Программа итоговой государственной аттестации

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

 

федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова»

 

 

Утверждено

на заседании совета Финансового_факультета

протокол № от «» 20 г.

Председатель совета:

_____________Болвачев А.И.

 

 

Финансовый факультет

 

 

ПРОГРАММА ИТОГОВОЙ ГОСУДАРСТВЕННОЙ АТТЕСТАЦИИ

 

для контингента студентов, переведенного из ФГБОУ ВПО РГТЭУ в результате реорганизации в форме присоединения к ФГБОУ ВПО «РЭУ им. Г.В. Плеханова» в соответствии с приказом Министерства образования и науки № 1075 от 20.12.2012г.

 

Специальность 080105.65 «Финансы и кредит»

Специализация «Финансовый менеджмент»

Квалификация (степень) выпускника Специалист

 

 

Москва – 20

Составители: проф., д.э.н. Болвачев А.И.

проф., к.э.н. Сергеева О.И.

 

 

Программа государственного итогового междисциплинарного экзамена предназначена для студентов по специальности 060400 (080105.65) «Финансы и кредит» специализаций «Финансовый менеджмент», «Банковское дело», «Ценные бумаги», «Страхование». Программа содержит основные дидактические единицы по дисциплинам специальности, требования к знаниям выпускников, критерии оценки результатов сдачи госэкзамена, а также перечень вопросов, включаемых в билеты по госэкзамену.

 

Председатель Совета

Финансового факультета

д.э.н., профессор Болвачев А.И.

 

ВВЕДЕНИЕ

 

В соответствии с Федеральным Законом Российской Федерации от 22 августа 1996 г. №125-ФЗ «О высшем и послевузовском профессиональном образовании» итоговая аттестация выпускников, завершающих обучение по программе высшего профессионального образования в высших учебных заведениях является обязательной.

Итоговая государственная аттестация выпускников включает:

-итоговый междисциплинарный государственный экзамен по специальности;

-защиту дипломной работы.

По результатам итоговой государственной аттестации Государственная аттестационная комиссия принимает решение о присвоении квалификации экономист по специальности «Финансы и кредит» и выдаче диплома о высшем образовании.

Итоговый междисциплинарный экзамен по специальности наряду с требованиями по содержанию дисциплин учитывает также общие требования к выпускнику, предусмотренные государственным образовательным стандартом по специальности.

К итоговому междисциплинарному экзамену по специальности и защите дипломной работы допускаются лица, завершившие полный курс по профессиональной образовательной программе и успешно прошедшие все предшествующие аттестационные испытания, предусмотренные учебным планом.

Сдача итогового экзамена проводится на открытых заседаниях государственных экзаменационных комиссий, состоящих из научно-педагогического персонала ВУЗа и лиц, приглашенных из сторонних организаций.

Государственным образовательным стандартом высшего образования определены государственные требования к минимуму содержания и уровню подготовки выпускников по специальности 080105 «Финансы и кредит», которые учтены в настоящей программе государственного итогового междисциплинарного экзамена.

В соответствии с Государственным образовательным стандартом высшего профессионального образования по специальности 080105 «Финансы и кредит» (пунктом 7.2. «Требования к государственному экзамену») предусмотрено, что содержание итогового квалификационного экзамена устанавливает ВУЗ (факультет). В его состав в обязательном порядке должны включаться основные вопросы по учебным дисциплинам специальности.

Вопросы экономической теории, экономики, права, маркетинга, менеджмента и др. рассматриваются в контексте содержания вышеуказанных дисциплин.

Выпускники, не прошедшие аттестационных испытаний в виде государственного итогового междисциплинарного экзамена допускаются к нему повторно. Порядок повторного прохождения итогового междисциплинарного экзамена определяется высшим учебным заведением.

Студентам, не сдавшим государственный итоговый междисциплинарный экзамен по уважительной причине, ректором может быть удлинен срок обучения до следующего периода работы государственной аттестационной комиссии, но не более одного года.

