной деятельности. Во избежание двойного учета влияния одной и той же операции на денежные потоки, положительный результат выбытия долгосрочных акти­вов (прибыль) при расчете чистого денежного потока от текущей деятельности должен быть показан со знаком «минус», отрица­тельный результат — убыток — со знаком «плюс».

Корректировки, устраняющие влияние прочих «неденежных» операций на финансовый результат в зависимости от характера влияния, увеличивают или уменьшают результат, то есть суммы таких операций включаются в расчет чистого денежного потока от текущей деятельности соответственно со знаком «минус» или со знаком «плюс».

На втором этапе корректировочные процедуры выполняются с учетом изменений в статьях оборотных активов и краткосроч­ных обязательств. Конкретный расчет предполагает оценку изме­нений по каждой статье оборотных активов (исключая статьи де­нежных средств) и краткосрочных обязательств.

Цель проведения корректировок состоит в том, чтобы показать, за счет каких статей оборотных активов и краткосрочных обяза­тельств произошло изменение суммы денежных средств в конце отчетного периода по сравнению с его началом.

Увеличение статей оборотных активов характеризуется исполь­зованием средств и, следовательно, расценивается как отток денежных средств. Уменьшение статей оборотных активов характе­ризуется высвобождением средств и расценивается как приток денежных средств.

Например, если в течение отчетного периода задолженность покупателей увеличилась, делают вывод о том, что поступление денежных средств было меньше зафиксированного в виде выруч­ки в отчете о прибылях и убытках на величину прироста дебитор­ской задолженности. Следовательно, для расчета чистого денежного потока от текущей деятельности прирост дебиторской задолжен­ности за период должен быть показан в отчете со знаком «минус».

Напротив, уменьшение дебиторской задолженности означает превышение поступления денежных (или иных платежных средств) над выручкой, отраженной в отчете о прибылях и убыт­ках. Следовательно, для расчета чистого денежного потока от те­кущей деятельности сокращение дебиторской задолженности за период должно быть показано в отчете со знаком «плюс».

Влияние на финансовый результат операций, связанных с при­обретением товарно-материальных ценностей, характеризуется тем, что увеличение их остатков в балансе характеризует исполь­зование денежных средств или их отток. Соответственно сумма уменьшения остатков по указанным статьям означает высвобож­дение средств или их приток.

У операций, отражаемых на пассивных счетах, механизм воз­действия на движение денежных средств обратный. Рост остатков по статьям краткосрочных обязательств свидетельствует о том, что большая часть активов и произведенных расходов остается нео­плаченной. В данном случае имеет место приток средств. Следо­вательно, при расчете чистого денежного потока от текущей деятельности прирост по статьям краткосрочных обязательств по­казывается со знаком «плюс». И наоборот, сокращение задолжен­ности кредиторам означает отток средств и в отчете показывается со знаком «минус».

В качестве общего вывода можно сформулировать следующий алгоритм: при расчете чистого денежного потока от текущей дея­тельности увеличение статей оборотных активов должно быть показано в отчете со знаком «минус», уменьшение — со знаком «плюс»; увеличение остатков по статьям краткосрочных обяза­тельств должно быть показано в отчете со знаком «плюс», умень­шение — со знаком «минус».

Совокупное влияние рассмотренных процедур, корректирую­щих величину финансового результата, должно привести к опре­делению чистого денежного потока от текущей деятельности.

Раздел отчета, раскрывающий информацию о денежных пото­ках в результате текущей деятельности с использованием косвен­ного метода, может выглядеть следующим образом (табл. 1).

Таблица 1 Отчет о движении денежных средств (косвенный метод)

Показатели отчета	Сумма (+, -)
Движение денежных средств от текущей деятельности
Чистая прибыль (убыток)	+ (-)
Начисленная амортизация по внеоборотным активам	+
Прибыль от продажи внеоборотных активов	-
(Убыток от продажи внеоборотных активов)	+
Иные статьи неденежного характера	+ (-)
Увеличение запасов	—
(Уменьшение запасов)	+
Увеличение дебиторской задолженности	—
(Уменьшение дебиторской задолженности)	—
Увеличение кредиторской задолженности	—
(Уменьшение кредиторской задолженности)	-
Краткосрочные финансовые вложения	—
Выплата дивидендов	—
Изменение денежных средств в результате текущей
деятельности	+ (-)

Независимо от того, каким методом были представлены в от­чете денежные потоки от текущей деятельности, движение денеж­ных средств от инвестиционной и финансовой деятельности от­ражается прямым методом. Таким образом, отличие методов со­ставления отчета определяется представлением информации о денежных потоках от текущей деятельности.