Анализ активно-пассивных операций ооо «уфамебель»

 

Финансовая отчетность ООО «Уфамебель» дает достоверное и полное представление об имущественном и финансовом положении организации, об его изменениях, а также финансовых результатах ее деятельности.

Достоверной считается бухгалтерская отчетность, сформированная и составленная исходя из правил, установленных нормативными актами по бухгалтерскому учету РФ.

Финансово-экономический анализ ООО «Уфамебель» проводится на основе собранных данных квартальной отчетности, представляемой хозяйствующим субъектом в налоговые органы.

По данным таблицы 1 (Приложение 1), мы видим, что выручка от реализации продукции в 2015 г. составила – 36914 млн. руб., в 2015 г. реализация продукции ООО «Уфамебель» составила 92544 млн. руб., наблюдается значительное увеличение объемов в сравнении с 2013 г. на сумму 55630 млн. руб., увеличение составляет – 2,5 раза. Численность работников увеличилась по сравнению с 2013 годом на 30 чел., а в 2014 г. снизилась на 48 чел., среднегодовая стоимость основных фондов по сравнению с 2013 г. увеличилась на сумму 62 млн. руб., что составляет 117,13%, в 2015 г. по отношению к 2014 г. среднегодовая стоимость основных средств увеличилась на сумму – 145 млн. руб., что составляет – 34,42%, это связано с обновлением фондов в 2015 г.; среднегодовая стоимость оборотных активов по сравнению с 2013 г. увеличилась на сумму 6849 млн. руб., что составляет 116,28%, в 2015 г. по отношению к 2014 г. стоимость оборотных фондов увеличилась на сумму – 12629 млн. руб., что составляет – 117,18%.

По данным таблицы 2 представим динамику затрат на 1 руб. реализованной продукции:

 

 

Таблица 2 - Анализ динамики затрат на 1 руб. реализованной продукции ООО «Уфамебель»

№	Показатели	2013г.	2014г.	2015г.	Отклонения 2015г. к 2013г.
абсолютн.	относит
1.	Выручка от реализации, млн. руб.				+14364	138,91
2.	Полная себестоимость реализованной продукции, млн.руб.				+15644	147,75
3.	Затраты на 1 руб. реализованной продукции (работ, услуг) коп.	0,887	0,908	0,94	+0,053	105,97

 

По данным таблицы 2, видно, что затраты на 1 руб. реализованной продукции увеличились с 0,887 руб. в 2013 г. до 0,908 руб. в 2014 г. и составили 105,97% это связано со значительным увеличением выпуска продукции – 38,91%, а следовательно, и увеличением переменных затрат в себестоимости реализованной продукции.

По данным таблицы 3 (Приложение 2) следует, что выручка от реализации продукции в 2013 г. составила – 36914 млн. руб., в 2014 г. реализации продукции ООО «Уфамебель» составил 92544 млн. руб., наблюдается значительное увеличение объемов в сравнении с 2013 г. на сумму 55630 млн. руб., увеличение составляет – 2,5 раза, численность работников увеличилась по сравнению с 2013 годом на 30 чел., а в 2014 г. снизилась на 48 чел., материальные затраты в 2014 г. снижены на сумму 2091 млн. руб., что составляет 45,96%, среднегодовая стоимость основных фондов по сравнению с 2013 г. снизилась на сумму 14 млн. руб., что составляет 99,03%, среднегодовая стоимость оборотных активов по сравнению с 2013 г. снизилась на сумму 2753 млн. руб., что составляет 84,06%.

Валовая прибыль в 2014 г. увеличилась по отношению по отношению к 2013 г. на сумму – 4346 млн. руб., рост составил – 204,75%. Чистая прибыль по отношению к 2013 г. выросла на сумму 987 млн. руб., или в 12,75раза. В 2014 г. чистая прибыль составила – 525 млн. руб. Рентабельность продаж у предприятия в 2014 г. значительно увеличилась и составила 1,76%, рост в 2,36 раза, рентабельность продаж 2015 г. составила – 1,43%, рентабельность продаж 2013 г. – 0,74%, такая рентабельность для организации очень низкая.

Затраты на 1 руб. реализованной продукции увеличились с 0,887 руб. в 2013 г. до 0,908 руб. в 2015 г. и составили 105,97% это связано со значительным увеличением выпуска продукции – 38,91%, а следовательно, и увеличением переменных затрат в себестоимости реализованной продукции.

Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной, а предприятие - неплатежеспособным является выполнение одного из следующих условий: коэффициент текущей ликвидности (К1) на конец отчетного периода имеет значение менее 0,2; коэффициент обеспеченности собственными средствами (К2) на конец отчетного периода имеет значение менее 0,1. Для расчета показателей ликвидности необходимо составить укрупненный аналитический баланс, представленный в Приложении.