 

 

КРИТЕРИИ ОЦЕНКИ ЗНАНИЙ И УМЕНИЙ СТУДЕНТОВ

 

Государственный итоговый междисциплинарный экзамен по специальности должен наряду с требованиями к содержанию отдельных дисциплин учитывать также общие требования к выпускнику, предусмотренные Государственным стандартом образования, к числу которых относятся:

- понимание многообразия экономических процессов в современном мире, их связь с другими процессами, происходящими в обществе;

- умение использовать знания по теории финансов, денег, кредита в своей практической деятельности;

- знание основ организации денежно-кредитного регулировании, взаимосвязи между разными частями денежного оборота, денежного и торгового оборота, функционирования банковского дела и фондового рынка, организации налогообложения и страхования, государственных, корпоративных и муниципальных финансов;

- подготовленность к профессиональной деятельности в учреждениях финансовой и кредитной системы, включая внешнеэкономическую сферу;

- способность решать нестандартные задачи, прогнозировать экономические процессы в сфере денежных, финансовых и рыночных отношений;

- видение перспектив развития финансово-кредитных отношений и своей профессиональной деятельности;

- умение на научной основе организовать свой труд, владеть компьютерными методами сбора, хранения и обработки (редактирования) информации, применяемыми в сфере его профессиональной деятельности, использовать современные информационные технологии.

При принятии экзамена необходимо иметь в виду следующие критерии:

-знание учебного материала предмета (учебной дисциплины);

-умение выделять существенные положения предмета;

-умение формулировать практические предложения по предмету;

-умение применять теоретические знания для анализа конкретных экономических ситуаций и решения прикладных проблем;

-общий (культурный) и специальный (профессиональный) язык ответа.

Результаты итогового государственного междисциплинарного экзамена определяются оценками «отлично», «хорошо», «удовлетворительно», «неудовлетворительно» и объявляются в тот же день после оформления протоколов заседаний экзаменационных комиссий.

Оценка «отлично» - ставиться при полных, исчерпывающих, аргументированных ответах на все основные и дополнительные экзаменационные вопросы. Ответы должны отличаться логической последовательностью, четкостью выражения мысли и обоснованностью выводов, характеризующих знание литературы, понятийного аппарата и источников нормативно - правовых актов, умения ими пользоваться при ответе.

Оценка «хорошо» - ставиться при полных, аргументированных ответах на все основные и дополнительные экзаменационные вопросы. Ответы должны отличаться логичностью, четкостью, знанием понятийного аппарата и литературы по теме вопроса при незначительных упущениях и неточностях.

Оценка «удовлетворительно» - ставиться при неполных или слабо аргументированных ответах, характеризующих общее представление и элементарное понимание существа поставленных вопросов, понятийного аппарата и обязательной литературы.

Оценка «неудовлетворительно» - ставиться при незнании студентом существа экзаменационных вопросов.

В настоящей программе даны общие требования по специальной подготовке (по разделам). В приложении дается перечень вопросов, включаемых в экзаменационные билеты.

ОБЩИЕ ТРЕБОВАНИЯ ПО СПЕЦИАЛЬНОЙ ПОДГОТОВКЕ

 

1. ФИНАНСЫ (ФИНАНСЫ И КРЕДИТ)

Сущность и функции финансов, их роль в реализации стратегии государства и организаций (компаний). Финансовая политика; управление финансами; финансовое планирование и прогнозирование; финансовый контроль. Финансовая система страны; ее сферы и звенья. Принципы организации финансов хозяйственных субъектов в разных сферах деятельности. Воздействие финансов на экономику и социальную сферу. Роль финансов в развитии международного сотрудничества; финансы и глобализации экономики; транснациональные финансовые организации. Бюджетное устройство государства; структура бюджетной системы; методы формирования бюджетов различных уровней; понятие и социально-экономическая сущность государственного бюджета; сущность государственного кредита; понятие финансов предприятий, их место в финансовой системе и роль в реализации государственной финансовой политики; экономическое содержание и функции международных финансов; понятие финансового рынка; его роль и функции в развитии рыночной экономики; роль и функции рынка ценных бумаг как важнейшего сегмента финансового рынка.

 

 

1. ДЕНЬГИ, КРЕДИТ, БАНКИ: КРЕДИТНЫЙ РЫНОК

Необходимость и предпосылки возникновения и применения денег. Сущность и функции денег. Роль денег в условиях рыночной экономики. Виды денег и их особенности. Денежный оборот и его структура. Наличноденежный оборот и денежное обращение. Безналичный денежный оборот и система безналичных расчетов. Понятие денежной системы страны и ее эволюция. Причины и сущность инфляции, формы ее проявления. Регулирование инфляции: методы, границы, противоречия. Денежные системы отдельных стран. Валютные отношения и валютная система: понятие, категории, элементы и эволюция. Необходимость кредита. Сущность кредита. Функции кредита. Роль и границы кредита. Кредит в международных экономических отношениях. Расчеты денежной массы в зарубежных центральных банках и в РФ. Методологические критерии классификации денежной массы и денежных агрегатов, учитывающие особенности российской денежно-кредитной системы. Связь денежной массы с экономическими циклами, с инфляцией и процентными ставками.

 

 

1. ДЕНЬГИ, КРЕДИТ, БАНКИ: БАНКОВСКОЕ ДЕЛО

Возникновение и сущность банков, их функции и роль в развитии экономики. Понятие банковской системы, ее элементы. Виды банков. Центральные банки и основы их деятельности. Функции центральных банков. Структура и функции Банка России. Основы денежно-кредитной политики Банка России. Коммерческие банки и их деятельность (операции и услуги). Международные финансовые и кредитные институты. Кредитная система как совокупность банковских и других кредитных учреждений. Понятие банка. Общее и различия между банком и кредитным учреждением. Сфера деятельности банков и кредитных учреждений. Существующие организационно-правовые формы банков (унитарные, паевые банки, разнообразные формы товариществ, акционерные общества), их особенности. Категории банковских клиентов. Необходимость изучения состава клиентов для организации деятельности банка. Типы денежно-кредитной политики в условиях рыночной экономики (рестрикционная, экспансионистская, тотальная, селективная и др.), их содержание и условия функционирования. Российская денежно- кредитная политика и ее эволюция. Механизм регулирования банковской деятельности и его составляющие. Сущность и назначение пассивных операций в деятельности банка. Классификация пассивных операций. Роль депозитных операций в создании источников для банковской деятельности. Понятие активных операций банка. Их роль в банковской деятельности и рыночной экономике в целом. Система безналичных расчетов, ее основные элементы в рыночной экономике. Центральный банк и коммерческие банки как центры организации безналичных расчетов, их функции и характер взаимоотношений. Понятие банковского счета, порядок его открытия, закрытия и проведения операций. Трастовые операции, их сущность и роль в рыночной экономике. Сущность агентских услуг банка, объективная необходимость расширения их круга в условиях рыночной экономики.

 

 

1. БЮДЖЕТНАЯ СИСТЕМА РФ (ГОСУДАРСТВЕННЫЕ И МУНИЦИПАЛЬНЫЕ ФИНАНСЫ)

Содержание и значение государственного бюджета. Бюджетная политика. Организационно-правовые основы построения бюджетной системы РФ. Бюджетное правовое взаимодействие. Бюджетный процесс: составление, рассмотрение, утверждение, исполнение бюджетов по звеньям бюджетной системы. Управление бюджетами разных уровней. Классификация бюджетов. Содержание и принципы формирования доходов бюджета. Экономическое содержание и функциональное назначение бюджетных расходов. Понятие государственного кредита. Экономическое содержание и функции государственного кредита, его отличительные особенности. Место и роль государственного кредита в финансовой системе. Основные формы государственного кредита. Бюджетное кредитование. Понятие, задачи и принципы социально-финансовой политики государства, ее составные элементы. Понятие социального обеспечения, социального страхования. Федеральная поддержка региональных финансов и их роль в современной экономике.

 

 

1. ФИНАНСЫ ОРГАНИЗАЦИЙ (ПРЕДПРИЯТИЙ)

Финансовые отношения организаций и принципы их осуществления. Финансовые ресурсы и собственный капитал организаций. Государственное регулирование финансов организаций. Особенности финансов организаций малого бизнеса. Расходы и доходы организаций. Планирование себестоимости и выручки от реализации продукции (объема продаж). Экономическое содержание, функции и виды прибыли. Формирование, распределение и использование прибыли. Экономическое содержание оборотного капитала и источники финансирования оборотных средств. Эффективность использования оборотного капитала. Экономическое содержание и источники финансирования основного капитала. Оценка финансового состояния организации. Виды и методы финансового планирования. Система финансовых планов (бюджетов).