Для оценки общей платежеспособности используется коэффициент независимости (автономии). Нормативное значение этого коэффициента > 0,5. Чем выше значение коэффициента независимости, тем выше общая платежеспособность предприятия, т.к. у предприятия достаточно собственного имущества, продав которое оно выполнит все свои обязательства. Двукратное превышение величины имущества над заемным капиталом равнозначно значению коэффициента независимости = 0,5.

По данным таблицы Приложения видно, что денежные средства предприятия в 2014 г. по отношению к 2013 г. снижены на сумму – 75281 млн. руб., и составили – в 9,82%, а в 2015 г. по отношению к 2014 г. увеличены на сумму – 11510 млн. руб., и составили – 1503,66%. Краткосрочных финансовых вложений у предприятия не было. Краткосрочная дебиторская задолженность предприятия в 2015 г. по отношению к 2013 г. увеличилась на сумму – 5322 млн. руб., или 154,02%, а в 2015 г. по отношению к 2014 г. увеличилась на сумму – 6621 млн. руб., и составила – 143,63%. Запасы предприятия в 2014 г. по отношению к 2013 г. увеличены на сумму на сумму – 20339 млн. руб., и составили – 147,49%, а в 2015 г. по отношению к 2014 г. снижены на сумму – 5053 млн. руб., или 92%. Вне оборотные активы предприятия в 2013 г. по отношению к 2013 г. увеличены на сумму – 123 млн. руб., и составили – 133,98%, а в 2014 г. по отношению к 2014 г. увеличены на сумму – 168 млн. руб., и составили – 134,64%. Краткосрочные обязательства предприятия в 2014 г. по отношению к 2013 г. снижены на сумму – 51233 млн. руб., или 10,33%, а в 2015 г. по отношению к 2014 г. увеличены на сумму – 50996 млн. руб., или в 10 раз.

Долгосрочных обязательств у предприятия снижены в 2014 г. на сумму – 97 млн. руб., а в 2015 г. снижены на сумму – 12 млн. руб. Собственный капитал предприятия в 2013г. по отношению к 2013 г. увеличился на сумму 2557 млн. руб. или 26,54%, а в 2015 г. по отношению к 2014 г. увеличился на сумму – 24337 млн. руб. и составил – 299,65% Причинами отмеченных явлений выступили изменения в денежных потоках от текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Используя приведенные в Приложении значения показателей деятельности предприятия можно рассчитать значения коэффициентов ликвидности.

1. Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал):

,(1)

,

 

2. Промежуточный коэффициент покрытия (Кпп):

 

Кпп = (2)

 

3. Общий коэффициент покрытия (Кпо):

 

Кпо = (3)

 

Таблица 4 - Показатели коэффициентов общей платежеспособности ООО «Уфамебель» за 2013-2015 гг.

Показатели	Норматив	2013г.	2014г.	2015г.
Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал)	>0,2	0,146	0,139	0,216
Промежуточный коэффициент покрытия (Кпп)	>0,1	0,318	2,71	0,599
Общий коэффициент покрытия (Кпо)	>0,5	1,068	13,41	1,62

 

Таблица 5.- Показатели абсолютной ликвидности и обеспеченности собственными средствами ООО «Уфамебель» 2013-2015 гг.

Показатели	Норматив	2013г.	2014г.	2015г.
Коэффициент текущей ликвидности (К1)	>2	1,16	13,61	1,62
Коэффициент обеспеченности собственными средствами (К2)	>0,1	0,139	3,62	0,38

 

Формулы расчета:

(4)

 

1 2013

1 2014

1 2015

 

 

(5)

2 2013

2 2014

2 2015

Таким образом, за 2015 коэффициент абсолютный ликвидности соответствует нормативному значению, должен быть более 0,2, но в 2013 г. – 0,146, в 2014 г. – 0,139, а в 2015 г. – 0,216; промежуточный коэффициент покрытия соответствует нормативному значению, должен быть более 0,1, в 2013 г. – 0,318, в 2014 г. – 2,71, в 2015 г. – 0,599; общий коэффициент покрытия также соответствует нормативному значению, более 0,5, в 2013 г. – 1,068, в 2014 г. – 13,41, в 2015 г. - 1,62, так же видно, что все показатели по отношению к 2013 г. повышаются.

Оценка эффективности управления собственным капиталом ООО «Уфамебель»

Уставной капитал ООО «Уфамебель» составляет 10000 млн. руб. Учет уставного капитала дает возможность определять сумму обязательств предприятия перед его участниками (акционерами).

Уставный капитал ООО «Уфамебель» разделен на доли участников в соответствии с размерами взноса.

Состояние и изменение собственного и заемного капитала, а также структуры заемного капитала имеет большое значение для инвесторов. Динамика источников имущества предприятия представлена в таблице 6.