 

1. ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ

Понятие финансового менеджмента как науки управления финансами для предприятия. Предмет и задачи курса. Связь финансового менеджмента с основными финансово-экономическими дисциплинами. Особенности управления финансами предприятия в условиях российского рынка. Система целей и задачи финансового менеджмента. Оптимизация финансовой структуры капитала предприятия. Процесс формирования капитала. Понятия структуры и цены капитала. Цена основных источников капитала: кредита, облигаций, акций и нераспределенной прибыли. Разработка инвестиционной политики предприятия. Классификация инвестиций. Понятие финансовых рисков и их классификация. Определение и структура оборотного капитала. Оборачиваемость и рентабельность текущих активов. Цели, возможности и логика операционного анализа. Общий бюджет предприятия: понятие, структура, функции, и алгоритм составления. Сущность реструктуризации и основные этапы проведения.

1. РЫНОК ЦЕННЫХ БУМАГ

Рынок ценных бумаг как альтернативный источник финансирования экономики и инструмент перераспределения доходов собственности. Понятие ценной бумаги. Классические виды ценных бумаг и их характеристика. Финансовые инструменты на рынке ценных бумаг. Рынок ценных бумаг и его структура (западная модель). Первичный рынок ценных бумаг и его характеристика. Вторичный, биржевой рынок (фондовая биржа). Профессиональные участники биржи. Основные операции и сделки на бирже. «Уличный» рынок ценных бумаг и характеристика его деятельности. Участники вторичного рынка. Эмиссия ценных бумаг. Депозитарно – регистрационный механизм рынка ценных бумаг. Рынок ценных бумаг РФ. Основные операции на рынке ценных бумаг. Государственное регулирование рынка ценных бумаг в России. Понятие об участниках рынка ценных бумаг. Основные признаки для классификации участников рынка ценных бумаг: по отношению к капиталу обращающемуся на рынке ценных бумаг; по выполняемым функциям; от занимаемой позиции на рынке ценных бумаг; степени профессиональности и т. д. Понятие размещения ценных бумаг. Размещение эмиссионных и не эмиссионных ценных бумаг. Понятие об обращении ценных бумаг. Формы обращения. Понятие о портфеле ценных бумаг. Типы и виды портфелей, их характеристика.

 

 

1. АКЦИОНЕРНОЕ ДЕЛО

Акционерное общество как юридическое лицо. Понятие акционерного общества. Основные отличия акционерного общества от других коммерческих организаций. Преимущества и недостатки акционерной формы объединения капиталов. Открытые и закрытые акционерные общества. Дочерние и зависимые общества, филиалы и представительства. Специальные виды акционерных обществ. Условия возникновения и характер развития акционерных обществ в России. Порядок и способы создания акционерного общества. Учреждение общества. Разработка учредительных документов. Формирование вкладов акционеров. Проведение учредительного собрания. Особенности создания акционерного общества с участием иностранных инвестиций. Государственная регистрация акционерного общества. Реорганизация общества. Акция как совокупность прав и обязательств. Права акционеров – владельцев обыкновенных акций. Акционерное общество на первичном рынке ценных бумаг. Формы размещения эмиссионных ценных бумаг. Способы осуществления эмиссии. Задачи, решаемые обществом посредством эмиссии ценных бумаг. Изменение размера уставного капитала общества. Увеличение уставного капитала путем: увеличения номинальной стоимости акций, размещения дополнительных акций. Сущность дивидендов. Порядок выплаты дивидендов по акциям. Дивиденды по привилегированным акциям. Оптимизация дивидендных выплат. Ограничения на выплату дивидендов. Общие принципы дивидендной политики акционерного общества. Факторы, влияющие на дивидендную политику. Выборные органы общества. Функции совета директоров. Сроки полномочий членов выборных органов. Выборы совета директоров. Председатель совета директоров. Компетенция совета директоров. Независимый директор и секретарь общества. Понятие корпоративного конфликта. Участники конфликта. Типы корпоративных конфликтов. Корпоративные конфликты и корпоративные отношения. Корпоративные компромиссы и альянсы. Конфликты на общем собрании акционеров. Недружественные поглощения. Корпоративный шантаж.

 

 

1. НАЛОГИ И НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ

Понятие налога, сбора и налоговой системы. Функции налога. Налоги — основной источник бюджетной системы и инструмент государственного регулирования воспроизводства. Исходные принципы построения налоговых систем. Социально-экономические приоритеты налоговой политики. Налоговая система как средство регулирования пропорций воспроизводства. Налоги и инфляция. Налоги субъектов Российской Федерации. Местные налоги. Прямое и косвенное налогообложение. Налоги на доходы. Налоги на расходы (потребление). Формы налогового контроля. Учет налогоплательщиков. Виды налоговых проверок. Налог на прибыль организаций, плательщики налога, объект обложения налогом и порядок исчисления облагаемой прибыли. Основные показатели, влияющие на размер облагаемой прибыли. Ставки налога. Порядок исчисления НДС и сроки уплаты налога в бюджет. Ответственность плательщиков и контроль налоговых органов. Порядок уплаты налога на доход физических лиц. Налоговые вычеты и порядок их применения. Налоговая декларация.

Особенности налогообложения иностранных граждан. Устранение двойного налогообложения. Налог на добычу полезных ископаемых (НДПИ). Плательщики налога, постановка на учет в качестве плательщика НДПИ. Объект налогообложения. Виды добытого полезного ископаемого и их характеристика. Налогооблагаемая база. Порядок определения количества добытого полезного ископаемого и оценка стоимости его. Налоговые ставки. Порядок исчисления и уплаты налога. Налог на игорный бизнес, налогоплательщики, объект налогообложения, налоговая база и налоговые ставки. Порядок исчисления налога. Налоги на недвижимость. Льготы по налогу на имущество. Порядок исчисления и сроки уплаты налога. Специальные налоговые режима: система налогообложения для сельскохозяйственных товаропроизводителей (единый сельскохозяйственный налог); упрощенная система налогообложения; Система налогообложения в виде единого налога на вмененный доход для отдельных видов деятельности; Система налогообложения при выполнении соглашений о разделе продукции. Налоги как средство государственного регулирования международных экономических отношений.

 

 

1. НАЛОГОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ

Определение понятия «налоговый менеджмент». Объект и субъект налогового менеджмента. Самоуправление собственника, профессиональное управление менеджеров. Налоговое регулирование из центра. Функции процесса управления налогами, отражение в них функций менеджмента, финансов и налогов. Прибыль как цель предприятия, индикатор его финансового состояния, эффективности и конкурентоспособности, источник текущего и стратегического развития. Налоговый фактор управления прибылью. Рентабельность активов – показатель оценки эффективности налогового планирования. Планирование налога на прибыль, его задачи. Виды налоговых льгот и скидок, предоставляемых главой «Налог на прибыль организаций» Налогового кодекса. Управление основными рисками, связанными с налоговым планированием. Отрицательное влияние налогового арбитража на легитимность предприятия, его эффективность и прибыль в долгосрочном плане.

 

 

1. СТРАХОВАНИЕ

Сущность и функции страхования. Место страхования в системе финансов. Понятие о страховом риске и страховом случае. Договор (полис) страхования. Виды страхования и способы перестрахования. Личное страхование. Имущественное страхование. Страхование ответственности. Правовая база страхового дела в РФ. Федеральный закон от 27.11.1992г. № 4015-1 «Об организации страхового дела в РФ». Обязательное страхование. Добровольное страхование. Основы финансовой устойчивости страховой деятельности. Нормы Гражданского кодекса РФ, регулирующие вопросы страхования и страховой деятельности на территории России. Ведомственные акты и нормативные документы страхового надзора. Основы построения страховых тарифов. Состав и структура тарифной ставки. Общие принципы расчета нетто- и брутто-ставки. Доходы, расходы и прибыль страховщика. Страховые резервы, их виды. Обеспечение платежеспособности страховой компании. Страховая услуга. Продавцы и покупатели страховых услуг. Страховые посредники. Современное состояние страхового рынка России. Мировое страховое хозяйство. Тенденции и перспективы развития. Взаимодействия российских и иностранных страховщиков.