 

 

Таблица 6.- Динамика источников имущества и их структура ООО «Уфамебель»

Виды источников финансирования	2013г.	2014г.	2015г.	Абсолютное отклонение	Темп роста
Млн. руб.	%K итогу	млн. руб.	% к итогу	млн. руб.	%K итогу	2014-2013	2015-2014	2014-2013	2015-2014
1. Собственный капитал		14,4		66,8		39,0			126,54	299,65
2.Долгосрочнные обязательства		0,4		0,8		0,1	-97	-12	60,25	91,84
3.Краткосрочные обязательства		85,2		32,4		60,9	-51233		10,33	964,05
Итого:		100,0		100,0		100,0	-48773		27,22	512,97

 

Как показывают данные таблицы 6, в структуре источников финансирования организации за три года произошли некоторые изменения.

За 2013 год доля собственного капитала увеличилась на 26,54%. На 89,67% снизилась доля краткосрочных обязательств. Величина долгосрочных обязательств уменьшилась на 97 млн. руб.

Доля собственного капитала в 2015 г. увеличилась по сравнению с 2014 г. на 24337 млн. руб. Значительно увеличилась сумма краткосрочных обязательств - на 50996 млн. руб.Темпы роста источников финансирования в 2015 году составили 512,97%.

Для анализа структуры собственного капитала, выявления причин изменения отдельных его элементов и оценки этих изменений за анализируемый период составим таблицу 7.Как видно из таблицы 7 за анализируемый период произошли значительные изменения в структуре собственного капитала

Если в 2013 г. он состоял на 50,8% из отчислений в фонд потребления, на 48,8% из добавочного капитала и на 0,1% из уставного, то к концу 2015 г. его состав значительно расширился за счет резервного капитала. Фонд потребления стал составлять 55,8% в собственном капитале фирмы.

Размер уставного капитала за анализируемый период не изменился и остался равным 10 млн. руб.

Таблица 7.- Динамика структуры собственного капитала

Источники капитала	2013 г.	2014 г.	2015 г.	Абсолютные отклонения 2015 г к 2013 г.
млн. руб.	%	млн. руб.	%	млн. руб.	%	Млн. руб.	%
Уставный капитал		0,1		0,1		0,1	-	100,0
Добавочный капитал		48,8		38,6		43,9		125,5
Фонд потребления		50,8		60,2		55,8		623,8
Нераспределенная прибыль отчетного года	-	-		0,4		0,1		-
Нераспределенная прибыль прошлых лет		0,3		0,7		0,1		187,5
Итого собственный капитал		100,0		100,0		100,0		379,2

 

Сумма добавочного капитала изменилась незначительно и к 2015 г. стала равна 5900 млн. руб. Произошло снижение удельного веса добавочного капитала на 4,9%.

Структура капитала анализируемого предприятия несет в себе риск для инвесторов, так как предприятие работает преимущественно на заемном капитале.

Целесообразно провести анализ эффективности использования собственного капитала в ООО «Уфамебель» и оценить финансовую устойчивость в данном предприятии.

Анализируя показатели, представленные в таблице 8, можно сделать следующие выводы. Коэффициенты автономии относятся к числу основных показателей структуры источников средств предприятия, и показывает удельный вес собственных средств предприятия в общей сумме источников. Этот показатель определяет долю собственников в общей стоимости имущества предприятия. Максимальное значение такого коэффициента = 1.

В ООО «Уфамебель» в 2015 г. коэффициент автономии составил 0,39,это значит, что собственные средства предприятия составляют 39% от всей суммы источников средств.

 

 

Таблица 8 Эффективность использования собственного капитала в ООО «Уфамебель»

Показатели	2013г.	2014г.	2015г.	Отклонения 2015 к 2013
Коэффициент автономии (0 до 1)	0,14	0,67	0,39	0,25
Коэффициент маневренности (0,2-0,5)	0,96	0,96	0,98	0,02
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	3,8	7,6	1,4	-2,4
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (>0.1 до 0.5)	0,14	0,66	0,39	0,25
Коэффициент финансовой устойчивости	0,15	0,68	0,39	0,24

 

Увеличение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами в 2015 году по сравнению с 2013 годом, говорит об улучшении финансового состояния, а также о возможности проведения независимой финансовой политики. Данный коэффициент свидетельствует о достаточном количестве собственных оборотных средств. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала является показателем деловой активности предприятия и характеризует отношение выручки от реализации к средней величине собственного капитала. Его снижение в 2015 году свидетельствует о неэффективном использовании собственного капитала и показывает число оборотов собственных средств. Большое значение при анализе придается коэффициенту финансовой устойчивости. Он отличается от коэффициента автономности тем, что при его определении к собственным средствам прибавляются заемные со сроком погашения более одного года.

 

(6)

 

В ООО «Уфамебель» довольно высокий коэффициент финансовой устойчивости (в 2014 году – 0,68; в 2015 году – 0,39), следовательно, хозяйство является финансово устойчивым, а значит, имеет возможность пользоваться долгосрочными и краткосрочными кредитами с целью расширения и усовершенствования своей производственной деятельности