1. КОРПОРАТИВНОЕ И ВЗАИМНОЕ СТРАХОВАНИЕ

Корпоративное страхование в финансовой системе. Объекты и субъекты корпоративного страхования. Функции банков и страховых организаций. Основы взаимоотношений банков и страховых организаций. Страховое обслуживание банковской деятельности. Виды банковского страхования. Специфические банковские риски и их страхование. Формы сотрудничества банков и страховых компаний за рубежом. Торговое предприятие как специфический объект страхования. Страховая защита торговой деятельности. Страхование имущества торгового предприятия. Особенности страхования товарных запасов. Виды страхования, связанные с промышленным страхованием. Страхование ответственности предприятий – источников повышенной опасности. Страхование жизни и здоровья сотрудников предприятий и организаций за счет средств работодателя. Социальное страхование. Обязательное страхование от несчастных случаев и профессиональных заболеваний. Сущность и необходимость взаимного страхования. Принципы взаимного страхования. Общность страховых интересов. Однородность рисков. Основные исторические этапы развития взаимного страхования. Формы реализации взаимного страхования в дореволюционной России. Место взаимного страхования в национальных страховых системах. Мировой рынок взаимного страхования. Тенденции развития взаимного страхования. Федеральный закон «О взаимном страховании». Гражданский кодекс РФ о взаимном страховании. Федеральный закон от 27.11.1992г. № 4015-1 «Об организации страхового дела в РФ» (гл.11) о взаимном страховании. Условия страхования и виды договоров страхования жизни. Индивидуальные характеристики страхователей жизни и способы их выявления. Особенность андеррайтинга рисков дожития, смерти, заболеваемости и несчастных случаев по обязательным видам страхования. Экономическая необходимость и сущность перестрахования. Цели перестрахования.

1. ПЕНСИОННОЕ СТРАХОВАНИЕ

Финансово-экономические основы пенсионных систем. Пенсионное страхование как форма социальной значимости. Пенсионное страхование и пенсионное обеспечение граждан. Способы финансирования пенсионного фонда. Фондируемые (страховые) и нефондируемые (бюджетные) пенсионные системы. Государственные и негосударственные формы организации пенсионного страхования. Накопительная и распределительная пенсионные системы. Принципы формирования системы пенсионного обеспечения в России. Структура тарифов страховых взносов. Размеры базовых частей трудовых пенсий. Особенности налогового регулирования в системе пенсионного страхования. Выбор стратегии в отношении обязательной накопительной части пенсии. Методики расчетов государственных пенсий и вопросы конвертации страховых прав граждан. Трудовой стаж и его влияние на размер пенсии. Негосударственные пенсионные фонды (НПФ) и особенности их работы в системе обязательного и добровольного пенсионного страхования. Особенности налогового регулирования в системе негосударственного пенсионного страхования. Разновидности пенсионных схем, применяемых при организации корпоративных пенсионных программ. Возможности финансирования. Условия назначения корпоративных пенсий с солидарного и индивидуального пенсионных счетов. Особенности договоров пенсионного страхования. Возможности перевода накопленных средств из одного корпоративного пенсионного фонда в другой, в случае смены места работы. Факторы, влияющие на затраты по созданию пенсионного фонда. Основные принципы инвестирования пенсионных активов: доходность, возвратность, надежность, ликвидность. Пенсионные системы стран с развитой рыночной экономикой. Многоуровневые пенсионные системы и основы их функционирования.

1. ИНВЕСТИЦИИ. ИНВЕСТИЦИОННОЕ ПРОЕКТИРОВАНИЕ

Экономическая сущность и виды инвестиций. Инвестиционный процесс. Участники инвестиционного процесса. Понятие инвестиционного проекта, содержание, классификация, фазы развития. Критерии и методы оценки инвестиционных проектов. Понятие инвестиционного портфеля. Типы портфеля, принципы и этапы формирования. Доходы и риск по портфелю. Источники финансирования капитальных вложений. Иностранные инвестиции. Долгосрочное кредитование. Лизинг, виды и преимущества. Проектное финансирование. Ипотечное финансирование.

 

 

1. ИНВЕСТИЦИИ. ФИНАНСОВЫЕ ИНВЕСТИЦИИ

Определение реальных и финансовых инвестиций финансового рынка и инвестиционного процесса. Принципы основных методов анализа рынка: технического и фундаментального. Понятие внутренней доходности инвестиции, спот ставки, форвардной и безрисковых ставок. Временная структура процентных ставок. Кривые рыночных доходностей и обоснование их поведения. Стоимость и внутренняя доходность купонной облигации. Методы расчётов. Понятие риска инвестирования при изменении кривой рыночных доходностей, дюрации и показатели выпуклости облигаций и их свойства. Обобщение понятия дюрации. Стоимость инвестиции в облигацию. Иммунизирующее свойство дюрации облигации. Дюрация и показатель выпуклости портфеля облигаций. Технологии управления портфелем облигаций: иммунизация портфеля, стратегия Мэтчинга, переформирование портфеля и т.д. Темп инфляции. Номинальная и реальная внутренние доходности облигаций. Формула Фишера. Внутренняя доходность облигации с учётом налогов на доходы от процента и капитала. Доходность и дисперсия (стандартное отклонение) доходности рисковой ценной бумаги и портфеля ценных бумаг.

Понятие эффективной границы множества инвестиционных возможностей. Основные свойства эффективной границы. Поиск эффективной границы при запрещённых и разрешённых коротких продажах рисковых ценных бумаг. Факторные модели рынка рисковых активов. Касательный портфель в условиях однофакторной модели. Модели оценки финансовых активов: САРМ и арбитражная. Эффективность управления портфелем активов.

 

1. СТАТИСТИКА ФИНАНСОВ

Статистика финансов как отрасль статистической науки. Структура статистики финансов, предмет и метод изучения. Значение статистики финансов в условиях рыночной экономики. Особенности ее построения. Единая система классификации и кодирования технико-экономической и социальной информации (ЕСКК). Методы классификации и кодирования. Гармонизация общероссийских и международных классификаций. Административный (ЕГРПО) и статистический (ГС) регистры хозяйствующих субъектов.

Статистика государственного бюджета и его основные параметры. Статистика отражения доходной и расходной части государственного бюджета. Статистика формирования финансовых ресурсов региона. Задачи статистического изучения региональных бюджетов. Анализ структуры и динамики формирования и использования бюджета региона. Индексный и факторный анализ уровня доходов регионального бюджета. Источники статистической информации. Основные задачи статистики финансов хозяйственных субъектов и их взаимосвязь с финансовым менеджментом. Источники информации. Унифицированные формы статистического наблюдения (№№ П-2, П-3). Структурные обследования предприятий. Применение финансовых и актуарных расчетов в банковском деле, страховании, в работе фондовых бирж и т.п. Система статистических показателей денежного обращения: блок макроэкономических показателей, блок видов денег и блок показателей денежной массы. Система показателей банковской статистики. Абсолютные, относительные и средние показатели развития банковской системы региона или страны в целом. Важнейшие классификации и группировки, используемые при изучении страхования. Статистическая классификация страховых рисков. Статистические показатели деятельности страховых компаний. Цена как объект изучения статистики с позиций макро и микро – экономики. Классификация цен, их структура.

Индекс потребительских цен. Понятие уровня инфляции. Отбор товаров – представителей. Основные задачи статистического изучения инвестиций. Источники статистической информации об инвестициях. Платежный баланс как инструмент анализа внешнеэкономических операций между резидентами и остальным миром.

 

 

1. ОСНОВЫ АУДИТА (АУДИТ)

Цели и задачи аудита. Необходимость аудита в условиях рыночной экономики. Типы аудита: внешний аудит, внутренний аудит (контроль), их назначение, общность и различия. Задачи внутреннего аудита (контроля). Деление внешнего аудита на обязательный и инициативный. Международные стандарты аудита и практика их применения. Понятие аудиторской деятельности. Правовые и нормативные документы, регулирующие аудиторскую деятельность в России. Государственное регулирование аудиторской деятельности в стране. Аудиторские организации (юридические лица) и предприниматели, осуществляющие свою деятельность без образования юридического лица (индивидуальные аудиторы). Создание и организация аудиторской фирмы. Примерный устав аудиторской организации. Задачи и функции аудиторских организаций (аудиторов). Стандарты аудиторской деятельности. Значение и задачи аудиторских стандартов. Международные аудиторские стандарты. Общая характеристика правил (стандартов) аудиторской деятельности. Ответственность аудиторских организаций (аудиторов) за нарушение принятых на себя обязательств по договору об аудите. Аудиторские процедуры для получения аудиторских доказательств. Внутренние, внешние и смешанные аудиторские доказательства. Источники аудиторских доказательств. Методы получения аудиторских доказательств. Применение уровня существенности в аудите. Понятие рисков в аудите и его компонентов: внутрихозяйственный риск; риск средств контроля; риск необнаружения. Взаимосвязь между уровнями существенности и аудиторским риском. Роль и функции саморегулируемых организаций аудиторской деятельности.

 

1. ОЦЕНОЧНОЕ ДЕЛО

Правовые и экономические основы оценочного дела. Определение оценки, виды стоимостей, цели оценки, объекты оценочной деятельности, классификация имущества для целей оценки, случаи обязательного проведения оценки, содержание договора на оказание оценочных и консультативных услуг, лицензирование оценочной деятельности, аттестация и аккредитация профессиональных оценщиков.

Сущность оценочного дела, ценность, как основная категория теории оценки. Стандарты стоимости. Классификация и характеристика принципов оценки имущества, принцип наилучшего и наиболее эффективного использования и его типы. Сущность и сфера применения затратного подхода к оценке имущества. Этапы затратного подхода и последовательность их выполнения. Сущность и сфера применения. Сравнительный подход к оценке имущества. Этапы реализации сравнительного подхода. Понятие объектов-аналогов и критерии их отбора. Метод валовой ренты. Валовый рентный мультипликатор. Финансовые вычисления в оценочной деятельности. Сущность и сфера применения доходного подхода. Метод прямой капитализации и дисконтированных денежных потоков. Структура и виды коэффициента капитализации. Метод Ринга. Метод Хоскольда. Метод Инвуда. Понятие реверсии. Понятие и виды финансового рычага. Методы ипотечно-инвестиционного анализа. Фактор Эллвуда. Оценка земли. Дифференциация ставок земельного налога по терриально-экономическим зонам. Расчет арендной платы за земельный участок. Нормативная цена земли. Рыночная цена земли. Оценка стоимости частичных прав. Основы оценки бизнеса (действующего предприятия). Состав имущественного комплекса предприятия. Оценка финансового состояния предприятия, как этап процесса оценки бизнеса (виды финансовых коэффициентов, методы их расчета). Оценочные мультипликаторы, их классификация и методы расчета. Основы оценки ценных бумаг. Факторы, влияющие на изменчивость цены и доходности облигации. Традиционные меры доходности облигаций. Оценка обеспеченных облигаций (ипотечных закладных).

 

ПРИЛОЖЕНИЕ 1.

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК

Литература по финансам

Законы и нормативные акты

1. ГРАЖДАНСКИЙ КОДЕКС РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

2. БЮДЖЕТНЫЙ КОДЕКС РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

3. НАЛОГОВЫЙ КОДЕКС РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

4. ЗАКОН РФ от 24 ноября 1995 г. №208-РЗ “Об акционерных обществах”

5. ЗАКОН РФ от 12 января 1996 г. №7-ФЗ “О некоммерческих организациях”

6. ЗАКОН РФ от 14 ноября 2002 г. №161-ФЗ “О государственных и муниципальных унитарных предприятиях”

Электронные ресурсы

Центральный Банк России - http://www.cbr.ru

Министерство финансов РФ - http://www.minfin.ru

Федеральная служба по финансовым рынкам - www.fcsm.ru

Федеральная налоговая служба - http://www.nalog.ru

Правительство РФ - http://www.government.ru

Государственная Дума РФ - http://www.duma.gov.ru

Счетная Палата РФ - http://www.ach.gov.ru

Министерство экономического развития - http://www.economy.gov.ru

Федеральная служба государственной статистики - http://www.gks.ru

Национальная ассоциация участников фондового рынка Российской Федерации (НАУФОР) - http://www.naufor.ru